|
|||
2011-11-23 15:00:00 CET 2011-11-23 15:00:10 CET REGULATED INFORMATION Amanda Capital - Osavuosikatsaus (Q1 and Q3)eQ OYJ:N OSAVUOSIKATSAUS 1.1. - 30.9.2011eQ OYJ PÖRSSITIEDOTE 23.11.2011, klo 16.00 eQ:N TULOS HYVÄ HANKALISTA MARKKINAOLOSUHTEISTA HUOLIMATTA Heinä-syyskuu 2011 lyhyesti -- Palkkiotuotot kolmannella neljänneksellä olivat 2,6 miljoonaa euroa (1,0M€ 1.7. - 30.9.2010). -- Konsernin sijoitustoiminnan nettotuotot olivat 3,1 miljoonaa euroa (0,5 M€). -- Konsernin liiketulos oli 3,2 miljoonaa euroa (0,7 M€). -- Osakekohtainen tulos oli 0,07 euroa (0,02 euroa). -- Osavuosikatsaus 1.1. - 30.9.2011 sisältää eQ Varainhoito -konsernin ja Advium Corporate Finance Oy:n 1.4.2011 alkaen. Tämän vuoksi osavuosikatsauksen vertailuluvut eivät ole vertailukelpoisia. -- Konsernin emoyhtiön nimi vaihdettiin eQ Oyj:ksi. Tammi-syyskuu 2011 lyhyesti -- Palkkiotuotot kaudella olivat 6,8 miljoonaa euroa (3,0 M€). -- Konsernin sijoitustoiminnan nettotuotot olivat 6,8 miljoonaan euroa (1,1 M€). -- Liiketulos oli 7,6 miljoonaa euroa (1,6 M€). -- Osakekohtainen tulos oli 0,16 euroa (0,04 euroa). Avainluvut 7-9/2011 7-9/2010 1-9/2011 1-9/2010 1-12/2010 ------------------------------------------------------------------------- Liikevaihto, M€ 5,6 1,5 13,6 4,1 5,1 Liikevoitto, M€ 3,2 0,7 7,6 1,6 1,8 Tulos ennen veroja, M€ 3,2 0,6 7,2 1,2 1,2 Kauden tulos, M€ 2,3 0,4 5,2 0,8 0,8 Tulos per osake, € 0,07 0,02 0,16 0,04 0,04 Omapääoma per osake, € 2,07 1,85 2,07 1,85 1,94 Omavaraisuusaste % 93,6 % 85,5 % 93,6 % 85,5 % 85,9 % Toimitusjohtaja Janne Larma ”Kuluvan vuoden kolmas neljännes oli erityisen haastavaa aikaa varainhoitajille. Hallinnoitavat varat vähenivät pörssikurssien sukeltaessa, vaikuttaen tuloskehitykseen negatiivisesti. eQ -konsernin tulos oli vaikeasta markkinatilanteesta huolimatta vahva kolmannellakin neljänneksellä, liikevoiton ollessa 3,2 miljoonaa euroa. Myös Varainhoito -segmentti teki voitollisen tuloksen. Emoyhtiön nimenmuutos eQ Oyj:ksi rekisteröitiin lokakuun alussa. Samalla päätettiin, että koko Varainhoito -liiketoiminta käyttää jatkossa eQ -brändiä. eQ on tunnettu ja vahva finanssialan brändi. eQ yhdistetään usein luotettavuuteen, edistyksellisyyteen ja pitkään kokemukseen. Haluamme olla varainhoitaja, joka tarjoaa asiakkailleen innovatiivisia sijoitusmahdollisuuksia. Tavoitteenamme on kasvaa sekä orgaanisesti että yritysostoin. Uskomme, että varainhoitoalalla Suomessa on tarvetta ja halua konsolidoitua. Tavoitteenamme on lähivuosina kasvattaa hallinnoitavien varojen määrää merkittävästi. Konsernin tase antaa tälle kasvulle erinomaiset edellytykset. Konsernin oma pääoma oli syyskuun lopussa 69,2 miljoonaa euroa, omavaraisuusasteen ollessa yli 90%. Lisäksi konsernin rahavarat olivat 11,0 miljoonaa euroa eikä korollisia velkoja ollut syyskuun lopussa lainkaan. Näillä lähtökohdilla on hyvä lähteä rakentamaan eQ -konsernin kasvua”. Näkymät Pääomamarkkinoiden lähiaikojen kehityksen ennustettavuus on edelleen marraskuussa poikkeuksellisen vaikeaa. Osakekurssit nousivat selkeästi lokakuun aikana alkusyksyn romahduksen jälkeen, mutta Euroopan edelleen jatkuva epävakaa poliittinen ja taloudellinen tilanne ohjaa markkinoita enemmän kuin yritysten tuloskehitys tai kansantalouksien tunnusluvut. Konsernin hallinnoitavien varojen muutokset ja palkkiotuottojen kehitys korreloivat pääomamarkkinoiden kehityksen kanssa. *** eQ:n osavuosikatsaus tammi-syyskuulta 2011 on tämän tiedotteen liitteenä sekä saatavilla yhtiön internetsivuilta www.eq.fi. Lisätietoja: toimitusjohtaja Janne Larma, puh. +358 40 500 4366 Jakelu: OMX Pohjoismainen Pörssi Helsinki, www.eq.fi eQ -konserni on kotimainen varainhoitoon ja corporate finance -toimintaan keskittyvä yhtiöryhmä. Konserni tarjoaa sijoitus‐, pääoma‐ ja hedge fund ‐rahastoihin liittyviä palveluita sekä perinteistä varainhoitoa instituutioasiakkaille ja yksityishenkilöille. Konsernin hallinnoitavat varat ovat yhteensä noin 3,7 miljardia euroa. Lisäksi konserniin kuuluva Advium Corporate Finance tarjoaa yritys‐ ja kiinteistöjärjestelyihin sekä pääomajärjestelyihin liittyviä palveluja. Lisätietoa konsernista saa sivuilta www.eq.fi ja www.advium.fi. eQ OYJ:N OSAVUOSIKATSAUS 1.1. - 30.9.2011 Toiminnan tulos kaudella 1.7. - 30.9.2011 -- Konsernin palkkiotuotot olivat 2,6 miljoonaa euroa (1,0 M€). -- Konsernin sijoitustoiminnan nettotuotot olivat 3,1 miljoonaa euroa (0,5 M€). -- Konsernin liiketulos oli 3,2 miljoonaa euroa (0,7 M€). -- Konsernin tulos verojen jälkeen oli 2,3 miljoonaa euroa (0,4 M€). -- Osakekohtainen tulos oli 0,07 euroa (0,02 euroa). Toiminnan tulos ja taloudellinen asema kaudella 1.1. - 30.9.2011 -- Konsernin palkkiotuotot kasvoivat 6,8 miljoonaan euroon (3,0 M€ 1.1.- 30.9.2010). -- Konsernin sijoitustoiminnan nettotuotot kasvoivat 6,8 miljoonaan euroon (1,1 M€). -- Konsernin liiketulos kasvoi 7,6 miljoonaan euroon (1,6 M€). -- Konsernin tulos verojen jälkeen oli 5,2 miljoonaa euroa (0,8 M€). -- Osavuosikatsaus 1.1. - 30.9.2011 sisältää eQ Varainhoito -konsernin ja Advium Corporate Finance Oy:n 1.4.2011 alkaen. Tämän vuoksi osavuosikatsauksen vertailuluvut eivät ole vertailukelpoisia. -- Osakekohtainen tulos oli 0,16 euroa (0,04 euroa). -- Osakekohtainen oma pääoma nousi 2,07 euroon (1,85 euroa). -- Omavaraisuusaste oli 93,6% (85,5%). Taloudellinen ympäristö Osakemarkkinat Vuosi 2011 on ollut pääomamarkkinoilla poikkeuksellisen levotonta aikaa. Pohjois-Afrikan poliittisten levottomuuksien ja Japanin maanjäristyksen vaikutukset markkinoille jäivät varsin lyhytaikaisiksi. Sijoittajien huomio on sen sijaan keskittynyt täysin Euroopan ja Amerikan velkakriiseihin ja niiden vaikutuksiin maailmantalouden kehitykseen. Kesällä nähty USA:n sisäpoliittinen kriisi valtion velkakaton nostosta lisäsi omalta osaltaan markkinoiden hermostuneisuutta. Syksyllä sijoittajien päähuomio on kiinnittynyt Kreikan ja Euroalueen valtioiden talouksien tervehdyttämistoimiin lähinnä Välimeren alueella. Markkinat eivät ole olleet vakuuttuneita poliittisten päättäjien kyvystä ratkaista nopeasti valtioiden velkakriisiä. Koko Euro-alueen uskottavuus ja toimintakyky jatkossa ovat olleet kriittisen tarkastelun kohteena. Nyt on jo selvää, että kriisi tulee hidastamaan kansantalouksien kasvua lähivuosina. Politiikoilta odotetaan vaikeita päätöksiä, joilla voidaan tervehdyttää valtioiden talouksia pitkällä aikavälillä. On selvää, että myös joidenkin pankkien omaa pääomaa joudutaan nostamaan osakeanneilla. Markkinoiden huomio on nyt keskittynyt poikkeuksellisen voimakkaasti näihin poliittisten prosessien lopputuloksiin ja varsinainen omaisuusluokkakohtainen fundamenttianalyysi on jäänyt vähemmälle huomiolle. Lähes koko vuosi 2011 on ollut haastava kansainvälisillä osakemarkkinoilla. Maantieteellisten reuna-alueiden osakemarkkinat ovat laskeneet muita voimakkaammin. Suomen osakemarkkina lähes romahti elo-syyskuussa ja HEX Cap indeksin muutos on vuoden alusta laskenut lokakuun loppuun -29,9 %. Syyskuun lopussa ja lokakuun aikana osakekurssien lasku on pysähtynyt ja markkinat ovat hakeneet suuntaa huomion toki keskittyessä edelleen velkakriisin ratkaisemiseen. Lokakuussa markkinoilla on nähty myös nousua, joskin osakevaihdot ovat olleet eri markkinapaikoilla normaalia alhaisempia. USA:ssa kolmannen kvartaalin yhtiökohtaiset tulokset ovat olleet odotuksia parempia, mutta koko maailman ja Euroopan osakemarkkinoiden arvostus on lokakuun lopussa vielä selkeästi alemmalla tasolla kuin vuoden 2011 alussa (MSCI World -14,7 % ja Stoxx - 18,0 %). Korkomarkkinat Euroalueen valtioiden velkakriisi vaikutti syksyllä kaksijakoisesti korkomarkkinoihin. Saksan ja muiden turvalliseksi katsottujen valtioiden lainat kallistuivat sijoittajien etsiessä turvasatamaa. Euroalueen valtionlainat tarjosivat alkuvuonna sijoittajalle hyvän noin neljän prosentin tuoton. Toisaalta yrityslainojen ja erityisesti pankkien velkapapereiden kehitys oli heikompaa, koska luottoriskien nähtiin kasvaneen. Hyvän luottoluokituksen yrityslainoissa tuotto oli kuitenkin vielä kokonaisuutena 0,7 prosenttia positiivinen. Pahiten kärsivät korkean riskin high yield -yrityslainat, joiden tuotto oli noin kuusi prosenttia tappiollinen alkuvuonna. Sijoitusrahastomarkkinat Suomessa Epävarma taloustilanne on heijastunut myös suomalaisten sijoitusrahastoihin sijoittamiseen. Suomen markkinoilla toimivien sijoitusrahastojen yhteenlasketut nettomerkinnät olivat tammi-syyskuussa -601 miljoonaa euroa ja pelkästään syyskuussa rahastoja nettolunastettiin 402 miljoonalla eurolla. Rahastopääomaa suomalaisissa rahastoissa oli syyskuun lopussa 54 miljardia euroa, joka oli 6 miljardia vähemmän kuin vuoden alussa. Pääomasijoitusmarkkinat Aktiviteetti eurooppalaisilla pääomasijoitusmarkkinoilla laski selvästi kolmannen vuosineljänneksen aikana. Sijoitusten määrä laski 36% ja niiden kokonaisarvo laski 49% verrattuna edelliseen vuosineljännekseen. Vuoden alusta laskettuna aktiviteetti on silti 24% korkeampi kuin vuonna 2010. Euroopassa tehtiin kolmannen neljänneksen aikana sijoituksia yhteensä 187 kpl ja niiden kokonaisarvo oli 14,9 mrd euroa. Vuoden alusta laskettuna, sijoituksia on tehty yhteensä 58,3 mrd:n euron edestä, mikä on 15% enemmän kuin vastaavaan aikaan 2010. Buyout -sijoituksia, eli yritysostoja, tehtiin 96 kpl vuoden kolmannella neljänneksellä, joka on neljänneksen vähemmän kuin toisella neljänneksellä, jolloin niitä tapahtui 127 kpl. Kokonaisarvo, 13,8 mrd euroa, pieneni 49% suhteessa edelliseen neljännekseen, jolloin se oli 27,8 mrd euroa. Arvomielessä suurin pudotus tapahtui suurten yritysostojen segmentissä (1 mrd euroa +), jossa tehtiin ainoastaan 3 yrityskauppaa yhteensä 4 mrd:n euron edestä. Toisella neljänneksellä tehtiin 8 transaktiota, kokonaisarvon ollessa 11,5 mrd euroa. Volyymimielessä nähtiin suurin pudotus pienten- ja keskisuurten yritysten (100 -1,000 m euroa) segmentissä, jossa laskua oli jopa 40% suhteessa toiseen neljännekseen (Lähde: Arle Partners). Hedge -markkinat Globaalisti toimivien hedge -rahastojen nettomerkinnät kääntyivät negatiiviseksi vasta syyskuussa pitkän positiivisen jakson jälkeen. Näin esimerkiksi Pohjois-Amerikassa päättyi pisin tilastoitu positiivisten nettomerkintöjen jakso, joka kesti kokonaiset 19 kuukautta. Hedge -rahastojen yhteenlasketut varat olivat syyskuun päättyessä 1,76 biljoonaa euroa (lähde: Eurekahedge). Indeksitasolla hedge -rahastojen rahastojen tuottoero osakemarkkinaan oli kolmannella vuosineljänneksellä +11 %-yksikköä (Hedge Fund Research Index Conservative vs. MSCI World local TR). Merkittävimmät tapahtumat tammi-syyskuussa 2011 Yhtiökokous 16.3.2011 päätti hyväksyä yritysjärjestelyn, jossa eQ Oyj (ent. Amanda Capital Oyj) hankki 100 % Advium Corporate Finance Oy:n ja eQ Asset Management Group Oy:n osakkeista sekä eQ Asset Management Group Oy:n liikkeeseen laskeman vaihtovelkakirjalainan ja valtuutti hallituksen päättämään osakeannista. Hallitus laski 16.3.2011 osakeantivaltuutuksen nojalla liikkeeseen yhteensä 10 302 605 uutta eQ Oyj:n osaketta Adviumin ja eQ Asset Management Groupin osakkeenomistajille ja vaihtovelkakirjalainan haltijoille. Osakeannin ja yhdistymissopimuksen täytäntöönpanon seurauksena Adviumista ja eQ AMG:stä on tullut eQ Oyj:n kokonaan omistamia tytäryhtiöitä. Osakeannissa liikkeeseen laskettujen osakkeiden merkinnän ja rekisteröinnin jälkeen yhtiön liikkeeseen laskemien osakkeiden kokonaislukumäärä oli 33 070 351. eQ Oyj:n hallitus nimitti järjestäytymiskokouksessaan 16.3.2011 Janne Larman yhtiön toimitusjohtajaksi aikaisemmin ilmoitetun mukaisesti. Vuoden toisella vuosineljänneksellä hallitus nimitti Janne Larman, Petter Hoffsrömin, Lauri Lundströmin ja Annamaija Peltosen konsernin johtoryhmään. Lisäksi hallitus päätti ottaa käyttöön kolme erillistä segmenttiä 1.4.2011 alkaen, Varainhoito, Corporate Finance ja Sijoitukset. eQ:n perustama ja hallinnoima Amanda V East Ky -pääomarahasto teki 30.6.2011 ensimmäisen sulkemisen 33,0 miljoonan euron kokoisena. Pääomarahasto sijoittaa kasvu- ja buyout -pääomarahastoihin, jotka sijoittavat pienempiin ja keskikokoisiin listaamattomien yrityksiin Venäjällä, CIS, CEE ja SEE -maissa. Rahasto on jo eQ:n toinen pääomarahasto, joka sijoittaa Itä-Eurooppaan ja kuten edeltäjänsä, se sijoittaa sekä uusiin pääomarahastoihin että hankkii niiden osuuksia jälkimarkkinoilta. Rahasto jatkaa varojen keruuta ja sen lopullinen sulkeminen tapahtuu 30.6.2012 mennessä. eQ Oyj:n (ent. Amanda Capital Oyj) ylimääräinen yhtiökokous 22.9.2011 päätti yhtiön toiminimen muuttamisesta eQ Oyj:ksi. Ylimääräisessä yhtiökokouksessa päätettiin lisäksi yhtiön pääomarakenteen vahvistamisesta suunnatulla osakeannilla tarjoamalla 390 000 kappaletta uusia osakkeita nykyisten osakkeenomistajien etuoikeudesta poiketen yhtiön hallituksen jäsenille. Osakeannissa liikkeeseen laskettujen osakkeiden merkinnän ja rekisteröinnin jälkeen eQ Oyj:n liikkeeseen laskemien osakkeiden kokonaislukumäärä on 33 460 351. Uudet osakkeet on rekisteröity kaupparekisteriin 13.10.2011. Konsernin liikevaihto ja tuloskehitys Konsernin tuloskehitykseen ovat vaikuttaneet 16.3.2011 hankitut Advium Corporate Finance Oy ja eQ Asset Management Group Oy, sillä mainittujen yhtiöiden tulokset yhdistetään eQ Oyj -konsernin tulokseen 1.4.2011 alkaen. Konsernin liikevaihto oli 13,6 miljoonaa euroa (4,1 miljoonaa euroa 1.1-30.9.2010). Palkkiotuotot nousivat vertailukaudesta sekä Advium Corporate Finance Oy:n ja eQ Asset Management Group Oy:n hankinnasta johtuen. Konsernin palkkiotuotot kasvoivat 6,8 miljoonaan euroon (3,0 M€ 1.1.- 30.9.2010). Myös sijoitustoiminnan nettotuotot nousivat vertailukaudesta. Sijoitustoiminnan nettotuotot olivat 6,8 miljoonaa euroa (1,1 M€). Konsernin kulut ja poistot olivat yhteensä 6,1 miljoonaa euroa (2,5 M€). Henkilöstökulut olivat 3,3 miljoonaa euroa (1,0 M€) ja poistojen osuus oli 0,6 miljoonaa euroa (0,5 M€). Liiketoiminnan muut kulut olivat 2,2 miljoona euroa (1,0 M€). Konsernin liikevoitto oli 7,6 miljoonaa euroa (1,6 M€). Liikevoiton nousu vertailukaudesta johtuu sijoitustoiminnan kasvaneista tuotoista ja hankittujen yhtiöiden tuloksesta. Katsauskauden liikevoitto sisältää yrityskaupoista johtuvia kertaluonteisia kuluja 0,3 miljoonaa euroa. Katsauskauden tulos oli 5,2 miljoonaa euroa (0,8 M€). LIIKETOIMINTA-ALUEET eQ Oyj:n hallitus on päättänyt ottaa käyttöön kolme erillistä segmenttiä 1.4.2011 alkaen, Varainhoito, Corporate Finance ja Sijoitukset. Varainhoito Varainhoito -segmentti muodostuu sekä eQ Varainhoito -konsernin liiketoiminnasta että Amanda Advisors Oy:n pääomarahastosijoituksiin liittyvistä omaisuudenhoito-, sijoitusneuvonta-, hallinnointi- ja raportointipalveluista. Toiminnan yhdistämisen suunnittelu on edennyt alkuvuoden aikana hyvin ja toiminnot yhdistettiin marraskuussa 2011, jolloin henkilökunta muutti yhteisiin tiloihin ja avattiin uusi yhteinen internetsivusto. Käytännössä yhteistyötä lisätään myyntitoiminnassa, asiakassuhteiden hoidossa, tuotekehityksessä, middle- ja back office toiminnassa sekä taloushallinnossa ja markkinointiviestinnässä. Konsernin emoyhtiön nimenmuutos eQ Oyj:ksi rekisteröitiin lokakuussa ja koko varainhoito -segmentti tulee jatkossa käyttämään eQ -brändiä. Varainhoito -segmentin toimintaympäristö on ollut vuonna 2011 poikkeuksellisen vaikea. Suurin yksittäinen maailman pääomamarkkinoihin vaikuttava tekijä on ollut euroalueen velkakriisi. Markkinat eivät ole uskoneet poliittisten päätöksentekijöiden kykyyn ratkaista lähinnä eteläeurooppalaisten eurovaltioiden velkaantumisongelmaa. Vaikka valtioiden ja mahdollisesti myös pankkien uusrahoitus saataisiinkin ratkaistua markkinoita tyydyttävällä tavalla, on vaarana, että rankat säästötoimet heijastuvat talouskasvuun ja yritysten liiketoimintaedellytyksiin tulevina vuosina. Tämä voi johtaa taantumaan Euroopassa ja muuallakin maailmassa. Osake- ja korkomarkkinoiden kehitystä on ollut normaalitilannetta huomattavasti vaikeampi analysoida perinteisten fundamenttitekijöiden perusteella. Varainhoitopalvelun myyminen sekä yksityishenkilöille että instituutiolle on ollut vaikeaa kesästä lähtien velkakriisiuutisten hallitessa mediaa. Asiakkaat ovat olleet erittäin varovaisia uusien sijoitusten tekemisessä ja yleisesti positioiden riskitasoja on laskettu. Segmentin hallinnoitava varallisuus laski tammi-syyskuussa 3.680 miljoonaan euroon (3.829 miljoonaa euroa 30.6.2011). Osake- ja korkosijoitusten hallinnoitavat varat 30.9.2011 olivat 869 miljoonaa euroa (1.069 miljoonaa euroa 30.6.2011) ja pääomasijoitusten hallinnoitavat sitoumukset 2.811 miljoonaa euroa (2.760 miljoonaa euroa 30.6.2011) (alkuperäiset sijoitussitoumukset). eQ Rahastojen nettomerkinnät olivat katsauskaudella -14 miljoonaa euroa ja rahastojen hallinnoima varallisuus laski omaisuusarvojen laskun myötä alkuvuoden aikana 424 miljoonaan euroon. Kehittyvien markkinoiden osinko-osakkeisiin sijoittava sijoitusrahasto eQ Kehittyvät Markkinat Osinko -rahasto käynnistyi helmikuussa. Sijoitusstrategia herättää kiinnostusta institutionaalisten sijoittajien keskuudessa. Rahaston pääomat syyskuun lopussa olivat yli 11 miljoonaa euroa ja lokakuun lopussa yli 19 miljoonaa euroa. eQ:n perustama ja hallinnoima pääomarahasto Amanda V East Ky toteutti ensimmäisen sulkemisen 33,0 miljoonan euron kokoisena kesäkuussa. Pääomarahasto sijoittaa kasvu- ja buyout -pääomarahastoihin, jotka sijoittavat pienempiin ja keskikokoisiin listaamattomien yrityksiin Venäjällä, CIS, CEE ja SEE -maissa. Rahasto jatkaa varojen keruuta ja sitä tullaan tarjoamaan koko eQ Varainhoidon asiakaskunnalle kuluvan syksyn ja kevään 2012 aikana. Kansainvälistä rahastoyhtiövertailua tekevä Morningstar valitsi eQ Rahastoyhtiö Oy:n toistamiseen Suomen parhaimmaksi erikoistuneeksi osakerahastoyhtiöksi 2011 (Morningstar Fund House Award - Best Special Equity House). eQ Varainhoito Oy on syksyllä 2011 menestynyt hyvin myös SFR -tutkimuslaitoksen suomalaisille institutionaalisille sijoittajille suunnatussa varainhoitajavertailussa. Varainhoito 7-9/2011 1-9/2011 Liikevaihto 2,2 M€ 5,4 M€ Liiketulos 0,6 M€ 1,6 M€ Henkilöstö 46 46 eQ Varainhoito -konsernin tuloslaskelma on yhdistetty eQ -konsernin tuloslaskelmaan ja Varainhoito -segmenttiin 1.4.2011 alkaen. Corporate Finance Corporate Finance -segmentissä Advium Corporate Finance toimii neuvonantajana yrityskaupoissa, suurissa kiinteistökaupoissa ja erilaisissa pääomajärjestelyissä. Finanssimarkkinoiden turbulenssi on kasvanut katsauskauden aikana ja epävarmuus transaktioiden toteutumisesta on lisääntynyt huomattavasti. Kolmannen vuosineljänneksen aikana Advium toimi neuvonantajana kahdessa transaktiossa. Advium toimi myyjän neuvonantajana, kun pääomasijoittaja Sentica Partnersin hallinnoima rahasto ja toimiva johto myi hoitajakutsuratkaisujen tekijä Miratel Oy:n sveitsiläiselle Ascom Holding AG:lle. Lisäksi Advium toimi myyjän neuvonantajana, kun Lahden Teollisuusseura myi Hotel Lahden Seurahuone -hotellikiinteistön Osuuskauppa Hämeenmaalle. Adviumin henkilöstön määrä oli syyskuun lopussa 10 henkilöä. Corporate finance -toiminnalle on tyypillistä, että menestyspalkkioiden vaikutus on laskutuksessa huomattava, minkä takia yksikön tulos voi vaihdella merkittävästi vuosineljänneksittäin. Corporate Finance 7-9/2011 1-9/2011 Liikevaihto 0,6 M€ 1,7 M€ Liiketulos 0,1 M€ 0,6 M€ Henkilöstö 10 10 Advium Corporate Finance Oy:n tuloslaskelma on yhdistetty eQ -konsernin tuloslaskelmaan 1.4.2011 alkaen. Sijoitukset Sijoitukset -segmentin liiketoiminta muodostuu eQ -konsernin omasta taseesta tehdyistä pääomarahastosijoituksista. Lisätietoa konsernin sijoituksista löytyy yhtiön kotisivuilta osoitteesta www.eq.fi. Katsauskauden aikana eQ Oyj:n sijoitukset -segmentin nettotuotot olivat 6,8 miljoonaa euroa (1,1 miljoonaa euroa 1.1.-30.9.2010). Katsauskauden lopussa pääomarahastojen käypä arvo oli 41,2 miljoonaa euroa (37,9 M€). Jäljellä olevien sijoitussitoumusten määrä pääomasijoitusten osalta oli 16,3 miljoona euroa (16,5 M€ 30.9.2010). Katsauskauden aikana pääomarahastot kutsuivat varoja yhteensä 4,2 miljoonaa euroa ja palauttivat 7,2 miljoonaa euroa. Vuoden kolmannella neljänneksellä pääomarahastosalkussa syntyi kassavirtaa irtautumisten johdosta yhteensä 4,5 miljoonaa euroa. Suurimmat irtautumiset olivat EQT V-rahaston irtautuminen turvallisuuspalveluyhtiö Securitas Directista, josta eQ:lle kertyi kassavirtaa yhteensä noin 1,7 miljoonaan euroa ja PAI IV:n irtautuminen LVI-palveluita tarjoavasta Spiesta, josta eQ:lle kertyi 2,1 miljoonaan euroa. eQ on tehnyt päätöksen, että jatkossa uusia sijoituksia tehdään vain eQ:n itse hallinnoimiin rahastoihin. Sijoitukset 7-9/2011 1-9/2011 Liikevaihto 3,1 M€ 6,8 M€ Liiketulos 3,0 M€ 6,5 M€ Henkilöstö 1 1 Tase Konsernin taseen loppusumma oli 73,9 miljoona euroa (49,2 M€). Kasvu vertailukauteen johtuu suurimmaksi osaksi 16.3.2011 tehdystä yritysjärjestelystä ja pääomarahastosijoitusten positiivisesta markkina-arvojen kehityksestä. Katsauskauden lopussa eQ Oyj:n oma pääoma oli 69,2 miljoona euroa (42,1 M€). Oman pääoman määrään vaikutti katsauskauden tulos 5,2 miljoonaa euroa sekä käyvän arvon rahaston muutos 2,7 miljoonaa euroa, yhteensä 7,9 miljoonaa euroa, sekä 16.3.2011 toteutettu yritysjärjestely, jossa laskettiin liikkeeseen 10 302 605 osaketta hintaan 1,59 euroa per osake. Lisäksi oman pääoman määrään vaikutti ylimääräisessä yhtiökokouksessa 22.9.2011 päätetty yhtiön pääomarakenteen vahvistaminen suunnatulla osakeannilla tarjoamalla 390 000 kappaletta uusia osakkeita nykyisten osakkeenomistajien etuoikeudesta poiketen yhtiön hallituksen jäsenille. Osakkeiden merkintähinta oli 1,63 euroa per osake. Sijoitetun vapaan oman pääoman rahaston kasvu 17,0 miljoonaa euroa johtuu yrityskauppaan liittyneestä osakeannista ja hallitukselle suunnatusta osakeannista. Tämän tiedotteen taulukko-osassa on tarkempi erittely muutoksista. Veloista 0,0 miljoona euroa (5,5 M€) oli korollista lyhytaikaista velkaa. Pitkäaikaisia korollisia velkoja ei ole. Pitkäaikainen koroton velka oli 1,2 miljoonaa euroa (0,8M€) ja lyhytaikainen koroton velka oli 3,5 miljoonaa euroa (0,8 M€). eQ:n omavaraisuusaste oli 93,6% (85,5%). Osakkeet ja osakepääoma eQ Oyj:n osakemäärä lisääntyi yhtiökokouksessa tehdyn päätöksen myötä, jossa eQ Oyj hankki Advium Corporate Finance Oy:n ja eQ Asset Management Group Oy:n osakkeet sekä eQ Asset Management Group Oy:n liikkeeseen laskeman vaihtovelkakirjalainan laskemalla liikkeeseen 10 302 605 uutta osaketta. Osakeannissa liikkeeseen laskettujen osakkeiden merkinnän ja rekisteröinnin jälkeen eQ Oyj:n liikkeeseen laskemien osakkeiden kokonaislukumäärä oli 33 070 351. Osakkeiden lisäämisellä ei ollut vaikutusta osakepääomaan joka on 11 383 873 euroa. Ylimääräisessä yhtiökokouksessa 22.9.2011 päätettiin yhtiön pääomarakenteen vahvistamisesta suunnatulla osakeannilla tarjoamalla 390 000 kappaletta uusia osakkeita nykyisten osakkeenomistajien etuoikeudesta poiketen yhtiön hallituksen jäsenille. Liikkeeseen lasketut osakkeet merkittiin seuraavasti: Osakkeiden lukumäärät: Georg Ehrnrooth 75.000 Ole Johansson 150.000 Jussi Seppälä 75.000 Catharina Stackelberg-Hammarén 60.000 Eero Heliövaara 30.000 Osakkeiden merkintähinta, joka oli 1,63 euroa per osake, merkittiin sijoitetun vapaan oman pääoman rahastoon. Osakeannissa liikkeeseen laskettujen osakkeiden merkinnän ja rekisteröinnin jälkeen eQ Oyj:n liikkeeseen laskemien osakkeiden kokonaislukumäärä on 33 460 351. Osakkeiden lisäämisellä ei ollut vaikutusta osakepääomaan joka on 11 383 873 euroa. Uudet osakkeet on rekisteröity kaupparekisteriin 13.10.2011. Omat osakkeet eQ Oyj osti 30.6.2011 163.153 kappaletta omia osakkeita. Osakkeiden kauppahinta oli 1 euroa. Kauppa liittyy 16.3.2011 toteutettuun yrityskauppaan, jossa eQ Oyj hankki omistukseensa eQ Asset Management Group Oy:n ja Advium Corporate Finance Oy:n osakekannat. Kaupassa osapuolena olleen henkilön irtisanouduttua syntyi eQ Oyj:lle, kaupan ehtojen mukaisesti, oikeus ostaa maksuna annettuja osakkeita takaisin. Omien osakkeiden ostoon annettiin valtuutus 14.4.2010 pidetyssä varsinaisessa yhtiökokouksessa. Vertailukaudella (30.9.2010) eQ Oyj:llä oli katsauskauden lopussa osakekannustinjärjestelmän suojaamistarkoituksessa hankittuja omia osakkeita yhteensä 475 707 kappaletta ja yhtiökokouksien valtuutuksien nojalla hankittuja omia osakkeita 108 060 kpl. Osakkeenomistajat Kymmenen suurinta osakkeenomistajaa 30.9.2011 %-osuus osake- ja äänimääristä Veikko Laine Oy 11,05 Fennogens Investments S.A. 11,04 Berling Capital Oy 10,77 Ulkomarkkinat Oy 10,12 Chilla Capital S.A. 8,06 Oy Hermitage Ab 7,15 Mandatum Henkivakuutusosakeyhtiö 6,21 Oy Cevante Ab 4,29 Linnalex Ab 2,67 Louko Antti 2,26 eQ Oyj:llä oli 3 258 osakkeenomistajaa 30.9.2011. Optio-ohjelma 2010 Katsauskauden aikana yhtiön hallitus päätti jakaa Optio-ohjelmasta 2010, toimitusjohtaja Janne Larmalle 450 000 kappaletta optioita. Katsauskauden lopussa optioita on myönnetty yhteensä 700 000 kappaletta. Hallitukselle 14.4.2010 antaman valtuutuksen nojalla oli jakamattomia optioita 1 300 000 kappaletta katsauskauden lopussa. Katsauskauden aikana eQ Oyj:lle palautui Optio-ohjelmasta 2010 yhteensä 200 000 kappaletta optiota. Optio-ohjelman ehdot on julkaistu pörssitiedotteella 18.8.2010 ja ne löytyvät kokonaisuudessaan yhtiön kotisivuilta osoitteesta www.eq.fi. Yhtiökokouksen päätökset eQ Oyj:n (ent. Amanda Capital Oyj) varsinainen yhtiökokous, joka pidettiin keskiviikkona 16. maaliskuuta 2011 Helsingissä, teki päätöksen seuraavista asioista. Tilinpäätöksen vahvistaminen: eQ Oyj:n varsinainen yhtiökokous vahvisti yhtiön tilinpäätöksen, sisältäen konsernitilinpäätöksen, toimintakertomuksen ja tilintarkastuskertomuksen vuodelta 2010. Taseen osoittaman tuloksen käsitteleminen: Vahvistettiin hallituksen ehdotus, että tilikauden emoyhtiön tulos kirjataan voitto- ja tappiotilille ja että osinkoa ei jaeta. Vastuuvapaus hallitukselle, toimitusjohtajille ja toimitusjohtajan sijaiselle: Yhtiökokous myönsi vastuuvapauden hallituksen jäsenille ja toimitusjohtajille. Hallituksen jäsenten lukumäärän, jäsenten valitseminen ja hallituksen jäsenten palkkiot: Yhtiökokouksen päätöksen mukaan eQ Oyj:n hallitukseen valitaan viisi jäsentä ja jäseniksi valittiin Ole Johansson, Georg Ehrnrooth, Eero Heliövaara, Jussi Seppälä sekä Catharina Stackelberg-Hammarén toimikaudeksi, joka päättyy seuraavan varsinaisen yhtiökokouksen päättyessä. Yhtiökokous päätti, että hallituksen jäsenille maksetaan palkkioita seuraavasti: hallituksen puheenjohtajalle 3 300 euroa ja jäsenille 1 800 euroa kuukaudessa ja että matkustus- ja majoituskustannukset korvataan yhtiön kulukorvauskäytännön mukaan. Järjestäytymiskokouksessaan heti yhtiökokouksen jälkeen hallitus valitsi Ole Johanssonin hallituksen puheenjohtajaksi. Tilintarkastajat: Yhtiön tilintarkastajana jatkaa KHT-yhteisö Ernst & Young Oy, päävastuullisena tilintarkastajana KHT Ulla Nykky. Tilintarkastajille päätettiin maksaa palkkio laskun mukaan. Yritysjärjestelyn hyväksyminen ja hallituksen valtuuttaminen päättämään osakeannista: Yhtiökokous päätti hyväksyä yritysjärjestelyn, jossa eQ Oyj hankkii Advium Corporate Finance Oy:n ja eQ Asset Management Group Oy:n osakkeet ja eQ Asset Management Group Oy:n liikkeeseen laskeman vaihtovelkakirjalainan ja valtuutti hallituksen päättämään osakeannista, joka sisältää oikeuden antaa enintään 10 302 605 uutta osaketta. Osakkeen merkintähinta on 1,41 euroa. Valtuutus sisältää hallitukselle oikeuden päättää kaikista osakeannin muista ehdoista, mukaan lukien oikeuden päättää, kirjataanko merkintähinta kokonaan tai osittain sijoitetun vapaan oman pääoman rahastoon taikka osakepääoman korotukseksi, ja se sisältää oikeuden antaa osakkeita suunnatusti. Valtuutusta käytetään yritysjärjestelyn toteuttamiseen. Valtuutus ei korvaa aiempia antivaltuutuksia, jotka jäävät voimaan ja uusi valtuutus on voimassa 31.7.2011 saakka. Yhtiön toimialapykälän muutos: Päätettiin yhtiön toimiala olemaan: Yhtiön toimialana on omistaa ja hallita osakkeita, muita arvopapereita ja kiinteistöjä sekä harjoittaa arvopaperikauppaa ja muuta sijoitustoimintaa. Yhtiö huolehtii konserniin kuuluvien sijoituspalveluyhtiöiden, rahastoyhtiöiden ja muiden yhtiöiden keskitetysti hoidettavista konsernihallinnollisista tehtävistä. Ylimääräisen yhtiökokouksen päätökset eQ Oyj:n ylimääräinen yhtiökokous, joka pidettiin torstaina 22. syyskuuta 2011 Helsingissä, teki päätöksiä seuraavista asioista: Yhtiön toiminimen muuttaminen seuraavaksi: ”1 § Yhtiön toiminimi on suomeksi eQ Oyj, ruotsiksi eQ Abp ja englanniksi eQ Plc. Yhtiön kotipaikka on Helsinki.” Ylimääräisessä yhtiökokouksessa päätettiin, että yhtiön pääomarakennetta vahvistetaan suunnatulla osakeannilla tarjoamalla 390 000 kappaletta uutta osaketta nykyisten osakkeenomistajien etuoikeudesta poiketen yhtiön hallituksen jäsenille. Liikkeeseen lasketut osakkeet merkittiin seuraavasti: Osakkeiden lukumäärät Georg Ehrnrooth 75.000 Ole Johansson 150.000 Jussi Seppälä 75.000 Catharina Stackelberg-Hammarén 60.000 Eero Heliövaara 30.000 Osakkeiden merkintähinta, joka on 1,63 euroa per osake, on maksettava 30.9.2011 mennessä ja merkitään sijoitetun vapaan oman pääoman rahastoon. Henkilöstö ja organisaatio Konsernin henkilöstömäärä katsauskauden lopussa oli 63. Henkilöstömäärä Varainhoito -segmentissä oli 46, Corporate Finance -segmentissä 10 ja Sijoitukset -segmentissä 1. Konsernihallinnon henkilöstömäärä oli 6. Varainhoito -segmentin henkilöstömäärä sisältää yksitoista määräaikaista työntekijää. eQ -konsernin henkilöstölle maksetut kokonaispalkat katsauskauden aikana olivat 3,3 miljoonaa euroa (1,0 miljoonaa euroa). Edellä oleva summa sisältää Advium Corporate Finance Oy:n ja eQ Varainhoito -konsernin palkat ajanjaksolla 1.4.-30.9. sekä eQ Oyj:n ja Amanda Advisors Oy:n henkilöstön palkat 1.1.-30.9.2011. Merkittävät riskit ja lähiajan epävarmuustekijät Varainhoito -segmentin tulokseen vaikuttaa hallinnoitavien varojen kehitys, joka on paljolti riippuvainen pääomamarkkinoiden kehityksestä. Toisaalta pääomarahastojen hallinnointipalkkiot perustuvat pitkäaikaisiin sopimuksiin, jotka tuovat tasaista kassavirtaa. Corporate Finance -segmentin tulokseen vaikuttaa merkittävästi menestyspalkkiot, jotka ovat riippuvaisia yritys- ja kiinteistökauppojen määrästä. Nämä vaihtelevat merkittävästi vuoden sisällä sekä suhdanteiden mukaisesti. eQ -konsernin sijoitustoimintaan liittyvät riskit ovat markkinariski, valuuttariski ja maksuvalmiusriski. Mainituista riskeistä markkinariskillä on suurin vaikutus sijoituksiin. Yhtiön omat sijoitukset ovat varsin hyvin hajautettuja eli yksittäisen rahaston yksittäiseen yhtiöön tekemän sijoituksen vaikutus sijoitusten tuottoon on usein pieni. Yrityshankinnat eQ Oyj hankki 16.3.2011 100 % Advium Corporate Finance Oy:n ja eQ Asset Management Group Oy:n osakkeista sekä eQ Asset Management Group Oy:n liikkeeseen laskeman vaihtovelkakirjalainan. Yhdistymisen myötä Suomeen muodostui vahva kotimainen pääoma- ja vaihtoehtoisten sijoitusten hallinnointiin, varainhoitoon ja corporate finance -toimintaan keskittyvä yhtiö. Kaupan arvo oli yhteensä 16,6 miljoonaa euroa ja se maksettiin laskemalla liikkeeseen yhteensä 10 302 605 uutta eQ Oyj:n osaketta. Osakkeista suunnattiin 5 854 563 osaketta Advium Corporate Finance Oy:n omistajille ja heidän kauppahinta oli 9,4 miljoonaa euroa. eQ Asset Management Group Oy:n omistajille suunnattiin 3 903 042 osaketta ja siten heidän kauppahinta oli 6,3 miljoonaa euroa. eQ Asset Management Group Oy:n liikkeeseen laskeman vaihtovelkakirjalainan hankkimiseen laskettiin liikkeeseen 545 000 osaketta ja kauppahinnaksi muodostui siten 0,9 miljoonaa euroa. Kauppahinta sisältää 0,2 miljoonaa euroa varainsiirtoveroa. Kauppahinta ylitti Advium Corporate Finance Oy:n nettovarallisuuden 9,3 miljoonalla eurolla ja eQ Asset Management Group Oy:n kauppahinta ylitti nettovarallisuuden 5,3 miljoonalla eurolla. Adviumin osalta 2,0 miljoonaa euroa kohdistettiin aineettomiin hyödykkeisiin laskemalla Advium brändille käypä arvo. eQ Asset Management Group Oy:n osalta 2,5 miljoona euroa kohdistettiin aineettomiin hyödykkeisiin laskemalla hankituille asiakassopimuksille ja brändille käyvät arvot. Näihin kohdistuksiin liittyvää laskennallista verovelkaa kirjattiin 0,1 miljoona euroa. Jäljelle jäävä liikearvo Adviumin osalta on 7,3 miljoonaa euroa ja eQ Asset Management Group Oy:n osalta 2,9 miljoona euroa. Liikearvo perustuu henkilöstöön ja sen osaamiseen sekä antaa eQ:lle mahdollisuuden laajentaa toimintaansa uusille liiketoiminta-alueille kasvattaen asiakaspohjaa ja tuotevalikoimaa. Mikäli Advium Coporate Finance ja eQ Varainhoito -konserni olisi yhdistetty eQ -konserniin vuoden 2011 alusta, olisi konsernin liikevaihto ollut katsauskaudella 1,6 miljoonaa euroa suurempi. Hankittu nettovarallisuus ja liikearvo alustavin arvoin (M€): Advium eQ Asset Management Rahavarat ja sijoitukset 0,5 1,3 Aineelliset hyödykkeet 0,1 0,1 Aineettomat hyödykkeet 0,0 0,7 Saamiset 0,5 0,8 Rahoitusvelat -0,6 -1,4 Muut velat -0,4 -0,4 Hankittu nettovarallisuus 0,1 1,0 Hankintameno 9,4 6,3 Allokoimaton hankintahinta 9,3 5,3 Brändin käypä arvo 2,0 2,0 Asiakassopimukset 0,0 0,5 Laskennallinen vero 0,1 Liikearvo 7,3 2,9 Konserni nosti omistuksensa 50 %:sta 100 %:iin sijoituspalveluyhtiö Active Hedge Advisors AHA Oy:ssä, joka on tarjonnut neuvonantopalvelua eQ Varainhoidolle eQ Active Hedge erikoissijoitusrahaston sijoitustoimintaan liittyen. Kaupalla ei ole vaikutusta eQ Active Hedge -rahaston salkunhoitoon. Hankittu nettovarallisuus ja liikearvo alustavin arvoin (1 000 €): Rahavarat ja sijoitukset 43,7 Muut velat 1,1 Hankittu nettovarallisuus 42,6 Hankintameno 100,0 Allokoimaton hankintahinta 57,4 Asiakassopimukset 57,4 Katsauskauden jälkeiset tapahtumat eQ:n CFO Petter Hoffström jäi katsauskauden jälkeen sairauslomalle ja päätti samalla työsuhteensa. Hoffströmin työt jaetaan konsernissa väliaikaisesti konsernin johdon kesken. Yhtiö on käynnistänyt uuden CFO:n haun. Konsernin johtoryhmä 23.11.2011 alkaen muodostuu seuraavista henkilöistä: Janne Larma, Lauri Lundström, Staffan Jåfs ja Annamaija Peltonen. Lisäksi Lauri Lundström on nimitetty 23.11.2011 alkaen eQ Oyj:n toimitusjohtajan sijaiseksi. Näkymät Pääomamarkkinoiden lähiaikojen kehityksen ennustettavuus on edelleen marraskuussa poikkeuksellisen vaikeaa. Osakekurssit nousivat selkeästi lokakuun aikana alkusyksyn romahduksen jälkeen, mutta Euroopan edelleen jatkuva epävakaa poliittinen ja taloudellinen tilanne ohjaa markkinoita enemmän kuin yritysten tuloskehitys tai kansantalouksien tunnusluvut. Konsernin hallinnoitavien varojen muutokset ja palkkiotuottojen kehitys korreloivat pääomamarkkinoiden kehityksen kanssa. eQ OYJ Hallitus Taulukko-osio Laadintaperiaatteet Osavuosikatsaus on laadittu EU:n hyväksymiä kansainvälisiä tilinpäätösstandardeja (IFRS) ja IAS 34 Osavuosikatsaukset -standardia noudattaen. eQ noudattaa osavuosikatsauksen laatimisessa samoja laatimisperiaatteita kuin vuositilinpäätöksessä 2010 ja tunnuslukujen laskentakaavat ovat nähtävillä tilinpäätöksessä. eQ -konsernin liikevaihto sijoitustoiminnan nettotuottojen osalta tuloutuu eQ:lle yhtiöstä riippumattomista tekijöistä eri vuosineljänneksille. Osavuosikatsaus on tilintarkastamaton KONSERNIN TULOSLASKELMA, 1 000 EUROA 7-9/11 7-9/10 1-9/11 1-9/10 1-12/10 LIIKEVAIHTO Sijoitustoiminnan nettotuotot 3 059 466 6 818 1 093 1 136 Palkkiotuotot 2 584 994 6 816 3 021 3 972 Yhteensä 5 643 1 460 13 634 4 114 5 108 Poistot -239 -172 -628 -538 -710 Liiketoiminnan kulut -2 156 -566 -5 451 -1 980 -2 570 Liikevoitto 3 247 723 7 555 1 597 1 829 Rahoitustuotot ja -kulut -17 -160 -363 -427 -623 Voitto ennen veroja 3 230 563 7 192 1 170 1 205 Tuloverot -918 -151 -1 968 -349 -371 Vähemmistöosuudet - - -3 - - TILIKAUDEN VOITTO (TAPPIO) 2 312 412 5 222 821 834 Muut laajan tuloksen erät: Myytävissä olevat rahoitusvarat netto -1 627 752 2 673 2 362 3 407 TILIKAUDEN LAAJA TULOS YHTEENSÄ 685 1 164 7 895 3 183 4 241 Laimentamaton tulos/osake, EUR 0,07 0,02 0,16 0,04 0,04 Laimennettu tulos/osake, EUR 0,07 0,02 0,16 0,04 0,04 Tulos/keskimääräinen osakemäärä, EUR *) 0,08 0,02 0,17 0,04 0,04 *)Käytetty ulkona olevien osakkeiden painotettua keskiarvoa. KONSERNIN TASE, 1 000 EUR 30.9.2011 30.9.2010 31.12.2010 VARAT PITKÄAIKAISET VARAT Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet 163 71 50 Aineettomat hyödykkeet 19 510 4 741 4 574 Myytävissä olevat sijoitukset Muut osakkeet ja osuudet 49 - - Pääomarahastosijoitukset 41 242 37 862 40 625 Laskennallinen verosaaminen 81 1 931 1 684 LYHYTAIKAISET VARAT Muut varat 1 236 209 217 Siirtosaamiset ja ennakkomaksut 626 271 224 Myytävissä olevat sijoitukset Rahoitusarvopaperit 45 166 - Rahavarat 10 963 3 993 4 112 VARAT YHTEENSÄ 73 915 49 244 51 486 OMA PÄÄOMA JA VELAT OMA PÄÄOMA 69 159 42 124 44 229 VELAT PITKÄAIKAISET VELAT Laskennallinen verovelka 1 248 828 946 LYHYTAIKAISET VELAT Ostovelat ja muut velat 3 508 792 510 Rahoitusvelat - 5 500 5 800 VELAT YHTEENSÄ 4 756 7 120 7 256 OMA PÄÄOMA JA VELAT YHTEENSÄ 73 915 49 244 51 486 KONSERNIN RAHAVIRTALASKELMA, 1 000 EUR 1-9/11 1-9/10 2010 LIIKETOIMINNAN RAHAVIRTA Liikevoitto 7 555 1 597 1 829 Poistot ja arvonalentumiset 628 538 710 Myytävissä olevat sijoitukset, muutos 3 867 -3 564 -4 752 Käyttöpääoman muutos Liikesaamiset, lisäys (-) vähennys (+) -1 176 0 39 Korottomat velat, lisäys(+) vähennys(-) 2 998 152 -130 Korolliset velat, lisäys(+) vähennys(-) -5 800 2 500 2 800 Käyttöpääoman muutos yhteensä -3 978 2 652 2 709 Liiketoiminnan rahavirta ennen rahoituseriä ja veroja 8 071 1 222 496 Saadut korot 21 5 10 Maksetut korot -384 -432 -633 Verot -1 968 -349 -371 LIIKETOIMINNAN RAHAVIRTA 5 741 447 -498 INVESTOINTIEN RAHAVIRTA Investoinnit sijoituksiin 703 -2 15 INVESTOINTIEN RAHAVIRTA 703 -2 15 RAHOITUKSEN RAHAVIRTA Osakeannista saadut maksut 391 - - Omien osakkeiden hankinta 0 -7 -31 Omien osakkeiden myynti - - 1 085 Muut muutokset 15 -21 -34 RAHOITUKSEN RAHAVIRTA 406 -28 1 020 LIKVIDIEN VAROJEN LISÄYS/VÄHENNYS 6 851 417 537 Likvidit varat 1.1. 4 112 3 575 3 575 Likvidit varat 30.9. 10 963 3 993 4 112 Likvidit varat sisältävät rahat ja pankkisaamiset. LASKELMA KONSERNIN OMAN PÄÄOMAN MUUTOKSISTA, 1 000 EUR Osake-p Sijoitetun vapaan Muut Käyvän Voitto- Yhteen ääoma oman pääoman rahasto arvon varat sä rahasto t rahasto Oma pääoma 11 384 29 614 -1 769 -7 701 7 439 38 968 1.1.2010 Laaja tulos 2 362 2 362 Tilikauden 821 821 voitto (tappio) -------------------------------------------------------------------------------- Laaja tulos 2 362 821 3 183 yhteensä Omien -7 -7 osakkeiden hankinta Muut -21 -21 muutokset -------------------------------------------------------------------------------- Oma pääoma 11 384 29 614 -1 775 -5 339 8 239 42 124 30.9.2010 Oma pääoma 11 384 29 614 0 -6 819 10 051 44 229 1.1.2011 Laaja tulos 2 673 2 673 Tilikauden 5 222 5 222 voitto (tappio) -------------------------------------------------------------------------------- Laaja tulos 2 673 5 222 7 895 yhteensä Omien 0 0 osakkeiden hankinta Osakeanti 17 017 17 017 Muut 18 18 muutokset -------------------------------------------------------------------------------- Oma pääoma 11 384 46 631 0 -4 147 15 291 69 159 30.9.2011 SEGMENTTI-INFORMAATIO, 1 000 EUR 1-9/11 Varain- Corporate Konserni Konserni - hoito Finance Sijoitukse hallinto Eliminoinni yhteensä t t Liikevaihto 5 420 1 696 6 818 0 -300 13 634 Liikevoitto 1 631 628 6 518 -1 222 0 7 555 Tilikauden 1 631 628 6 518 -3 555 0 5 222 tulos Pitkäaikaiset varat 10 073 9 599 41 323 50 61 046 Liikevoittorivillä Konsernihallinto -kohdassa esitetty erä sisältää konsernihallintoon kohdistuvat jakamattomat henkilöstö-, hallinto- ja muut kulut sekä eQ:n ja Adviumin yrityshankintoihin liittyvät kertaluonteiset kulut Hankintoihin liittyvät laki- ja konsultointipalvelut ovat EUR 276 000 ja tilintarkastuspalvelut EUR 42 000. Tilikauden tulos -rivillä Konsernihallinto -kohdassa on esitetty edellisten lisäksi jakamattomat rahoitustuotot ja -kulut sekä verot. Eliminoinnit sisältävät konsernin sisäisen eQ Oyj:n omien sijoitusten hallinnointipalkkion eliminoinnin. KONSERNIN TUNNUSLUVUT 30.9.2011 30.9.2010 Tilikauden voitto/tappio (1 000 EUR) 5 222 821 Laimentamaton tulos/osake,EUR 0,16 0,04 Laimennettu tulos/osake, EUR 0,16 0,04 Tulos/keskimääräinen osakemäärä,EUR *) 0,17 0,04 Oma pääoma/osake,EUR 2,07 1,85 Oma pääoma/keskimääräinen osakemäärä,EUR *) 2,29 1,90 Sijoitetun pääoman tuotto, ROI % p.a. 7,0 3,7 Oman pääoman tuotto, ROE % p.a. 6,9 2,7 Omavaraisuusaste, % 93,6 85,5 Pörssikurssi kauden lopussa, EUR 1,63 1,51 Henkilöstö kauden lopussa 63 13 Pääomasijoitukset suhteessa omaan pääomaan, % 59,6 89,9 Pääomasijoitukset ja jäljellä olevat sijoitus- sitoumukset suhteessa omaan pääomaan, % 83,2 129,1 *)Käytetty ulkona olevien osakkeiden painotettua keskiarvoa. PÄÄOMARAHASTOJEN KIRJANPITOARVON MUUTOS, 1 000 EUR Pääomarahastojen kirjanpitoarvo 1.1.2011 40 625 Pääomarahastoihin kutsutut pääomat 4 254 Pääomarahastojen pääomapalautukset -7 169 Pääomarahastojen arvonmuutokset käyvän arvon rahastossa 3 533 Pääomarahastojen kirjanpitoarvo 30.9.2011 41 242 VASTUUSITOUMUKSET eQ Oyj:n antamat jäljellä olevat sijoitussitoumukset pääomarahastoihin olivat 30.9.2011 yhteensä 16,3 miljoonaa euroa (16,5 M€ 30.9.2010). Muut vastuut olivat katsauskauden lopussa 1,9 miljoonaa euroa (0,1 M€ 30.9.2010). |
|||
|