2014-09-03 09:00:00 CEST
2014-09-03 09:00:02 CEST
REGULATED INFORMATION
Takoma Oyj - Osavuosikatsaus (Q1 and Q3)
TAKOMAN OSAVUOSIKATSAUS 1.11.2013 – 31.7.2014 (9 kk)
Tampere, 2014-09-03 09:00 CEST (GLOBE NEWSWIRE) --
Takoma Oyj Osavuosikatsaus 3.9.2014 klo 10.00
TAKOMAN OSAVUOSIKATSAUS 1.11.2013 - 31.7.2014 (9 kk)
-- Takoma Oyj:n ja Takoma Gears Oy:n saneerausohjelmaehdotukset on jätetty
Pirkanmaan käräjäoikeuteen 5.6.2014.
-- Tuloslaskelmariveillä on esitetty liikevoittoon asti jatkuvien toimintojen
erät ja edellisvuoden erinä vertailukelpoiset luvut
-- Liikevaihto 10,75 (10,13) milj. euroa, kasvua 6,1 %.
-- Jatkuvien toimintojen liikevoitto -0,59 (-4,05) milj. euroa. Liikevoittoa
rasittaa vielä saneeraukseen liittyvät kulut yhteensä noin 0,4 milj. euroa.
Jatkuvien toimintojen vertailukauden poistoissa on esitetty liikearvosta
tehty arvonalennuskirjaus 2,5 milj. euroa. Kolmannen kvartaalin liikevoitto
oli 0,02 milj. euroa.
-- Jatkuvien toimintojen tulos / osake -5,4 (-22,5) senttiä
-- Kokonaistulos / osake -14,8 (-37,6) senttiä
-- Katsauskauden kokonaistulosta -2,31 (-5,88) milj. euroa rasittaa
lopetettujen liiketoimintojen n. -1,46 (-1,84) milj. euron tappio, josta
Akaan kiinteistön osuus on 0,7 milj. euroa
-- Oma pääoma / osake 0,00 euroa (0,40 euroa). Saneerausohjelmaehdotukseen
sisältyy pääomistajan sitoutuminen muuttamaan 1,3 milj. euron lainansa
pääomalainaksi, kun saneerausohjelmaehdotus vahvistetaan.
-- Vertailukelpoisen tilauskertymä 12,05 (8,93) milj. euroa, jossa on kasvua
3,12 milj. euroa eli 35 %
-- Tilauskanta 5,71 (vertailukelpoinen 5,40) milj. euroa. Kasvua
vertailukaudesta 6 %. Tilauskanta on vahvistunut edellisen kvartaalin
lopusta 17 %
-- Katsauskauden aikana Takoma Gears Oy:lle myönnettyä factoring-limiittiä on
korotettu 2,0 milj. eurosta 3,0 milj. euroon
LIIKEVAIHTO JA TULOKSEN MUODOSTUMINEN
Konsernin jatkuvien toimintojen katsauskauden liikevaihto oli 10,79 (10,13)
milj. euroa, jossa on kasvua 6,1 %.
Konsernin jatkuvien liiketoimintojen liikevaihto tuli kokonaisuudessaan
voimansiirron valmistuksesta laivanrakennus- ja offshore-teollisuuteen.
Konsernin jatkuvien toimintojen liikevoitto oli -0,59 (-4,05) milj. euroa.
Liikevoittoa rasittavat saneeraukseen liittyvät kulut noin 0,4 milj. euroa.
Vertailukauden poistoissa on esitetty liikearvosta tehty arvonalennuskirjaus
2,5 milj. euroa. Jatkuvien toimintojen liikevoitto -% oli -5,5 % (-40,0 %)
katsauskauden liikevaihdosta. Kolmannen kvartaalin liikevoitto oli 0,02 milj.
euroa.
KATSAUSKAUDEN TULOS
Konsernin nettorahoituskulut olivat -0,29(-0,01) milj. euroa. Vertailuvuoden
nettorahoituskuluja pienentää tytäryhtiöiltä veloitetut konsernirahoituksen
korkotuotot, jotka on kirjattu luottotappioksi tytäryhtiöiden konkurssiin
asettamisen jälkeen. Jatkuvien toimintojen tulos ennen veroja oli -0,88
(-4,06) milj. euroa. Konsernin katsauskauden kokonaistulos oli -2,31 (-5,88)
milj. euroa, josta lopetettavien toimintojen osuus -1,46 (-1,83) milj. euroa.
Osakekohtainen tulos oli -14,8 (-37,5) senttiä, josta jatkuvien toimintojen
osuus oli -5,4 (-22,5) senttiä ja lopetettujen -9,4 (-15,0) senttiä. Sijoitetun
pääoman tuotto oli -8,2(-27,8) %.
KONSERNIN RAHOITUSASEMA
Konsernin liiketoiminnan nettorahavirta katsauskaudelta oli -0,97 (-1,41) milj.
euroa, josta lopetettujen toimintojen osuus oli -0,59 milj. euroa.
Käyttöpääoman muutoksien vaikutus oli -0,52 (0,18) milj. euroa.
Nettokäyttöpääoma oli 3,84 (5,30) milj. euroa katsauskauden lopussa.
Nettokäyttöpääoman lasku johtui taseesta poistuneista, kuten lopetettujen
liiketoimintojen, eristä.
Investointien nettorahavirta oli positiivinen 1,99 (-0,39) milj. euroa, mikä
johtui realisointien päätökseen viemisestä.
Rahoituksen nettorahavirta oli -1,06 (1,42) milj. euroa, mikä johtui pääosin
siitä, että factoring-limiittiä oli vähemmän käytössä kuin katsauskauden
alussa.
Likvidejä varoja konsernilla oli katsauskauden lopussa 0,08 (0,32) milj. euroa.
Ennen saneerausmenettelyn aloittamista voimassa olleiden rahoitussopimusehtojen
mukaan korollisia rahoitusvelkoja on yhtensä 3,84 (9,71) milj. euroa. Panostaja
Oyj:n takausvastuun perusteella maksama osuus lainoista (0,67 milj. euroa) on
esitetty pitkä-aikaisena rahoitusvelkana. Rahoitusvelkoihin kuuluva Panostaja
Oyj:n antamaa 1,2 milj. euron rahoitus on esitetty muissa veloissa.
Lyhytaikaisiin velkoihin sisältyy yhteensä 7,51 milj. euroa velkoja, joiden
maksuohjelma vahvistetaan saneerausohjelmaehdotuksen yhteydessä. Yhtiön
rahoitusasemaan vaikuttaa myös konkurssiin asetettujen yhtiöiden tase-erien
poistuminen yhdistellystä taseesta. Näiden erien vaikutus on 1,6 milj. euroa.
Katsauskauden aikana Takoma Gears Oy:lle myönnettyä uutta factoring-limiittiä
on korotettu 2,0 milj. eurosta 3,0 milj. euroon.
Takoma Oyj ja Takoma Gears Oy ovat päässeet yrityssaneerausmenettelyyn
17.1.2014. Taloudellinen selvitys on annettu 11.4.2014 ja ohjelmaehdotus on
annettu 5.6.2014. Saneerausohjelmaehdotuksen vaikutus taseeseen ja
rahoitusasemaan esitetään vasta, kun saneerausohjelmaehdotus on hyväksytty.
Konsernin oma pääoma oli katsauskauden lopussa -0,04 (6,29) milj. euroa.
Saneerausohjelmaehdotukseen sisältyy pääomistajan sitoutuminen muuttamaan 1,3
milj. euron lainansa pääomalainaksi, kun saneerausohjelmaehdotus vahvistetaan.
Katsauskauden lopussa konsernin omavaraisuusaste oli -0,3 (25,4) % ja
nettovelan suhde omaan pääomaan (gearing) oli 15.729,5 (168,3) %.
Liitetiedoissa on esitetty 0,67 milj. euroa lopetettuihin liiketoimintoihin
liittyviä takausvastuita, joiden määrä täsmentyy saneerausohjelmaa
vahvistettaessa.
TILAUSKANTA JA TILAUSKERTYMÄ
Tilauskanta on vertailukautta korkeampi ollen 5,71 (5,40) milj. euroa, jossa on
kasvua vertailukauteen 6 %. Vertailuvuoteen nähden tilauskannan kasvu
katsauskauden lopussa johtui lähinnä pääasiakkaiden lisääntyneistä ostoista.
Vertailukelpoinen tilauskertymä 12,05 (8,93) milj. euroa, kasvua 35 %. Vuoden
2014 kolmen ensimmäisen kvartaalin tilauskertymät ovat olleet hyvällä tasolla,
mikä varmistaa hyvän kuorman lopputilikaudelle.
INVESTOINNIT
Katsauskauden bruttoinvestoinnit olivat 0,02 (0,51) milj. euroa. Suunnitelman
mukaiset jatkuvien toimintojen käytössä olevien koneiden poistot olivat 0,76
(1,00) milj. euroa.
KONSERNIRAKENTEEN MUUTOKSET
Katsauskauden aikana yhtiön tytäryhtiöt Tampereen Laatukoneistus Oy ja
Hervannan Koneistus Oy on asetettu konkurssiin 17.1.2014 sekä Takoma Systems Oy
2.1.2014. Näiden yhtiöiden omaisuuseriä tai velkoja ei ole enää yhdistetty
konsernitaseeseen. Mahdolliset jako-osuudet Takoma Oyj:lle konkurssipesistä
tarkentuvat kalenterivuoden loppuun mennessä.
TAKOMAN TAVOITTEET
Saneerausmenettelyn alettua yhtiön ja sen johdon tavoitteena on ollut toiminnan
ja rahoitustilanteen vakauttaminen. Yhtiö on keskittynyt löytämään yhdessä
selvittäjän ja velkojaintoimikunnan kanssa sellaisen ratkaisun
saneerausohjelmaksi, joka turvaisi yhtiön voimansiirtoliiketoiminnan sekä
lyhyen että pitkän aikavälin kehityksen sekä investoinnit.
Saneeraustoimien oletetaan näkyvän lopputilikauden aikana kannattavuuden
paranemisena. Takoma ei esitä pitkän aikavälin tavoitteita.
YHTIÖKOKOUKSEN PÄÄTÖKSET
Takoman varsinainen yhtiökokous 29.1.2014 hyväksyi esitetyn tilinpäätöksen
1.11.2012 - 31.10.2013 ja päätti, että osinkoa ei tilikaudelta 2013 jaeta.
Yhtiökokous myönsi vastuuvapauden hallituksen jäsenille ja toimitusjohtajalle.
Takoma Oyj:n hallituksen jäsenten lukumäärä alennettiin viiteen.
Viisijäseniseen hallitukseen valittiin entiset hallituksen jäsenet Juha
Sarsama, Tapio Tommila, Harri Kumpu, Harri Launonen ja Esa Pyöriä. Hallitus
piti järjestäytymiskokouksensa heti yhtiökokouksen jälkeen ja valitsi
keskuudestaan puheenjohtajaksi Juha Sarsaman ja varapuheenjohtajaksi Tapio
Tommilan.
Varsinaisiksi tilintarkastajiksi valittiin KHT Janne Rajalahti ja KHT-yhteisö
PricewaterhouseCoopers Oy päävastuullisena tilintarkastajanaan KHT Markku
Launis.
HALLITUKSEN VALTUUTUKSET
Takoman hallituksella on varsinaisen yhtiökokouksen 29.1.2013 päätöksen
perusteella valtuutus päättää osakeannista ja erityisten oikeuksien
antamisesta. Valtuutus ovat voimassa kaksi vuotta päätöksestä lukien.
Valtuutuksen nojalla annettavien osakkeiden lukumäärä voi olla yhteensä
enintään 20.000.000 uutta 0,06 euron nimellisarvoista osaketta. Hallitus
päättää kaikista osakeannin ja osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien
antamisen ehdoista.
Takoman hallituksella on yhtiökokouksen 29.1.2013 päätöksen perusteella lisäksi
valtuutus päättää omien osakkeiden hankkimisesta 18 kuukauden kuluessa
valtuutuspäätöksestä lukien. Hankittavien omien osakkeiden lukumäärä voi olla
yhteensä enintään 1.500.000 osaketta, mikä ei ylitä kymmentä (10) prosenttia
yhtiön kaikista osakkeista.
HENKILÖSTÖ
Takoman jatkuvien toimintojen henkilöstömäärä katsauskauden lopussa oli 101
(97). Henkilöstömäärä katsauskaudella keskimäärin oli 94 (96).
Toimihenkilöitä oli katsauskauden lopussa 23 (26) ja tuotannon työntekijöitä 78
(71).
Takoma on päättänyt yhteistoimintalain mukaiset neuvottelut eri yksiköissä.
Lopetettuihin toimintoihin liittyen konkurssien kautta on päättynyt 39
työsuhdetta ja keskitetyistä toiminnoista on huhtikuun loppuun mennessä
päättynyt 9 työsuhdetta ja kaksi henkilöä on siirretty Takoma Gears Oy:n
organisaatioon.
Katsauskauden lopussa voimansiirron komponenttivalmistuksessa työskenteli 99
henkilöä. Emoyhtiön palveluksessa oli 2 henkilöä.
MUUTOKSET YLIMMÄSSÄ JOHDOSSA
Toimitusjohtaja Ari Virtanen on vapautettu tehtävästään 14.2.2014 ja uudeksi
toimitusjohtajaksi nimitettiin yhtiön talousjohtaja Ilkka Miettinen.
Myyntijohtaja Ari Kesti on irtisanoutunut yhtiön palveluksesta 20.1.2014.
OSAKKEEN KURSSIKEHITYS JA OSAKEVAIHTO
Takoman markkina-arvo katsauskauden lopussa oli 3,92 (4,70) milj. euroa.
Osakkeen päätöskurssi 31.7.2014 oli 0,25 (0,30) euroa. Katsauskauden aikana
Takoman osakevaihto oli 5.101 (3.379) tuhatta osaketta vaihtoarvoltaan 1,24
(1,68) milj. euroa. Osakevaihto vastaa 32,6 (21,6) %:a koko osakekannasta.
Takoman osakkeen markkinatakaus on päättynyt 31.12.2013. Osakkeenomistajien
kokonaismäärä oli 1.196 (1.095) katsauskauden lopussa.
RISKIT JA LIIKETOIMINNAN EPÄVARMUUSTEKIJÄT
Saneerausmenettelyyn pääsy on vakauttanut yhtiön toimintaympäristöä ja sekä
asiakkaiden että toimittajien luottamusta. Ulkomaisten tavarantoimittajien
vaatimukset ennakkomaksuista ovat lisänneet käyttöpääomarahoituksen tarvetta.
Yhtiö on käynnistänyt neuvottelut tärkeimpien tavarantoimittajien kanssa
maksuehtojen normalisoimiseksi.
Euroopan talouden hidas kasvu ja rahoitusmarkkinoiden epävarmuus ovat
vaikuttaneet Takoman investointihyödykkeitä valmistavien asiakkaiden kysyntään
jo pitkään. Ukrainan kriisi ja sitä seuranneet talouspakotteet eivät ainakaan
vielä ole vaikuttaneet yhtiön ja sen asiakkaiden toimintaan, mutta tilanteen
pitkittymisen vaikutuksia on vaikea arvioida. Takoma ei anna arviota
liikevaihtonsa kehityksestä.
Lähitulevaisuudessa Takoman toiminnalliset ja rahoitusriskit liittyvät
meneillään olevaan yrityssaneerausmenettelyyn ja Takoman kykyyn hankkia
riittävä käyttöpääomarahoitus jatkaakseen toimintaansa.
MARKKINANÄKYMÄT
Offshore markkinoiden kehitys näyttää edelleen vakaalta. Meriteollisuuden
volyymit ovat stabiloituneet vuotta 2008 edeltävälle tasolle, mutta
valmistuksen ja kasvun painopiste on siirtynyt Kaukoitään.
SANEERAUSMENTTELY JA TOIMINNAN JATKUVUUS
Osavuosikatsaus on laadittu toiminnan jatkuvuuden oletusta noudattaen. Johto
tiedostaa, että yrityksellä on edelleen tietty epävarmuus rahoituksensa
varmistamiseksi, mikä liittyy mm. asiakkaiden sekä tavarantoimittajien
käyttäytymiseen ja siten toiminnan kannattavuuteen. Toiminnasta tehdyillä
oletuksilla, alla esitetyillä kannattavuuden parantamiseksi ja rahoituksen
riittävyyden varmistamiseksi tehdyillä toimenpiteillä sekä
saneerausohjelmaehdotus hyväksyttäessä, Takomalla on johdon arvion mukaan
riittävät edellytykset turvata toiminnan rahoitus seuraavaksi 12 kuukaudeksi.
Yrityssaneerausmenettelystä säädetään yrityssaneerauslaissa.
Yrityssaneerausprosessi etenee pääpiirteissään seuraavasti. Yritys voi hakeutua
yrityssaneeraukseen joko omasta hakemuksesta tai muun tahon toimesta.
Käräjäoikeus vahvistaa saneerausmenettelyn aloittamisen, mikäli yhtiöllä on
edellytykset tervehdyttää liiketoimintansa kannattavaksi sekä se kykenee
suoriutumaan saneeraushakemuksen jälkeen syntyvistä velvoitteista sekä
saneerauskuluista. Saneerausmenettelyn aikana yhtiölle laaditaan
saneerausohjelmaehdotus, joka perustuu saneerausmenettelyn alussa tehtävään
taloudelliseen selvitykseen. Taloudellisessa selvityksessä määritellään myös
nk. saneerausvelat eli ne velat, jotka ovat syntyneet tai syntyperuste on ennen
saneeraushakemuksen jättämistä. Saneerausohjelmaehdotus saattaa sisältää myös
saneerausvelkojen leikkaamisen, josta tuleva akordituotto parantaa vastaavasti
Yhtiön oman pääoman tilannetta. Saneerausveloille laaditaan yleensä usean
vuoden maksuohjelma, jonka toteuttaminen on realistista saneerausvelkojen
lyhennysten ja tarvittavien investointien jälkeen. Yhtiö ei voi jakaa osinkoa
tai antaa pääomanpalautusta, kunnes saneerausohjelma on päättynyt.
Yrityssaneerausohjelman hyväksyy lopullisesti tuomioistuin, joka Takoma Oyj:n
ja Takoma Gears Oy:n tapauksessa on Pirkanmaan käräjäoikeus. Tietyissä,
yrityssaneerauslaissa mainituissa erityisissä tilanteissa yrityssaneerauksessa
oleva yhtiö tarvitsee toimiinsa selvittäjän suostumuksen tai selvittäjällä on
oikeus tehdä päätöksiä tällaisen yhtiön puolesta. Tällaisia tilanteita ovat mm.
lisävelkaantuminen tai pienvelkojen maksaminen. Saneerausmenettelyn aikana
yhtiöllä säilyy kuitenkin määräysvalta yhtiön tavanomaiseen toimintaan.
Takoma Oyj ja sen tytäryhtiö Takoma Gears Oy ovat hakeutuneet
yrityssaneeraukseen 9.12.2014 ja yrityssaneerausmenettelyt ovat alkaneet
17.1.2014. Yhtiöt ovat jättäneet saneerausohjelmaehdotuksensa Pirkanmaan
käräjäoikeudelle 5.6.2014. Pirkanmaan käräjäoikeus on päättänyt 22.8.2014
saneerausohjelmaehdotuksen äänestyspäiväksi 15.9.2014.
Yrityssaneerausprosessin aloittamisella saattaa olla vaikutuksia sekä
asiakkaiden että tavaran- ja palveluntoimittajien käyttäytymiseen ja siten
yhtiön kannattavuuteen. Takoman saneerausmenettelyllä ei ole havaittu olevan
negatiivista vaikutusta asiakkaiden käyttäytymiseen ja siten yhtiön
kannattavuuteen. Tavarantoimittajien vaatimukset ennakkomaksuista vaikuttavat
edelleen käyttöpääoman tarpeeseen. Mikäli asiakkaiden tai tavarantoimittajien
käyttäytymisessä tapahtuu olennaisia negatiivisia muutoksia, on konkurssiriski
edelleen olemassa.
Saneerausohjelamaehdotuksessa on esitetty, että Takomalle tullaan laatimaan
maksuohjelma saneerausveloille. Lyhytaikaisina velkoina esitettyjä velkoja,
joihin maksuohjelma tulee mahdollisesti kohdistumaan, on konsernin taseessa
yhteensä 7,51 milj. euroa.
Lähitulevaisuudessa Takoman toiminnalliset ja rahoitusriskit liittyvät
meneillään olevaan yrityssaneerausmenettelyyn ja Takoman kykyyn hankkia
riittävä käyttöpääomarahoitus jatkaakseen toimintaansa.
Yhtiön johto on arvioinut, että rahoitustarve ja kannattavuuden parantamiseen
tähtäävät toimenpiteet on pyritty varmistamaan saneerausmenettelyn aikana
seuraavilla toimenpiteillä:
-- Kannattamattomat yksiköt on asetettu konkurssiin
-- Takoma Gears Oy on turvannut käyttöpääoman tarpeensa myymällä yhden
asiakkaansa saatavia emoyhtiölleen Panostaja Oyj:lle sekä sopimalla
lyhytaikaisen käyttöpääoman tarpeen muusta rahoituksesta Panostaja Oyj:n
kanssa
-- Maaliskuussa on myös Nordea Rahoitus Suomi Oy:n kanssa tehty uusi
rahoitussopimus Takoma Gears Oy:n kaikkien kotimaisten myyntisaatavien
rahoittamisesta.
-- Takoman kustannusrakenne on muutettu vastaamaan toiminnan nykyistä
resurssitarvetta.
-- Takoman johto on ollut jatkuvasti yhteydessä sekä asiakkaiden että
tavarantoimittajien edustajien kanssa saneerauksen tilanteesta. Saadut
tilaukset ovat lisääntyneet merkittävästi ja tuotannontekijöiden saatavuus
on pystytty turvaamaan.
-- Takoman näkemys on, että merkittävien velkojien puoltaessa ja ollessa
edustettuna velkojain toimikunnassa, konsernilla on hyvät edellytykset
saada maksuohjelma, joka turvaa myös konsernin toimintojen kehittämisen.
Hallitukselle raportoidaan kuukausittain Takoman toiminnallinen kehitys ja
hallitus tarkastelee kokouksissaan toiminnan kehitystä sekä sen edellyttämää
rahoitusta. Saneerausohjelmaehdotuksen perustana ovat olleet tietyt
kannattavuuteen ja rahoitukseen liittyvät oletukset, joita päivitetään
kuukausittain sekä mikäli olosuhteissa tapahtuu olennaisia muutoksia.
TAKOMAN NÄKYMÄT KATSAUSKAUDELLE 2014
Takoma ei anna liikevaihto- tai tulosohjausta.
KATSAUSKAUDEN JÄLKEISET TAPAHTUMAT
Käräjäoikeus on päättänyt 22.8.2014 saneerausohjelmaehdotuksen äänestyspäiväksi
15.9.2014.
TAKOMAN TALOUDELLISEN TIEDOTTAMISEN AIKATAULU VUONNA 2014
Katsauskaudelta 1.11.2013 - 31.10.2014 julkaistava tilinpäätöstiedote annetaan
12.12.2014
LAATIMISPERIAATTEET
Tämä tiedote on laadittu noudattaen kansainvälisten tilinpäätösstandardien
(IFRS) kirjaamis- ja arvostamisperiaatteita, mutta sen laadinnassa ei ole
noudatettu kaikkia IAS 34 Osavuosikatsaukset -standardin vaatimuksia.
Kaikkitilinpäätöslyhennelmän ja liitetietojen luvut ovat pyöristettyjä, minkä
vuoksi yksittäisten lukujen yhteenlaskettu summa saattaa poiketa esitetystä
summasta.
Myytävänä olevat pitkäaikaiset omaisuuserät ja lopetetut toiminnot
Lopetettu toiminto on konsernin osa, josta on luovuttu tai joka on luokiteltu
myytävänä olevaksi ja joka edustaa erillistä merkittävää liiketoiminta-aluetta
tai maantieteellistä toiminta-aluetta, on osa yhtä koordinoitua suunnitelmaa,
joka koskee luopumista erillisestä merkittävästä liiketoiminta-alueesta tai
maantieteellisestä toiminta-alueesta, tai on tytäryritys, joka on hankittu
yksinomaan tarkoituksena myydä se edelleen. Lopetettujen toimintojen tulos
esitetään omalla rivillään konsernin tuloslaskelmassa.
Takoma Oyj:n tytäryhtiöt Tampereen Laatukoneistus Oy, Hervannan Koneistus Oy ja
Takoma Systems Oy on asetettu konkurssiin katsauskauden aikana. Takoma Oyj
katsoo menettäneensä määräysvallan konkurssiin asetettuihin tytäryhtiöihin
konkurssiin asettamishetkellä. Tytäryritysten varat ja velat ovat kirjattu pois
taseesta määräysvallan menettämispäivän kirjanpitoarvoihin. Näihin yhtiöihin
liittyvä tulos on esitetty lopetettuina liiketoimintoina tuloslaskelmassa.
Konsernitilinpäätös on laadittu Euroopan unionissa sovellettaviksi
hyväksyttyjen kansainvälisten tilinpäätösstandardien (IFRS) mukaisesti
ottamalla huomioon yrityssaneerausmenettely, joka käynnistyi Takoma Oyj:n ja
sen tytäryhtiön Takoma Gears Oy:n osalta 17.1.2014. Yrityssaneerausmenettelystä
säädetään yrityssaneerauslaissa. Saneerausmenettelyn aikana yhtiöllä säilyy
määräysvalta Takoma Gears Oy:n tavanomaiseen toimintaan. Tietyissä,
yrityssaneerauslaissa mainituissa erityisissä tilanteissa yrityssaneerauksessa
oleva yhtiö kuitenkin tarvitsee toimiinsa selvittäjän suostumuksen tai
selvittäjällä on oikeus tehdä päätöksiä tällaisen yhtiön puolesta.
Selvittäjällä on myös oikeus saada käyttöönsä kaikki yhtiön toiminnallinen ja
taloudellinen informaatio siltä osin kuin hän katsoo sen tarpeelliseksi, ja
yrityssaneerausohjelman hyväksyy lopullisesti tuomioistuin, joka yhtiön ja
Takoma Gears Oy:n tapauksessa on Pirkanmaan käräjäoikeus. Vaikka tämä rajoittaa
yhtiön nykyistä kykyä käyttää Takoma Gears Oy:ssä IFRS 10:ssä määriteltyä
määräysvaltaansa, johto katsoo, että laatimalla konsernitilinpäätös tuotetaan
edelleenkin parhaiten hyödyllistä tietoa konsernin taloudellisesta asemasta,
taloudellisesta tuloksesta ja rahavirroista. Johto pitää konsernitilinpäätöksen
laatimista perusteltuna, koska yhtiön ja Takoma Gears Oy:n toiminnot liittyvät
läheisesti toisiinsa ja ovat toisistaan riippuvaisia ja koska molemmat yhtiöt
jättivät samanaikaisesti yrityssaneerauksen aloittamista koskevan hakemuksen
samaan käräjäoikeuteen. Lisäksi molemmille yhtiöille on määrätty sama
selvittäjä ja niille on asetettu yhteinen velkojatoimikunta. Näin ollen Takoman
taloudellinen informaatio 31.7.2014 päättyneeltä katsauskaudelta esitetään
konsernitilinpäätöksenä, joka kattaa yhtiön ja Takoma Gears Oy:n sekä muiden
emoyrityksen määräysvallassa olevien yritysten taloudellisen informaation.
Osavuosikatsaus on tilintarkastamaton.
SANEERAUSMENTTELY JA TOIMINNAN JATKUVUUS
Osavuosikatsaus on laadittu toiminnan jatkuvuuden oletusta noudattaen. Johto
tiedostaa, että yrityksellä on edelleen tietty epävarmuus rahoituksensa
varmistamiseksi, mikä liittyy mm. asiakkaiden sekä tavarantoimittajien
käyttäytymiseen ja siten toiminnan kannattavuuteen. Toiminnasta tehdyillä
oletuksilla, alla esitetyillä kannattavuuden parantamiseksi ja rahoituksen
riittävyyden varmistamiseksi tehdyillä toimenpiteillä sekä
saneerausohjelmaehdotus hyväksyttäessä, Takomalla on johdon arvion mukaan
riittävät edellytykset turvata toiminnan rahoitus seuraavaksi 12 kuukaudeksi.
Yrityssaneerausmenettelystä säädetään yrityssaneerauslaissa.
Yrityssaneerausprosessi etenee pääpiirteissään seuraavasti. Yritys voi hakeutua
yrityssaneeraukseen joko omasta hakemuksesta tai muun tahon toimesta.
Käräjäoikeus vahvistaa saneerausmenettelyn aloittamisen, mikäli yhtiöllä on
edellytykset tervehdyttää liiketoimintansa kannattavaksi sekä se kykenee
suoriutumaan saneeraushakemuksen jälkeen syntyvistä velvoitteista sekä
saneerauskuluista. Saneerausmenettelyn aikana yhtiölle laaditaan
saneerausohjelmaehdotus, joka perustuu saneerausmenettelyn alussa tehtävään
taloudelliseen selvitykseen. Taloudellisessa selvityksessä määritellään myös
nk. saneerausvelat eli ne velat, jotka ovat syntyneet tai syntyperuste on ennen
saneeraushakemuksen jättämistä. Saneerausohjelmaehdotus saattaa sisältää myös
saneerausvelkojen leikkaamisen, josta tuleva akordituotto parantaa vastaavasti
Yhtiön oman pääoman tilannetta. Saneerausveloille laaditaan yleensä usean
vuoden maksuohjelma, jonka toteuttaminen on realistista saneerausvelkojen
lyhennysten ja tarvittavien investointien jälkeen. Yhtiö ei voi jakaa osinkoa
tai antaa pääomanpalautusta, kunnes saneerausohjelma on päättynyt.
Yrityssaneerausohjelman hyväksyy lopullisesti tuomioistuin, joka Takoma Oyj:n
ja Takoma Gears Oy:n tapauksessa on Pirkanmaan käräjäoikeus. Tietyissä,
yrityssaneerauslaissa mainituissa erityisissä tilanteissa yrityssaneerauksessa
oleva yhtiö tarvitsee toimiinsa selvittäjän suostumuksen tai selvittäjällä on
oikeus tehdä päätöksiä tällaisen yhtiön puolesta. Tällaisia tilanteita ovat mm.
lisävelkaantuminen tai pienvelkojen maksaminen. Saneerausmenettelyn aikana
yhtiöllä säilyy kuitenkin määräysvalta yhtiön tavanomaiseen toimintaan.
Takoma Oyj ja sen tytäryhtiö Takoma Gears Oy ovat hakeutuneet
yrityssaneeraukseen 9.12.2014 ja yrityssaneerausmenettelyt ovat alkaneet
17.1.2014. Yhtiöt ovat jättäneet saneerausohjelmaehdotuksensa Pirkanmaan
käräjäoikeudelle 5.6.2014. Pirkanmaan käräjäoikeus on päättänyt 22.8.2014
saneerausohjelmaehdotuksen äänestyspäiväksi 15.9.2014.
Yrityssaneerausprosessin aloittamisella saattaa olla vaikutuksia sekä
asiakkaiden että tavaran- ja palveluntoimittajien käyttäytymiseen ja siten
yhtiön kannattavuuteen. Takoman saneerausmenettelyllä ei ole havaittu olevan
negatiivista vaikutusta asiakkaiden käyttäytymiseen ja siten yhtiön
kannattavuuteen. Tavarantoimittajien vaatimukset ennakkomaksuista vaikuttavat
edelleen käyttöpääoman tarpeeseen. Mikäli asiakkaiden tai tavarantoimittajien
käyttäytymisessä tapahtuu olennaisia negatiivisia muutoksia, on konkurssiriski
edelleen olemassa.
Saneerausohjelamaehdotuksessa on esitetty, että Takomalle tullaan laatimaan
maksuohjelma saneerausveloille. Lyhytaikaisina velkoina esitettyjä velkoja,
joihin maksuohjelma tulee mahdollisesti kohdistumaan, on konsernin taseessa
yhteensä 7,51 milj. euroa.
Lähitulevaisuudessa Takoman toiminnalliset ja rahoitusriskit liittyvät
meneillään olevaan yrityssaneerausmenettelyyn ja Takoman kykyyn hankkia
riittävä käyttöpääomarahoitus jatkaakseen toimintaansa.
Yhtiön johto on arvioinut, että rahoitustarve ja kannattavuuden parantamiseen
tähtäävät toimenpiteet on pyritty varmistamaan saneerausmenettelyn aikana
seuraavilla toimenpiteillä:
-- Kannattamattomat yksiköt on asetettu konkurssiin
-- Takoma Gears Oy on turvannut käyttöpääoman tarpeensa myymällä yhden
asiakkaansa saatavia emoyhtiölleen Panostaja Oyj:lle sekä sopimalla
lyhytaikaisen käyttöpääoman tarpeen muusta rahoituksesta Panostaja Oyj:n
kanssa
-- Maaliskuussa on myös Nordea Rahoitus Suomi Oy:n kanssa tehty uusi
rahoitussopimus Takoma Gears Oy:n kaikkien kotimaisten myyntisaatavien
rahoittamisesta.
-- Takoman kustannusrakenne on muutettu vastaamaan toiminnan nykyistä
resurssitarvetta.
-- Takoman johto on ollut jatkuvasti yhteydessä sekä asiakkaiden että
tavarantoimittajien edustajien kanssa saneerauksen tilanteesta. Saadut
tilaukset ovat lisääntyneet merkittävästi ja tuotannontekijöiden saatavuus
on pystytty turvaamaan.
-- Takoman näkemys on, että merkittävien velkojien puoltaessa ja ollessa
edustettuna velkojain toimikunnassa, konsernilla on hyvät edellytykset
saada maksuohjelma, joka turvaa myös konsernin toimintojen kehittämisen.
Hallitukselle raportoidaan kuukausittain Takoman toiminnallinen kehitys ja
hallitus tarkastelee kokouksissaan toiminnan kehitystä sekä sen edellyttämää
rahoitusta. Saneerausohjelmaehdotuksen perustana ovat olleet tietyt
kannattavuuteen ja rahoitukseen liittyvät oletukset, joita päivitetään
kuukausittain sekä mikäli olosuhteissa tapahtuu olennaisia muutoksia.
TILINPÄÄTÖSLYHENNELMÄ JA LIITETIEDOT
KONSERNIN TULOSLASKELMA
1000 eur
05/14- 05/13- 11/13- 11/12- 11/12-
07/14 07/13 07/14 07/13 10/13
3 kk 3 kk 9 kk 9 kk 12 kk
Liikevaihto 3 456 3 593 10 749 10 131 14 149
Liiketoiminnan muut tuotot 19 49 237 187 380
Valmiiden ja keskeneräisen 252 -76 401 15 -172
tuotteiden varaston muutos
Aineiden ja tarvikkeiden -1 453 -1 768 -5 384 -5 025 -6 876
käyttö
Työsuhde-etuuksista -1 111 -1 251 -3 717 -3 674 -4 924
aiheutuvat kulut
Poistot -182 -3 109 -766 -3 892 -3 355
Liiketoiminnan muut kulut -962 -551 -2 112 -1 791 -2 951
Liikevoitto 19 -3 113 -592 -4 050 -3 748
Rahoitustuotot 6 1 7 7 7
Rahoituskulut -192 -30 -299 -18 -51
Voitto ennen veroja -167 -3 143 -884 -4 061 -3 792
Tuloverot 7 34 20 -226
Tilikauden tulos jatkuvista -167 -3 136 -850 -4 042 -4 018
liiketoiminnoista
Tulos lopetetuista liiketoiminnoista -655 -1 460 -1 838 -5 856
Tilikauden tappio -167 -3 791 -2 311 -5 879 -9 873
Jakautuminen
Emoyhtiön -167 -3 791 -2 311 -5 879 -9 873
omistajille
Emoyhtiön omistajille kuuluvasta
voitosta / tappiosta laskettu
osakekohtainen tulos (euroa),
laimennettu ja laimentamaton
Jatkuvat liiketoiminnot -0,011 -0,200 -0,054 -0,258 -0,257
Lopetetut liiketoiminnot 0,000 -0,042 -0,093 -0,117 -0,374
Laimentamaton ja laimennettu -0,011 -0,242 -0,148 -0,375 -0,630
KONSERNIN LAAJA TULOSLASKELMA
1000 eur
05/14- 05/13- 11/13- 11/12- 11/12-
07/14 07/13 07/14 07/13 10/13
3 kk 3 kk 9 kk 9 kk 12 kk
Tilikauden tulos jatkuvista -167 -3 136 -850 -4 042 -4 018
liiketoiminnoista
Tilikauden tulos lopetetuista 0 -655 -1 460 -1 838 -5 856
liiketoiminnoista
Tilikauden tulos -167 -3 791 -2 311 -5 879 -9 873
Muut laajan tuloksen erät
Rahavirran suojaukset
verojen jälkeen 0 8 -2 23 21
Muuntoero 0 -1 0 1
Tilikauden laaja tulos yhteensä -167 -3 783 -2 314 -5 857 -9 851
Tilikauden laajan tuloksen
jakautuminen
Emoyhtiön -167 -3 783 -2 314 -5 857 -9 852
omistajille
KONSERNIN TASE
1000 eur
07/2014 07/2013 muutos%
VARAT
Pitkäaikaiset varat
Aineelliset hyödykkeet 3 013 7 776
Liikearvo 2 538 2 538
Muut aineettomat hyödykkeet 30 386
Rahoitusvarat 32 29
Laskennalliset verosaamiset 0 1 100
Saamiset 0 380
Pitkäaikaiset varat yhteensä 5 613 12 209 -54,0 %
Lyhytaikaiset varat
Vaihto-omaisuus 3 055 5 276
Myyntisaamiset ja muut saamiset 5 251 4 498
Rahavarat 81 322
Lyhytaikaiset varat yhteensä 8 387 10 095 -16,9 %
Myytävissä olevat pitkäaik. Omaisuuserät 0 2 504
Varat yhteensä 14 001 24 808 -43,6 %
OMA PÄÄOMA JA VELAT
Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma
Osakepääoma 940 940
Ylikurssirahasto 422 422
Muut rahastot 0 4
Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto 4 903 4 903
Kertyneet voittovarat -6 303 22
Oma pääoma yhteensä -39 6 291 -100,6 %
Pitkäaikaiset velat
Laskennalliset verovelat 73 0
Rahoitusvelat 671 4 811
Pitkäaikaiset velat yhteensä 744 4 811 -84,5 %
Lyhytaikaiset velat
Ostovelat ja muut velat 9 310 8 673
Varaukset 141 136
Rahoitusvelat 3 844 4 896
Lyhytaikaiset velat yhteensä 13 296 13 706 -3,0 %
Velat yhteensä 14 040 18 517 -24,2 %
Oma pääoma ja velat yhteensä 14 001 24 808 -43,6 %
Lyhytaikaisiin velkoihin sisältyy 7,51 milj. euroa velkoja, joiden maksuohjelma
vahvistuu saneerausohjelmaehdotuksessa.
RAHOITUSASEMA
1000 eur 07/2014 07/2013 muutos%
Korolliset velat 4 515 9 707 -53,5 %
Korolliset saamiset
Rahavarat 81 322 -74,9 %
Korolliset nettovelat 4 435 9 385 -52,7 %
Oma pääoma -39 6 291 -100,6 %
Velkaantumisaste % -15 729,5 168,3 %
Omavaraisuusaste % -0,3 25,4
Rahavirtalaskelmassa on esitetty sekä lopetetut että jatkavat liiketoiminnot
KONSERNIN RAHAVIRTALASKELMA
1000 eur
11/13- 11/12- muutos% 11/12-
07/14 07/13 10/13
9 kk 9 kk 12 kk
Liiketoiminnan rahavirrat
Tilikauden tulos -2 311 -5 879 -9 873
Oikaisut 2 531 4 519 6 457
Käyttöpääoman muutokset -520 180 2 875
Rahoituserien ja verojen rahavirta -670 -229 -363
Liiketoiminnan nettorahavirta -969 -1 409 -31,3 % -903
Investointien rahavirrat
Investoinnit aineellisiin ja
aineettomiin hyödykkeisiin -19 -512 -547
Investoinnit liiketoimintaan
Aineellisten ja aineettomien
hyödykkeiden luovutustulot 2 003 124 541
Luovutustulot muista sijoituksista
Lainasaamisten muutos
Saadut osingot investoinneista 0 0 0
Tytäryritysten hankinta vähennettynä
hankintahetken rahavaroilla
Investointien nettorahavirta 1 985 -389 -610,8 % -6
Rahoituksen rahavirta
Lainojen muutos -1 057 1 422 333
Maksetut osingot
Rahoituksen nettorahavirta -1 057 1 422 -174,3 % 333
Rahavarojen muutos -41 -376 -89,1 % -576
Rahavarat tilikauden alussa 122 698 698
Rahavarat tilikauden lopussa 81 322 122
LASKELMA KONSERNIN OMAN PÄÄOMAN MUUTOKSISTA
1000 eur
Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma
Osake- Yli- Sij. Muut Kerty- Oma
pääoma kurssi- vapaan rahas- neet pääoma
rahasto oman tot voitto- yhteensä
pääoman varat
rahasto
Oma pääoma 1.11.2012 940 422 4 903 -19 5 902 12 148
Kauden tulos -5 879 -5 879
Rahavirtojen suojaukset 23 23
Oma pääoma 31.7.2013 940 422 4 903 4 23 6 291
0
Oma pääoma 1.11.2013 940 422 4 903 3 -3 971 2 296
Kauden tulos -2 311 -2 311
Muut erot -1 -22 -23
Rahavirtojen suojaukset -2 -2
Oma pääoma 31.7.2014 940 422 4 903 0 -6 304 -39
Myytävänä olevat pitkäaikaiset omaisuuserät ja lopetetut toiminnot
tuhatta euroa 1.11.2013- 31.7.2014 1.11.2012- 31.7.2013
Lopetettujen toimintojen tulos
Tuotot 901 7 146
Kulut -2 360 -8 984
Tulos ennen veroja -1 459 -1 838
Verot -2 0
Tulos verojen jälkeen -1 460 -1 838
Rahavirrat
Liiketoiminnan rahavirrat -591 -933
Investointien rahavirrat 478 -1
Rahoituksen rahavirrat 107 760
Rahavirrat yhteensä -6 -174
KONSERNIN VASTUUT
1000 eur
31.7.2014 31.7.2013
Annetut vakuudet ja vastuusitoumukset
Takaukset 40 221
Takaisinostositoumukset 165 43
Yrityskiinnitykset 8 000 9 400
Pantit 7 7
Pantatut tytäryhtiöosakkeet 4 861 10 998
Vuokravastuut 1 101 2 061
JOHDANNAISTEN NIMELLISARVOT
1000 eur
31.7.2014 31.7.2013
Koronvaihtosopimukset 0 3 740
Valuuttatermiinit 0 357
TUNNUSLUVUT 31.7.2014 31.7.2013
Oman pääoman tuotto (ROE), % -272,9 -85,0
Sijoitetun pääoman tuotto (ROI), % -8,2 -27,8
Bruttoinvestoinnit, 1000 eur 19 512
Korolliset velat, 1000 eur 4 515 9 707
Omavaraisuusaste, % -0,3 25,4
Nettovelkaantumisaste, % -15729,5 168,3
Oma pääoma per osake, eur 0,00 0,40
Osakemäärä keskimäärin, 1000 15 664 15 664
Osakemäärä tk:n lopussa, 1000 15 664 15 664
Osakekohtainen tulos, eur -0,15 -0,38
Osakkeen ylin kurssi, eur 0,50 1,05
Osakkeen alin kurssi, eur 0,09 0,29
Osakkeen kauden keskikurssi, eur* 0,24 0,50
Osakkeen kurssi kauden lopussa, eur 0,25 0,30
Osakekannan markkina-arvo, milj. eur 3,92 4,70
Osakkeiden vaihto, 1 000 kpl 5 101 3 379
Osakkeiden vaihto, % 32,6 % 21,6 %
* kaupankäyntimäärillä painotettu keskikurssi
TOIMINTASEGMENTTITIEDOT
Takomalla on yksi liiketoimintasegmentti, joka on Takoma Components.
Toimintasegmentin luvut ovat yhtenevät koko konsernin lukujen kanssa.
LIIKEARVON ARVONALENTUMISTESTAUS
Konserni testaa liikearvoaan omaisuuden käyttöarvoon perustuen.
Kassavirtaennusteet perustuvat johdon laatimiin ja hallituksen hyväksymään
budjettiin tilikaudelle 2014 ja ennusteisiin 2015 - 2016. Konsernirakenteen
muutokset eivät johdon arvion mukaan muuta olennaisesti käytettyjä ennusteita.
Liikearvo tullaan testaamaan neljännellä kvartaalilla.
KVARTAALITIEDOT
1000 eur
Q3/14 Q2/14 Q1/14 Q4/13 Q3/13 Q2/13 Q1/13
TULOSLASKELMA
Liikevaihto 3 456 3 775 3 518 4 018 3 593 3 487 3 051
Liiketoiminnan muut 19 64 154 193 49 77 60
tuotot
Valmiiden ja 252 465 -316 -187 -76 72 19
keskeneräisen
tuotteiden varaston
muutos
Aineiden ja tarvikkeiden -1 453 -2 182 -1 408 -1 849 -1 765 -1 788 -1 473
käyttö
Työsuhde-etuuksista -1 111 -1 219 -1 387 -1 249 -1 251 -1 245 -1 178
aiheutuvat kulut
Poistot -182 -261 -323 3 -2 933 -212 -212
Liiketoiminnan muut -962 -906 -585 -1 159 -551 -677 -563
kulut
Liikevoitto 19 -265 -346 -231 -2 935 -286 -296
Rahoitustuotot 6 0 0 0 1 5 2
Rahoituskulut -192 -36 -71 -17 -26 -14 7
Voitto ennen veroja -167 -301 -417 -248 -2 960 -295 -287
Tuloverot 0 0 34 -245 7 9 4
Tilikauden tulos -167 -301 -383 -494 -2 953 -286 -284
jatkuvista
liiketoiminnoista
Tilikauden tulos 0 -193 -1 267 -3 483 -831 -739 -802
lopetetuista
liiketoiminnoista
Tilikauden tulos -167 -494 -1 650 -3 976 -3 785 -1 025 -1 086
Osakekohtainen tulos
Jatkavat liiketoiminnot, -0,011 -0,019 -0,024 -0,032 -0,189 -0,018 -0,018
euroa
lopetetut 0,000 -0,012 -0,081 -0,222 -0,053 -0,047 -0,051
liiketoiminnot, euroa
Osakekohtainen tulos -0,011 -0,032 -0,105 -0,254 -0,242 -0,065 -0,069
jatkavat ja lopetetut
liiketoiminnot
Tilauskertymä 4 266 3 872 3 915 3 023 3 659 3 128 2 138
Tilauskanta periodin 5 714 4 904 4 806 4 409 5 404 5 338 5 697
lopussa
Henkilöstö periodin 101 88 95 106 97 96 93
lopussa
Tampereella 3.9.2014
Takoma Oyj:n hallitus
Lisätietoja: Ilkka Miettinen, toimitusjohtaja, puhelin 050 3848 318
JAKELU:
NASDAQ OMX Helsinki Oy
Keskeiset tiedotusvälineet
www.takoma.fi
TUNNUSLUKUJEN LASKENTAKAAVAT
Oman pääoman tuotto (ROE), % Tilikauden tulos x 100
---------------------------------------------------
Oma pääoma (keskimäärin vuoden aikana)
Sij. pääoman tuotto (ROI), % Tulos ennen veroja + rahoituskulut x 100
---------------------------------------------------
Oma pääoma + korolliset rahoitusvelat
(keskimäärin vuoden aikana)
Omavaraisuusaste, % Oma pääoma x 100
---------------------------------------------------
Taseen loppusumma - saadut ennakot
Osakekohtainen tulos, euroa Osakkeenomistajille kuuluva tilikauden tulos ---------------------------------------------------
Osakkeiden lukumäärä (keskimäärin vuoden aikana)
Oma pääoma per osake, euroa Emoyhtiön osakkeenomistajille kuuluva oma pääoma
---------------------------------------------------
Osakkeiden laimentamaton lukumäärä
tilinpäätöspäivänä
Nettovelkaantumisaste, % Korolliset nettorahoitusvelat x 100
---------------------------------------------------
Oma pääoma
Osinko/tulos,% Tilikaudella jaettu osinko x 100
---------------------------------------------------
---------------------------------------------------
Tilikauden tulos
Efektiivinen osinkotuotto, % Osinko/osake x 100
---------------------------------------------------
---------------------------------------------------
Osakkeen kurssi tilikauden lopussa
P/E-luku Osakkeen kurssi tilikauden lopussa
---------------------------------------------------
--------------------------------------------------- Tulos/osake
Osakekannan markkina-arvo Osakkeiden lukumäärä x kurssi tilikauden lopussa
© 2024 Nasdaq, Inc. All Rights Reserved |