2013-02-14 13:00:04 CET
2013-02-14 13:00:21 CET
REGULATED INFORMATION
eQ Oyj - Tilinpäätöstiedote
eQ OYJ:N TILINPÄÄTÖSTIEDOTE 2012
eQ OYJ
PÖRSSITIEDOTE
14.2.2013, klo 14:00
eQ OYJ:N TILINPÄÄTÖSTIEDOTE 2012
Loka-joulukuu 2012 lyhyesti
-- Konsernin nettopalkkiotuotot vuoden viimeisellä neljänneksellä olivat 3,6
miljoonaa euroa (2,5 M€ 1.10.-31.12.2011).
-- Konsernin sijoitustoiminnan nettotuotot olivat 0,0 miljoonaa euroa (-0,3
M€).
-- Konsernin liikevoitto oli -0,9 miljoonaa euroa (-0,3 M€).
-- Osakekohtainen tulos oli -0,03 euroa (-0,01 euroa).
-- eQ Oyj hankki 19.11.2012 solmitulla kaupalla ICECAPITAL Pankkiiriliike
Oy:ltä sen varainhoitoliiketoiminnan.
-- Vuoden viimeisen neljänneksen tulokseen sisältyy tehdystä yrityskaupasta ja
työsuhteiden päättymisistä johtuvia kertaluonteisia kuluja yhteensä 1,1
miljoonaa euroa.
Tammi-joulukuu 2012 lyhyesti
-- Konsernin nettopalkkiotuotot tilikaudella olivat 11,3 miljoonaa euroa
(9,3M€ 1.1.-31.12.2011).
-- Konsernin sijoitustoiminnan nettotuotot olivat 5,1 miljoonaa euroa (6,5
M€).
-- Konsernin liikevoitto oli 4,7 miljoonaa euroa (7,2 M€).
-- Osakekohtainen tulos oli 0,10 euroa (0,16 euroa).
-- Tilikauden tulokseen sisältyy vuoden viimeiselle neljännekselle kirjattuja
kertaluonteisia kuluja 1,1 miljoonaa euroa.
-- Osinkoehdotus 0,12 euroa osakkeelta (0,12 euroa).
-- Tilinpäätöstiedote 1.1.-31.12.2012 sisältää vertailutietoina tilikaudella
2011 hankitut eQ Varainhoito -konsernin ja Advium Corporate Finance Oy:n
1.4.2011 alkaen. Tilikaudella 2012 eQ Oyj hankki 19.11.2012 ICECAPITAL
Varainhoito Oy:n ja tämän omistamat tytäryhtiöt. Hankitut yhtiöt on
yhdistelty eQ-konsernin tulokseen hankinnasta alkaen. Hankintojen vuoksi
osavuosikatsauksen vertailuluvut eivät ole vertailukelpoisia.
Avainluvut 10-12/2012 10-12/201 1-12/2012 1-12/2011
1
--------------------------------------------------------------------------------
Liikevaihto, M€ 3,6 2,2 16,3 15,8
Liikevoitto, M€ -0,9 -0,3 4,7 7,2
Tulos ennen veroja, M€ -1,0 -0,3 4,6 6,9
Kauden tulos, M€ -0,8 -0,3 3,4 4,9
Tulos per osake, € -0,03 -0,01 0,10 0,16
Osinkoehdotus, € 0,12 0,12
Omapääoma per osake, € 2,03 2,08 2,03 2,08
Omavaraisuusaste, % 87,3% 94,1% 87,3% 94,1%
Korolliset velat, M€ 4,0 0,0 4,0 0,0
Korolliset saamiset ja rahavarat, 10,8 10,6 10,8 10,6
M€
Toimitusjohtaja Janne Larma - eQ:n hallinnoitavat varat kasvoivat yli 6
miljardin euron
eQ osti Icepitalin varainhoitoliiketoiminnan marraskuussa 2012, mikä sopi
erinomaisesti strategiseen tahtoomme kasvaa. Olemme erittäin tyytyväisiä
tehtyyn kauppaan, minkä johdosta eQ:n hallinnoitavat varat olivat
vuodenvaihteessa 6,3 miljardia euroa. eQ on nyt hallinnoitavien varojen
määrällä mitattuna Suomen suurin pankkiryhmistä riippumaton varainhoitaja.
Integraatio toteutettiin varsin ripeästi ja varainhoitoliiketoiminnan
henkilökunta siirtyi samoihin tiloihin jo neljä viikkoa yrityskaupan jälkeen.
Nykyinen varainhoitotiimimme on yksi Suomen kokeneimmista ja lähdemme
alkuvuoteen luottavaisina. Olemme myös saanet paljon positiivista palautetta
asiakkailtamme.
Konsernin liikevoitto vuodelta 2012 oli 4,7 miljoonaa euroa sisältäen 1,1
miljoonaa euroa kertaluonteisia kuluja. Olemme arvioineet, että eQ ja
Icecapital varainhoito-organisaatioiden integraatioon liittyvien
kustannussynergioiden määrä vuonna 2013 ylittää 2,0 miljoonaa euroa. Tämä antaa
meille erinomaisen lähtöasetelman vuodelle 2013.
Konsernin tase ja rahoitusasema ovat erinomaisessa kunnossa tehdyn yrityskaupan
jälkeenkin. Vuodenvaihteessa konsernin nettosaamiset olivat 6,7 miljoonaa
euroa. Näiden lisäksi meillä on taseessa sijoituksia pääomasijoitusrahastoihin
38,7 miljoonaa euroa. Nämä tekijät yhdessä antavat meille hyvät mahdollisuudet
panostaa jatkossakin kasvuun.
Näkymät
Sijoittajien luottamus siihen, että euroalueen julkisen talouden velkakriisi ja
pankkikriisi olisivat rauhoittumassa, on kohonnut viimeisten kuukausien aikana.
Tämä on näkynyt sijoittajien halukkuutena ottaa enemmän riskiä, mikä on
johtanut osakekurssien nousuun. Samoin sijoitukset osakerahastoihin ovat olleet
kasvussa alkuvuoden aikana. Nopeatkin muutokset sijoittajien allokaatioissa
ovat kuitenkin mahdollisia. Konsernin hallinnoitavien varojen muutokset ja
palkkiotuottojen kehitys korreloivat sijoitusmarkkinoiden kehityksen kanssa.
***
Vuoden 2013 alussa voimaan tulleessa uudessa arvopaperimarkkinalaissa poistuu
vaatimus näkymien esittämisestä osavuosikatsauksissa ja
tilinpäätöstiedotteessa. eQ luopuu näkymien esittämisestä osavuosikatsausten
yhteydessä. Jatkossa näkymät esitetään tilinpäätöstiedotteen yhteydessä ja
kirjanpitolain nojalla yhtiön toimintakertomuksessa. eQ tulee päivittämään
yhtiön tiedonantopolitiikan tätä vastaavasti.
***
eQ:n tilinpäätöstiedote 1.1.-31.12.2012 on tämän tiedotteen liitteenä sekä
saatavilla yhtiön internetsivuilta www.eQ.fi.
Lisätietoja: toimitusjohtaja Janne Larma, puh. +358 40 500 4366
Jakelu: NASDAQ OMX Helsinki, www.eQ.fi
eQ-konserni on kotimainen varainhoitoon ja Corporate Finance -toimintaan
keskittyvä suomalainen pörssiyhtiö. eQ Varainhoito tarjoaa monipuolisia
varainhoitopalveluita (ml. pääomarahastot) sekä instituutioasiakkaille että
yksityishenkilöille. Konsernin hallinnoitavat varat ovat noin 6,3 miljardia
euroa. Konserniin kuuluva Advium Corporate Finance tarjoaa yritys- ja
kiinteistöjärjestelyihin sekä pääomajärjestelyihin liittyviä palveluja.
Lisätietoa konsernista saa sivuilta www.eQ.fi.
eQ OYJ:N TILINPÄÄTÖSTIEDOTE 1.1.-31.12.2012
Toiminnan tulos kaudella 1.10.-31.12.2012
-- Konsernin nettopalkkiotuotot olivat 3,6 miljoonaa euroa (2,5 M€).
-- Konsernin sijoitustoiminnan nettotuotot olivat 0,0 miljoonaa euroa (-0,3
M€).
-- Konsernin liikevoitto oli -0,9 miljoonaa euroa (-0,3 M€).
-- Konsernin tulos verojen jälkeen oli -0,8 miljoonaa euroa (-0,3 M€).
-- Osakekohtainen tulos oli -0,03 euroa (-0,01 euroa).
-- eQ Oyj hankki 19.11.2012 solmitulla kaupalla ICECAPITAL Pankkiiriliike
Oy:ltä sen varainhoitoliiketoiminnan.
-- Vuoden viimeisen neljänneksen tulokseen sisältyy tehdystä yrityskaupasta ja
työsuhteiden päättymisistä johtuvia kertaluonteisia kuluja yhteensä 1,1
miljoonaa euroa.
Toiminnan tulos ja taloudellinen asema kaudella 1.1.-31.12.2012
-- Konsernin nettopalkkiotuotot olivat 11,3 miljoonaa euroa (9,3 M€
1.1.-31.12.2011).
-- Konsernin sijoitustoiminnan nettotuotot olivat 5,1 miljoonaa euroa (6,5
M€).
-- Konsernin liikevoitto oli 4,7 miljoonaa euroa (7,2 M€).
-- Konsernin tulos verojen jälkeen oli 3,4 miljoonaa euroa (4,9 M€).
-- Osakekohtainen tulos oli 0,10 euroa (0,16 euroa).
-- Tilikauden tulokseen sisältyy vuoden viimeiselle neljännekselle kirjattuja
kertaluonteisia kuluja 1,1 miljoonaa euroa.
-- Osakekohtainen oma pääoma oli 2,03 euroa (2,08 euroa).
-- Omavaraisuusaste oli 87,3% (94,1%).
-- Osinkoehdotus 0,12 euroa osakkeelta (0,12 euroa).
-- Tilinpäätöstiedote 1.1.-31.12.2012 sisältää vertailutietoina tilikaudella
2011 hankitut eQ Varainhoito -konsernin ja Advium Corporate Finance Oy:n
1.4.2011 alkaen. Tilikaudella 2012 eQ Oyj hankki 19.11.2012 ICECAPITAL
Varainhoito Oy:n ja tämän omistamat tytäryhtiöt. Hankitut yhtiöt on
yhdistelty eQ-konsernin tulokseen hankinnasta alkaen. Hankintojen vuoksi
osavuosikatsauksen vertailuluvut eivät ole vertailukelpoisia.
Toimintaympäristö
Huoli Etelä-Euroopan talouksien ja pankkijärjestelmän kestävyydestä pysyi
keskeisenä teemana vuoden 2012 sijoitusmarkkinoilla. Euroopan Keskuspankki
käynnisti vuoden 2012 alussa aiempaa järeämmät toimet kriisin helpottamiseksi,
mutta poliittinen epävarmuus useissa kriisimaissa palautti epävarmuuden
markkinoille jo keväällä. Loppuvuonna EKP:n, IMF:n ja euromaiden johtavien
poliitikkojen päätökset ja toimet saivat markkinoita taas rauhoittumaan.
Osakemarkkinat
Osakemarkkinat jatkoivat nousuaan myös vuoden viimeisellä kvartaalilla ja
osakesijoittajan vuodesta 2012 tuli sijoittajalle hyvä. Makrotalouden
indikaattorit ovat olleet odotettuja parempia ja erityisesti EKP:n ilmoitus
ostaa kriisimaiden valtiolainoja sekä USA:n elvytyspaketti lisäsivät syksyllä
osakesijoittajien riskinottohalukkuutta. Maailman osakkeita kuvaava MSCI World
TR Net indeksi nousi vuoden aikana 13,6 prosenttia. Suomessa osakkeet nousivat
vuoden viimeisellä kvartaalilla nopeasti ja Helsingin pörssin nousu saavuttikin
muut länsimaiset pörssit koko vuoden tarkastelujaksolla. OMX Hex Cap
tuottoindeksi nousi vuonna 2012 15,5 prosenttia ja eurooppalaisia osakkeita
kuvaava Stoxx 600 TR Net indeksi nousi 18,2 prosenttia. Myös Yhdysvalloissa
osakemarkkinat ovat nousseet nopeasti. Euroissa mitattuna S&P 500 TR Net
indeksi nousi kuluvana vuonna 13,0 prosenttia.
Kehittyvillä markkinoilla vahva kasvu jatkui koko vuoden 2012 ajan ja pelättyä
Kiinan kansantalouden kasvun hidastumista ei nähty. Alkuvuoden 2013 ennusteet
lupaavat edelleen nopeaa kasvua Kiinan markkinoille. Vuoden 2012 aikana
kehittyvien markkinoiden osakemarkkinoita kuvaava MSCI EM TR Net indeksi nousi
15,9 prosenttia.
Korkomarkkinat
Euroalueen velkakriisi lieventyi vuoden 2012 loppua kohti. Espanjan ja Italian
valtionlainojen 10-vuotiset korot laskivat jo 5 ja 4,5 prosentin tuntumaan, kun
vielä kesällä Espanjan korkotaso oli yli 7 prosenttia. Läpi vuoden
turvasatamana toimineet Saksan valtionlainat kuitenkin pitivät arvonsa myös
loppuvuonna ja 10-vuotinen Saksan korko päätyi noin 1,3 prosenttiin. Euroopan
keskuspankki teki vuoden aikana yhden laskun ohjauskorkoon laskien koron 1
prosentista 0,75 prosenttiin. Lyhyet markkinakorot ovat kuitenkin selkeästi
tätä alemmalla tasolla, esimerkiksi 3kk Euribor oli vuoden lopulla tasolla 0,19
prosenttia. Yrityslainojen hinnoittelussa matalimmat hinnat koettiin
eurokriisin ollessa pahimmillaan kesällä, mutta markkina palautui nopeasti
vuoden jälkimmäisellä puoliskolla. Korkoerot valtionlainoihin kapenivat
kaikissa yrityslainaluokissa.
Vuosi 2012 oli kokonaisuudessaan korkosijoittajalle erittäin hyvä. Pitkien
korkojen lasku ja yrityslainojen kallistuminen nostivat korkorahastojen
toteutuneet tuotot erinomaisiksi. Parhaiten tuottivat matalan luottoluokituksen
high yield -yrityslainat, noin 20 prosenttia, mutta myös hyvän
luottoluokituksen yrityslainat ja valtiolainat pääsivät yli 10 prosentin
tuottoihin.
Sijoitusrahastomarkkinat Suomessa
Suomen markkinoilla toimivien sijoitusrahastojen hallinnoitavat varat
kääntyivät vuonna 2012 taas selvään nousuun ja nettomerkinnät vuonna 2012
olivatkin yhteensä 4,6 miljardia euroa. Sijoitusrahastojen yhteenlasketut
hallinnoitavat varat nousivat vuoden lopussa noin 66 miljardiin euroon (55
miljardia euroa 31.12.2011), joka on samalla tasolla kuin edellisessä huipussa
vuonna 2007. Nettomerkintöjä tehtiin vuonna 2012 erityisesti kehittyvien
markkinoiden osake- ja korkorahastoihin, sekä yrityslainarahastoihin.
Pääomasijoitusmarkkinat
Vuosi 2012 oli Euroopan pääomasijoitusmarkkinoilla kokonaisuudessaan
hiljaisempi kuin vuosi 2011. Transaktioiden määrä laski 14 prosenttia ja niiden
arvo 21 prosenttia. Yritysostot (buyout) olivat suosituin transaktiotyyppi ja
niitä solmittiin yhteensä 95 kappaletta vajaan 23 miljardin euron edestä.
Maantieteellisesti eniten yrityskauppoja tehtiin jälleen Iso-Britanniassa,
jonka osuus kaikista transaktioista oli yli 30 prosenttia. Isojen
yrityskauppojen määrän nousu kertoo velkamarkkinoiden hienoisesta elpymisestä
sekä olemassa olevasta sijoituskapasiteetista vuosina 2008-2009 kerätyissä
rahastoissa. (Lähde: unquote Private Equity Barometer / Arle Partners).
Merkittävimmät tapahtumat katsauskaudella
Hallitus nimitti 21.2.2012 konsernin lakimies Juha Surven konsernin
johtoryhmään. Konsernin johtoryhmä 21.2.2012 alkaen muodostui seuraavista
henkilöistä: Janne Larma (pj), Staffan Jåfs, Lauri Lundström, Annamaija
Peltonen ja Juha Surve.
eQ Oyj:n varsinainen yhtiökokous pidettiin 13.3.2012. Yhtiökokouksen päätökset
on esitetty omassa kappaleessaan jäljempänä.
eQ Emerging Markets Local Currency Credit -erikoissijoitusrahasto aloitti
toimintansa 21.3.2012. Rahasto sijoittaa kehittyvillä markkinoilla toimivien
vakavaraisten yhtiöiden lainoihin paikallisvaluuttamääräisesti. Kyseessä on
Suomen ensimmäinen kehittyvien markkinoiden yrityslainoihin
paikallisvaluutoissa sijoittava rahasto.
eQ Oyj:n tytäryhtiön eQ Varainhoito Oy:n hallitus nimitti 4.9.2012
kauppatieteiden maisteri Mikko Koskimiehen yhtiön uudeksi toimitusjohtajaksi.
Koskimies aloitti tehtävässään 1.10.2012. Lisäksi eQ Oyj:n hallitus nimitti
Mikko Koskimiehen eQ-konsernin johtoryhmän jäseneksi samasta päivästä alkaen.
eQ Varainhoito Oy:n aiempi toimitusjohtaja Lauri Lundström toimii 1.10.2012
alkaen eQ Oyj:n hallintojohtajana ja jatkaa eQ-konsernin johtoryhmän jäsenenä.
eQ Oyj:n hallitus päätti Mikko Koskimiehen nimityksen yhteydessä eQ-konsernin
uudesta osakeomistusjärjestelmästä. Ohjelman tarkoituksena on sitouttaa Mikko
Koskimies kannustamalla häntä hankkimaan sekä omistamaan eQ Oyj:n osakkeita, ja
siten pyrkiä kasvattamaan eQ:n omistaja-arvoa pitkällä aikavälillä.
Osakeomistusta varten Mikko Koskimiehen kokonaan omistamalle yhtiölle
suunnattiin 4.9.2012 osakeanti. Osakeannissa tarjottiin merkittäväksi yhteensä
1 200 000 uutta osaketta osakkeenomistajien merkintäetuoikeudesta poiketen.
Osakemerkintöjen seurauksena Mikko Koskimies omistaa yhtiönsä kautta
tilinpäätöshetkellä noin 3,31 prosenttia eQ Oyj:n osakkeista. Osakkeiden
merkintä rahoitettiin yhtiön omalla pääomapanoksella sekä eQ Oyj:n Koskimiehen
yhtiölle antamalla 1 336 000 euron suuruisella korollisella lainalla.
eQ-konserniin kuuluva eQ Varainhoito Oy ja Finnreit Rahastoyhtiö Oy sopivat
12.9.2012, että eQ Varainhoito Oy merkitsee suunnatussa annissa 50 prosenttia
Finnreit Rahastoyhtiö Oy:n osakekannasta. Lisäksi eQ Varainhoito Oy:llä on
osto-optio yhtiön koko osakekantaan. Tämän sopimuksen seurauksena lanseerattiin
täysin uudenlainen kiinteistörahasto, eQ Hoivakiinteistöt. Rahasto toimii
sijoitusrahastomuodossa ja on Finanssivalvonnan valvoma sijoitusrahastolain
mukainen erikoissijoitusrahasto. eQ Hoivakiinteistöt sijoittaa varansa suoraan
hoiva-alan kiinteistöihin, joista muodostetaan rahastolle hajautettu salkku.
eQ-konsernin omistusosuuden mukainen osuus Finnreit Rahastoyhtiö Oy:n
tuloksesta on yhdistelty eQ-konsernin tuloslaskelmaan 1.10.2012 alkaen.
eQ Oyj hankki 19.11.2012 solmitulla kaupalla ICECAPITAL Pankkiiriliike Oy:ltä
sen varainhoitoliiketoiminnan, lukuun ottamatta
kiinteistöpääomarahastoliiketoimintaa. Yritysjärjestely toteutettiin
yritysostona, jossa eQ Oyj osti ICECAPITAL Varainhoito Oy:n ja sen
sataprosenttisesti omistamat tytäryhtiöt ICECAPITAL Rahastoyhtiö Oy:n,
ICECAPITAL Life Oy:n ja ICECAPITAL Asset Management (Norway) AS:n sekä
seuraavat tytäryhtiöt, joissa henkilöstö omistaa vähemmistön: ICECAPITAL
Financial Products Oy, ICECAPITAL Asset Management AB (Sweden) ja ICECAPITAL
Asset Management (Denmark) A/S. Velaton kauppahinta oli 11,0 miljoonaa euroa ja
osakkeiden kauppahinta 14,1 miljoonaa euroa. Kauppahinta rahoitettiin konsernin
rahavaroilla ja pitkäaikaisella pankkirahoituksella. Ostettujen yhtiöiden
liikevaihto vuonna 2011 oli noin 7,3 miljoonaa euroa ja liikevoitto noin 1,3
miljoonaa euroa. Vuoden 2011 luvut eivät sisällä kyseisen vuoden aikana
lopetettuja liiketoimintoja. eQ ja ICECAPITAL varainhoito-organisaatioiden
integraatioon liittyvien nettosynergiahyötyjen arvioidaan ylittävän
vuositasolla noin 2 miljoonaa euroa vuonna 2013. Yritysosto ja sen seurauksena
toteutettava toimintojen integrointi tukevat eQ:n strategiaa kasvaa johtavaksi
varainhoitajaksi Suomessa sekä parantaa sen kilpailuasemaa.
eQ Oyj:n hallitus nimitti 20.11.2012 eQ-konsernin johtoryhmään seuraavat
henkilöt: Janne Larma (pj), Staffan Jåfs, Mikko Koskimies, Lauri Lundström ja
Juha Surve.
eQ Oyj:n hallitus päätti varsinaisessa yhtiökokouksessa 13.3.2012 annettuun
valtuutukseen perustuen järjestää henkilöstöannin, jossa tarjottiin koko
eQ-konsernin henkilöstön merkittäviksi yhtiön uusia osakkeita. Henkilöstöannin
tarkoituksena oli sitouttaa koko henkilöstöä erityisesti eQ:n ja ICECAPITAL
Varainhoidon yhdistyttyä, kannustamalla heitä hankkimaan sekä omistamaan eQ
Oyj:n osakkeita, ja siten kasvattamaan eQ Oyj:n omistaja-arvoa pitkällä
aikavälillä. Henkilöstöannissa tarjottiin yhteensä enintään 1 800 000
kappaletta yhtiön uutta osaketta osakkeenomistajien merkintäoikeudesta poiketen
henkilöstön merkittäväksi. Osakkeiden merkintäaika alkoi 10.12.2012 ja päättyi
12.12.2012. Henkilöstöanti merkittiin kokonaisuudessaan.
eQ Oyj tiedotti 22.11.2012 tytäryhtiöidensä eQ Varainhoito Oy:n, eQ
Rahastoyhtiö Oy:n, ICECAPITAL Varainhoito Oy:n ja ICECAPITAL Rahastoyhtiö Oy:n
käynnistämistä kyseisten yhtiöiden koko henkilöstöä koskevista
yhteistoimintaneuvotteluista. eQ Oyj tiedotti 28.11.2012
yhteistoimintaneuvotteluiden päättymisestä. Yhteistoimintaneuvotteluissa
käsitellyn suunnitelman tavoitteena oli purkaa eQ-konserniin ICECAPITAL
Varainhoito Oy:tä ja sen tytäryhtiöitä koskevan kaupan myötä syntyviä
päällekkäisiä toimintoja, sekä parantaa konsernin kilpailukykyä sopeuttamalla
kustannuksia. Neuvottelut koskivat suunnitelmaa integroida ja uudelleen
järjestellä toimintoja sekä mahdollisia henkilöstövaikutuksia, mukaan lukien
mahdollista henkilöstön vähentämistä. Yhteensä 18 henkilön kanssa sovittiin
yhteisesti työsuhteen päättymisestä vuoden 2013 alussa, ja näin ollen
irtisanomisiin ei jouduttu.
eQ:n hallinnoima pääomarahasto Amanda V East piti 21.12.2012 kolmannen
sulkemisen 44,5 miljoonan euron kokoisena. Rahaston lopullinen sulkeminen
tapahtui 31.1.2013 50,0 miljoonan euron kokoisena.
Konsernin liikevaihto ja tuloskehitys
Tilinpäätöstiedotteen vertailutiedot eivät ole vertailukelpoisia, sillä
konserniin 16.3.2011 hankitut Advium Corporate Finance Oy sekä eQ Asset
Management Group Oy ja tämän tytäryhtiöt on yhdistelty eQ-konsernin tulokseen
1.4.2011 alkaen sekä 19.11.2012 hankittu ICECAPITAL Varainhoito Oy ja tämän
tytäryhtiöt hankinnasta lähtien.
Konsernin liikevaihto oli 16,3 miljoonaa euroa (15,8 miljoonaa euroa
1.1.-31.12.2011). Palkkiotuotot nousivat vertailukaudesta Advium Corporate
Finance Oy:n, eQ Asset Management Group Oy:n ja ICECAPITAL Varainhoito Oy:n
hankinnasta johtuen. Konsernin nettopalkkiotuotot kasvoivat 11,3 miljoonaan
euroon (9,3 M€). Sijoitustoiminnan nettotuotot puolestaan laskivat
vertailukaudesta. Sijoitustoiminnan nettotuotot olivat 5,1 miljoonaa euroa (6,5
M€) sisältäen 1,0 miljoonan euron (0,4 M€) tulosvaikutteisen
arvonalennuskirjauksen. Konsernin kulut ja poistot olivat yhteensä 11,6
miljoonaa euroa (8,6 M€). Henkilöstökulut olivat 6,5 miljoonaa euroa (4,6 M€)
ja poistojen osuus oli 1,2 miljoonaa euroa (0,9 M€). Poistot sisältävät 0,9
miljoonaa euroa (0,6 M€) yrityshankintojen yhteydessä aineettomiin
hyödykkeisiin kohdistettujen asiakassopimusten poistoja. Liiketoiminnan muut
kulut olivat 3,9 miljoonaa euroa (3,1 M€).
Konsernin liikevoitto oli 4,7 miljoonaa euroa (7,2 M€). Liikevoiton lasku
vertailukaudesta selittyy 1,4 miljoonalla eurolla laskeneista sijoitustoiminnan
nettotuotoista sekä tilikaudelle kirjatuista 1,1 miljoonan euron
kertaluonteisista kuluista. Tilikauden tulos oli 3,4 miljoonaa euroa (4,9 M€).
Tilikauden tulokseen sisältyy tehdystä yrityskaupasta ja työsuhteiden
päättymisistä johtuvia kertaluonteisia kuluja yhteensä 1,1 miljoonaa euroa (0,3
M€). Kertaluoteiset kulut sisältävät 0,3 miljoonaa euroa laki- ja muita
asiantuntijapalkkioita sekä 0,7 miljoonaa euroa henkilöstökuluja liittyen
työsuhteiden päättymisiin.
Liiketoiminta-alueet
Varainhoito
Varainhoito -segmentin toimintaympäristö oli kaksijakoinen vuonna 2012. Vuoden
ensimmäisen puoliskon aikana suomalaisten sijoittajien huomio keskittyi vielä
euroalueen velkakriisiin ja sen vaikutuksiin. Loppuvuonna markkinoiden huomio
keskittyi yhä enemmän kansantalouksien makronäkymiin sekä sijoituskohteiden
fundamenttitekijöihin ja tämä heijastui positiivisena kehityksenä sekä osake-
että korkomarkkinoille. Kokonaisuudessaan vuodesta 2012 muodostui sijoittajille
varsin hyvä useimmilla markkinoilla. Erityisesti kehittyvien markkinoiden
osakkeet ja yrityslainat tuottivat vuonna 2012 poikkeuksellisen hyvin.
eQ:n ja ICECAPITAL varainhoidon yhdistyminen marraskuussa 2012 kasvatti eQ
Varainhoidon hallinnoitavia varoja merkittävästi. Yhteenlaskettu hallinnoitava
varallisuus kasvoi vuonna 2012 79 prosenttia ja oli vuoden lopussa 6.294
miljoonaa euroa (3.519 miljoonaa euroa 31.12.2011). eQ Rahastoyhtiön ja
ICECAPITAL Rahastoyhtiön hallinnoimien sijoitusrahastojen varat olivat
tilikauden lopussa yhteensä 1.056 miljoonaa euroa. Yhteistyökumppaneiden
sijoitusrahastot ja muun varainhoidon piirissä hallinnoitava varallisuus oli
yhteensä 2.587 miljoonaa euroa. Pääomasijoitusrahastojen ja -varainhoidon
hallinnoitavat varat olivat 2.651 miljoonaa euroa, josta raportointipalvelun
piirissä olevia varoja oli 1.283 miljoonaa euroa.
Kehittyvien maiden osinkoyhtiöihin sijoittava eQ Kehittyvät Markkinat Osinko
-rahasto keräsi merkittävän määrän uusia pääomia tilikauden aikana. Rahastossa
oli pääomia tilikauden päättyessä noin 70,5 miljoonaa euroa. Maaliskuussa
käynnistyi korkorahasto eQ Emerging Markets Local Currency Credit, joka
noudattaa Suomessa täysin uutta sijoitusstrategiaa. Rahasto sijoittaa varansa
paikallisessa valuutassa kehittyvien markkinoiden yrityslainoihin.
Syyskuussa 2012 eQ Varainhoito Oy hankki 50 prosentin omistusosuuden Finnreit
Rahastoyhtiö Oy:n osakekannasta ja tämän kaupan seurauksena markkinoille
lanseerattiin erikoissijoitusrahasto eQ Hoivakiinteistöt. eQ:n asiakkaille
tarjotaan nyt ensimmäisenä Suomessa mahdollisuutta sijoittaa varoja
sijoitusrahaston kautta kotimaisiin hoivakiinteistöihin ja saada näin
vuosittaista vuokratuottoa rahaston voitto-osuuksien kautta sijoituksilleen.
Rahaston toiminta on käynnistynyt hyvin.
eQ Varainhoidon salkunhoito-organisaatio onnistui koko vuoden 2012 ajan
ennakoimaan markkinoiden muutoksia ja painottaman pääosin oikeita
omaisuuslajeja ja sektoreita. Allokaatiotyöskentelyn frekvenssiä nopeutettiin
vuoden aikana ja muutoksia allokaatioihin tehtiin aikaisempaa herkemmin, mutta
pienemmillä osuuksilla. Tällä toiminnalla pyrittiin reagoimaan poikkeuksellisen
voimakkaisiin markkinoiden liikkeisiin. eQ:n ja ICECAPITAL varainhoidon
yhdistyminen marraskuussa vahvisti salkunhoito-organisaatiota merkittävästi ja
vuonna 2013 asiakkaille voidaan tarjota entistä laajempi
sijoitusrahastovalikoima sekä laadukkaammat varainhoidonpalvelut.
eQ Private Equity jatkoi tilikaudella 2012 aktiivisesti Amanda V -rahaston
varainkeruuta. Rahasto piti 21.12.2012 kolmannen sulkemisen 44,5 miljoonan
euron kokoisena ja lopullisen sulkemisen 31.1.2013 50,0 miljoonan euron
kokoisena.
Varainhoito -segmentin henkilöstömäärä joulukuun lopussa oli 81 henkilöä, josta
yhteensä 18 henkilön kanssa sovittiin yhteisesti työsuhteen päättymisestä
vuoden 2013 alussa.
Varainhoito 10-12/2012 10-12/2011 1-12/2012 1-12/2011
-------------------------------------------------------------
Liikevaihto, M€ 2,6 2,2 9,0 7,6
Liikevoitto, M€ -0,5 0,5 0,9 2,2
Henkilöstö 81 44 81 44
eQ varainhoitoyhtiöiden tuloslaskelma on yhdistetty eQ-konsernin
tuloslaskelmaan ja Varainhoito -segmenttiin 1.4.2011 alkaen. ICECAPITAL
varainhoitoyhtiöiden tulos on yhdistelty eQ-konsernin tuloslaskelmaan ja
Varainhoito -segmenttiin 20.11.2012 alkaen.
Corporate Finance
Corporate Finance -segmentissä Advium Corporate Finance toimii neuvonantajana
yrityskaupoissa, suurissa kiinteistökaupoissa ja erilaisissa
pääomajärjestelyissä.
Vuosi 2012 oli Adviumille monessa mielessä samankaltainen kuin edellinen vuosi.
Yleisen taloudellisen epävarmuuden jatkuessa M&A -markkinat olivat edelleen
haastavia. Yrityskauppa- ja kiinteistötransaktioprosessit ovat pitkiä ja
järjestelyjen toteutumistodennäköisyys ei ole palannut parhaimpien vuosien
tasolle. Kaikkiaan Advium toimi neuvonantajana 10 toteutuneessa transaktiossa
kalenterivuoden aikana.
Advium toimi neuvonantajana vuonna 2012 suurimmassa suomalaisessa yksittäisessä
kiinteistökaupassa Nokia Oyj:n myydessä Espoon Keilaniemessä sijaitsevan
pääkonttorinsa. Myyntihinta kaupassa oli 170 miljoonaa euroa. Advium toimi
neuvonantajana myös kaupoissa, joissa suomalainen kiinteistöautomaation
mittalaitevalmistaja Produal myytiin Vaaka Partnersin hallinnoimille
rahastoille ja suomalaisen digimarkkinointitoimiston Activearkin enemmistö
myytiin englantilaiselle JWT:lle, joka on osa maailman suurinta
markkinointiviestintäkonsernia WPP:tä. Lisäksi Advium toimi neuvonantajana
järjestelyssä, jossa Rettig osti Uponorilta saksalaisen Hewing GmbH:n
osakekannan.
Adviumin henkilöstömäärä oli joulukuun lopussa 13 henkilöä.
Corporate Finance -toiminnalle on tyypillistä, että menestyspalkkioiden
vaikutus on laskutuksessa huomattava, minkä takia yksikön tulos voi vaihdella
merkittävästi vuosineljänneksittäin.
Corporate Finance 10-12/2012 10-12/2011 1-12/2012 1-12/2011
---------------------------------------------------------------
Liikevaihto, M€ 1,1 0,4 2,6 2,1
Liikevoitto, M€ 0,4 0,1 0,7 0,7
Henkilöstö 13 11 13 11
Advium Corporate Finance Oy:n tuloslaskelma on yhdistetty eQ-konsernin
tuloslaskelmaan ja Corporate Finance -segmenttiin 1.4.2011 alkaen.
Sijoitukset
Sijoitukset -segmentin liiketoiminta muodostuu eQ-konsernin omasta taseesta
tehdyistä pääomarahastosijoituksista. Lisätietoa konsernin sijoituksista löytyy
yhtiön kotisivuilta osoitteesta www.eQ.fi.
Tilikauden aikana Sijoitukset -segmentin nettotuotot olivat 5,1 miljoonaa euroa
(6,5 miljoonaa euroa 1.1.-31.12.2011). Kauden lopussa pääomarahastojen käypä
arvo oli 38,7 miljoonaa euroa (42,5 M€ 31.12.2011). Jäljellä olevien
sijoitussitoumusten määrä pääomarahastosijoitusten osalta oli 10,8 miljoonaa
euroa (14,7 M€). Sijoitusten pääomapalautukset tilikaudella olivat 5,7
miljoonaa euroa (8,3 M€), voitonjako 6,2 miljoonaa euroa (6,8 M€) ja rahastojen
pääomakutsut 4,3 miljoonaa euroa (6,1 M€). Sijoituksista saatu nettokassavirta
tilikauden aikana oli näin 7,6 miljoonaa euroa (9,0 M€). Vuoden viimeiselle
neljännekselle kirjattu tulosvaikutteinen arvonalennus oli 1,0 miljoonaa euroa
(0,4 M€).
Vuoden 2012 suurimmat irtautumiset olivat seuraavat:
-- EQT IV- ja EQT V -rahastot irtautuivat Saksalaisesta
kaapelitelevisioyhtiöstä KBW:stä, joka myytiin teolliselle ostajalle
Liberty Globalille. eQ:lle kertyi irtautumisesta kassavirtaa noin 0,9
miljoonaa euroa.
-- EQT V -rahasto irtautui tanskalaisesta syöpädiagnostiikkayhtiöstä Dakosta.
Yhtiö myytiin amerikkalaiselle Agilent Diagnosticsille ja eQ:lle
irtautumisesta kertyi kassavirtaa noin 1,0 miljoonaa euroa.
-- Montagu III irtautui eurooppalaisesta lääke- ja terveydenhoitotarvikkeita
valmistavasta BSN Medicalista. Yhtiö myytiin toiselle pääomasijoittajalle
EQT Partnersille. eQ:lle irtautumisesta kertyi kassavirtaa noin 1,4
miljoonaa euroa.
-- Triton II -rahasto irtautui saksalaisesta kiinteistöjen teknisiä asennus-
ja huoltopalveluja tarjoavasta Bravidasta. Yhtiö myytiin toiselle
pääomasijoittajalle Bain Capitalille ja eQ:n irtautumisesta saama
kassavirta oli noin 1,9 miljoonaa euroa.
eQ Oyj myi vuoden viimeisen neljänneksen aikana sijoituksen IK 2000 -rahastoon
jälkimarkkinoilla. eQ:n alkuperäinen sitoumus oli 5,0 miljoonaa euroa ja sen
viimeisin kassavirtakorjattu markkina-arvo 30.9.2012 oli 0,7 miljoonaa euroa.
Kaupan myötä eQ:n avoimet sitoumukset pienenivät noin 0,3 miljoonaa euroa.
Sijoitukset 10-12/2012 10-12/2011 1-12/2012 1-12/2011
-------------------------------------------------------------
Liikevaihto, M€ 0,0 -0,3 5,1 6,5
Liikevoitto, M€ -0,1 -0,4 4,7 6,1
Henkilöstö 1 1 1 1
eQ on tehnyt päätöksen, että jatkossa uusia sijoituksia tehdään vain eQ:n itse
hallinnoimiin rahastoihin.
Tase
Konsernin taseen loppusumma tilikauden lopussa oli 84,3 miljoonaa euroa (74,0
miljoonaa euroa 31.12.2011). Kauden lopussa oma pääoma oli 73,6 miljoonaa euroa
(69,7 M€). Oman pääoman määrään tilikaudella vaikutti kauden tulos 3,4
miljoonaa euroa, käyvän arvon rahaston muutos -0,9 miljoonaa euroa,
osingonmaksu -4,0 miljoonaa euroa, Mikko Koskimiehelle suunnattu osakeanti 2,0
miljoonaa euroa sekä henkilöstölle suunnattu osakeanti 3,2 miljoonaa euroa.
Tämän tiedotteen taulukko-osassa on tarkempi erittely oman pääoman muutoksista.
Mikko Koskimiehelle suunnattujen osakkeiden merkintä rahoitettiin Koskimiehen
yhtiön omalla pääomapanoksella sekä eQ Oyj:n Koskimiehen yhtiölle antamalla
lainalla. Osana järjestelyä eQ Oyj:n hallitus päätti 4.9.2012 antaa Koskimiehen
kokonaan omistamalle yhtiölle enintään 1,3 miljoonan euron suuruisen korollisen
lainan eQ Oyj:n osakkeiden merkinnän rahoittamiseksi.
Rahavarojen ja korollisten saamisten määrä kauden lopussa oli 10,8 miljoonaa
euroa (10,6 M€). Rahoituksen saatavuuden turvaamiseksi konsernilla on lisäksi
tarvittaessa käytettävissään 6,0 miljoonan euron luottolimiitti. Korollisten
velkojen määrä tilikauden lopussa oli 4,0 miljoonaa euroa, josta pitkäaikaista
velkaa 2,7 miljoonaa euroa ja lyhytaikaista velkaa 1,3 miljoonaa euroa.
Korollinen velka nostettiin kokonaisuudessa ICECAPITAL varainhoitoyhtiöiden
hankinnan yhteydessä. Vertailukaudella konsernilla ei ollut korollisia velkoja.
Pitkäaikainen koroton velka katsauskauden lopussa oli 0,9 miljoonaa euroa (1,2
M€) ja lyhytaikainen koroton velka oli 5,8 miljoonaa euroa (3,1 M€). eQ:n
omavaraisuusaste oli 87,3% (94,1%).
Yrityshankinnat
eQ Oyj hankki 19.11.2012 ICECAPITAL Varainhoito Oy:n ja sen sataprosenttisesti
omistamat tytäryhtiöt ICECAPITAL Rahastoyhtiö Oy:n, ICECAPITAL Life Oy:n ja
ICECAPITAL Asset Management (Norway) AS:n sekä seuraavat tytäryhtiöt, joissa
henkilöstö omistaa vähemmistön: ICECAPITAL Financial Products Oy, ICECAPITAL
Asset Management AB (Sweden) ja ICECAPITAL Asset Management (Denmark) A/S.
Kauppahinta oli 14,1 miljoonaa euroa ja kokonaishankintameno 14,3 miljoonaa
euroa. Hankintameno sisältää 0,2 miljoonaa euroa varainsiirtoveroa. Kauppahinta
rahoitettiin konsernin rahavaroilla ja pankkirahoituksella.
Hankintahinta ylitti hankitun nettovarallisuuden 10,8 miljoonalla eurolla.
Kauppahinnasta 0,7 miljoonaa euroa kohdistettiin aineettomiin hyödykkeisiin
laskemalla hankituille asiakassopimuksille käypä arvo. Jäljellä jäävä liikearvo
on 10,3 miljoonaa euroa. Liikearvo perustuu henkilöstöön ja sen osaamiseen sekä
antaa eQ:lle mahdollisuuden laajentaa toimintaansa uusille
liiketoiminta-alueille kasvattaen asiakaspohjaa ja tuotevalikoimaa.
Hankitut yhtiöt on yhdistelty eQ-konsernin tulokseen hankinnasta alkaen. Mikäli
hankitut yhtiöt olisi yhdistetty eQ-konserniin vuoden 2012 alusta, olisi
konsernin liikevaihto ollut katsauskaudella 6,4 miljoonaa euroa suurempi ja
tulos 0,9 miljoonaa euroa suurempi.
Hankittu nettovarallisuus käyvin arvoin ja liikearvo, MEUR:
Rahavarat ja sijoitukset 3,7
Aineelliset hyödykkeet 0,0
Aineettomat hyödykkeet 0,0
Saamiset 2,2
Velat 2,4
Hankittu nettovarallisuus 3,6
Hankintameno (alustava) 14,3
Määräysvallattomien omistajien
osuus nettovaroista 0,1
Allokoimaton hankintahinta 10,8
Asiakassopimukset 0,7
Laskennallinen vero -0,2
Liikearvo 10,3
Osakkeet ja osakepääoma
eQ Oyj:n hallitus päätti 9.5.2012 mitätöidä yhteensä 163 153 yhtiön hallussa
olevaa omaa osaketta. eQ Oyj:n osakkeiden lukumäärä muuttui 7.6.2012, kun
yhtiön omassa hallussa olleiden omien osakkeiden mitätöinti merkittiin
kaupparekisteriin. Yhtiön kaikkien osakkeiden lukumäärä mitätöinnin jälkeen oli
33 297 198 osaketta. Mitätöinnillä ei ollut vaikutusta yhtiön osakepääomaan.
eQ Oyj:n hallitus päätti varsinaiselta yhtiökokoukselta 13.3.2012 saamansa
valtuutuksen nojalla suunnata 4.9.2012 maksullisen osakeannin eQ Varainhoito
Oy:n uuden toimitusjohtajan Mikko Koskimiehen kokonaan omistamalle yhtiölle.
Osakeannissa tarjottiin merkittäväksi yhteensä 1 200 000 eQ Oyj:n uutta
osaketta osakkeenomistajien merkintäetuoikeudesta poiketen. Osakkeenomistajan
merkintäetuoikeudesta poikkeamiselle oli eQ:n kannalta painava taloudellinen
syy, koska osakkeet annettiin Koskimiehen kokonaan omistaman yhtiön
merkittäviksi Koskimiehen kannustamiseksi ja sitouttamiseksi konsernin
avainhenkilönä.
Uusien annettujen osakkeiden osakekohtainen merkintähinta oli yhtiön osakkeen
vaihdolla painotettu keskikurssi NASDAQ OMX Helsinki Oy:ssä 20
kaupankäyntipäivän ajanjaksolta ennen osakkeiden antamisesta päättänyttä
hallituksen kokousta eli 1,67 euroa/osake. Mikko Koskimiehen kokonaan omistama
yhtiö on 4.9.2012 merkinnyt kaikki tarjotut osakkeet ja maksanut merkintähinnan
14.9.2012. Uusien osakkeiden merkintähintaa vastaava määrä, 2,0 miljoonaa
euroa, merkittiin sijoitetun vapaan oman pääoman rahastoon. Oikeus osinkoon ja
muut osakkeenomistajan oikeudet alkoivat, kun uudet osakkeet merkittiin
kaupparekisteriin ja yhtiön osakasluetteloon. Uudet osakkeet merkittiin
kaupparekisteriin 24.9.2012 ja otettiin julkisen kaupankäynnin kohteeksi NASDAQ
OMX Helsinki Oy:ssä 27.9.2012.
Koskimiehelle suunnatun osakeannin perusteella eQ Oyj:n osakkeiden lukumäärä
kasvoi 33 297 198 kappaleesta 34 497 198 kappaleeseen. Osakepääoma ei
osakeannin seurauksena muuttunut.
eQ Oyj:n hallitus päätti varsinaisessa yhtiökokouksessa 13.3.2012 annettuun
valtuutukseen perustuen järjestää henkilöstöannin, jossa tarjottiin koko
eQ-konsernin henkilöstön merkittäviksi yhtiön uusia osakkeita. Henkilöstöannin
tarkoituksena oli sitouttaa koko henkilöstöä erityisesti eQ:n ja ICECAPITAL
Varainhoidon yhdistyttyä, kannustamalla heitä hankkimaan sekä omistamaan eQ
Oyj:n osakkeita, ja siten kasvattaa eQ Oyj:n omistaja-arvoa pitkällä
aikavälillä. Henkilöstöannissa tarjottiin yhteensä enintään
1 800 000 kappaletta yhtiön uutta osaketta osakkeenomistajien
merkintäoikeudesta poiketen henkilöstön merkittäväksi. Osakkeiden merkintäaika
alkoi 10.12.2012 ja päättyi 12.12.2012. Merkitsijällä ei ole oikeutta luovuttaa
merkitsemiään osakkeita ennen 18.12.2013, ja mikäli merkintä oli yli 20 000
osaketta, hänellä ei ole oikeutta luovuttaa merkitsemiään osakkeita ennen
18.12.2015. Osakkeenomistajan merkintäetuoikeudesta poikkeamiselle oli yhtiön
kannalta painava taloudellinen syy, koska osakeannin tarkoituksena oli
kannustaa henkilökuntaa hankkimaan ja omistamaan yhtiön osakkeita, ja tällä
tavoin sitouttaa ja insentivoida eQ-konsernin henkilöstöä pitkällä tähtäimellä.
Osakkeiden merkintähinta oli 1,80 euroa osakkeelta. Yhtiön osakkeen vaihdolla
painotettu keskikurssi NASDAQ OMX Helsinki Oy:ssä 20 kaupankäyntipäivän
ajanjaksolta ennen osakkeiden antamisesta päättänyttä hallituksen kokousta oli
1,81 euroa osakkeelta. Täten henkilöstöannin alennus oli 1 sentti osakkeelta
eli noin 1 prosentti. Osakkeen merkintähinta merkittiin kokonaisuudessaan
sijoitetun vapaan oman pääoman rahastoon. Uudet osakkeet merkittiin
kaupparekisteriin 28.12.2012 ja otettiin julkisen kaupankäynnin kohteeksi
NASDAQ OMX Helsinki Oy:ssä 2.1.2013.
Osakeannin perusteella eQ Oyj:n osakkeiden lukumäärä kasvoi 34 497 198
kappaleesta 36 297 198 kappaleeseen. Kullakin osakkeella on yksi ääni.
Osakepääoma ei osakeannin seurauksena muuttunut. Osakepääoma 31.12.2012 oli 11
383 873 euroa.
Omat osakkeet
eQ Oyj:n hallussa ei ollut tilikauden lopussa 31.12.2012 omia osakkeita. eQ
Oyj:n hallitus päätti 9.5.2012 mitätöidä yhtiön hallussa olleet omat osakkeet
yhteensä 163 153 osaketta. Määrä vastasi noin 0,5 prosenttia yhtiön koko
osakemäärästä. Mitätöinti tuli voimaan 7.6.2012 kun se merkittiin
kaupparekisteriin.
Osakkeenomistajat
eQ Oyj julkisti 6.3.2012 liputusilmoituksen, jossa Janne Olavi Larma ja Chilla
Capital SA ilmoittivat hankkineensa osakkeita, niin että 10 prosentin
liputusraja ylittyi. Vuoden toisella neljänneksellä 16.5.2012 eQ Oyj julkisti
liputusilmoituksen, jossa Berling Capital Oy ilmoitti luovuttaneensa osakkeita,
niin että 10 prosentin ja 5 prosentin liputusrajat alittuivat. Lisäksi eQ Oyj
julkisti 16.5.2012 liputusilmoituksen, jossa Fennogens Investments S.A.
ilmoitti hankkineensa osakkeita, niin että 15 prosentin liputusraja ylittyi. eQ
Oyj julkisti 16.10.2012 liputusilmoituksen, jossa Ulkomarkkinat Oy ilmoitti
omistusosuuden muutoksesta, niin että 10 prosentin liputusraja alittui eQ Oyj:n
osakkeiden lukumäärässä 24.9.2012 tapahtuneen muutoksen seurauksena. eQ Oyj
julkisti 6.11.2012 liputusilmoituksen, jossa Ulkomarkkinat Oy ilmoitti
hankkineensa osakkeita, niin että 10 prosentin liputusraja ylittyi. eQ Oyj
julkisti 28.12.2012 liputusilmoituksen, jossa Ulkomarkkinat Oy ilmoitti
omistusosuuden muutoksesta, niin että 10 prosentin liputusraja alittui eQ Oyj:n
osakkeiden lukumäärässä 28.12.2012 tapahtuneen muutoksen seurauksena.
eQ Oyj:n yhteistilillä olleet osakkeet, yhteensä 6 709 yhtiön osaketta eli noin
0,02 prosenttia yhtiön kaikkien osakkeiden lukumäärästä, on myyty
1.6.-29.6.2012 välisenä aikana niiden omistajien lukuun ja myynnistä saadut
varat, joista on vähennetty ilmoittamisesta ja myynnistä aiheutuneet kulut, on
5.7.2012 talletettu omistajien lukuun Etelä-Suomen aluehallintovirastoon.
Osakkeenomistajalla on oikeus saada osakkeitaan vastaava osuus talletetuista
varoista alkuperäistä osakekirjaa ja mahdollista saantoselvitystä vastaan
Etelä-Suomen aluehallintovirastosta. Asiaa koskeva pörssitiedote annettiin
5.7.2012.
Kymmenen suurinta osakkeenomistajaa 31.12.2012
% -osuus osake-
ja äänimääristä
Fennogens Investments S.A. 15,87
Chilla Capital S.A. 12,10
Veikko Laine Oy 10,07
Ulkomarkkinat Oy 9,52
Oy Hermitage Ab 6,52
Mandatum Henkivakuutusosakeyhtiö 5,66
Oy Cevante Ab 3,91
Teamet Oy 3,31
Fazer Jan Peter 2,93
Linnalex Ab 2,43
eQ Oyj:llä oli 3 194 osakkeenomistajaa 31.12.2012.
Optio-ohjelma 2010
eQ Oyj:llä oli katsauskauden lopussa voimassa yksi optio-ohjelma. Optio-ohjelma
on tarkoitettu osaksi konsernin avainhenkilöiden kannustus- ja
sitouttamisjärjestelmää.
eQ Oyj:n hallitus päätti 4.9.2012 myöntää eQ Varainhoito Oy:n
toimitusjohtajaksi ja eQ-konsernin johtoryhmän jäseneksi nimetylle Mikko
Koskimiehelle 200 000 kappaletta eQ Oyj:n vuoden 2010 optio-ohjelman mukaisia
optio-oikeuksia (50 000 2010B -optiota, 50 000 2010C -optiota, 50 000 2010D
-optiota ja 50 000 2010E -optiota).
eQ Oyj:n hallitus päätti 20.11.2012 myöntää Kirsi Hokalle, Matti Monoselle ja
Jyri Viskarille kullekin 200 000 kappaletta yhtiön vuoden 2010 optio-ohjelman
mukaisia optio-oikeuksia (kullekin 50 000 2010B -optiota, 50 000 2010C
-optiota, 50 000 2010D -optiota ja 50 000 2010E-optiota). Kirsi Hokka
nimitettiin 20.11.2012 eQ Varainhoidon asiakkuuksista vastaavaksi johtajaksi.
Matti Mononen ja Jyri Viskari ovat 19.11.2012 ostetun ICECAPITAL Varainhoidon
avainhenkilöitä.
Tilikauden lopussa optioita on myönnetty yhteensä 1 500 000 kappaletta.
Yhtiökokouksen hallitukselle 14.4.2010 antaman valtuutuksen nojalla tilikauden
lopussa optioita oli edelleen jaettavissa yhteensä 240 000 kappaletta.
Optio-ohjelman ehdot on julkaistu pörssitiedotteella 18.8.2010 ja ne löytyvät
kokonaisuudessaan yhtiön kotisivuilta osoitteesta www.eQ.fi.
Yhtiökokouksen päätökset
eQ Oyj:n varsinainen yhtiökokous, joka pidettiin tiistaina 13.3.2012
Helsingissä, teki päätöksen seuraavista asioista.
Tilinpäätöksen vahvistaminen
eQ Oyj:n varsinainen yhtiökokous vahvisti yhtiön tilinpäätöksen, sisältäen
konsernitilinpäätöksen, toimintakertomuksen ja tilintarkastuskertomuksen
vuodelta 2011.
Taseen osoittaman tuloksen käsitteleminen
Vahvistettiin hallituksen ehdotus, että osinkoa jaetaan 0,12 euroa osakkeelta.
Osinko maksettiin osakkeenomistajalle, joka osingonmaksun täsmäytyspäivänä
16.3.2012 oli merkittynä Euroclear Finland Oy:n pitämään yhtiön
osakasluetteloon. Osingonmaksupäivä oli 26.3.2012.
Vastuuvapaus hallitukselle, toimitusjohtajille ja toimitusjohtajan sijaisille
Yhtiökokous myönsi vastuuvapauden hallituksen jäsenille ja toimitusjohtajille
ja toimitusjohtajan sijaisille.
Hallituksen jäsenten lukumäärän, jäsenten valitseminen ja hallituksen jäsenten
palkkiot
Yhtiökokouksen päätöksen mukaan eQ Oyj:n hallitukseen valitaan viisi jäsentä ja
jäseniksi valittiin uudelleen Ole Johansson, Georg Ehrnrooth, Eero Heliövaara
ja Jussi Seppälä sekä uutena jäsenenä Christina Dahlblom toimikaudeksi, joka
päättyy seuraavan varsinaisen yhtiökokouksen päättyessä. Yhtiökokous päätti,
että hallituksen jäsenille maksetaan palkkioita seuraavasti: hallituksen
puheenjohtajalle 3 300 euroa ja jäsenille 1 800 euroa kuukaudessa ja että
matkustus- ja majoituskustannukset korvataan yhtiön kulukorvauskäytännön
mukaan. Järjestäytymiskokouksessaan heti yhtiökokouksen jälkeen hallitus
valitsi Ole Johanssonin hallituksen puheenjohtajaksi.
Tilintarkastajat ja tilintarkastajien palkkiot
Yhtiön tilintarkastajana jatkaa KHT-yhteisö Ernst & Young Oy, päävastuullisena
tilintarkastajana KHT Ulla Nykky. Tilintarkastajille päätettiin maksaa palkkio
yhtiön hyväksymän laskun perusteella.
Hallituksen valtuuttaminen päättämään omien osakkeiden hankkimisesta
Yhtiökokous valtuutti hallituksen päättämään enintään 500 000 oman osakkeen
hankkimisesta muutoin kuin osakkeenomistajien omistamien osakkeiden suhteessa
yhtiön vapaalla omalla pääomalla osakkeiden hankintahetken markkinahintaan
NASDAQ OMX Helsinki Oy:n järjestämässä julkisessa kaupankäynnissä. Osakkeiden
määrä vastaa noin 1,49 prosenttia yhtiön osakkeiden kokonaismäärästä. Osakkeita
voidaan hankkia yhtiön pääomarakenteen kehittämiseksi, käytettäväksi
mahdollisten yrityskauppojen tai -järjestelyjen rahoittamisessa tai
toteuttamisessa tai osana yhtiön kannustinohjelmaa. Osakkeet voidaan edellä
mainittujen tarkoitusten toteuttamiseksi pitää yhtiöllä, luovuttaa tai
mitätöidä. Hallitus päättää muista omien osakkeiden hankkimiseen liittyvistä
seikoista. Valtuutus kumoaa aiemmat omien osakkeiden hankkimisvaltuutukset ja
on voimassa seuraavaan varsinaiseen yhtiökokoukseen saakka.
Hallituksen valtuuttaminen päättämään osakeannista sekä osakkeisiin
oikeuttavien erityisten oikeuksien antamisesta
Yhtiökokous valtuutti hallituksen päättämään yhteensä enintään 5 000 000
osakkeen antamisesta yhdessä tai useammassa erässä osakeannilla ja/tai
antamalla osakeyhtiölain 10 luvun 1 §:ssä tarkoitettuja osakkeisiin oikeuttavia
erityisiä oikeuksia. Määrä vastaa noin 14,94 prosenttia yhtiön osakkeiden
kokonaismäärästä. Valtuutusta esitettiin käytettäväksi mahdollisten
yrityskauppojen tai -järjestelyjen rahoittamiseen ja toteuttamiseen, yhtiön
taseen ja rahoitusaseman vahvistamiseen, yhtiön kannustinohjelmien
toteuttamiseen tai muihin hallituksen päättämiin tarkoituksiin. Valtuutus
sisältää hallituksen oikeuden päättää kaikista osakeannin sekä osakeyhtiölain
10 luvun 1 §:n mukaisten erityisten oikeuksien antamisen ehdoista, mukaan
lukien osakkeiden tai osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien saajat ja
maksettavan vastikkeen määrä. Valtuutus sisältää siten myös oikeuden antaa
osakkeita tai erityisiä oikeuksia suunnatusti eli osakkeenomistajien
etuoikeudesta poiketen laissa määritellyin edellytyksin. Osakeanti voi
osakeyhtiölaissa mainituin edellytyksin olla myös maksuton. Valtuutus kumoaa
aiemmat antivaltuutukset ja on voimassa seuraavaan varsinaiseen yhtiökokoukseen
saakka.
Henkilöstö ja organisaatio
Konsernin henkilöstömäärä tilikauden lopussa oli 103 henkilöä (62 henkilöä
31.12.2011). Henkilöstön määrä kasvoi ICECAPITAL varainhoitoyhtiöiden hankinnan
myötä noin 30 henkilöllä. Henkilöstömäärä Varainhoito -segmentissä oli 81 (44),
Corporate Finance -segmentissä 13 (11) ja Sijoitukset -segmentissä 1 (1).
Konsernihallinnon henkilöstömäärä oli 8 (6). Varainhoito -segmentin
henkilöstömäärä sisältää kymmenen määräaikaista työntekijää. Henkilöstöstä 99
henkilöä (62) työskenteli Suomessa ja 4 henkilöä (0) muissa pohjoismaissa.
eQ Oyj:n tytäryhtiöiden eQ Varainhoito Oy:n, eQ Rahastoyhtiö Oy:n, ICECAPITAL
Varainhoito Oy:n ja ICECAPITAL Rahastoyhtiö Oy:n marraskuussa 2012 käymien
kyseisten yhtiöiden koko henkilöstöä koskevien yhteistoimintaneuvotteluiden
seurauksena yhteensä 18 henkilön kanssa sovittiin yhteisesti työsuhteen
päättymisestä vuoden 2013 alussa. Yhteistoimintaneuvotteluissa käsitellyn
suunnitelman tavoitteena oli purkaa eQ-konserniin ICECAPITAL Varainhoito Oy:tä
ja sen tytäryhtiöitä koskevan kaupan myötä syntyviä päällekkäisiä toimintoja,
sekä parantaa konsernin kilpailukykyä sopeuttamalla kustannuksia.
eQ-konsernin henkilöstön kokonaispalkat tilikauden aikana olivat 6,5 miljoonaa
euroa (4,6 miljoonaa euroa 1.1.-31.12.2011). Tilikauden palkat sisältävät 0,7
miljoonaa euroa henkilöstökuluja liittyen työsuhteiden päättymisiin.
Vertailutieto sisältää Advium Corporate Finance Oy:n ja eQ Varainhoito
-konsernin palkat 1.4.2011 alkaen sekä eQ Oyj:n ja Amanda Advisors Oy:n
henkilöstön palkat 1.1.2011 alkaen. Tilikauden 2012 tulokseen sisältyy
hankittujen ICECAPITAL varainhoitoyhtiöiden palkat 20.11.2012 alkaen. Tämän
vuoksi tiedot eivät ole vertailukelpoisia.
Merkittävät riskit ja lähiajan epävarmuustekijät
Varainhoito -segmentin tulokseen vaikuttaa hallinnoitavien varojen kehitys,
joka on paljolti riippuvainen pääomamarkkinoiden kehityksestä. Toisaalta
pääomarahastojen hallinnointipalkkiot perustuvat pitkäaikaisiin sopimuksiin,
jotka tuovat tasaista kassavirtaa.
Corporate Finance -segmentin tulokseen vaikuttaa merkittävästi
menestyspalkkiot, jotka ovat riippuvaisia yritys- ja kiinteistökauppojen
määrästä. Nämä vaihtelevat merkittävästi vuoden sisällä sekä suhdanteiden
mukaisesti.
eQ-konsernin sijoitustoimintaan liittyvät riskit ovat markkinariski,
valuuttariski ja maksuvalmiusriski. Mainituista riskeistä markkinariskillä on
suurin vaikutus sijoituksiin. Yhtiön omat sijoitukset ovat varsin hyvin
hajautettuja eli yksittäisen rahaston yksittäiseen yhtiöön tekemän sijoituksen
vaikutus sijoitusten tuottoon on usein pieni.
Voitonjakoehdotus
Emoyhtiön jakokelpoiset varat 31.12.2012 olivat 56,1 miljoonaa euroa. Hallitus
esittää yhtiökokoukselle, että osinkoa jaetaan osingonmaksun täsmäytyspäivänä
2.4.2013 0,12 euroa osaketta kohti. Esitystä vastaava osinko laskettuna
tilinpäätöshetken osakemäärällä on yhteensä 4 355 663,76 euroa. Hallitus
esittää osingon maksupäiväksi 9.4.2013.
Yhtiön taloudellisessa asemassa ei tilikauden päättymisen jälkeen ole
tapahtunut olennaisia muutoksia. Ehdotettu voitonjako ei hallituksen näkemyksen
mukaan vaaranna yhtiön maksukykyä.
Tilikauden jälkeiset tapahtumat
Sijoitukset -segmentissä pääomarahastot, joihin eQ on sijoittanut, ovat
ilmoittaneet irtautumisista, jotka eivät ole toteutuneet tilikauden aikana.
Mikäli ilmoitetut irtautumiset toteutuvat suunnitellusti, eQ:n saama kassavirta
irtautumisista tilikauden jälkeen vuoden 2013 ensimmäisellä tai toisella
neljänneksellä tulee olemaan arviolta noin 4,6 miljoonaa euroa, josta
voitonjaon osuus arviolta noin 3,0 miljoonaa euroa.
Tilikaudella 2012 tapahtuneeseen ICECAPITAL varainhoitoliiketoiminnan kauppaan
liittyen eQ:n suunnitelmana on integroida ostettu liiketoiminta osaksi
eQ-konsernia mahdollisimman nopeasti. Vuoden 2013 alussa toteutettiin
liiketoimintasiirrot, jossa ICECAPITAL Varainhoito Oy:n liiketoiminta
siirrettiin eQ Varainhoito Oy:lle ja ICECAPITAL Rahastoyhtiö Oy:n liiketoiminta
siirrettiin eQ Rahastoyhtiö Oy:lle. Jatkossa eQ-konsernin
varainhoitoliiketoimintaa tullaan harjoittamaan eQ Varainhoito Oy:n ja sen
tytäryhtiöiden kautta, ja vastaavasti eQ-konsernin
sijoitusrahastoliiketoimintaa eQ Rahastoyhtiö Oy:n kautta. Nyt toteutettujen
liiketoimintasiirtojen jälkeen ICECAPITAL Varainhoito Oy tullaan fuusioimaan eQ
Varainhoito Oy:öön ja ICECAPITAL Rahastoyhtiö Oy tullaan fuusioimaan eQ
Rahastoyhtiö Oy:öön kevään 2013 aikana.
eQ Oyj:n tytäryhtiöiden eQ Varainhoito Oy:n, eQ Rahastoyhtiö Oy:n, ICECAPITAL
Varainhoito Oy:n ja ICECAPITAL Rahastoyhtiö Oy:n marraskuussa 2012 käymien
kyseisten yhtiöiden koko henkilöstöä koskevien yhteistoimintaneuvotteluiden
seurauksena yhteensä 18 henkilön kanssa sovittiin yhteisesti työsuhteen
päättymisestä vuoden 2013 alussa.
eQ:n hallinnoima pääomarahasto Amanda V East piti 31.1.2013 lopullisen
sulkemisen 50,0 miljoonan euron kokoisena.
eQ Oyj:n hallitus vastaanotti 14.2.2013 Eero Heliövaaran ilmoituksen, että hän
eroaa yhtiön hallituksesta 14.2.2013. Eroilmoitus johtuu siitä, että
Valtioneuvosto on nimittänyt Heliövaaran valtioneuvoston kanslian
omistajaohjausosaston osastopäälliköksi 1.3.2013 alkaen, ja uuteen toimeensa
liittyen Heliövaara on sitoutunut luopumaan mm. eQ Oyj:n hallituksen
jäsenyydestä.
eQ Oyj:n hallitus päätti 14.2.2013, että jatkossa yhtiöllä ei ole
toimitusjohtajan sijaista.
Näkymät
Sijoittajien luottamus siihen, että euroalueen julkisen talouden velkakriisi ja
pankkikriisi olisivat rauhoittumassa, on kohonnut viimeisten kuukausien aikana.
Tämä on näkynyt sijoittajien halukkuutena ottaa enemmän riskiä, mikä on
johtanut osakekurssien nousuun. Samoin sijoitukset osakerahastoihin ovat olleet
kasvussa alkuvuoden aikana. Nopeatkin muutokset sijoittajien allokaatioissa
ovat kuitenkin mahdollisia. Konsernin hallinnoitavien varojen muutokset ja
palkkiotuottojen kehitys korreloivat sijoitusmarkkinoiden kehityksen kanssa.
eQ Oyj
Hallitus
TAULUKKO-OSIO
Laadintaperiaatteet
Tämä tilinpäätöstiedote on laadittu IAS 34 osavuosikatsaukset -standardin
mukaisesti. Yhtiö on ottanut tilikauden alusta käyttöön tiettyjä uusia tai
uudistettuja IFRS -standardeja ja IFRIC tulkintoja vuoden 2011 tilinpäätöksessä
kuvatulla tavalla. Näiden uusien ja uudistettujen normien käyttöönotolla ei ole
kuitenkaan ollut merkittävää vaikutusta raportoituihin lukuihin. Muilta osin on
noudatettu samoja laskentaperiaatteita kuin tilinpäätöksessä 2011.
Tunnuslukujen laskentaperiaatteet ja niiden kaavat ovat ennallaan ja ne on
esitetty tilinpäätöksessä 2011.
Tässä tiedotteessa esitetyt tilinpäätösluvut perustuvat yhtiön
tilintarkastettuun tilinpäätökseen. Tilintarkastuskertomus on annettu 14.2.2012
KONSERNIN TULOSLASKELMA, 1 000 EUR
10-12/12 10-12/11 1-12/12 1-12/11
LIIKEVAIHTO
Palkkiotuotot, netto 3 613 2 511 11 260 9 327
Sijoitustoiminnan nettotuotot 20 -337 5 080 6 482
Yhteensä 3 634 2 174 16 339 15 808
Liiketoiminnan kulut -4 208 -2 257 -10 381 -7 709
Poistot -336 -237 -1 246 -865
Liikevoitto -911 -321 4 712 7 234
Rahoitustuotot 16 31 30 52
Rahoituskulut -51 30 -74 -354
Osuus osakkuusyritysten tuloksesta -35 - -35 -
Voitto ennen veroja -981 -260 4 632 6 932
Tuloverot 157 -20 -1 247 -1 988
TILIKAUDEN VOITTO (TAPPIO) -825 -280 3 386 4 944
Muut laajan tuloksen erät:
Myytävissä olevat rahoitusvarat netto 214 -760 -938 3 432
Muuntoerot -5 - -5 -
Muut laajan tuloksen erät verojen 209 -760 -943 3 432
jälkeen
TILIKAUDEN LAAJA TULOS YHTEENSÄ -615 -1 040 2 443 8 377
Tilikauden voiton jakautuminen:
Emoyhtiön omistajille -847 -280 3 364 4 942
Määräysvallattomille omistajille 22 - 22 3
Tilikauden laajan tuloksen
jakautuminen:
Emoyhtiön omistajille -637 -1 040 2 421 8 377
Määräysvallattomille omistajille 22 - 22 -
Emoyrityksen omistajille kuuluvasta
voitosta
laskettu osakekohtainen tulos:
Tulos/keskimääräinen osakemäärä, EUR -0,03 -0,01 0,10 0,16
Tulos/keskimääräinen osakemäärä,
laimennusvaikutuksella oikaistu, EUR -0,03 -0,01 0,10 0,16
KONSERNIN TASE, 1 000 EUR
31.12.2012 31.12.2011
VARAT
PITKÄAIKAISET VARAT
Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet 138 151
Aineettomat hyödykkeet 29 174 19 318
Osuudet osakkuusyrityksissä 365 -
Myytävissä olevat sijoitukset
Rahoitusarvopaperit 5 49
Pääomarahastosijoitukset 38 691 42 539
Saamiset 1 336 -
Laskennallinen verosaaminen 57 79
LYHYTAIKAISET VARAT
Myyntisaamiset ja muut saamiset 4 830 1 257
Tuloverosaaminen 289 42
Myytävissä olevat sijoitukset
Rahoitusarvopaperit 45 45
Rahavarat 9 389 10 540
VARAT YHTEENSÄ 84 319 74 020
OMA PÄÄOMA JA VELAT
OMA PÄÄOMA 73 604 69 684
VELAT
PITKÄAIKAISET VELAT
Laskennallinen verovelka 875 1 230
Rahoitusvelat 2 700 -
Muut velat 38 -
LYHYTAIKAISET VELAT
Ostovelat ja muut velat 5 718 2 034
Tuloverovelat 84 1 073
Lyhytaikaiset rahoitusvelat 1 300 -
VELAT YHTEENSÄ 10 715 4 336
OMA PÄÄOMA JA VELAT YHTEENSÄ 84 319 74 020
KONSERNIN RAHAVIRTALASKELMA, 1 000 EUR
2012 2011
LIIKETOIMINNAN RAHAVIRTA
Liikevoitto 4 712 7 234
Poistot ja arvonalentumiset 1 246 865
Liiketoimet, joihin ei liity maksutapahtumaa 126 102
Myytävissä olevat sijoitukset, muutos 2 825 2 643
Käyttöpääoman muutos
Liikesaamiset, lisäys (-) / vähennys (+) -2 520 -809
Korottomat velat, lisäys (+) / vähennys (-) 369 1 525
Käyttöpääoman muutos yhteensä -2 151 717
Liiketoiminnan rahavirta ennen rahoituseriä ja veroja 6 759 11 561
Saadut korot 30 52
Maksetut korot -74 -354
Verot -2 058 -336
LIIKETOIMINNAN RAHAVIRTA 4 657 10 922
INVESTOINTIEN RAHAVIRTA
Osakkuusyritysten hankinta -400 -
Tytäryritysten hankinta vähennettynä hankintahetken -10 649 -
rahavaroilla
Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin -6 669
INVESTOINTIEN RAHAVIRTA -11 055 669
RAHOITUKSEN RAHAVIRTA
Maksetut osingot -3 996 -
Osakeannista saadut maksut 5 244 636
Lainojen nostot 4 000 -
Lainojen takaisinmaksut - -5 800
Omien osakkeiden hankinta - 0
RAHOITUKSEN RAHAVIRTA 5 248 -5 164
RAHAVAROJEN LISÄYS/VÄHENNYS -1 150 6 428
Rahavarat 1.1. 10 540 4 112
Rahavarat 31.12. 9 389 10 540
LASKELMA KONSERNIN OMAN PÄÄOMAN MUUTOKSISTA, 1 000 EUR
Emoyrityksen omistajille kuuluva oma
pääoma
Sijoit Määräy
etun s-
vapaan Käyvän vallat Oma
oman tomien
Osake- pääoma arvon Muunto Voitto omista pääoma
n - - jien
pääoma rahast rahast erot varat Yhteen osuus yhteen
o o sä sä
Oma pääoma 11 384 29 614 -6 819 - 10 051 44 229 - 44 229
1.1.2011
Laaja tulos
Tilikauden 4 942 4 942 4 942
voitto
(tappio)
Muut laajan
tuloksen
erät
Myytävissä 6 274 -2 841 3 432 3 432
olevat
rahoitusvara
t
Laaja tulos 6 274 2 101 8 374 8 374
yhteensä
Omien 0 0
osakkeiden
hankinta
Osakeanti 17 017 17 017 17 017
Myönnetyt/pal 64 64 64
autuneet
optiot
------------------------------------------------------------------------------
Oma pääoma 11 384 46 631 -546 - 12 215 69 684 - 69 684
31.12.2011
Oma pääoma 11 384 46 631 -546 - 12 215 69 684 - 69 684
1.1.2012
Laaja tulos
Tilikauden 3 364 3 364 22 3 386
voitto
(tappio)
Muut laajan
tuloksen
erät
Myytävissä -938 -938 -938
olevat
rahoitusvara
t
Muuntoerot -5 -5 -5
------------------------------------------------------------------------------
Laaja tulos -938 -5 3 364 2 421 22 2 443
yhteensä
Osingon jako -3 996 -3 996 -3 996
Osakeanti 5 244 5 244 5 244
Myönnetyt 140 140 140
optiot
Muut 35 35 35
muutokset
Tytäryhtiöomi
stusosuuksien
muutokset 55 55
------------------------------------------------------------------------------
Oma pääoma 11 384 51 875 -1 484 -5 11 758 73 528 77 73 604
31.12.2012
SEGMENTTI-INFORMAATIO, 1 000 EUR
10-12/12 Corporat Konsern
e i
Varainhoit Finance Sijoituks Muut Eliminoin yhteens
o et nit ä
Ulkoiset tuotot 2 525 1 088 20 - 3 634
Tuotot toisilta
segmenteiltä 100 - - 18 -118 -
------------------------------------------------------------------------------
Liikevaihto 2 625 1 088 20 18 -118 3 634
Liikevoitto -535 366 -80 -662 -911
Osus osakkuus-
yhtiöiden -35 - - - -35
tuloksesta
Kauden tulos -571 366 -80 -540 -825
10-12/11 Corporat Konsern
e i
Varainhoit Finance Sijoituks Muut Eliminoin yhteens
o et nit ä
Ulkoiset tuotot 2 106 405 -337 - 2 174
Tuotot toisilta
segmenteiltä 100 - - - -100 -
------------------------------------------------------------------------------
Liikevaihto 2 206 405 -337 - -100 2 174
Liikevoitto 548 79 -437 -511 -321
Kauden tulos 548 79 -437 -471 -280
1-12/12 Corporat Konsern
e i
Varainhoit Finance Sijoituks Muut Eliminoin yhteens
o et nit ä
Ulkoiset tuotot 8 625 2 635 5 080 - 16 339
Tuotot toisilta
segmenteiltä 400 - - 73 -473 -
------------------------------------------------------------------------------
Liikevaihto 9 025 2 635 5 080 73 -473 16 340
Liikevoitto 912 725 4 679 -1 604 4 712
Osus osakkuus-
yhtiöiden -35
tuloksesta
Kauden tulos 876 725 4 679 -2 895 3 386
Pitkäaikaiset
varat 20 230 9 369 38 748 1 418 69 766
josta osuudet
osakkuusyrityksi 365 - - - 365
ssä
1-12/11 Corporat Konsern
e i
Varainhoit Finance Sijoituks Muut Eliminoin yhteens
o et nit ä
Ulkoiset tuotot 7 226 2 101 6 482 - 15 808
Tuotot toisilta
segmenteiltä 400 - - - -400 -
------------------------------------------------------------------------------
Liikevaihto 7 626 2 101 6 482 -400 15 808
Liikevoitto 2 179 707 6 082 -1 734 7 234
Kauden tulos 2 179 707 6 082 -4 024 4 944
Pitkäaikaiset
varat 10 063 9 384 42 618 71 62 137
Varainhoito -segmentin tuotot toisilta segmenteiltä sisältävät eQ-konsernin
omien pääomarahastosijoitusten hallinnointipalkkiotuoton. Vastaava kulu
kohdistetaan Sijoitukset -segmentille. Kohdassa Muut -segmentit esitetään
tuotoissa toisilta segmenteiltä konsernihallinnon tuottamat hallintopalvelut
toisille segmenteille. Kohdassa Muut -segmentit liikevoitto -rivillä esitetään
konsernihallintoon kohdistuvat jakamattomat henkilöstö-, hallinto- ja muut
kulut sekä tilikaudella 2012 ICECAPITAL varainhoitoyhtiöiden hankintaan
liittyvät kertaluonteiset kulut. Hankintaan liittyvät laki- ja muut
asiantuntijapalkkiot ovat yhteensä 0,3 miljoonaa euroa. Tilikauden tulos
-rivillä Muut -kohdassa on esitetty edellisten lisäksi jakamattomat
rahoitustuotot ja -kulut sekä verot. Varainhoito -segmentin tilikauden 2012
tulokseen sisältyy 0,7 miljoonaa euroa kertaluonteisia henkilöstökuluja
liittyen työsuhteiden päättymisiin.
KONSERNIN TUNNUSLUVUT
31.12.2012 31.12.2011
Kauden voitto/tappio (1 000 EUR) 3 386 4 944
Tulos/keskimääräinen osakemäärä, EUR 0,10 0,16
Tulos/keskimääräinen osakemäärä,
laimennusvaikutuksella oikaistu, EUR 0,10 0,16
Oma pääoma/osake, EUR 2,03 2,08
Oma pääoma/keskimääräinen osakemäärä, EUR *) 2,21 2,25
Sijoitetun pääoman tuotto, ROI % p.a. 4,7 8,8
Oman pääoman tuotto, ROE % p.a. 4,7 8,7
Omavaraisuusaste, % 87,3 94,1
Pörssikurssi kauden lopussa, EUR 2,00 1,56
Henkilöstö kauden lopussa 103 62
Pääomasijoitukset suhteessa
omaan pääomaan, % 52,6 61,0
Pääomasijoitukset ja jäljellä olevat sijoitus-
sitoumukset suhteessa omaan pääomaan, % 67,1 82,1
*) Käytetty ulkona olevien osakkeiden painotettua
keskiarvoa.
PÄÄOMARAHASTOJEN KIRJANPITOARVON MUUTOS, 1 000 EUR
Pääomarahastojen kirjanpitoarvo 1.1.2012 42 539
Pääomarahastoihin kutsutut pääomat 4 256
Pääomarahastojen pääomapalautukset -5 701
Pääomarahastojen arvonmuutokset käyvän arvon rahastossa -1 243
Pysyvä arvonalennus -988
Myyntitappio -173
Pääomarahastojen kirjanpitoarvo 31.12.2012 38 691
LÄHIPIIRITAPAHTUMAT
Avoimet saldot johtoon kuuluvien avainhenkilöiden kanssa
eQ Oyj:n hallitus päätti 4.9.2012 antaa eQ Varainhoito Oy:n
toimitusjohtajaksi ja eQ-konsernin
johtoryhmän jäseneksi nimetyn Mikko Koskimiehen kokonaan omistamalla
yhtiölle 1,3 miljoonan
euron suuruisen korollisen lainan eQ Oyj:n osakkeiden hankinnan
rahoittamiseksi osana
johdon pitkäkestoista kannustinjärjestelmää. Tästä lainasta oli avoimena
saatavana 1,3 miljoonaa
euroa 31.12.2012.
Lainan vakuutena toimii hankitut eQ Oyj:n osakkeet. Lainan korko
määräytyy markkinaehtoisesti.
Laina maksetaan kokonaisuudessaan takaisin viimeistään 5 vuoden kuluessa.
Koskimiehen
kokonaan omistamalla yhtiöllä on oikeus maksaa laina ennenaikaisesti
takaisin milloin tahansa.
Yhtiön omistamien eQ:n osakkeiden luovuttamista on rajoitettu 3 vuoden
ajan järjestelmän
voimassaoloaikana.
Lähipiirin kanssa toteutuneet liiketoimet ja lähipiirisaamiset, 1 000 EUR
Osakkuusyritykset
2012 2011
Myynnit 43 -
Saamiset 16 -
VASTUUSITOUMUKSET
eQ:n antamat jäljellä olevat sijoitussitoumukset pääomarahastoihin olivat
31.12.2012 yhteensä
10,8 miljoonaa euroa (14,7 M€ 31.12.2011). Muut vastuut olivat katsauskauden
lopussa
1,2 miljoonaa euroa (1,5 M€ 31.12.2011).
© 2024 Nasdaq, Inc. All Rights Reserved |