Ahlstrom-Munksjö Oyj - Övrig information som ska lämnas enligt börsens regler

Ahlstrom-Munksjö offentliggör villkoren för aktieemissionen

AHLSTROM-MUNKSJÖ OYJ, BÖRSMEDDELANDE 19 november 2018 kl. 7:50 EET

Detta börsmeddelande får inte publiceras eller distribueras, i sin helhet eller
i delar, direkt eller indirekt i Australien, Kanada, Hongkong, Japan, Sydafrika,
eller Förenta Staterna eller något annat land där sådan publicering eller
distribution skulle bryta mot tillämpliga lagar eller regler eller skulle kräva
att ytterligare dokumentation upprättas eller registreras eller kräva att någon
annan åtgärd vidtas, i tillägg till de krav som ställs enligt finsk lag. För
ytterligare information, se ”Viktig information” nedan.

Styrelsen för Ahlstrom-Munksjö Oyj (“Ahlstrom-Munksjö” eller ”Bolaget”) har, på
basis av bemyndigandet som beviljats av den extra bolagsstämman som hölls den 19
september 2018, beslutat om aktieemissionen på cirka EUR 150 miljoner
(”Aktieemissionen”) med företrädesrätt för befintliga aktieägare. Intäkterna
från Aktieemissionen kommer att användas för att delvis finansiera förvärvet av
Expera Speciality Solutions Holdings, Inc (“Expera” och “Expera-förvärvet”) som
offentliggjordes den 23 juli 2018. Styrelsen för Ahlstrom-Munksjö offentliggör
idag villkoren för Aktieemissionen.

Aktieemissionen i korthet

  ·
Emission av nya aktier (“Erbjudna Aktier”) på cirka EUR 150 miljoner med
företrädesrätt för Ahlstrom-Munksjös befintliga aktieägare.

  ·
Ahlstrom-Munksjös aktieägare kommer att få en (1) teckningsrätt i
värdeandelsform som ger dem rätt att teckna Erbjudna Aktier (”Teckningsrätt”)
för varje aktie i Bolaget som ägs på avstämningsdagen den 21 november 2018
(”Avstämningsdagen”).

  ·
Varje fem (5) Teckningsrätter berättigar till teckning av en (1) Erbjuden Aktie
till teckningspriset.

  ·
Teckningspriset är 7,81 euro per Erbjuden Aktie (”Teckningspriset”). För
teckning av Erbjudna Aktier som kommer att registreras hos Euroclear Sweden och
noteras på Nasdaq Stockholm är Teckningspriset SEK 80,15 per Erbjuden Aktie.

  ·
Ahlstrom-Munksjös aktier handlas exklusive Teckningsrätt från och med den 20
november 2018.

  ·
Teckningstiden för de Erbjudna Aktierna börjar den 26 november 2018 klockan
09.30 finsk tid och löper ut den 12 december 2018 klockan 16.30 finsk tid.

  ·
Teckningsrätterna är fritt överlåtbara och de förväntas vara föremål för handel
på Nasdaq Helsingfors mellan den 26 november 2018 och den 5 december 2018 och på
Nasdaq Stockholm mellan den 26 november 2018 och den 10 december 2018.

  ·
Vissa av Bolagets aktieägare, som representerar totalt cirka 36,9 procent av de
emitterade och utestående aktierna i Bolaget, har var för sig, oåterkalleligen
åtagit sig att fullt ut teckna Erbjudna Aktier med stöd av de Teckningsrätter
som de blivit tilldelade. Dessutom har Antti Ahlström Perilliset Oy
oåterkalleligen åtagit sig att teckna Erbjudna Aktier som kan komma att förbli
otecknade i Aktieemissionen till ett belopp motsvarande totalt cirka 10,0
procent av de Erbjudna Aktierna. För de resterande Erbjudna Aktierna har Nordea
Bank Abp och Skandinaviska Enskilda Banken AB (publ) ingått ett avtal om
teckningsgaranti med Bolaget med sedvanliga villkor (”Teckningsgarantiavtalet”).

Bakgrund och motiv

Bolaget och Specialty Papers Holdings, L.P. har den 23 juli 2018 undertecknat
aktieförvärvsavtalet avseende förvärvet av Expera, en i USA baserad
specialpapperstillverkare. Experaförvärvet expanderar Bolagets närvaro i
Nordamerika och förstärker dess utbud av avancerade specialtillverkade
fiberbaserade material. Förvärvet kommer nästan att tredubbla Ahlstrom-Munksjös
nettoomsättning i USA och erbjuder en plattform för tillväxt. Köpeskillingen som
erlades var USD 604 miljoner (EUR 525
miljoner[1] (http://file:///C:/Users/JErkheik/Documents/Juho/Rights%20issue%20201
8/Launch%20SWE.docx#_ftn1))). Expera-förvärvet verkställdes den 10 oktober 2018.

Expera-förvärvet stöder Ahlstrom-Munksjös ambition att stärka sin position på
utvalda exklusiva och mervärdesproducerande områden av den globala marknaden för
fiberbaserade material, vilket erbjuder positiva tillväxtutsikter och vilka
stöds av marknadsdrivkrafter för hållbarare produkter och lösningar. Förvärvet
medför resultatökning. Expera kompletterar Bolaget väl och erbjuder möjligheter
till korsförsäljning och utbyte av beprövade metoder samt preliminära
återkommande kostnadssynergier på cirka EUR 8 miljoner (USD 10 miljoner1)) till
slutet av 2019. Ytterligare kommer gemensam produktutveckling och utbyte av
beprövade metoder att vara värdeskapande. Engångskostnader som hänför sig till
uppnåendet av synergierna beräknas uppgå till EUR 7 miljoner (USD 8 miljoner1)).
Styrka i produktutveckling kommer att hjälpa Bolaget att bättre betjäna sina
kunder.

För att återbetala de utestående bryggfaciliteterna som hänför sig till Expera
-förvärvet, beslutade Bolagets styrelse den 19 november 2018, på basis av
bemyndigandet som beviljats av extra bolagsstämman den 19 september 2018, att
verkställa Aktieemissionen. Under antagande att samtliga Erbjudna Aktier tecknas
i Aktieemissionen, kommer bruttointäkterna som Bolaget erhåller från
Aktieemissionen att uppgå till ett belopp på cirka EUR 150 miljoner (innan
beaktande av transaktionskostnader som hänför sig till Aktieemissionen samt
fluktuationer i EUR/SEK valutaväxelkursen). Bolaget uppskattar att det kommer
att betala cirka EUR 6,9 miljoner i arvoden och kostnader i samband med
Aktieemissionen, vilket resulterar i nettointäkter på cirka EUR 144,5 miljoner
med beaktande av den till transaktionskostnaderna hänförliga skatteinverkan på
cirka EUR 1,4 miljoner.

Villkoren för Aktieemissionen

Aktieägarna kommer att få en (1) Teckningsrätt för varje befintlig aktie i
Bolaget som ägs på avstämningsdagen, den 21 november 2018. Varje fem (5)
Teckningsrätter berättigar till teckning av en (1) Erbjuden Aktie till
Teckningspriset (”Primär Teckningsrätt”). Till följd av Aktieemissionen kan det
totala antalet aktier i Bolaget komma att öka från 96.438.573 aktier till högst
115.653.315 aktier.

Teckningspriset är EUR 7,81 per Erbjuden Aktie. Vad beträffar teckning av
Erbjudna Aktier som kommer att registreras hos Euroclear Sweden och noteras på
Nasdaq Stockholm, ska betalning erläggas i svenska kronor. Teckningspriset i
svenska kronor är SEK 80,15 per Erbjuden Aktie.

Erbjudna Aktier kan även tecknas utan stöd av Teckningsrätter (”Sekundär
Teckningsrätt”). Erbjudna Aktier som tecknats utan att använda en Teckningsrätt
tilldelas i första hand till de som tecknat Erbjudna Aktier även med stöd av
Teckningsrätter; i andra hand till de som endast tecknat Erbjudna Aktier utan
stöd av Teckningsrätter; i tredje hand till den investerare som givit en
teckningsgaranti såsom beskrivs nedan; och i fjärde hand till tecknare som
anskaffats av Nordea Bank Abp och Skandinaviska Enskilda Banken AB (publ) eller,
när sådana tecknare inte har anskaffats, till Nordea Bank Abp eller
Skandinaviska Enskilda Banken Ab (publ) i enlighet med och med förbehåll för
villkoren i Teckningsgarantiavtalet.

Avstämningsdagen för bestämmande av vilka innehavare av befintliga aktier i
Bolaget är berättigade att få Teckningsrätter är den 21 november 2018. Aktierna
inklusive rätten att delta i Aktieemissionen handlas tills och till och med den
19 november 2019. Teckningstiden för de Erbjudna Aktierna börjar den 26 november
2018 klockan 09.30 finsk tid, och löper ut den 12 december 2018 klockan 16.30
finsk tid. Teckningsrätterna är fritt överlåtbara och de förväntas vara föremål
för handel på Nasdaq Helsingfors mellan den 26 november 2018 och den 5 december
2018 och på Nasdaq Stockholm mellan den 26 november 2018 och den 10 december
2018. Teckningsrätter som förblir oanvända vid utgången av Teckningstiden den 12
december 2018 klockan 16.30 finsk tid förfaller utan ersättning.

Teckningsrätterna, interimsaktierna (“Interimsaktier”) i Finland och betalda
tecknade aktier (”BTA”) i Sverige kommer att handlas på Nasdaq Helsingfors och
Nasdaq Stockholm. Det går inte att överföra Teckningsrätter, Interimsaktier
eller BTA mellan Euroclear Finland och Euroclear Sweden.

Ahlstrom-Munksjö publicerar det slutgiltiga resultatet av Aktieemissionen i ett
börsmeddelande, uppskattningsvis den 18 december 2018.

De största aktieägarnas deltagande i Aktieemissionen och teckningsgaranti

Baltiska Handels A.B., Belgrano Inversiones Oy, Viknum AB, AC Invest Five B.V.
och Ömsesidiga Pensionsförsäkringsbolaget Ilmarinen, Ömsesidiga
arbetspensionsförsäkringsbolaget Varma, Alexander Ehrnrooth och Peter Seligson,
som totalt innehar cirka 36,9 procent av de emitterade och utestående aktierna i
Bolaget, har var och en, var för sig, oåterkalleligen åtagit sig att fullt ut
teckna Erbjudna Aktier med stöd av de Teckningsrätter som de blivit tilldelade
(”Teckningsåtagandet”). Dessutom har Antti Ahlström Perilliset Oy
oåterkalleligen åtagit sig att teckna Erbjudna Aktier som kan komma att förbli
otecknade i Aktieemissionen till ett belopp motsvarande cirka 10,0 procent av de
Erbjudna Aktierna (”Teckningsgaranten”). De teckningsåtaganden som täcks av
Teckningsåtagandet och Teckningsgaranten motsvarar totalt cirka 46,9 procent av
de Erbjudna Aktierna.

Nordea Bank Abp och Skandinaviska Enskilda Banken AB (publ) har ingått ett
Teckningsgarantiavtal med Ahlstrom-Munksjö, enligt vilket de var och en för sig
överenskommit, i enlighet med vissa villkor, att anskaffa tecknare för
eventuella Erbjudna Aktier som kan komma att förbli otecknade i Aktieemissionen,
med undantag av de Erbjudna Aktier som täcks av Teckningsåtagandet och de
Erbjudna Aktier som Teckningsgaranten åtagit sig att teckna, eller att själva
teckna sådana Erbjudna Aktier.

Indikativ tidsplan för Aktieemissionen

Finland

20 november      Avskiljningsdag för Teckningsrätterna
2018
21 november      Aktieemissionens avstämningsdag i Euroclear Finland
2018
26 november      Aktieemissionens Teckningstid börjar
2018
26 november      Handel med Teckningsrätter och Interimsaktier börjar på
2018             Nasdaq Helsingfors
5 december 2018  Handel med Teckningsrätter löper ut på Nasdaq Helsingfors
12 december      Teckningstiden löper ut och oanvända Teckningsrätter
2018             förfaller utan ersättning
14 december      Börsmeddelande avseende Aktieemissionens preliminära resultat
2018
(uppskattning)
18 december      Börsmeddelande avseende Aktieemissionens slutgiltiga resultat
2018
(uppskattning)
19 december      Handel med Interimsaktier löper ut på Nasdaq Helsingfors
2018
(uppskattning)
19 december      De Erbjudna Aktier som tecknats på basis av de Primära
2018             Teckningsrätterna och de Sekundära Teckningsrätterna i
(uppskattning)   Finland registreras i det finska handelsregistret
20 december      Interimsaktierna sammanslås med Bolagets befintliga aktier på
2018             Nasdaq Helsingfors
(uppskattning)
20 december      De Erbjudna Aktierna som tecknats i Aktieemissionen upptas
2018             till handel på Nasdaq Helsingfors
(uppskattning)

Sverige

20 november     Avskiljningsdag för Teckningsrätterna
2018
21 november     Aktieemissionens avstämningsdag i Euroclear Sweden
2018
26 november     Aktieemissionens Teckningstid börjar
2018
26 november     Handel med Teckningsrätter och BTA börjar på Nasdaq Stockholm
2018
10 december     Handel med Teckningsrätter löper ut på Nasdaq Stockholm
2018
12 december     Teckningstiden löper ut och oanvända Teckningsrätter
2018            förfaller utan ersättning
14 december     Börsmeddelande avseende Aktieemissionens preliminära resultat
2018
(uppskattning)
18 december     Börsmeddelande avseende Aktieemissionens slutgiltiga resultat
2018
(uppskattning)
18 december     Investerare informeras skriftligen om godkännande av
2018            teckningar på basis av den Sekundära Teckningsrätten
(uppskattning)
19 december     Handel med BTA löper ut på Nasdaq Stockholm
2018
(uppskattning)
19 december     De Erbjudna Aktier som tecknats på basis av de Primära
2018            Teckningsrätterna i Sverige registreras i det finska
(uppskattning)  handelsregistret
21 december     Avstämningsdag för BTA att sammanslås med Bolagets befintliga
2018            aktier på Nasdaq Stockholm
(uppskattning)
27 december     Betalning enligt avräkningsnotan måste erläggas senast av
2018            investerare
(uppskattning)
28 december     De Erbjudna Aktier som tecknats på basis av de Sekundära
2018            Teckningsrätterna i Sverige registreras i det finska
(uppskattning)  handelsregistret
28 december     De Erbjudna Aktierna som tecknats i Aktieemissionen med stöd
2018            av Teckningsrätter upptas till handel på Nasdaq Stockholm
(uppskattning)
4 januari 2019  De Erbjudna Aktierna som tecknats i Aktieemissionen utan stöd
(uppskattning)  av Teckningsrätter upptas till handel på Nasdaq Stockholm

Bolaget har lämnat in ett finskspråkigt prospekt för godkännande till den finska
Finansinspektionen. Det finskspråkiga prospektet förväntas godkännas omkring den
19 November 2018.

De detaljerade villkoren för Aktieemissionen har bilagts detta börsmeddelande
som Bilaga 1.

Nordea Bank Abp och Skandinaviska Enskilda Banken AB (publ), Helsingforsfilialen
fungerar som arrangörer och Hannes Snellman Advokatbyrå Ab som juridisk
rådgivare i Aktieemissionen.

För ytterligare information, vänligen kontakta:

Hans Sohlström, VD och koncernchef, +358 10 888 2520
Johan Lindh, Head of Investor Relations, +358 10 888 4994, johan.lindh@ahlstrom
-munksjo.com
Juho Erkheikki, Investor Relations Manager, +358 10 888 4731,
juho.erkheikki@ahlstrom-munksjo.com

VIKTIG INFORMATION

Detta material utgör inte ett erbjudande av värdepapper till försäljning i
Förenta Staterna. Värdepapper får inte säljas i Förenta Staterna ifall de inte
är registrerade hos Förenta staternas värdepappersinspektion eller undantagna
från registrering i enlighet med Förenta Staternas värdepapperslag från 1933, i
dess nuvarande lydelse. Ahlstrom-Munksjö ämnar inte registrera någon del av
aktieemissionen i Förenta Staterna eller genomföra ett offentligt erbjudande av
värdepapper i Förenta Staterna.

Distribution av detta meddelande kan vara föremål för restriktioner enligt lag
och personer i vars besittning något dokument eller annan häri nämnd information
kommit, bör informera sig själva och iaktta sådana restriktioner. Informationen
som ingår häri är inte ämnad att publiceras eller distribueras, direkt eller
indirekt, i eller till Australien, Kanada, Hongkong, Japan, Sydafrika eller
Förenta Staterna. Att inte iaktta dessa restriktioner kan utgöra ett brott mot
värdepapperslagstiftning i sådana jurisdiktioner. Detta meddelande är inte
riktat till, och är inte ämnat för att distribueras eller användas av, sådana
personer eller enheter som är medborgare, invånare eller befinner sig i någon
ort eller stat eller något land eller någon annan jurisdiktion, där sådan
distribution, publicering, tillgång eller användning skulle strida mot lag eller
bestämmelse eller förutsätta registrering eller licensiering i ifrågavarande
jurisdiktion.

Vad gäller andra medlemsstater inom det Europeiska ekonomiska samarbetsområdet,
förutom Sverige och Finland, som har implementerat direktiv 2003/71/EG eller
direktiv 2010/73/EU (tillsammans med relevanta implementeringsåtgärder i vilket
som helst medlemsland, ”Prospektdirektivet”), är denna kommunikation endast
avsett för och riktat till kvalificerade investerare inom medlemsstaten i fråga
på det sätt som avses i Prospektdirektivet.

Denna kommunikation distribueras endast till och är endast riktad till (i)
personer utanför Storbritannien eller (ii) professionella investerare i enlighet
med artikel 19(5) i lagen om finansiella tjänster och marknader Föreskrift 2005
rörande finansiell marknadsföring (”Föreskriften”) i Storbritannien (Financial
Services and Markets Act 2000 (Financial Promotion) Order 2005) eller (iii)
företag med högt nettovärde och andra personer som detta dokument lagligen får
riktas till i enlighet med artikel 49(2)(a) till (d) av Föreskriften (alla
sådana personer kallas nedan ”relevanta personer”). Häri nämnda värdepapper
finns endast tillgängliga för och inbjudan, erbjudande eller avtal om att
teckna, köpa eller på annat sätt förvärva sådana värdepapper, riktas endast till
relevanta personer. Personer som inte är relevanta personer bör inte agera
utifrån informationen i detta dokument eller förlita sig på detta dokument eller
dess innehåll.

Med anledning av produktsyrningskrav i: (a) EU-direktivet 2014/65/EU om
marknader för finansiella instrument, med ändringar (”MiFID II”), (b) artiklarna
9 och 10 i Kommissionens delegerade direktiv (EU) 2017/593 den 7 april 2016 om
komplettering av MiFID II, och (c) kapitel 5 i Finansinspektionen föreskrifter
om värdepappersrörelse, FFFS 2017:2 och (d) andra lokala implementeringsåtgärder
(tillsammans ”MiFID II:s produktstyrningskrav”), och utan ersättningsansvar för
skador som kan åvila en ”producent” (i enlighet med MiFID II:s
produktstyrningskrav) i övrig kan ha därtill, har aktier i Bolaget varit föremål
för en godkännandeprocess, där målmarknaden för aktier i Bolaget är (i) icke
-professionella kunder och investerare som uppfyller kraven för professionella
kunder och jämbördiga motparter, var och en enligt MiFID II (”Målmarknaden”)
samt (ii) lämpliga för distribution genom alla distributionskanaler som år
tillåtna enligt MiFID II. Oavsett målmarknadsbedömningen ska distributörerna
notera att: värdet på aktierna i Bolaget kan minska och det är inte säkert att
investerare får tillbaka hela eller delar av det investerade beloppet; aktier i
Bolaget erbjuder ingen garanterad intäkt eller kapitalskydd; och en investering
i aktier i Bolaget är endast lämpad för investerare som inte behöver en
garanterad intäkt eller ett kapitalskydd och som (antingen enbart eller
tillsammans med en lämplig finansiell eller annan rådgivare) är kapabla att
utvärdera fördelar och risker med en sådan investering och som har tillräckliga
medel för att kunna bära sådana förluster som kan uppstå därav.
Målmarknadsbedömningen påverkar inte kraven i några avtalsmässiga, legala eller
regulatoriska försäljningsrestriktioner i förhållande till Aktieemissionen.

Målmarknadsbedömningen är inte att anses som (a) en lämplighets- eller
passandebedömning i enlighet med MiFID II; eller (b) en rekommendation till
någon investerare eller grupp av investerare att investera i, införskaffa, eller
vidta någon annan åtgärd avseende aktierna. Varje distributör är ansvarig för
sin egen målmarknadsbedömning beträffande aktierna och för att bestämma lämpliga
distributionskanaler.

Detta meddelande utgör inte ett prospekt enligt definitionen i
Prospektdirektivet och utgör inte som sådant eller dels och bör inte tolkas som
ett erbjudande att sälja eller som en anbudsbegäran att köpa, skaffa eller
teckna värdepapper eller som en uppmaning att inleda någon
investeringsverksamhet. Ett i enlighet med Prospektdirektivet upprättat prospekt
kommer att publiceras, och det kan hämtas från Bolagets websida då det
publicerats.

Ingen del av detta meddelande, eller dess distribution, bör stå som grund eller
förlitas på i samband med något avtal, någon förbindelse eller något
investeringsbeslut. Innehållet i detta meddelande har inte genomgått en
oberoende sakgranskning. Inga garantier eller åtaganden har, varken explicit
eller implicit, givits avseende rättvisande bilden, riktigheten,
fullständigheten eller korrektheten av de i detta meddelande givna uppgifterna
eller åsikterna och inte heller ska man förlita sig på desamma. Ahlstrom
-Munksjö, dess dotterbolag, rådgivare, representanter eller någon annan person,
har inte något ansvar (genom vårdslöshet eller annars) för skada som uppkommit
till följd av användning av detta meddelande eller dess innehåll eller som på
annat sätt uppkommit i samband med detta meddelande. Var och en måste förlita
sig på sin egen granskning och bedömning av Ahlstrom-Munksjö, dess dotterbolag,
värdepapper och av transaktionen, innefattande de vidkommande fördelarna och
riskerna.

Detta meddelande innehåller framåtriktad information. Denna information baserar
sig nödvändigtvis inte på historiska fakta, utan den är information om framtida
förväntningar. I detta meddelande kan ord som ”antar”, ”borde”, ”får”,
”förutser”, “förväntar sig”, ”kommer”, ”kunde”, ”planerar”, ”skulle”, ”strävar
efter”, ”tror”, ”uppskattar”, ”ämnar” och andra liknande uttryck, då de används
i samband med Ahlstrom-Munksjö, Expera och transaktionen ses som framåtriktad
information. Annan framåtriktad information kan kännas igen i kontexten där
informationen framgår. Framåtriktad information kan finnas på ett antal ställen
i detta meddelande, bland annat de ställen som innehåller information om
framtida resultat, planer och förväntningar som hänför sig till det sammanslagna
bolagets verksamhet, medräknat dess strategiska planer, planer för tillväxt och
lönsamhet samt de allmänna ekonomiska förhållandena. Den framåtriktade
informationen är baserad på nuvarande planer, uppskattningar, prognoser och
förväntningar och är inte en garanti för framtida prestationer. Den
framåtriktade informationen baserar sig på vissa förväntningar som, trots att de
i nuläget förefaller rimliga, kan senare visa sig vara felaktiga. Dylik
framåtriktad information baserar sig på antaganden och är föremål för diverse
risker och osäkerhetsmoment. Aktieägare bör inte förlita sig på denna
framåtriktade information. Otaliga faktorer kan förorsaka att det faktiska
resultatet av verksamheten eller den finansiella ställningen av det sammanslagna
bolaget avviker väsentligt från det som uttryckts eller antytts i den
framåtriktade informationen. Ahlstrom-Munksjö, dess närstående bolag, rådgivare,
representanter eller någon annan person åtar sig inte någon som helst skyldighet
att granska, bekräfta eller offentliggöra ändringar till den framåtriktade
informationen för att den ska reflektera sådana händelser eller omständigheter
som uppkommer efter datumet för detta meddelande.

Detta meddelande innehåller uppskattningar om de synergier som förväntas uppstå
som en följd av transaktionen och sammanslagningen av Ahlstrom-Munksjös och
Experas affärsverksamheter samt om de relaterade integrationskostnaderna. Dessa
uppskattningar har gjorts av Ahlstrom-Munksjö och de är baserade på ett antal
antaganden och omdömen. Dessa uppskattningar motsvarar den förväntade framtida
påverkan av transaktionen och sammanslagningen av Ahlstrom-Munksjös och Experas
affärsverksamheter på det sammanslagna bolagets verksamhet, finansiella
ställning och rörelseresultat. Antagandena som hänför sig till de uppskattade
synergierna och de relaterade integrationskostnaderna är till sin natur osäkra
och föremål för många betydande affärsmässiga, ekonomiska och konkurrensmässiga
risker och osäkerheter, som kan förorsaka att de eventuella verkliga synergierna
från transaktionen och sammanslagningen av Ahlstrom-Munksjös och Experas
affärsverksamheter och de relaterade integrationskostnaderna skiljer sig
väsentligt från uppskattningarna i detta meddelande.



----------------------------------------------------------------------

[1] (http://file:///C:/Users/JErkheik/Documents/Juho/Rights%20issue%202018/Launch
%20SWE.docx#_ftnref1)) Siffror i USD har konverterats till EUR genom att använda
EUR/USD växelkursen 1,15. Enligt aktieförvärvsavtalet var Experas bolagsvärde
USD 615 miljoner (EUR 535 miljoner), vilket i enlighet med aktieförvärvsavtalet
har justerats på basis av rörelsekapitalsnivån, likvida medel i kassan och
skulder samt vissa andra kostnader som hänför sig till transaktionen i den
förvärvade affärsverksamheten vid dagen för verkställande av transaktionen.
Ahlstrom-Munksjö i korthet

Ahlstrom-Munksjö är en global ledare inom fiberbaserade material som levererar
innovativa och hållbara kundlösningar. Vår mission är att utvidga fiberbaserade
lösningars betydelse för en mer hållbar vardag. Vårt erbjudande omfattar
filtermaterial, releasepapper, material för processer inom livsmedels- och
dryckesindustrin, dekorpapper för laminatindustrin, baspapper för slippapper och
tejp, elektrotekniskt isoleringspapper, glasfibermaterial, medicinska
fibermaterial och lösningar för diagnostik samt ett utbud specialpapper för
såväl industriella processer samt konsumentprodukter. Vår omsättning är cirka
EUR 3 miljarder på årsbasis och antalet medarbetare är cirka 8 000. Ahlstrom
-Munksjös aktie är noterad på Nasdaq i Helsingfors och Stockholm.

Läs mer på www.ahlstrom
-munksjo.com (https://na01.safelinks.protection.outlook.com/?url=http://www.ahlst
rom
-munksjo.com&data=02|01|patrik.sundqvist@cision.com|bf77b07753524b493b6008d646258
9c3|887bf9ee3c824b88bcb280d5e169b99b|1|0|636773524379862907&sdata=qsL4erNii0gnaQX
AuswfuAu5UjTApsjaiYENqwGwgRw=&reserved=0).

Attachments:

11193304.pdf