2009-08-27 08:01:47 CEST
2009-08-27 08:03:18 CEST
REGULATED INFORMATION
Talvivaaran Kaivososakeyhtiö Oyj - Osavuosikatsaus (Q1 and Q3)
Talvivaaran Kaivososakeyhtiö Oyj - Osavuosikatsaus tammi-kesäkuu 2009
Talvivaaran Kaivososakeyhtiö Oyj
Pörssitiedote 27.8.2009
Osavuosikatsaus tammi-kesäkuu 2009
Talvivaaran Kaivososakeyhtiö Oyj ("Talvivaara" tai "Yhtiö") julkistaa
tänään tilintarkastamattoman osavuosikatsauksen kesäkuun 30. päivään
päättyneiltä kolmen ja kuuden kuukauden jaksoilta.
Keskeiset tapahtumat
* Tuotantokapasiteettia päätettiin laajentaa enintään 50.000
nikkelitonniin vuodessa vuonna 2012. Päätös tehtiin kesäkuussa
julkistetun menestyksekkään osakeannin jälkeen.
* Talvivaaran murskauspiiriä laajennetaan
murskauskapasiteetin nostamiseksi noin 22 miljoonaan tonniin
vuodessa. Uudelleensuunnitellun ja laajennetun piirin asennus
etenee aikataulun mukaisesti kohti suunniteltua käyttöönottoa
syyskuun 2009 alussa.
* Jo aiemmin ilmoitettujen teknisten ongelmien vuoksi vanhan
murskauspiirin kapasiteetti pysyi selvästi budjetoitua tasoa
alempana koko katsauskauden ajan. Pääsyynä tähän olivat usein
toistuneet käyttökatkokset.
* Murskausta lukuunottamatta kaikki muut tuotannon
osaprosessit toimivat suunnitelmien mukaisesti.
* Nikkeli- ja sinkkisulfidin tuotantokampanjat
tammi-helmikuussa sekä huhti-toukokuussa onnistuivat hyvin ja
kampanjoiden jälkeen tuotteita toimitettiin Norilsk Nickel
Harjavalta Oy:lle sekä sinkkiasiakkaille.
* Talvivaara rinnakkaislistautui Helsingin pörssiin (NASDAQ
OMX Helsinki Oy) 11. toukokuuta 2009. Listautuminen on parantanut
osakkeen likviditeettiä ja kasvattanut merkittävästi
osakkeenomistajien määrää.
* Työturvallisuus kaivoksella pysyi hyvällä tasolla. Kauden
aikana Talvivaaran henkilöstölle sattui kolme poissaoloihin
johtanutta tapaturmaa. Tällaisia tapaturmia ei ole sattunut
lainkaan helmikuun alussa 2009 aloitetun osastokohtaisen
turvallisuushaasteen käynnistyttyä.
* Talvivaaran työntekijöiden määrä kasvoi vuoden 2008 lopun
239:stä 276:een 30.6.2009 mennessä. Rekrytointi jatkuu kaivoksen
ylösajon ajan koko loppuvuoden.
* Yhtion taloudellisessa tuloksessa näkyy tuotetoimituksien
alkaminen asiakkaille, mutta myös murskauksen teknisten ongelmien
aiheuttama kapasiteetin alentuminen.
- Liikevaihto 1,8 miljoonaa euroa
- Liiketoiminnan muut tuotot pääasiassa valuutta- ja
metallijohdannaisista
25,6 miljoonaa euroa
- Liiketappio 7,9 miljoonaa euroa
* Talvivaaran kassatilanne parantui kauden aikana. Tähän
vaikuttivat
- Finnveran myöntämä 45 miljoonan euron investointi- ja
käyttöpääomalaina
- Noin 22,3 miljoonan osakkeen suunnattu anti, jonka tuotot
olivat 82.7 miljoonaa euroa
[1]. Anti julkistettiin kesäkuussa ja saatettiin päätökseen
heinäkuussa 2009.
Tunnusluvut
Q2 Q2 Q1-Q2 Q1-Q2
2009 2008 2009 2008 2008
EUR
Liikevaihto '000 1 652 - 1 778 - -
EUR
Liikevoitto/tappio(-) '000 -10 128 -3 223 -7 905 -4 621 -4 296
Voitto/tappio(-) ennen EUR
veroja '000 -2 867 -2 629 -14 689 -4 451 -8 033
Osakekohtainen tulos EUR -0,01 -0,01 -0,04 -0,02 0,03
EUR 105 172 429
Investoinnit '000 28 020 012 57 737 902 086 EUR -21 -21 285
Korolliset nettovelat '000 397 417 602 397 417 602 467
Velkaantumisaste 108,4% -6,5% 108,4% -6,5% 67,3%
EUR
Rahavarat '000 24 259 74 117 24 259 74 117 82 713
EUR 152
Johdannaisinstrumentit '000 97 783 29 071 97 783 29 071 545
Henkilöstön lukumäärä
kauden lopussa 276 191 276 191 239
Talvivaaran toimitusjohtaja Pekka Perä: "Olen tyytyväinen voidessani
katsoa positiivisela mielellä menneeseen puolivuotiskauteen
edetessämme kohti täysimittaista tuotantoa. Olemme päättäneet
nopeuttaa kasvuamme lisäämällä tuotantokapasiteettiamme lähes 50
prosentilla enintään 50.000 vuosittaiseen nikkelitonniin vuodesta
2012 alkaen. Lyhyellä aikavälillä keskitymme ratkaisemaan
murskauspiirissämme ilmenneet suunnitteluvirheet. Odotamme
uudelleensuunnitellun ja laajennetun murskauspiirin olevan
tuotannollisessa käytössä syyskuussa.
Taloudellinen asemamme on vahvistunut ja omistajapohjamme laajentunut
kuluneiden kuuden kuukauden aikana heinäkuussa menestyksekkäästi
loppuun saatetun 84.7 miljoonan euron osakeannin sekä toukokuussa
Helsingin pörssiin toteutetun sivulistauksen tuloksena. Olemme
luottavaisia, että nämä saavutukset yhdessä oman organisaatiomme
kovan työn kanssa mahdollistavat ensi vuoden tavoitteen, noin 30.000
nikkelitonnin tuotannon, toteutumisen ja edesauttavat Talvivaaran
kasvua kansainvälisesti merkittäväksi nikkelin tuottajaksi."
Lisätietoja:
Talvivaaran Kaivososakeyhtiö Oyj
Puh. 020 712 9800
Pekka Perä, toimitusjohtaja
Saila Miettinen-Lähde, talousjohtaja
Viestintätoimisto Cocomms
Anna-Mari Tiilikainen
Puh. (09) 6689
6925
Osavuosikatsauksesta kerrotaan internetlähetyksessä, joka alkaa
27.8.2009 klo 13.00 Suomen aikaa.
Lisätietoja tapahtumasta löytyy Talvivaaran verkkosivuilta
www.talvivaara.com. Esitystä voi seurata myös suoraan allaolevasta
linkistä.
Linkki esitykseen:
http://qsb.webcast.fi/c/customers/customers_2009_0827_talvivaara_H1/
Talvivaaran johdolle voi esittää kysymyksiä puhelinkokouksessa
esityksen jälkeen. Analyytikkoesitys ja puhelinkokous pidetään
englanninkielellä.
Puhelinkokouksen numero: +44 (0)20 7162 0025, Tunnus: 844147
Toimitusjohtajan katsaus
Viimeisten kuuden kuukauden aikana olemme keskittyneet tuotantomme
ylösajoon tavoitteena olevalle tasolle ripeästi ja tehokkaasti
huolimatta jo aiemmin ilmoittamistamme teknisistä ongelmista
murskauspiirissämme. On ollut rohkaisevaa huomata, että
tuotantoprosessin muut vaiheet metallien talteenottoa myöten toimivat
hyvin. Lisäksi murskausprosessin kuntoonpano on käynnissä, ja
odotamme myöhemmin syksyllä kykenevämme kertomaan, että
uudelleensuunniteltu ja laajennettu murskauspiiri on
menestyksekkäästi asennettu ja otettu käyttöön suunnitelmien
mukaisesti syyskuussa.
Kokemuksemme Talvivaaran toiminnoista tähän mennessä sekä kesällä
menestyksekkäästi toteutettu osakeanti ovat mahdollistaneet sen, että
olemme voineet edetä tuotantokapasiteetin laajennushankkeessa jonka
tavoitteena on jopa 50.000 nikkelitonnin vuosittainen tuotanto vuonna
2012 ja siitä eteenpäin. Osakeannin päättämisen jälkeen olemme
käynnistäneet tuotannon laajentamiseen liittyvän investointiohjelman
ja tilanneet aikataulun kannalta kriittisiä, pitkän toimitusajan
laitteita kuten toisen vetytehtaan sekä lisää liikkuvaa kalustoa.
Olemme kiinnittäneet erityistä huomiota ympäristöön, työterveyteen ja
-turvallisuuteen ja olemme kaikki ylpeitä siitä, että helmikuun
alussa 2009 aloitetun osastokohtaisen turvallisuushaasteen
käynnistyttyä meillä ei ole ollut yhtään poissaoloihin johtanutta
tapaturmaa. Ympäristöasioissa suoriuduimme myös hyvin, eikä meillä
ollut ympäristöön liittyviä merkittävä huolenaiheita. Hyvien tulosten
innostamana keskitymme edelleen ympäristönsuojelun sekä työterveyden
ja -turvallisuuden edistämiseen.
Raaka-ainemarkkinat ovat osoittaneet merkkejä kohentumisesta, mutta
kysynnän aito kasvu antaa vielä odottaa itseään. Emme hämmästyisi,
jos raaka-aineiden hinnat laskisivat nykyisestä tasostaan lyhyellä
aikavälillä, mutta pitkällä aikavälillä näköalat ovat mielestämme
erittäin hyvät. Viimeisimmät uutiset kehittyvistä talouksista ovat
vain vahvistaneet tätä näkemystä.
Osakemarkkinoilla Talvivaaran osakkeen likviditeetti on kehittynyt
myönteisesti, ja osakkeenomistajiemme määrä on Suomen
Arvopaperikeskuksen rekisterin mukaan noussut noin 700
osakkeenomistajasta ennen rinnakkaislistautumistamme Helsinkiin
toukokuussa noin 11.500:een kesäkuun loppuun mennessä ja yli
13.000:een elokuun lopussa. Olemme hyvin tyytyväisiä tähän
kehitykseen, sillä se osoittaa suomalaisten yksityis- ja
instituutiosijoittajien olevan entistä kiinnostuneempia
Talvivaarasta. Uudet omistajat täydentävät myös hyvin jo entisestään
vahvaa kansainvälisten osakkeenomistajien kaartia. Haluamme myös
kiittää osakkeenomistajiamme heidän tuestaan hiljattain toteutetussa
osakeannissamme: tuki osoittaa heidän arvostavan saavutuksiamme
Talvivaaran kaivoksen tuotannon käynnistämisessä sekä tukevan meitä
tavoitteessamme viedä Talvivaara seuraavalle kehitystasolle."
Taloudellinen katsaus
Talvivaaran liikevaihto 30.6.2009 päättyneellä kolmen kuukauden
kaudella oli 1,7 miljoonaa euroa
(Q2 2008: 0) ja vuoden ensimmäisellä puoliskolla 1,8 miljoonaa euroa
(Q1-Q2 2008: 0). Luvut osoittavat Talvivaaran kaivoksen aloittaneen
metallisulfidien toimitukset asiakkaille. Myydyt määrät olivat
budjetoitua tasoa pienempiä, mikä johtui murskauspiirin teknisten
ongelmien aiheuttamasta rajallisesta murskauskapasiteetista.
Yhtiön liiketoiminnan muut tuotot olivat yhteensä 6,3 miljoonaa euroa
vuoden 2009 toisella kvartaalilla (Q2 2008: 4,3 miljoonaa euroa) ja
25,6 miljoonaa euroa vuoden 2009 ensimmäisellä puoliskolla (Q1-Q2
2008: 9,2 miljoonaa euroa). Liiketoiminnan muut tuotot koostuivat
pääosin realisoituneista (12,2 miljoonaa euroa) ja
realisoitumattomista (13,2 miljoonaa euroa) nikkeli-, sinkki- ja USD
-termiineistä. Liiketoiminnan muut kulut olivat vuoden 2009 toisella
neljänneksellä -9,4 miljoonaa euroa (Q2 2008: -3,8 miljoonaa euroa)
ja 2009 ensimmäisellä vuosipuoliskolla -15,5 miljoonaa euroa (Q1-Q2
2008: -7,9 miljoonaa euroa). Näihin sisältyi realisoitumattomia
käyvän arvon tappioita biologisista hyödykkeistä (metsästä) sekä
kaupankäyntitarkoituksessa pidettävistä nikkeli- ja
sinkkitermiineistä.
Henkilöstökulut, joihin sisältyvät vuoden 2007 henkilöstön
optio-ohjelmaan liittyvät työsuorituksen arvon perusteella kirjatut
kulut, olivat vuoden 2009 toisella kvartaalilla -4,3 miljoonaa euroa
(Q2 2008: -2,6 miljoonaa euroa) ja vuoden 2009 ensimmäisellä
puoliskolla -8,1 miljoonaa euroa (Q1-Q2 2008: -4,1 miljoonaa euroa.
Kulujen nousu johtuu työntekijöiden määrän kasvusta.
Liiketappio 2009 toiselta neljännekseltä oli -10,1 miljoonaa euroa
(Q2 2008: -3,2 miljoonaa euroa) ja ensimmäiseltä vuosipuoliskolta
-7,9 miljoonaa euroa (Q1-Q2 2008: -4,6 miljoonaa euroa).
Rahoitustuotot 2009 toiselta neljännekseltä olivat 14,5 miljoonaa
euroa (Q2 2008: 2,0 miljoonaa euroa) ja ensimmäiseltä
vuosipuoliskolta yhteensä 7,0 miljoonaa euroa (Q1-Q2 2008: 2,3
miljoonaa euroa). Näihin sisältyi valuuttakurssivoittoja 320
miljoonan USA:n dollarin määräisestä projektilainasta ja
pankkitileiltä. Rahoituskulut olivat vuoden 2009 toisella
kvartaalilla yhteensä -7,2 miljoonaa euroa (Q2 2008: -1,4 miljoonaa
euroa) ja vuoden 2009 ensimmäisellä puoliskolla yhteensä -13,8
miljoonaa euroa (Q1-Q2 2008: -2,1 miljoonaa euroa) ja ne johtuivat
pääosin yhtiön lainoista, erityisesti projektilainasta ja 84,9
miljoonan euron vaihtovelkakirjalainasta.
Vuoden 2009 toisen neljänneksen tappio oli -2,4 miljoonaa euroa (Q2
2008: -4,0 miljoonaa euroa); ensimmäisen vuosipuoliskon tappio oli
-11,2 miljoonaa euroa (Q1-Q2 2008: -6,0 miljoonaa euroa).
Yhtiön laaja tulos vuoden toisella neljänneksellä oli -56,9 miljoonaa
euroa (Q2 2008: 9,5 miljoonaa euroa) ja ensimmäisellä
vuosipuoliskolla -58,6 miljoonaa euroa (Q1-Q2 2008: 3,9 miljoonaa
euroa), mikä osoittaa ennen kaikkea suojausrahaston arvon
pienentyneen nikkelin hinnan noustua vuoden ensimmäisen puoliskon
aikana.
Konsernin taseessa aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet olivat
yhteensä 590,5 miljoonaa euroa 30.6.2009 (31.12.2008: 552,5 miljoonaa
euroa). Kasvu vuoden 2008 lopusta johtui kaivoksen rakentamiseen
liittyvien menojen aktivoimisesta suunnitelman mukaisesti. Toinen
huomattava muutos yhtiön varoissa oli johdannaisintrumenttien,
erityisesti nikkeli- ja sinkkitermiinien, käyvän arvon merkittävä
vähentyminen raportointijakson aikana metallien markkinahinnan nousun
vuoksi. Johdannais-instrumenttien nettoarvo 30.6.2009 oli 97,8
miljoonaa euroa (31.12.2008: 152,5 miljoonaa euroa).
Vaihto-omaisuutta yhtiöllä oli 30.6.3009 yhteensä 66,5 miljoonaa
euroa (31.12.2008: 31,7 miljoonaa euroa). Kasvu johtuu pääasiassa
liuotuskasalla olevan malmin ja keskeneräisten tuotteiden määrän
lisääntymisestä. Molemmat arvostetaan hankintamenoonsa. Rahavaroja
oli kaikkiaan 24,3 miljoonaa euroa (31.12.2008: 82,7 miljoonaa euroa)
ennen suunnatusta osakeannista heinäkuussa saatuja tuottoja.
Rahavirtojen suojaukseen liittyvä oman pääoman suojausrahasto pieneni
vuoden 2008 lopun 72,3 miljoonasta eurosta 34,4 miljoonaan euroon
30.6.2009 mennessä nikkelin markkinahinnan nousun takia. Taseen
veloissa lainat kasvoivat 368,2 miljoonasta eurosta 421,7 miljoonaan
euroon pääosin Finnvera Oyj:ltä nostetun 45 miljoonan euron
investointi- ja käyttöpääomalainan myötä.
Oma pääomat ja velat olivat 30.6.2009 kaikkiaan 824,6 miljoonaa euroa
(31.12.2008: 874,0 miljoonaa euroa).
Valuutta- ja hyödykesuojaukset ja suojauslaskenta
Yhtiö aloitti raportointikaudella seitsemän vuosineljännestä kestävän
valuuttasuojausohjelman, joka koostuu dollaritermiineistä. Ohjelma
alkoi vuoden 2009 toisesta neljänneksestä ja päättyy vuoden 2010
viimeiseen neljännekseen. Suojattu määrä on kaikkiaan 175 miljoonaa
euroa, josta erääntyy 25 miljoonaa euroa joka neljännes.
Termiinisopimukset tehtiin huhtikuussa 2009 euro-dollari
-vaihtokurssilla 1,26-1,28.
Yhtiöllä on myös voimassaolevia valuuttaoptiosopimuksia, jotka kauden
lopussa olivat kokonaismäärältään USD 112 miljoonaa. Optiosopimusten
euro-dollari-lunastushinta on 1,60. Optiot erääntyvät vuoden 2009
toisella puoliskolla.
Yhtiöllä oli 30.6.2009 jäljellä vuosina 2007 ja 2008 toteutetusta
hyödykesuojausohjelmasta 14.743 tonnia nikkelitermiinejä ja 36.108
tonnia sinkkitermiinejä. Suojausohjelma jatkuu vuoden 2011 loppuun.
Voimassaolevien positioiden määrillä painotettu keskihinta on
nikkelille 23.561 dollaria tonnilta ja sinkille 1.949 dollaria
tonnilta. Talvivaara soveltaa suojauslaskentaa nikkelisuojauksiin,
jotka erääntyvät Q4/2009-Q4/2011.
Rahoitus
Katsauskauden aikana Talvivaara nosti 45 miljoonaa euroa Finnvera
Oyj:n myöntämää investointi- ja käyttöpääomalainaa. Laina on
kokonaisuudessaan nostettu, sillä 50 miljoonan euron komittoidusta
määrästä jäljelle jäänyt 5 miljoonaa euroa käytetään korkojen
pääomittamiseen. Lainan korko on Euribor 6 kk + 3,00 prosenttia.
Laina maksetaan takaisin viiden vuoden aikana 2013-2018.
Vuoden ensimmäisen puoliskon aikana yhtiö nosti 5,1 miljoonaa euroa
rautatien rakentamiseksi myönnetystä lainasta. Myönnetystä 45
miljoonan euron lainasta oli 30.6.2009 mennessä nostettu 30,8
miljoonaa euroa.
Talvivaaran täysin nostaman 320 miljoonan US dollarin projektilainan
korkomarginaali nousi aiemmasta 2,75 prosentista 3,25 prosenttiin
ennen projektin taloudellista valmistumista ja 3,00 prosenttiin
taloudellisen valmistumisen jälkeen. Muutos on voimassa 16.4.2009
lähtien. Koron alentumiseen oikeuttavaan taloudelliseen
valmistumiseen (economic completion) uskotaan päästävän 2010 aikana.
Yhtiö sai Suomen valtiolta 5 miljoonan korvauksen kaivoksen
sähköistämiseen liittyvistä infrastruktuuri-investoinneista. Tuki
liittyy Suomen eduskunnan vuonna 2007 tekemään päätökseen tukea
Talvivaaran kaivoksen tarvitseman infrastruktuurin rakentamista 52
miljoonalla eurolla.
Yhtiö ilmoitti 2.6.2009 institutionaalisille sijoittajille
suunnatusta 22.280.000 osakkeen annista, joka edustaa noin 10
prosenttia olemassa olevien osakkeiden määrästä. Anti toteutettiin
menestyksekkäästi nopeutettuna tarjousmenettelynä. Osakkeen hinta
annissa oli 3,70 euroa (3,20 puntaa) ja annista kertyi 82,7 miljoonan
euron tuotot (71,3 miljoonaa puntaa). Katsauskauden lopussa
osakeannin päättäminen oli vielä riippuvainen osakkeenomistajien
hyväksynnästä ylimääräisessä yhtiökokouksessa, joka pidettiin
6.7.2009.
Yhteenveto tuotannosta
Talvivaara tuotti ensimmäiset kaupallisesti merkittävät erät nikkeliä
ja sinkkiä helmikuussa 2009. Toinen metallien talteenottokampanja oli
toukokuussa 2009. Tuotantomäärät olivat kuitenkin merkittävästi
budjetoitua tasoa alempana, koska metallien talteenottoon saatiin
vain rajallinen määrä liuosta käsiteltäväksi. Tämän aiheuttivat
murskauksessa esiintyneet tekniset ongelmat, jotka rajoittivat
liuotukseen saatavan malmin määrää.
Kaivososasto louhi 5,3 miljoonaa tonnia malmia ja 1,8 miljoonaa
tonnia sivukiveä vuoden ensimmäisen puoliskon aikana. Kaivostoiminnot
sujuivat hyvin, joskaan murskauksen pullonkaulan takia täyttä
kapasiteettia ei voitu käyttää.
Hienomurskauspiirin suunnitteluvirheiden takia piiri oli poissa
käytöstä huomattavan pitkiä aikoja. Tämän seurauksena kahdella
ensimmäisellä vuosineljänneksellä saavutettu kokonaiskapasiteetti oli
vain 4,0 miljoonaa tonnia malmia eli 53 prosenttia alunperin
budjetoidusta määrästä. Kapasiteettiin saatiin väliaikaista
parannusta useilla eri korjaustoimenpiteillä, mutta piirin
tuotantomäärää ei saatu nostettua pysyvästi. Vuoden 2009 toisen
neljänneksen aikana piiri oli osittain poissa käytöstä myös
laajennetun murskauspiirin asennuksen valmistelujen takia. Uusi piiri
asennetaan elokuussa.
Jotta kapasiteettia on riittävästi käytettävissä pitkällä aikavälillä
ja jotta tähän mennessä syntynyt viive murskauksessa saadaan
kurotuksi kiinni, yhtiö päätti suunnitella koko järjestelmän
uudelleen ja hankkia lisää murskauslaitteistoja, joilla kapasiteettia
voidaan nostaa 15 miljoonasta tonnista noin 22 miljoonaan tonniin
vuodessa. Kesäkuun 2009 loppuun mennessä uuden murskauslaitoksen
rakentaminen oli hyvässä vauhdissa ja uuden piirin arvioidaan olevan
käytettävissä syyskuussa 2009. Elokuulle on aikataulutettu 2-3 viikon
tuotantoseisokki asennustöitä varten.
Yhtiön karkeamurskaimen kanssa on myös ollut teknisiä ongelmia, minkä
takia laitteisto on raportointijaksolla toiminut alle budjetoidun
kapasiteetin. Korjaaviin toimenpiteisiin ryhdyttiin toisella
vuosineljänneksellä heti, kun kapasiteetin rajoitukset tulivat ilmi.
Karkeamurskauksen ongelmat eivät kuitenkaan ole koko tuotantoa
rajoittava tekijä, sillä riittävä kapasiteetti on ostettavissa
alihankkijoilta.
Biokasaliuotus eteni suunnitelmien mukaisesti ja olemassa olevasta
kasasta saatiin tarpeeksi liuosta toukokuun tuotantokampanjassa
saavutetun metallien talteenottotason ylläpitämiseksi. Kasa tuotti
edelleen paljon lämpöä, minkä takia lämpötilan hallinta kasan
ilmastuksen ja kastelun avulla oli erityisen tärkeää kesäkuukausina.
Metallien talteenottoprosessi oli toiminnassa miltei koko toukokuun
ajan. Prosessi tuotti noin 12-14 tonnia nikkeliä ja 29-30 tonnia
sinkkiä päivässä. Tuotantomäärät vastaavat hyvin kasan kokoa ja
keski-ikää tuona aikana. Vuoden 2009 kahden ensimmäisen neljänneksen
tuotannon sisältämä nikkelimäärä oli 224 tonnia ja sinkkimäärä 538
tonnia. Tuotteiden laatu oli hyvä ja parani koko tuotantokampanjan
ajan, kun metallien talteenottoprosessista saatiin lisää kokemusta.
Toisen vuosineljänneksen lopussa yhtiö arvioi tuotannon ylösajon
olevan kaiken kaikkiaan noin viisi kuukautta myöhässä alkuperäisestä
ylösajosuunnitelmasta.
Koska materiaalinkäsittelyn kulut olivat suhteettoman korkeat
verrattuna metallien talteenottoon vuoden 2009 ensimmäisellä
puoliskolla, tuotannon yksikkökustannukset kauden aikana eivät kuvaa
arvioituja tuotantokustannuksia täyden tuotannon aikaan.
Yhteenveto tuotannosta 2008 - toinen neljännes 2009
Q2 Q1 Q1-Q2 2008-09
2009 2009 2009
Kaivososasto
milj.
Louhittu malmi tonnia 2,4 2,9 5,3 8,3
milj.
Louhittu sivukivi tonnia 0,9 1,0 1,8 3,2
Materiaalinkäsittely
milj.
Kasattu malmi tonnia 2,1 2,0 4,0 6,5
Biokasaliuotus
Malmi liuotuskasalla milj.
jakson päättyessä tonnia 6,5 4,4 6,5 6,5
Metallien talteenotto
Nikkelisulfidi kuivatonnia 402 58 460 460
Nikkeli metallisisältö tonnia 198 26 224 224
Sinkkisulfidi kuivatonnia 794 460 1 254 1 254
Sinkki metallisisältö tonnia 538 168 706 706
Tutkimus ja kehitys
Talvivaara tutki edelleen aktiivisesti mangaanin talteenottoa
liuoksesta. Muita tutkimus- ja kehityshankkeita on käynnissä
biokasaliuotusteknologian optimoimiseksi, kemiallisten ja biologisten
menetelmien kehittämiseksi raudan poistamiseen liuoksesta sekä
kipsijätteen hyötykäytön edistämiseksi.
Ympäristö, työterveys ja -turvallisuus
Yhtiö jatkoi ympäristön valvontaohjelmaa ympäristöluvan vaatimusten
mukaisesti. Kaivokselta alavirtaan olevissa vesissä havaittiin
happamuuden, kiintoaineen määrän ja metallipitoisuuksien väliaikaisia
kohoamisia Nämä poikkeamat on raportoitu ympäristöviranomaisille ja
poikkeamien jälkeen valvontaa on lisätty siihen asti, että kaikki
parametrit ovat palanneet ympäristöluvan sallimalle tasolle.
Pölypäästöt kaivosalueelta ovat ajoittain ylittäneet sallitun tason.
Pääsyynä tähän on ollut alihankkijan ulkoilmassa tekemä hienomurskaus
vuoden 2009 alussa murskauksen kokonaiskapasiteetin lisäämiseksi.
Maaliskuun lopussa alihankkijalla teetetty hienomurskaus lopetettiin,
minkä jälkeen pölypäästöt ovat vähentyneet merkittävästi. Yhtiö
pyrkii kuitenkin alentamaan pölytasoja edelleen.
Talvivaara kehittää parhaillaan ympäristöprosessejaan ISO 14001
-ympäristöstandardin vaatimuksia vastaaviksi. Tavoitteena on
auditoida ympäristöjärjestelmä vuoden 2010 viimeisellä
neljänneksellä.
Raportointikauden aikana ei maksettu ympäristökorvauksia. Alueen
tulevaa luonnonmukaistamista varten asetettu vakuus 30.6.2009 oli
15,3 miljoonaa euroa. Tästä 9 miljoonaa euroa oli katettu
pankkitakauksilla ja takausvakuutuksilla ja 6,3 miljoonaa euroa oli
talletuksina sulkutileillä.
Työturvallisuus on yksi Talvivaaran tärkeimpiä panostuskohteita.
Turvallisuusluvut pysyivät hyvällä tasolla kauden aikana: tammikuussa
yhtiön henkilöstölle raportoitiin sattuneen kolme suhteellisen lievää
poissaoloihin johtanutta tapaturmaa. Helmikuun alussa 2009 aloitetun
osastokohtaisen turvallisuushaasteen käynnistyttyä tapaturmia ei ole
Talvivaaran henkilöstölle sattunut lainkaan. Talvivaarassa oli kauden
lopussa ollut kaiken kaikkiaan 12 poissaoloihin johtanutta tapaturmaa
miljoonaa työtuntia kohden.
Laki- ja lupa-asiat
Yhtiön kaivostoimintaa harjoittavan tytäryhtiön nimi muutettiin
Talvivaaran Projekti Oy:stä Talvivaara Sotkamo Oy:ksi. Yhtiön uusi
nimi rekisteröitiin Kaupparekisteriin 16.6.2009.
Korkein hallinto-oikeus hylkäsi huhtikuussa valituksen, joka koski
Talvivaaran työ- ja elinkeinoministeriölle jättämää anomusta
voimassaolevan kaivosluvan kattaman alueen laajentamiseksi. Siten
kaivosluvan laajennuksesta tuli lopullinen ja sitova 14.4.2009.
Samanaikaisesti Rovaniemen maaoikeus hylkäsi kaivospiiritoimituksessa
määrätyistä korvauksista tehdyn valituksen 1.4.2009, jolloin
korvaussummista tuli lopullisia ja sitovia.
Henkilöstö
Talvivaaralla oli keskimäärin 268 työntekijää vuoden 2009
ensimmäisellä puoliskolla (Q1-Q2 2008: 133). Työntekijöiden määrä
30.6.2009 oli 276, kun vastaava luku oli vuoden 2008 lopussa 239 ja
30.6.2008 se oli 191. Katsauskaudella maksetut henkilöstökulut olivat
6,9 miljoonaa euroa (Q1-Q2 2008: 3,5 miljoonaa euroa).
Osakkeet ja osakkeenomistajat
Liikkeellelaskettujen osakkeiden määrä 30.6.2009 oli 222.896.718.
Toukokuussa 2008 merkittäväksi tarjotun vaihtovelkakirjalainan ja
vuoden 2007 optio-ohjelman vuoksi yhtiön täysin laimennettu
osakepääoma oli 241.391.018.
Yli viisi prosenttia Talvivaaran osakkeista ja äänioikeudesta
omistavia tahoja olivat 30.6.2009 seuraavat osakkeenomistajat: Pekka
Perä (25,6 %), Keskinäinen työeläkevakuutusyhtiö Varma (8,6 %),
Norilsk Nickel Holdings Ltd. (5,5 %) ja Black Rock (5,1 %).
Talvivaara rinnakkaislistautui Helsingin pörssiin (NASDAQ OMX
Helsinki Ltd) 11.5.2009.
Riskit ja epävarmuustekijät
Talvivaaralla on käynnissä jatkuva, hallituksen hyväksymä prosessi
riskien tunnistamiseksi, niiden vaikutuksien mittaamiseksi tiettyjen
oletusten pohjalta sekä tarvittavien proaktiivisten riskien
hallintaan tähtäävien toimenpiteiden käynnistämiseksi. Talvivaaran
toimintaan vaikuttavat erilaiset kaivosalalla yleiset riskit, kuten
Talvivaaran mineraaliesiintymien tuotannolliseen kehittämiseen
liittyvät riskit, hyödykehintojen volatiliteetti ja valuuttojen
vaihtokurssien vaihtelut.
Lyhyellä aikavälillä Talvivaaran toiminnan riskit koskevat lähinnä
uudelleensuunnitellun ja laajennetun murskauspiirin asennusta ja
käyttöönottoa sekä koko toiminnan ylösajon aikataulutusta.
Materiaalien käsittelyprosesseihin liittyvien epävarmuustekijöiden
takia Talvivaara on luopunut aiemmin ilmoittamastaan
tuotantotavoittesta kuluvalle vuodelle ja ryhtynyt toimenpiteisiin
varmistaakseen, että vuoden 2010 tuotanto nousee tavoitetasolle noin
30.000 tonniin nikkeliä.
Nikkelin markkinahinta on noussut merkittävästi viimeisten 3-4
kuukauden aikana. Nikkelin teollisuuskysynnästä läntisissä
talouksissa saatavilla olevan tiedon perusteella yhtiön mielestä on
mahdollista, että viime aikojen hintojen nousulle ei ole
taloudellista perustaa eikä se niin ollen ole lyhyellä aikavälillä
kestävää. Lyhyelle ja keskipitkälle aikavälille Talvivaara on
hankkinut vahvat suojaukset alhaisia nikkelin ja sinkin hintoja
vastaan. Pitkällä aikavälillä Talvivaara uskoo toimintojensa olevan
kannattavia, vaikka nikkelin hinta olisi huomattavasti alempi kuin
nykyinen 19.000-20.000 Yhdysvaltain dollarin hinta tonnilta.
Talvivaara saa tuottonsa lähes pelkästään Yhdysvaltain dollareina,
kun taas yhtiön kustannukset ovat euromääräisiä. Euron mahdollinen
vahvistuminen dollariin nähden voisi haitata yhtiön liiketoimintaa ja
heikentää sen taloustilannetta olennaisesti. Talvivaaran nykyiset
valuuttasuojaukset on otettu osittain suojaksi tätä mahdollisuutta
vastaan vuoden 2010 loppuun saakka. Yhtiö aikoo suojautua
valuuttakurssien volatiliteetilta myös tulevaisuudessa.
Katsauskauden jälkeiset tapahtumat
2.6.2009 julkistetun osakeannin loppuun saattaminen
Yhtiön 6.7.2009 pidetty ylimääräinen yhtiökokous päätti hyväksyä
hallituksen esityksen 22.280.000 uuden osakkeen suunnatusta
osakeannista osakkeenomistajien merkintäetuoikeudesta poiketen.
Uusien osakkeiden suunnattu anti toteutettiin nopeutettuna
tarjousmenettelynä 2.6.2009. Osakkeet merkittiin kaupparekisteriin
7.7.2009, ja kaupankäynti uusilla osakkeilla Lontoon pörssin
päälistalla ja Helsingin pörssissä alkoi 8.7.2009.
Tuotantoseisokki uudelleensuunnitellun ja laajennetun murskauspiirin
asentamiseksi
Tuotantoseisokki alkoi suunnitelman mukaisesti 12.8.2009 ja pysäytti
biokasaliuotusta lukuun ottamatta kaikki tuotantoprosessit.
Murskauspiirin asennustyö on sen jälkeen edistynyt aikataulun
mukaisesti tai sitä edellä. Kaikkien prosessien
uudelleenkäynnistyksen, uusi murskauspiiri mukaan lukien, arvioidaan
tapahtuvan syyskuun alussa.
Karkeamurskaimen muutostyöt jatkuvat
Karkeamurskaimeen on tehty lisää muutoksia kesäkuun lopusta lähtien,
ja muutostöiden odotetaan jatkuvan vuoden viimeisen neljänneksen
puoliväliin saakka. Muutosten tavoitteena on nostaa järjestelmän
kapasiteetti laitteen spesifikaatioiden mukaiselle tasolle.
Toistaiseksi yhtiö käyttää alihankkijoita täydentämään
karkeamurskauskapasiteettia niin, että karkeamurskauksen kapasiteetti
vastaa laajennetun hienomurskauspiirin kapasiteettia.
Kapasiteetin laajennukseen liittyvät investoinnit
Laajennusaikataulun kannalta kriittisiä pitkän toimitusajan
hyödykkeitä, kuten lisää vetykapasiteettia ja kaivosajoneuvoja, on
tilattu suunnatun osakeannin toteutumisen jälkeen. Laitetoimitusten
uskotaan tulevan ajoissa kapasiteetin laajennusta varten niin, että
työt voivat edetä suunnitellussa aikataulussa.
Myyntisaatavarahoitus
Talvivaara on tehnyt sopimuksen suomalaisen rahoituslaitoksen kanssa
myyntisaatavarahoituksesta, joka koskee yhtiön nikkeli- ja
kobolttituotteiden myyntiä.
Lyhyen aikavälin näkymät
Laajennetun murskauspiirin tulevan käyttöönoton ja muiden
tuotantoprosessien syyskuun alussa tapahtuvan uudelleenkäynnistyksen
jälkeen Talvivaara aikoo jatkaa tuotannon ylösajoa tavoitteenaan
saavuttaa enintään 50.000 tonnin vuosittainen nikkelituotanto vuonna
2012. Vaikka tuotantoennusteista vuodelle 2009 on luovuttu
materiaalinkäsittelyn teknisten ongelmien takia, yhtiö toistaa
tuotantotavoitteensa vuodelle 2010 olevan edelleen noin 30.000 tonnia
nikkeliä.
Yhtiö ei odota hyödykkeiden hintojen vaikuttavan
tuotantosuunnitelmiinsa. Menestyksekkään suunnatun osakeannin
heinäkuisen päättämisen jälkeen Talvivaara uskoo likviditeettinsä
riittävän kattamaan kapasiteetin laajennuksen kustannukset, jotka
toteutuvat enimmäkseen vuosina 2009 ja 2010.
Muutoksia taloustiedottamisessa
Toukokuussa 2009 toteutuneen Helsingin pörssiin listautumisensa myötä
Talvivaaran edellytetään siirtyvän vuosineljänneksittäin tapahtuvaan
talousraportointiin. Talvivaara julkistaa osavuosikatsauksensa
kolmannelta kvartaalilta ja kaudelta 1.1.-30.9.2009 marraskuun 11.
päivä 2009.
KONSERNIN TULOSLASKELMA
Tilintar- Tilintar- Tilintar- Tilintar- Tilintark-
kastamaton kastamaton kastamaton kastamaton astettu
4-6/ 4-6/ 1-6/ 1-6/ 1-12/
(kaikki luvut EUR
'000) 2009 2008 2009 2008 2008
Liikevaihto 1 652 - 1 778 - -
Liiketoiminnan muut
tuotot 6 296 4 310 25 553 9 166 29 810
Valmiiden ja
keskeneräisten
tuotteiden varastojen
muutos 17 795 - 32 077 - 24 006
Materiaalit ja
palvelut -13 869 -981 -27 504 -1 521 -20 407
Henkilöstökulut -4 282 -2 633 -8 065 -4 127 -8 910
Poistot ja
arvonalentumiset -8 351 -114 -16 219 -197 -5 756
Liiketoiminnan muut
kulut -9 369 -3 805 -15 525 -7 942 -23 039
Liikevoitto/tappio(-) -10 128 -3 223 -7 905 -4 621 -4 296
Rahoitustuotot 14 462 2 003 7 013 2 285 9 219
Rahoituskulut -7 201 -1 409 -13 797 -2 115 -12 956
Rahoituskulut (netto) 7 261 594 -6 784 170 -3 737
Voitto ennen veroja -2 867 -2 629 -14 689 -4 451 -8 033
Tuloverot 507 -1 375 3 491 -1 532 13 865
Tilikauden voitto -2 360 -4 004 -11 198 -5 983 5 832
Jakautuminen:
Emoyrityksen
omistajille -1 943 -2 552 -9 105 -3 962 7 042
Vähemmistölle -417 -1 452 -2 093 -2 021 -1 210
-2 360 -4 004 -11 198 -5 983 5 832
Emoyrityksen omistajille
kuuluva osakekohtainen
voitto/tappio(-) ( €/osake)
Laimentamaton ja
laimennusvaikutuksella
oikaistu -0,01 -0,01 -0,04 -0,02 0,03
KONSERNIN LAAJA TULOSLASKELMA
Tilintarka- Tilintarka- Tilintarka- Tilintarka- Tilintark-
stamaton stamaton stamaton stamaton astettu
4-6/ 4-6/ 1-6/ 1-6/ 1-12/
(kaikki luvut
EUR '000) 2009 2008 2009 2008 2008
Kauden
voitto/tappio(-) -2 360 -4 004 -11 198 -5 983 5 832
Muut laajan
tuloksen erät,
verovaikutus
huomioon
otettuna
Myytävissä
olevat
rahoitusvarat - -513 - -451 -451
Rahavirtojen
suojaukset -54 573 14 018 -47 367 10 306 90 414
Muut laajan
tuloksen erät,
verovaikutus
huomioon
otettuna -54 573 13 505 -47 367 9 855 89 963
Laaja tulos -56 933 9 501 -58 565 3 872 95 795
Jakautuminen:
Emoyrityksen
omistajille -45 602 8 150 -46 999 3 832 78 922
Vähemmistölle -11 331 1 351 -11 566 40 16 873
-56 933 9 501 -58 565 3 872 95 795
KONSERNIN TASE
Tilintarka- Tilintarka- Tilintarka-
stamaton stettu stamaton
30.6.2009 31.12.2008 30.6.2008
(kaikki luvut EUR '000)
VARAT
Pitkäaikaiset varat
Aineelliset
käyttöomaisuushyödykkeet 590 486 552 459 301 585
Biologiset hyödykkeet 6 503 8 152 8 354
Aineettomat hyödykkeet 7 586 7 774 7 301
Johdannaisinstrumentit 60 141 116 004 26 303
Muut saamiset 11 449 9 635 18 637
676 165 694 024 362 180
Lyhytaikaiset varat
Vaihto-omaisuus 66 514 31 691 -
Myyntisaamiset 1 823 - -
Muut saamiset 13 978 24 721 20 441
Johdannaisinstrumentit 41 875 40 805 3 741
Rahavarat 24 259 82 713 74 117
148 449 179 930 98 299
Varat yhteensä 824 614 873 954 460 479
OMA PÄÄOMA JA VELAT
Emoyrityksen omistajillekuuluva omapääoma
Osakepääoma 80 80 80
Ylikurssirahasto 8 086 8 086 8 086
Muut rahastot 335 273 334 019 333 072
Suojausrahasto 34 438 72 332 8 245
Kertyneet voittovarat -35 206 -26 101 -37 106
342 671 388 416 312 377
Vähemmistön osuus omasta
pääomasta 23 904 35 470 18 630
Oma pääoma yhteensä 366 575 423 886 331 007
Pitkäaikaiset velat
Lainat 420 896 367 955 72 955
Ostovelat - - 3
Johdannaisinstrumentit 2 801 1 985 912
Laskennalliset verovelat 2 938 23 070 10 322
Varaukset 959 944 9
427 594 393 954 84 201
Lyhytaikaiset velat
Lainat 780 224 25
Ostovelat 20 646 45 283 40 606
Muut velat 7 587 8 294 4 545
Johdannaisinstrumentit 1 432 2 279 61
Varaukset - 34 34
30 445 56 114 45 271
Velat yhteensä 458 039 450 068 129 472
Velat ja oma pääoma yhteensä 824 614 873 954 460 479
KONSERNIN RAHAVIRTALASKELMA
Tilintark-
(Tilintarkastamaton) astettu
4-6/ 4-6/ 1-6/ 1-6/ 1-12/
(kaikki luvut EUR '000) 2009 2008 2009 2008 2008
Liiketoiminnan rahavirrat
-11 -5
Kauden voitto/tappio(-) -2 360 -4 004 198 983 5 832
Oikaisut
-3
Verot -507 1 375 491 1 532 -13 865
16
Poistot 8 351 114 219 197 5 756
Muut tuotot ja kulut, joihin ei
liity
maksutapahtumaa 1 187 -554 2 724 1 508 4 780
-14 -7 -2
Korkotuotot 462 -2 003 013 285 -9 219
Käypään arvoon
tulosvaikutteisesti
kirjattavien rahavarojen käyvän -8 -4
arvon lisäykset 10 266 -2 255 190 601 -24 796
13
Korkokulut 7 201 1 409 797 2 115 12 956
-7
9 676 -5 918 2 848 517 -18 556
Käyttöpääoman muutos
Muiden saamisten vähennys -11
(+)/lisäys(-) 640 12 226 6 781 3 298 4 552
Vaihto-omaisuuden vähennys -20 -34
(+)/lisäys (-) 934 - 718 - -30 661
Ostovelkojen ja muiden velkojen -25 16
vähennys(-)/lisäys(+) 3 926 15 505 855 516 23 773
-28 -53 19
Käyttöpääoman muutos 648 27 731 792 814 -2 336
-18 -50 12
972 21 813 944 297 -20 892
Maksetut korot ja muut -11 -3
rahoitusmenot -7 571 -3 129 554 686 -7 468
Korkotuotot 388 438 3 378 455 9 581
-26 -59
Liiketoiminnan nettorahavirta 155 19 122 120 9 066 -18 779
Investointien rahavirrat
Aineellisten
käyttöomaisuushyödykkeiden -27 -104 -57 -171
hankinta 985 915 660 757 -427 187
Biologisten hyödykkeiden
hankinta - - -35 -26 -26
Aineettomien hyödykkeiden -1
hankinta -35 -97 -42 119 -1 873
Aineellisten
käyttöomaisuushyödykkeiden
myynti - - 9 - -
Aineettomien hyödykkeiden myynti 49 - 49 - -
Biologisten hyödykkeiden myynti - 127 - 127 707
Aineellisiin
käyttöomaisuushyödykkeisiin
liittyvä julkinen avustus 5 000 - 5 000 - -
Aineettomiin hyödykkeisiin
liittyvä
julkinen avustus - - 13 - 203
Myytävissä olevien
rahoitusvarojen
hankinta - - - - -
Myytävissä olevien
rahoitusvarojen 26
myynti - 26 356 - 356 26 356
Johdannaisinstrumenttien -1
hankinta - - - 371 -1 371
Johdannaisinstrumenttien myynti - 661 - 1 440 -
Käypään arvoon
tulosvaikutteisesti
kirjattavien rahoitusvarojen
hankinta - - - - 1 440
Investointeihin käytetyt -22 -77 -52 -146
nettorahavarat 971 868 666 350 -401 751
Rahoituksen rahavirrat
Share premium - - - - -
53 84
Korollisten lainojen nostot 52 988 84 900 357 900 396 734
Korollisten lainojen
takaisinmaksut -25 - -25 - -20 000
Vähemmistöosakkaiden
pääomasijoitukset - - - - 8
53 84
Rahoituksen nettorahavirta 52 963 84 900 332 900 376 742
Käteisvarojen ja luotollisten
tilien -58 -52
nettovähennys(-)/lisäys 3 837 26 154 454 384 -43 788
Käteisvarat ja luotolliset tilit 82 126
kauden alussa 20 422 47 963 713 501 126 501
Käteisvarat ja luotolliset tilit 24 74
kauden lopussa 24 259 74 117 259 117 82 713
LASKELMA KONSERNIN OMAN PÄÄOMAN MUUTOKSISTA
Taulukon otsikointi
A Osakepääoma
B. Ylikurssirahasto
C Sijoitetunvapaanomanpääoman rahasto
D Muut rahastot
E Suojausrahasto
F Kertyneet voittovarat
G Yhteensä
H Vähemmistön osuus
I Oma pääoma yhteensä
A B C D E F G H I
1.1.08 320 -33 296 18 315
16 8 086 671 1 106 - 423 456 591 047
Kauden
laaja -3 3
tulos - - - -451 8 245 962 3 832 39 871
Siirrot
oman
pääoman
erien
välillä,
yhtiömuodon
muutos 64 - -64 - - - - - -
Henkilöstön
osakeoptio-
ohjelma
- työsuorituksen
arvo - - - 914 - - 914 - 914
Vaihtovel-
kakirjalaina,
oman
pääoman 10 10
komponentti - - - 10 896 - - 896 - 896
Oikaisu
käyttöomaisuuteen,
joka
kohdistuu
edelliseen
tilikauteen - - - - - 278 278 - 278
Tytäryrityksestä
johtuva
vähemmistön
osuus - - - - - 1 1 - 1
30.6.08 320 -37 312 18 331
80 8 086 607 12 465 8 245 106 377 630 007
31.12.08 320 72 -26 388 35 423
80 8 086 607 13 412 332 101 416 470 886
1.1.09 320 72 -26 388 35 423
80 8 086 607 13 412 332 101 416 470 886
- - - - - 0 - - -
Kauden
laaja -37 -9 -46 -11 -58
tulos - - - - 894 105 999 566 565
Henkilöstön
osakeoptio-
ohjelma
- työsuorituksen 1
arvo - - - 1 254 - - 1 254 - 254
- - - - - - - - -
30.6.09 320 34 -35 342 23 366
80 8 086 607 14 666 438 206 671 904 575
Vaihto-omaisuus
(kaikki luvut EUR '000) Tilintarkastamaton Tilintarkastettu
30.6.2009 31.12.2008
Raaka-aineet ja tarvikkeet 8 353 6 655
Malmi kasalla 45 073 22 965
Keskeneräiset tuotteet 10 575 1 041
Valmiit tuotteet 435 -
Ennakkomaksut 2 078 1 030
Vaihto-omaisuus yhteensä 66 514 31 691
1. Johdannaisinstrumentit
Johdannaisinstrumenttien käyvät arvot
(kaikki luvut EUR '000) Tilintarkastamaton Tilintarkastettu
30.6.2009 31.12.2008
Varat Velat Varat Velat
Nikkelitermiinit - 69 899 - 135 355 -
rahavirran suojaukset
Nikkelitermiinit - 10 719 - 3 301 -
kaupankäyntitarkoituksessa
Sinkkitermiinit - 8 181 - 18 153 -
kaupankäyntitarkoituksessa
Koronvaihtosopimukset - - 2 801 - 2 279
kaupankäyntitarkoituksessa
Valuuttatermiinit - 13 217 209 - -
kaupankäyntitarkoituksessa
Valuuttaoptiot - - 1 223 - 1 985
kaupankäyntitarkoituksessa
Yhteensä 102 016 4 233 156 809 4 264
Tilintarkastamaton Tilintarkastettu
30.6.2009 31.12.2008
Varat Velat Varat Velat
Johdannaisinstrumentit 102 016 4 233 156 809 4 264
Yhteensä 102 016 4 233 156 809 4 264
Vähennetään pitkäaikainen
osuus
Nikkelitermiinit - 48 904 - 101 797 -
rahavirran suojaukset
Nikkelitermiinit - - - - -
kaupankäyntitarkoituksessa
Sinkkitermiinit - 4 856 - 14 207 -
kaupankäyntitarkoituksessa
Koronvaihtosopimukset - - 2 801 - 1 985
kaupankäyntitarkoituksessa
Valuuttatermiinit - 6 381 - - -
kaupankäyntitarkoituksessa
Valuuttaoptiot - - - - -
kaupankäyntitarkoituksessa
Lyhytaikainen osuus 41 875 1 432 40 805 2 279
Johdannaisinstrumenttien määrät
Tilintarkastamaton Tilintarkastettu
30.6.2009 Yhteensä 31.12.2008 Yhteensä
Lyhyt- Pitkä- Lyhyt- Pitkä-
aikainen aikainen aikainen aikainen
Nikkelitermiinit
-
rahavirran
suojaukset,
tonnia 2 451 9 989 12 440 3 429 12 128 15 557
Nikkelitermiinit
-
kaupankäynti-
tarkoituksessa,
tonnia 2 303 - 2 303 404 - 404
Sinkkitermiinit -
kaupankäynti-
tarkoituksessa
tonnia 12 486 23 622 36 108 7 458 30 559 38 017
Koronvaihtosop. -
kaupankäyntitark 36 636 36 636 36 636 36 636
,EUR - 000 000 - 000 000
Valuuttatermiinit
-
kaupankäynti-
tarkoituksessa 51 800 51 800
GBP 000 - 000 - - -
Valuuttatermiinit
-
kaupankäynti-
tarkoituksessa 127 375 64 062 191 437
USD 000 500 500 - - -
Valuuttaoptiot -
kaupankäynti-
tarkoituksessa 112 000 112 000 209 800 209 800
USD 000 - 000 000 - 000
Lainat
(kaikki luvut EUR '000) Kirjanpitoarvo Käypä arvo
Tilintark- Tilintark- Tilintark- Tilintark-
astamaton astettu astamaton astettu
Pitkäaikaiset 30.6.2009 31.12.2008 30.6.2009 31.12.2008
Pääomalainat 1 405 1 405 1 405 1 405
Projektilaina 226 404 229 935 226 404 229 935
Vakuudeton
senioristatuksinen
vaihtovelkakirjalaina 74 149 72 842 74 149 72 842
Ratalaina 30 323 25 461 30 323 25 461
Käyttöpääomalaina 44 372 - 44 372 -
Rahoitusleasingvelat 4 829 1 694 4 829 1 694
Korkotukilainat 4 184 4 182 4 184 4 182
Muut 35 229 32 436 35 229 32 436
420 895 367 955 420 895 367 955
Lyhytaikaiset
Rahoitusleasingvelat 781 199 781 199
Muut - 25 - 25
781 224 781 224
Lainat yhteensä 421 676 368 179 421 676 368 179
Konsernin tunnusluvut
1.4.- 1.4.- 1.1.- 1.1.- 1.1.-
30.6.09 30.6.08 30.6.09 30.6.08 31.12.08
Liikevoitto EUR
(tappio) '000 -10 128 -3 223 -7 905 -4 621 -4 296
Oman
pääoman
tuotto -0,6 % -1,3 % -2,8 % -1,9 % 1,6 %
Omavar-
aisuusaste 44 % 72 % 44 % 72 % 49 %
Korolliset EUR
nettovelat '000 397 417 -21 602 397 417 -21 602 285 467
Velkaan-
tumisaste 108,4 % -6,5 % 108,4 % -6,5 % 67,3 %
EUR
Investoinnit '000 28 020 105 012 57 737 172 902 429 086
Tutkimus- ja
kehitystoiminnan EUR
menot '000 0 0 0 62 181
Aineelliset
käyttöomai- EUR
suushyödykkeet '000 590 486 301 585 590 486 301 585 552 458
Johdannais- EUR
instrumentit '000 97 783 29 071 97 783 29 071 152 545
EUR
Lainat '000 421 676 72 930 421 676 72 930 368 179
EUR
Rahavarat '000 24 259 74 117 24 259 74 117 82 713
Osakekohtaiset 1.4.- 1.4.- 1.1.- 1.1.- 1.1.-
tunnusluvut 30.6.09 30.6.08 30.6.09 30.6.08 31.12.08
Osake-
kohtainen
tulos EUR -0,01 -0,01 -0,04 -0,02 0,03
Oma
pääoma-
/osake EUR 1,54 1,40 1,54 1,40 1,74
Osakkeen
kurssikehitys
Lontoon
pörssissä
Keskikurssi1 EUR 3,36 5,05 3,01 4,69 3,64
GBP 2,95 4,01 2,69 3,64 2,90
Alin kurssi1 EUR 2,26 4,66 1,44 3,61 1,22
GBP 1,99 3,70 1,29 2,80 0,98
Ylin kurssi1 EUR 4,69 5,66 4,61 5,79 5,64
GBP 4,12 4,49 4,12 4,49 4,49
Kurssi
kauden
lopussa2 EUR 3,99 4,66 3,99 4,66 1,25
GBP 3,40 3,70 3,40 3,70 1,19
Muutos vuoden
aikana 56,5 % -2,8 % 185,7 % 23,2 % -60,3 %
Osakekannan
markkina-arvo EUR 1 039 1 039
kauden lopussa3 '000 889 390 575 889 390 575 278 475
GBP
'000 757 849 823 603 757 849 823 603 265 247
Osakkeiden
vaihdon kehitys
Osakkeiden 1000
vaihto shares 65 151 21 131 83 504 38 769 84 780
Osuus
osakkeiden
painotetusta
keskiarvosta 29,2 % 9,5 % 37,5 % 17,4 % 38,0 %
Osakkeen
kurssikehitys
Helsingin
pörssissä
Keskikurssi EUR 3,97 3,97
Alin kurssi EUR 3,05 3,05
Ylin kurssi EUR 4,85 4,85
Kurssi kauden
lopussa EUR 4,05 4,05
Muutos
vuoden
aikana 0,29 29,4 %
Osakekannan
markkina-arvo EUR
kauden lopussa '000 902 732 902 732
Osakkeiden
vaihdon kehitys
Osakkeiden 1000
vaihto shares 41 398 41 398
Osuus
osakkeiden
painotetusta
keskiarvosta 18,6 % 18,6 %
Osakkeiden
keskimääräinen 222 896 222 896 222 896 222 896 222 896
lukumäärä 718 718 718 718 718
Osakkeiden
lukumäärä-
vuoden 222 896 222 896 222 896 222 896 222 896
lopussa 718 718 718 718 718
1) Osakekurssi on laskettu käyttämällä keskiarvoa Euroopan
keskuspankin julkaisemista EUR/GBP valuuttakursseista.
2) Osakekurssi on laskettu käyttämällä Euroopan keskuspankin
kauden päättymishetkellä julkaisemaa EUR/GBP valuuttakurssia
3) Osakekurssi on laskettu käyttämällä Euroopan keskuspankin
kauden päättymishetkellä julkaisemaa EUR/GBP valuuttakurssia
Henkilöstöä koskevat tunnusluvut
1.4.- 1.4.- 1.1.- 1.1.- 1.1.-
30.6.09 30.6.08 30.6.09 30.6.08 31.12.08
EUR
Henkilöstökulut '000 3 581 2 200 6 850 3 525 5 756
Henkilöstön
keskimääräinen
lukumäärä 272 165 268 133 178
Henkilöstön
lukumäärä
vuoden
lopussa 276 191 276 191 239
1.4.- 1.4.- 1.1.- 1.1.- 1.1.-
Muut tunnusluvut 30.6.09 30.6.08 30.6.09 30.6.08 31.12.08
Liikkeelle
lasketut optiot 2 285 4 442 2 285
vuoden lopussa 4 442 500 000 500 000 4 442 500
Osakkeiden
määrä,
joka voidaan
merkitä
liikkeelle
laskettuja
optioita 2 285 4 442 2 285
vastaan 4 442 500 000 500 000 4 442 500
Ääniosuus,
joka liikkeelle
laskettujen
optioiden
nojalla voidaan
saada 2,0 % 1,0 % 2,0 % 1,0 % 2,0 %
Konsernin tunnusluvut
Oman pääoman tuotto Tilikauden voitto (tappio)
(Oma pääoma kauden alussa + oma
pääoma kauden lopussa)/2
Omavaraisuusaste Oma pääoma
Taseen loppusumma
Korollinen nettovelka Korolliset velat - Rahavarat
Velkaantumisaste Korollinen nettovelka
Oma pääoma
Osakekohtaiset tunnusluvut
Emoyrityksen omistajille kuuluva
Osakekohtainen tulos osuus kauden voitosta (tappiosta)
Osakkeiden keskimääräinen lukumäärä
Emoyrityksen omistajille kuuluva
Oma pääoma/osake osuus omasta pääomasta
Osakkeiden keskimääräinen lukumäärä
Osakekannan markkina-arvo kauden Osakkeiden lukumäärä kauden lopussa
lopussa x osakekurssi kauden lopussa
[1] Käyttäen 6.7.2009 noteerattua EUR-GBP-vaihtokurssia 0,8612 niihin
73 prosenttiin osakeannista, jotka merkittiin ja maksettiin punnilla.
© 2024 Nasdaq, Inc. All Rights Reserved |