Incap - Pörssitiedote

Incap Oyj: ALUSTAVIA PRO FORMA -TIETOJA INCAP-INISSIONISTA

Incap Oyj        Pörssitiedote                20.8.2013 klo 20.30

ALUSTAVIA PRO FORMA -TIETOJA INCAP-INISSIONISTA

Incap Oyj:n ylimääräinen yhtiökokous käsittelee 21.8.2013 muun muassa Incap
Oyj:n ja Inission AB:n välistä ehdollista yritysjärjestelyä. Incap on laatinut
tätä varten alustavat pro forma -laskelmat yhdistyneestä Incap-Inissionista.
Luvut ovat tilintarkastamattomia eikä yhdistelyssä ole huomioitu IFRS-standardin
edellyttämiä mahdollisia oikaisuja. Pro forma -luvut tarkentuvat ja ne esitetään
IFRS:n mukaisina yhtiön listalleottoesitteessä, joka julkaistaan uusien
osakkeiden viemiseksi kaupankäynnin kohteeksi arviolta syyskuussa 2013.

PRO FORMA TULOSLASKELMA

1000                   2012           2012²         1-6/2013        1-6/2013
euroa,
tilintar-        Inission     Incap Yhdistetty  Inission     Incap Yhdistetty
kastamaton
-----------------------------------------------------------------------------
Ulkoinen        29 748,22 64 141,00  93 889,22 14 292,30 20 537,00  34 829,30
liikevaihto

Valmiiden
ja
kes
keneräisten        -33,87   -643,00    -676,87   -762,32   -357,00  -1 119,32
tuotteiden
varaston
muutos

Liike-
toiminnan           42,40    404,00     446,40      0,00     39,00      39,00
muut
tuotot

Aineiden
ja              16 417,46 44 315,00  60 732,46  6 426,55 12 729,00  19 155,55
tarvikkeiden
käyttö

Henkilöstökulut  7 826,88 11 087,00  18 913,88  4 042,30  4 955,00   8 997,30

EBITDA           2 300,02    779,00   3 079,02  1 562,25   -993,00     569,25

Poistot
ja                 184,63  1 459,00   1 643,63     73,83    855,00     928,83
arvonalen-
tumiset

Liiketoiminnan
muut             3 212,39  7 721,00  10 933,39  1 498,88  3 528,00   5 026,88
kulut

EBIT             2 115,39   -680,00   1 435,39  1 488,42 -1 848,00    -359,58

Rahoitus-
tuotot              37,98   -752,00    -714,02    -20,24 -1 034,00  -1 054,24
ja -kulut
netto

Voitto
ennen
veroja ja        2 153,37 -1 432,00     721,37  1 468,18 -2 882,00  -1 413,82
satunnaisia
eriä

Kertaluonteiset    175,22               175,22     14,95                14,95
erät

Rahoitus-
järjestelyyn
liittyvät
lainojen,                  2 505,07   2 505,07
korkojen
ja saatavien
leikkaukset

Välityspalkkiot             -350,00    -350,00

Tulos
ennen
tilin-           2 328,58    723,07   3 051,66  1 483,13 -2 882,00  -1 398,87
päätössiirtoja
ja veroja

Tilin-             -65,57               -65,57                           0,00
päätössiirrot

Voitto
ennen            2 263,01    723,07   2 986,08  1 483,13 -2 882,00  -1 398,87
veroja

Tuloverot³         113,03 -3 497,00  -3 383,97    -54,12   -176,00    -230,12

Katsaus-
kauden           2 376,04 -2 773,93    -397,89  1 429,01 -3 058,00  -1 628,99
tulos(4)



Pro forma -tuloslaskelmat on laadittu olettaen, että yhdistyminen on tapahtunut
1.1.2012. Näin ollen välityspalkkiot sekä lainojen, korkojen ja maksujen
aliarvostukset on lisätty vuoden 2012 tuloslaskelmaan kertaluonteisina erinä.

Pro forma -tase on laadittu olettaen, että yhdistyminen on tapahtunut
30.6.2013, jolloin suunnattu osakeanti, velkojen konversiot ja ostovelkojen
lyhennykset on sisällytetty yrityksen taseeseen vuoden 2013 ensimmäisestä
puoliskosta alkaen.

Avainluvut                          2012²                     1-6/2013

                          Inission  Incap Yhdistetty Inission   Incap Yhdistetty
--------------------------------------------------------------------------------
Liiketoiminnan muut
tuotot, osuus                0,1 %  0,6 %      0,5 %    0,0 %   0,2 %      0,1 %
liikevaihdosta

Aineet ja tarvikkeet,       55,2 % 69,1 %     64,7 %   45,0 %  62,0 %     55,0 %
osuus liikevaihdosta

Materiaalikulut yhteensä,   55,3 % 70,1 %     65,4 %   50,3 %  63,7 %     58,2 %
osuus liikevaihdosta

Työsuhde-etuudet, osuus     26,3 % 17,3 %     20,1 %   28,3 %  24,1 %     25,8 %
liikevaihdosta

Liiketoiminnan muut
kulut, osuus                10,8 % 12,0 %     11,6 %   10,5 %  17,2 %     14,4 %
liikevaihdosta



EBITDA-kate, %               7,7 %  1,2 %      3,3 %   10,9 %  -4,8 %      1,6 %

EBIT-kate %                  7,1 % -1,1 %      1,5 %   10,4 %  -9,0 %     -1,0 %

EBAT-kate, %                 7,8 %  1,1 %      3,3 %   10,4 % -14,0 %     -4,0 %

EBT-kate, %                  7,6 %  1,1 %      3,2 %   10,4 % -14,0 %     -4,0 %

Katetuotto, %                8,0 % -4,3 %     -0,4 %   10,0 % -14,9 %     -4,7 %



PRO FORMA -TASE¹

                                          Optio                       Yhdistetty
1000 euroa,          Inission   Incap     toimintojen    Eliminoinnit Incap-
tilintarkastamaton   30.6.2013  30.6.2013 yhdistämisestä              Inission
                                                                      30.6.2013
--------------------------------------------------------------------------------
Liikearvo                  0,00    905,00                    4 720,72   5 625,72

Muut aineettomat           2,18     64,00                                  66,18
hyödykkeet

Aineelliset              436,42  2 093,00                               2 529,42
hyödykkeet

Muut rahoitusvarat        13,57    471,00                                 484,57

Tytäryhtiöiden                                  8 072,92    -8 072,92       0,00
osakkeet

Laskennalliset           432,28    356,00                                 788,28
verosaamiset



Vaihto-omaisuus        5 709,54  6 695,00                              12 404,54

Lainat Inission            0,00                                             0,00
AB:lle

Myyntisaamiset ja      5 155,59  9 705,00                              14 860,59
muut saamiset

Siirtosaamiset           122,24      0,00                                 122,24

Rahavarat                351,78  6 592,20                               6 943,98

Varat yhteensä       12 223,602 26 881,20       8 072,92    -3 352,19  43 825,52





Osakepääoma              412,84 25 008,20       8 072,92      -412,84  33 081,12

Sidotut rahastot       2 491,32     44,00                   -2 491,32      44,00

Vapaat rahastot       -5 090,96  5 182,00                    5 090,96   5 182,00

Muuntoerot                 0,00 -1 111,00                        0,00  -1 111,00

Kertyneet              4 109,92       -25                   -4 109,92 -25 283,93
voittovarat                        283,93

Katsauskauden tulos    1 429,08 -3 058,00                   -1 429,08  -3 058,00

Velkojen konversiot              4 985,62                        0,00   4 985,62



Oma pääoma yhteensä    3 352,19  5 766,89       8 072,92    -3 352,19  13 839,81



Varaukset

Laskennalliset           438,72      0,00                                 438,72
verovelat



IB-velat               3 678,33 12 093,57                              15 771,90

Lainat Inission          924,12                                           924,12
AB:ltä

Ostovelat ja muut      2 227,40  9 019,73                              11 247,13
velat

Siirtovelat            1 602,73      0,00                               1 602,73

Velat yhteensä         8 871,29 21 113,31                              29 984,60

Oma pääoma ja velat   12 223,49 26 880,20       8 072,92    -3 352,19  43 824,41
yhteensä

Vähemmistöosakkuudet       0,00      0,00                                   0,00



                   Inission     Incap     Yhdistetty
Avainluvut        30.6.2013 30.6.2013 Incap-Inission
                                           30.6.2013
----------------------------------------------------
Käyttöpääoma       7 157,25  7 380,27      14 537,51

Korolliset lainat  5 041,17 12 093,57      17 134,74

Nettovelka         4 257,11  5 145,37       9 402,49

Omavaraisuusaste    27,42 %   21,45 %        31,58 %

Gearing            126,99 %   89,22 %        67,94 %



Viittaukset:
1) Pro forma -tuloslaskelmissa Inissionin ja Incapin tilinpäätöstiedot on
yhdistetty olettaen, että Incap on yhdistetty 100-prosenttisesti Inissionin
tytäryhtiöihin. Näin ollen emoyhtiö Inission AB ei ole mukana laskelmissa.
2) Inissionin tilivuosi 2012 perustuu MM:n ja Inissionin kalenterivuoden pro
forma -raportointiin, jossa oletetaan MM:n olleen omistuksessa koko vuoden ajan.
Inissionin kirjaukset tuloslaskelmissa tilivuodelta 2012 ja vuoden 2013
ensimmäiseltä puoliskolta vaihtelevat, joten tilikaudet eivät välttämättä ole
täysin vertailukelpoisia.
3) Inission ei ole raportoinut tuloverokuluja vuoden 2013 ensimmäiseltä
puoliskolta. Tytäryhtiöille kuuluva vero perustuu Munkforsin tuloslaskelmaan ja
taseeseen kirjattujen voittojen väliseen eroon.
4) Incapin voitto ennen muuntoeroja
5) Pro forma -tuloslaskelman SEK/EUR-valuuttamuunnoksissa on 31.12.2012 lähtien
käytetty keskimääräistä valuuttakurssia 8,7041. Pro forma -tuloslaskelman ja
-taseen SEK/EUR-valuuttamuunnoksissa on 30.6.2012 lähtien käytetty 1.7.2013
voimassa ollutta valuuttakurssia 8,6958.
6) Incapin taloustiedot on esitetty IFRS:n mukaisesti ja Inissionin tiedot on
esitetty Årsredovisningslagen och Bokföringsnämndens allmänna råd -säännösten
mukaan.

INCAP OYJ

Lisätietoja:
toimitusjohtaja Sami Mykkänen, puh. 040 559 9047 tai +372 555 379 05
talousjohtaja Kirsti Parvi, puh. 050 517 4569 tai +372 555 620 35
viestintäjohtaja Hannele Pöllä, puh. 040 504 8296

JAKELU
NASDAQ OMX Helsinki Oy
Keskeiset tiedotusvälineet
Yhtiön kotisivut www.incap.fi

INCAP LYHYESTI
Incap on kansainvälisesti toimiva sopimusvalmistaja, jonka palvelut kattavat
elektromekaanisten tuotteiden koko elinkaaren suunnittelusta ja valmistuksesta
huolto- ja ylläpitopalveluihin. Incapin asiakkaat ovat oman alansa johtavia
energiatehokkuus- ja hyvinvointiteknologian laitetoimittajia, joille yhtiö
tuottaa kilpailukykyä strategisena kumppanina. Incapilla on toimintaa Suomessa,
Virossa, Intiassa ja Kiinassa. Konsernin liikevaihto vuonna 2012 oli noin 64,1
milj. euroa ja yhtiön palveluksessa on tällä hetkellä noin 600 henkilöä. Incapin
osake on listattu NASDAQ OMX Helsinki Oy:ssä vuodesta 1997. Lisätietoja:
www.incap.fi.



[HUG#1724003]