Benefon Oyj - Pörssitiedote

LISTALLEOTTOESITTEESEEN SISÄLTYVÄ AIEMMIN JULKISTAMATON OLENNAINEN INFORMAATIO

Benefon Oyj:n tänään 24.7.2007 kello 12.00 julkistettavaan                      
listalleottoesitteeseen sisältyy myös aiemmin julkistamatonta olennaista        
informaatiota. Tähän tiedotteeseen on koostettu yhteenveto mainitusta           
informaatiosta. Lisätietoa mainituista asioista löytyy listalleottoesitteen     
asianomaisista kohdista.                                                        

Listalleottoesitteeseen sisältyvä aiemmin julkistamaton olennainen informaatio  
on seuraava:                                                                    

1) GeoSolutions B.V:n hankintaan liittyvä informaatio:                          

a) GeoSolutions lisäosakkeiden määrän määräytymismekanismi                      

Osakevaihtosopimukseen sisältyy myös mahdollisuus lisäosakkeiden antamiseen     
myyjille seuraavasti:                                                           

Osakevaihtosopimuksen mukaisesti GeoHolding on oikeutettu lisäosakkeisiin,      
joiden määrä riippuu Benefonin liikeyksikkönä toimivan GeoSolutionsin           
ensimmäisen vuoden bruttomyynnistä seuraavasti:                                 

1.	Jos GeoSolutionsin bruttomyynti 17.4.2007 alkavalla 365 päivän jaksolla jää  
alle 10.000.000 euron, GeoHoldingille ei anneta lisäosakkeita.                  

2.	Jos GeoSolutionsin bruttomyynti 17.4.2007 alkavalla 365 päivän jaksolla on   
vähintään 10.000.000 mutta enintään 14.000.000 euroa, annetaan GeoHoldingille   
lisäosakkeita noin 1,07 osaketta jokaiselta bruttomyyntieurolta. Vaihteluvälin  
alarajalla lisäosakkeiden määrä on noin 10.700.000 osaketta ja sen ylärajalla   
noin 15.000.000 osaketta.                                                       

3.	Jos GeoSolutionsin bruttomyynti 17.4.2007 alkavalla 365 päivän jaksolla      
ylittää 14.000.000 euroa, annetaan GeoHoldingille lisäosakkeita noin 1,29       
osaketta jokaiselta bruttomyyntieurolta. Alarajalla lisäosakkeiden määrä on noin
18.000.000.                                                                     

Mahdolliset lisäosakkeet annetaan Benefonin hallituksen päätöksellä             
varsinaiselta yhtiökokoukselta 16.4.2007 saadun valtuutuksen nojalla, jolla     
hallitus valtuutettiin päättämään osakepääoman korottamisesta ja uusien         
osakkeiden, optio-oikeuksien ja erityisten oikeuksien antamisesta siten, että   
osakepääoman korotuksen enimmäismäärä on 1.902.500 euroa ja annettavien uusien  
sijoitussarjan osakkeiden lukumäärä enintään 190.250.000. Valtuutus on voimassa 
kaksi (2) vuotta varsinaisen yhtiökokouksen päätöksestä.                        

Yllä kuvattuja mahdollisia lisäosakkeita ei ole huomioitu GeoSolutionsin        
hankintamenossa.                                                                

b) GeoSolutions B.V.:n hankinnan hankintamenolaskelma ja hankinnan kirjaaminen  
taseeseen:                                                                      

Varat                                     teuroa                                
Hankittu IPR käyvin arvoin                 6 000                                
Saatu goodwill                               227                                

Yhteensä                                   6 227                                

Oma pääoma ja velat                                                             
Osakepääoman lisäys                        4 200                                
Maksetut transaktiokulut                     497                                
Laskennallinen verovelka                   1 530                                

Yhteensä                                   6 227                                


c) GeoSolutionsin tausta                                                        

GeoSolutions on perustettu ja rekisteröity tammikuussa 2007. Jo ennen           
perustamista yhtiön perustajat ja muut avainhenkilöt olivat aloittaneet yhtiön  
tuotteiden kehittämisen yksityishenkilöinä. Perustamisen yhteydessä he          
luovuttivat tämän työn tulokset yhtiöön apporttina osakemerkintöjen maksuna.    
Kyseiset GeoSolutionsille apporttina luovutetut perustajien työn tulokset on    
kirjattu yhtiön taseeseen aineettomana omaisuuseränä nimikkeellä IPR, joka      
Benefonin hankkiessa yhtiön muodosti käytännössä koko taseen. Nämä IPR:t        
koskevat yhtiön omistamia sen liiketoimintaan liittyviä ohjelmistoja, ja niiden 
arvo GeoSolutionsin taseessa on määräytynyt GeoSolutionsin                      
perustamisneuvotteluissa, mikä taas on huomioitu Benefonin ja GeoHoldingin      
välillä käydyissä GeoSolutionsin hankintahintaan liittyvissä neuvotteluissa.    

GeoSolutions on startup-yhtiö, jonka tarkoituksena on kehittää ja myydä         
paikannustiedon hyödyntämiseen liittyviä ohjelmistoja. Yrityksen ohjelmistoilla 
on noin 50.000 käyttäjää, jotka ovat ladanneet käyttämänsä ohjelmistot          
veloituksetta. GeoSolutionsin ohjelmisto tukee tällä hetkellä Microsoft Windows 
Mobile 5.0 -käyttöjärjestelmää ja kaikkia merkittäviä pöytätietokoneisiin       
tarkoitettuja Internet-selaimia (Internet Explorer ja Firefox), ja sen odotetaan
tukevan Java-pohjaisia J2ME-puhelimia ja BREW-puhelimia vastaisuudessa.         
GeoSolutionsin tuotteet sisältävät paikannusteknologiaa, yhteisöalustan ja      
paikannusperusteista multimediaisisältöä. GeoSolutionsilla on huomattavaa       
tietopääomaa, patenttihakemussalkku ja huippuosaavaa toimialan tuntevaa         
henkilökuntaa. Tähän asti yhtiöllä ei ole ollut myyntilaskutusta.               

d) GeoSolutionsin liikevaihtomalli ja myynnin hankkimiskustannukset             

GeoSolutions aikoo kehittää valtaosan liikevaihdostaan verkossa olevien         
mainospalvelujen myynnistä ja suorasta lisenssimyynnistä.                       

e)Yrityskaupan jälkeinen strategia                                              

Henkilökohtaisen navigoinnin markkina on viimeisimpien kolmen vuoden aikana     
ollut kiihtyvässä kasvussa, ja kappalemääräisen kasvun odotetaan jatkuvan       
nopeana vuoteen 2010 asti. Yhtiö odottaa, että yhdistynyt Benefon ja            
GeoSolutions tulevat erityisesti hyötymään seuraavien vuosien tuotekysynnän     
voimakkaasta kasvusta tällä alueella.                                           

Yhtiö on myös lähdössä uudelle liiketoiminta-alueelle GeoSolutions-yhtiön oston 
kautta ja jatkamalla verkkopohjaisen “Twigworld”-seurantapalvelun kehittämistä. 
Yhtiö ei kuitenkaan usko, että näistä uusista liiketoiminta-alueista tulisi     
merkittävää liikevaihtoa vuonna 2007.                                           

2. Rahoitus ja velat:                                                           

Yhtiöllä ei ole nostamatta olevia rahoituslimiittejä, ja maksuvalmiustilanne on 
ollut ja jatkuu tiukkana. Rahoitussuunnitelma tästä eteenpäin perustuu          
toistaiseksi pääomarahoitukseen, jonka seuraavaa kierrosta Yhtiön pääomistaja on
järjestämässä.                                                                  

Raportti rahavarojen riittävyydestä ajanjaksolle 04/2007-06/2008                
                                                                                
Alla esitetty kassavirtalaskelma on tehty olettaen, että taloudellisissa        
ennusteissa vuosille 2007 ja 2008 asetetut myyntitavoitteet saavutetaan. Nämä   
ennusteet riippuvat suuresti Yhtiön uuden TWIG-tuotelinjan tuotteiden           
oikea-aikaisista toimituksista ja myyntimenestyksestä.                          

--------------------------------------------------------------------------------
| Rahavirtalaskelma kaudelle 04/2007-06/2008             | miljoonaa euroa     |
--------------------------------------------------------------------------------
| Liiketoiminnan rahavirrat                              |   0.0               |
--------------------------------------------------------------------------------
| Osakemerkintöjen maksut                                |   2.2               |
--------------------------------------------------------------------------------
| Investoinnit (lähinnä aktivoidut T&K-menot)            |  -3.0               |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| Rahavarojenmuutos                                      |  -0.8               |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| Rahavarat kauden alussa                                |   2.5               |
--------------------------------------------------------------------------------
| Rahavarat kauden lopussa                               |   1.7               |
--------------------------------------------------------------------------------


3) Muut olennaiset tiedot                                                       

a) Vaihtovelkakirjalainat ja optio-oikeudet                                     

Vaihtovelkakirjalainasta 2007D on esitetty Yhtiölle konversiopyyntö ja velka    
tullaan konvertoimaan Yhtiön sijoitussarjan osakkeisiin ensi tilassa.           

Liittyen Peter Bamfordin eroamiseen hallituksesta, hänelle myönnetyt            
optio-oikeudet on hallituksen päätöksellä peruttu.                              

b) Yhtiön liiketoiminnan kehittäminen ja panostukset                            

Yhtiön kilpailukyvyn ja kehitysmahdollisuuksien parantaminen edellyttää         
toiminnan laajuuteen suhteutettuja jatkuvia panostuksia erityisesti tuotteistoon
ja markkinointiin, mihin Yhtiö onkin budjetoinut merkittäviä summia             
käytettäväksi seuraavien vuosien aikana                                         

Yhtiö pyrkii lisäämään TWIG Locator-seurantalaitteen toimituksia uusille        
käyttäjäryhmille esimerkiksi turvasovelluksiin ja eläinten paikannukseen. TWIG  
Locator-tuotteen kokonaismyyntivolyymi jää kuitenkin verrattain vaatimattomaksi,
koska tuote on kohdistettu turva-alan hyvin kapealle markkinasektorille.        

Vuoden 2007 erityisenä kohteena on Yhtiön tuotesuunnitelman mukaisten uusien    
tuotteiden markkinalanseeraus. Onnistuminen tämän ajoituksessa ja siitä saatavan
uuden liiketoiminnan volyymin ylösajamisessa vaikuttaa merkittävästi Yhtiön     
liikevaihdon ja tuloksen muodostumiseen kuluvana vuonna 2007.                   

c) Magitel-patenttikiista                                                       

Benefonia vastaan nostettiin Magi.tel-nimisen yhtiön toimesta vuonna 2001       
Italiassa kanne, jossa väitettiin, että yhtiön Twin DS-tuote olisi rikkonut     
erästä Italiassa rekisteröityä hyödyllisyysmallisuojaa ja vaadittiin noin 15    
miljoonan euron suuruista vahingonkorvausta. Joulukuussa 2002 Yhtiö sai tiedon  
tuomioistuimen väliaikaisesta päätöksestä, joka vahvisti että Magi.tel-yhtiön   
hyödyllisyysmalli ei todennäköisesti ollut pätevä.                              

Asia nousi uudelleen esille vuonna 2005, kun tuomioistuimelle oli toimitettu    
uusia argumentteja sen puolesta, että kyseinen hyödyllisyysmalli olisi pätevä.  
Yhtiö katsoo edelleen, että Magi.tel-yhtiön kanne on täysin perusteeton sekä    
väitetyn hyödyllisyysmallin rikkomisen että vahingonkorvausvastuun osalta.      
Viimeisimmässä lokakuussa 2006 pidetyssä käsittelyssä asian käsittely lykättiin 
marraskuuhun 2007.                                                              


BENEFON OYJ                                                                     



Tomi Raita                                                                      
toimitusjohtaja                                                                 

Jakelu:                                                                         
Helsingin Pörssi                                                                
Keskeiset tiedotusvälineet