2009-02-06 08:45:00 CET
2009-02-06 08:45:01 CET
REGULATED INFORMATION
Cencorp - Tilinpäätöstiedote
Cencorp Oyj:n tilinpäätöstiedote 1.1.-31.12.2008
CENCORP OYJ PÖRSSITIEDOTE 6.2.2009 KLO 9:45 Cencorp Oyj:n tilinpäätöstiedote 1.1.-31.12.2008 Cencorp konsernin vuosi 2008 Liikevaihto oli 15,6 milj. euroa (20,3 milj. euroa) Liiketulos (EBIT) oli -2,2 milj. euroa (-1,1 milj. euroa) Tilikauden tulos oli -4,6 milj. euroa (-4,0 milj. euroa) Omavaraisuusaste oli 16,4 prosenttia (13,7 prosenttia) Kassavirta investointien jälkeen oli 1,6 miljoonaa euroa (-1,1 milj. euroa) Tutkimus- ja tuotekehityspanostukset olivat 4,4 prosenttia liikevaihdosta eli 0,5 miljoonaa euroa (4,4 % eli 0,9 milj. euroa) (Vertailukohta on edellisen vuoden vastaava oikaistu jakso, ellei toisin ole mainittu) Tilinpäätöstiedote on laadittu noudattaen IAS 34-standardia. KONSERNIN KESKEISET TUNNUSLUVUT -------------------------------------------------------------------------------- | (tilintarkastamaton) | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | 1 000 euroa | 1-12/2008 | 1-12/2007 | Q4/2008 | Q4/2007 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevaihto | 15 611 | 20 323 | 3 677 | 6 338 | -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos ennen poistoja | -1 354 | -157 | -425 | 694 | | (EBITDA) | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | % liikevaihdosta | -8,7 % | -0,8 % | -11,6 % | 10,9 % | -------------------------------------------------------------------------------- | Liiketulos (EBIT) | -2 185 | -1 050 | -837 | 542 | -------------------------------------------------------------------------------- | % liikevaihdosta | -14,0 % | -5,2 % | -22,8 % | 8,6 % | -------------------------------------------------------------------------------- | Rahoitustuotot- ja kulut | -2 386 | -2 839 | -1 627 | -1 766 | -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos ennen veroja (EBT) | -4 571 | -3 889 | -2 464 | -1 224 | -------------------------------------------------------------------------------- | % liikevaihdosta | -29,3 % | -19,1 % | -67,0 % | -19,3 % | -------------------------------------------------------------------------------- | Tilikauden tulos | -4 595 | -3 963 | -2 481 | -1 328 | -------------------------------------------------------------------------------- | Tutkimus- ja kehitysmenot | 504 | 896 | 84 | 299 | -------------------------------------------------------------------------------- | % liikevaihdosta | 4,4 % | 4,4 % | 2,3 % | 4,7 % | -------------------------------------------------------------------------------- | Omavaraisuusaste, % | 16,4 % | 13,7 % | 16,4 % | 13,7 % | -------------------------------------------------------------------------------- | Korollinen nettovelka | 6 766 | 10 777 | 6 766 | 10 777 | -------------------------------------------------------------------------------- | Oma pääoma/osake | 0,03 | 0,07 | 0,03 | 0,07 | -------------------------------------------------------------------------------- | Henkilöstö keskimäärin | 119 | 134 | 104 | 133 | -------------------------------------------------------------------------------- | Henkilöstö kauden lopussa | 101 | 133 | 101 | 133 | -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos/osake (laimennettu), | -0,15 | -0,12 | -0,12 | -0,04 | | euroa | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos/osake | -0,10 | -0,11 | -0,05 | -0,04 | | (laimentamaton), euroa | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- LIIKEVAIHDON JA TULOKSEN KEHITYS Tammi-joulukuu 2008 Liikevaihto, 15,6 milj.euroa, jäi edellisen vuoden tasosta (20,3 milj.euroa) pääasiassa testausliiketoiminnan liikevaihdon huomattavan laskun takia . Liiketulos, -2,2 milj.euroa, laski edellisestä vuodesta (-1,1 milj.euroa) pienentyneen liikevaihdon takia. Keväällä 2008 aloitettujen sopeuttamistoimien kustannusäästöt vaikuttavat vuositasolla vasta vuoden 2009 tulokseen. Konsernin nettorahoituserät olivat tilikauden päättyessä 2,4 milj.euroa (2,8 milj.euroa). Vaihto-omaisuuteen tehtiin tilikauden aikana 0,9 milj.euron alaskirjaukset, josta viimeiselle vuosineljännekselle kohdistui 0,4 milj.euroa. Tuloslaskelman rahoituskuluihin sisältyi 1,5 milj.euron IFRS stardardin mukainen laskennallinen kulukirjaus, joka perustuu vuonnna 2006 otetun vaihtovelkakirjalainan ehtojen muutokseen. IFRS - säädösten (IFRS 2 ja IAS 32) mukaan tilikauden tulokseen on kirjattava laskennallinen kulu, mikäli yhtiön liikkeelle laskeman vaihtovelkakirjalainan ehtoja myöhemmin muutetaan yhtiön kannalta epäedulliseen suuntaan. Yhtiö otti vuonna 2006 5,7 milj.euron suuruisen vaihdettavan pääomalainan, joka alunperin voitiin vaihtaa yhtiön osakkeisiin hintaan 0,70 €/osake. Lokakuussa 2007 lainan ehtoja muutettiin siten, että osakkeen vaihtokurssi määräytyy osakkeen merkintää edeltävän kymmenen kaupankäyntipäivän keskikurssiin ollen kuitenkin vähintään 0,34 euroa ja enintään 0,70 euroa osaketta kohden. Joulukuussa 2008 jäljellä oleva vaihtovelkakirjalaina vaihdettiin yhtiön osakkeisiin hintaan 0,34 €/osake, jolloin todellisen ja alkuperäisen vaihtokurssin erotus, 1,5 milj. euroa, kirjattiin rahoituskuluksi ja toisaalta yhtiön oman pääoman lisäykseksi. Tällä laskennallisella kulukirjauksella ei ollut vaikutusta konsernin omaan pääomaan, omavaraisuusasteeseen tai kassavirtaan. Vuonna 2007 konvertoitiin samasta 5,7 milj.euron vaihtovelkakirjalainasta osakkeiksi 3, 0 milj euroa, josta aiheutui vastaava 1,5 milj.euron laskennallinen kulukirjaus. Tilikauden tulos ennen veroja oli -4,6 milj.euroa (-3,9 milj.euroa) ja tilikauden tulos oli -4,6 milj.euroa (-4,0 milj.euroa). Osakekohtainen tulos (laimennettu) oli -0,15 euroa (-0,12). Yhtiön kassatilanne oli tilikauden alussa kohtuullinen ja yhtiö pystyi lyhentämään lainojaan suunnitellusti. Toisella vuosipuoliskolla tilanne huononi liikevaihdon pienemisen takia ja lainojen lyhennyksiä jouduttiin siirtämään .Tästä huolimatta yhtiö pystyi suorittamaan täysimääräisesti lainojen lyhennyserät, vaikkakin alkuperäisestä aikataulusta myöhässä. Joulukuussa 2008 tehty 2,7 milj.euron vaihdettavan pääomalainan konvertointi paransi yhtiön omavaraisuusastetta nostaen sen 16,4 prosenttiin edellisen vuoden 13,7 prosentista. Tällä ei ollut kassavirtavaikutusta. Yhtiön omistusrakenne on muuttumassa merkittävästi, mikäli Savcor Group Ltd Oy:n kanssa suunniteltu yritysjärjestely (jäljempänä Kokonaisjärjestely) toteutuu. Kokonaisjärjestelyn seurauksena yhtiön suurimmaksi omistajaksi yli 50 % omistusosuudella on nousemassa Savcor Group Ltd Oy. Yhtiön Sampo Pankilta olevat 3,5 milj.euron lyhytaikaisten rahoituslimiittien voimassaoloaikaa on jatkettu 30.4.2009 asti. Mikäli suunniteltu Kokonaisjärjestely toteutuu, niin myös Sampo Pankilta olevia yhtiön 3,5 milj.euron lyhytaikaisia rahoituslimiittejä jatketaan 2 vuotta osana järjestelyä. Suunniteltuun Kokonaisjärjestelyyn liittyy myös Sampo Pankilta olevan 3,5 milj. pitkäaikaisen lainan konvertointi yhtiön osakkeiksi. Tähän lainaan liittyvä 0,3 milj.euron lyhennys erääntyi sopimuksen mukaan maksettavaksi 1.2.2009, mutta sen ollessa osa suunniteltua Kokonaisjärjestelyä, niin myös tämä lyhennyserä on siirretty 30.4.2009 asti. Tämän konvertoinnin jälkeen yhtiölle jää ainoastaan Lohjan kaupungin kiinteistöjärjestelyyn liittyvä 0,8 milj.euron lainajärjestely, joka lyhennetään kuukausittain ja jonka viimeinen lyhennyserä on huhtikuussa 2013. Yhtiön lyhytaikainen rahoitus on perustunut myyntisaamisten luotottamiseen. Kun uusien tilausten saaminen on vähentynyt merkittävästi tilikauden viimeisellä vuosineljänneksellä ja tilauskannanan ollessa edelleen erittäin alhainen Yhtiö suuntasi 3.2.2009 Savcor Group LTD Oy:lle 0,8 milj. euron annin yhtiön akuutin rahoitustarpeen täyttämiseksi sekä sai samalla 0,2 milj. euron lainan, joiden suoritus yhtiölle tapahtui 5.2.2009. Cencorp on arvioinut laserliiketoimintaa osana suunniteltua Kokonaisjärjestelyä ja tehnyt laserjuotokseen liittyneestä emoyhtiössä aktivoidusta tuotekehitysmenosta 0,2 milj.euron lisäpoiston. Liikearvotestauksessa todettiin, että konsernin liikearvo 2,0 milj. euroa, vastaa käypää arvoa ottaen huomioon Kokonaisjärjestelyssä syntyvät huomattavat synergiaedut. Mikäli suunniteltu Kokonaisjärjestely ei toteudu, niin liikearvo joudutaan arvioimaan uudestaan. Emoyhtiö on kirjannut kuluksi tytäryhtiö Singulase Oy:ltä olevan lainasaamisen, 1,1 milj. euroa, sillä yhtiöllä ei ole liiketoimintaa. Ruotsin tytäryhtiöltä, Cencorp AB:lta, oleva 0,1 milj.euron saatava kirjattiin myös emoyhtiössä kuluksi. Lisäksi emoyhtiö on tilikauden aikana tehnyt toimimattomien tytäryhtiöiden osakkeista 0,2 milj.euron alaskirjauksen. Nämä konsernin sisäiset arvonalennukset eivät vaikuttaneet konsernin tulokseen. Cencorp konsernin liikevaihto tuli kokonaan automaatio- ja testausliiketoimintasegmenistä. Cencorp Oyj:n tytäryhtiöön, Singulase Oy:öön, eriytetty laserliiketoiminta ei tuottanut vuoden 2008 aikana liikevaihtoa. Automaatio- ja testausliiketoiminnan liiketulos oli -1,6 milj. euroa (-0,9 milj. euroa), tulos ennen veroja ja tilikauden tulos olivat molemmat -4,0 milj. euroa (-3,8 milj. euroa). Laserliiketoiminnan liiketulos, tulos ennen veroja sekä tilikauden tulos olivat -0,6 (-0,2) milj. euroa. Cencorp on päättänyt siirtyä yhteen liiketoimintasegementtiin 1.1.2009 alkaen, koska liiketoiminnan johtaminen perustuu myös suunnitellun kokonaisjärjestelyn jälkeen yhteen liiketoimintakokonaisuuteen. Cencorpin liikevaihto maantieteellisesti jakaantui vuonna 2008 seuraavasti: Eurooppa 57 prosenttia (54 %), Amerikka 28 prosenttia (17 %) sekä Aasia ja Australia 15 prosenttia (29 %). Loka-joulukuu 2008 Loka-joulukuun 2008 liikevaihto oli 3,7 milj.euroa (6,3 milj.euroa) ja liiketulos oli -22,8 % (8,6%) liikevaihdosta eli -0,8 milj.euroa (0,5 milj.euroa). Konsernin nettotulos oli -2,5 milj.euroa (-1,3 milj.euroa). Viimeisen vuosineljänneksen osuus vaihto-omaisuuden alaskirjauksista oli 0,4 milj.euroa. Konsernin viimeisen neljänneksen nettotulosta rasitti edellä kuvattu 1,5 milj.euron suuruinen IFRS-säädösten mukainen laskennallinen rahoituskulu, joka perustui vuonna 2007 tehtyyn vaihtovelkakirjalainan ehtojen muutokseen ja joka realisoitui joulukuussa 2008 tapahtuneessa osakevaihdossa. Kulukirjauksella ei ollut vaikutusta konsernin omaan pääomaan, omavaraisuusasteeseen tai kassavirtaan. Laserliiketoiminnan aktivoidusta tuotekehitysmenosta tehty 0,2 milj.euron lisäpoisto kirjattiin viimeisellä vuosineljänneksellä. Emoyhtiössä tilikauden aikana tehdyistä arvonalennuksista, yhteensä 1,4 milj. euroa, kirjattiin viimeisellä vuosineljänneksellä 1,2 milj. euroa. Tase ja rahoitus Taseen loppusumma oli tilikauden lopussa 11,9 milj. euroa (17,5 milj. euroa). Yhtiön kassavirta investointien jälkeen oli 1,6 milj. euroa ja korolliset nettovelat tilikauden lopussa olivat 6,8 milj. euroa (10,8 milj. euroa). Myyntisaamiset pienenivät 3,0 milj. euroon (6,4 milj. euroa) ja vaihto-omaisuus pieneni 3,6 milj. euroon (4,3 milj. euroa). Vieraasta pääomasta korotonta oli 3,0 milj. euroa (3,7 milj. euroa) ja korollista 6,9 milj. euroa (11,0 milj. euroa). Omavaraisuusaste oli 16,4 % (13,7 %). Bruttoinvestoinnit olivat 0,2 milj. euroa (0,3 milj. euroa) eli 1,1 % (1,3%) tilikauden liikevaihdosta ja olivat pääosin tuotekehitysinvestointeja. TILIKAUDEN AIKAISET TAPAHTUMAT Yksityiskohtaiset tiedot tilikauden aikaisista tapahtumista ovat luettavissa Cencorp Oyj:n pörssitiedotteista, jotka ovat nähtävillä Cencorpin internet- sivuilla osoitteessa www.cencorp.com. Rahoitustarkastukselta julkinen varoitus Cencorp Oyj:lle Cencorp Oyj sai 3.3.2008 tiedoksi Rahoitustarkastukselta päätöksen, koskien julkista varoitusta, joka liittyi tiedonantovelvollisuuden laiminlyönteihin. Yhtiö valitti 2.4.2008 Rahoitustarkastuksen 3.3.2008 antamasta julkisesta varoituksesta Markkinaoikeuteen. Cencorp Oyj ilmoitti 16.12.2008 Markkinaoikeudelle peruuttavansa 2.4.2008 Rahoitustarkastuksen antamasta julkisesta varoituksesta tekemänsä valituksen. Tilintarkastuskertomuksen sisältämä maininta yhtiön rahoitustilanteesta Cencorp Oyj:n hallitus sai 30.3.2008 tiedoksi yhtiön tilintarkastuskertomuksen tilikaudelta 1.1. - 31.12.2007. Tilintarkastuskertomus sisälsi seuraavan maininnan koskien yhtiön tasetta: ”Emoyhtiön taseeseen sisältyy saamisia tappiollisilta tytäryhtiöiltä 3,2 milj. euroa. Kuten toimintakertomuksessa on todettu, näiden takaisinmaksu on riippuvainen tytäryhtiöiden tulevaisuuden tuloksentekokyvystä. Emoyhtiön taseessa on pitkävaikutteisissa menoissa esitetty liikearvoa yhteensä 1,2 milj. euroa ja vastaava liikearvo on konsernitaseessa yhteensä 2,0 milj. euroa. Emoyhtiön ja konsernitilinpäätöksen taseissa esiintyy keskeneräisiä tuotekehityshankkeita yhteensä 1,3 milj. euroa. Kuten tilinpäätöksen liitetiedoissa on todettu, näiden tase-erien arvostus on riippuvainen yhtiön tulevasta tuloskehityksestä.” Yhtiö on kirjannut alas edellä mainituista tuotekehityshankkeista laserjuotoksen liittyvän 0,2 milj. euron aktivoinnin sen tulonodotusten epävarmuuden takia. Varsinaisen yhtiökokouksen päätökset Varsinainen yhtiökokous, joka pidettiin 17.4.2008 vahvisti tilikauden 2007 tilinpäätöksen. Hallituksen ehdotuksen mukaisesti päätettiin, että tilikaudelta 1.1.-31.12.2007 ei jaeta osinkoa. Niin ikään päätettiin, että 31.12.2007 päättyneen tilikauden tappio kirjataan kertyneet voittovarat -tilille. Emoyhtiön hallituksen jäsenille ja toimitusjohtajalle myönnettiin vastuuvapaus tilikaudelta 1.1.-31.12.2007. Yhtiön hallitukseen päätettiin valita neljä jäsentä. Hallitukseen valittiin vanhoina jäseninä insinööri Markku Jokela ja KTM Sauli Kiuru sekä uusina jäseninä DI, MBA Turo Levänen ja asianajaja, OTK Ari Anttonen. Yhtiökokouksen jälkeen pidetyssä hallituksen järjestäytymiskokouksessa hallituksen puheenjohtajaksi valittiin Turo Levänen (s. 1960) ja varapuheenjohtajaksi Ari Anttonen (s. 1962). Cencorp -konsernin lakiasiainjohtaja Ville Parpola kutsuttiin hallituksen sihteeriksi alkaneelle toimikaudelle. Hallituksen nimitys- ja palkitsemisvaliokunnan jäseniksi nimitettiin Ari Anttonen ja Turo Levänen, joista ensiksimainittu toimii valiokunnan puheenjohtajana. Yhtiön tilintarkastajaksi valittiin Tuokko Tilintarkastus Oy, päävastuullisena tilintarkastajanaan KHT Timo Tuokko. Hallituksen ehdotuksen mukaisesti päätettiin valtuuttaa yhtiön hallitus päättämään osakeannista sekä optio-oikeuksien ja muiden osakeyhtiölain 10 luvun 1 §:ssä tarkoitettujen osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antamisesta yhdessä tai useammassa erässä seuraavasti. Valtuutuksen nojalla annettavien osakkeiden lukumäärä voi olla yhteensä enintään 10.000.000 osaketta. Hallitus valtuutettiin päättämään kaikista osakeannin ja osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antamisen ehdoista. Osakeanti ja osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antaminen voi tapahtua suunnatusti. Valtuutus on voimassa toistaiseksi, enintään viisi vuotta yhtiökokouksen päätöksestä. Cencorp Oyj yhteistoimintaneuvottelut päättyivät 27.6.2008 Cencorp Oyj:ssä 13.5.2008 aloitetuissa yhteistoimintaneuvotteluissa saavutettiin neuvottelutulos, jonka mukaan Suomen toimipisteiden henkilökunta väheni yhteensä 25 henkilöllä. Vähennykset toteutetaan pääosin irtisanomisilla. Cencorp Oyj:n Ranskan tytäryhtiö lopetti toimintansa 30.9.2008 mennessä ja Ranskan liiketoiminta ulkoistettiin paikallisille jakelijoille samassa yhteydessä. Cencorp Oyj:n Ruotsin tytäryhtiö lopettI toimintansa 31.12.2008 ja siellä tapahtunut tuotekehitystoiminta on siirretty Saloon. Tehostamistoimenpiteillä saavutetaan noin 2,5 miljoonan euron vuosittaiset säästöt kiinteissä- ja operatiivisissa kustannuksissa. Näiden positiivinen tulosvaikutus alkoi vuoden 2008 neljännellä vuosineljänneksellä ja toteutuu kokonaisuudessaan vuonna 2009. Uudelleenjärjestelyjen johdosta Cencorp Oyj kirjasi kertaluonteisia kustannuksia vuoden 2008 toiselle neljännekselle yhteensä 0,9 miljoonaa euroa. Cencorp Oyj ja Catella Property Oy allekirjoittivat toimeksiantosopimuksen, koskien järjestelyä, jonka tavoitteena on myydä Cencorp Oyj:n Lohjan tehdaskiinteistöt ulkopuoliselle sijoittajalle ja jäädä itse tiloihin vuokralle. Alueella sijaitsevien toimisto- ja teollisuusrakennusten pinta-ala on noin 5 602 m2. Kiinteistöä rasittaa noin 0,9 miljoonan euron laina Lohjan kaupungilta. Catella Property Oy:n ja Cencorp Oyj:n välinen toimeksiantosopimus päättyi 31.12.2008, eikä yhtiö ole allekirjoittanut uutta sopimusta. Osakeyhtiölain 20 luvun 23 pykälän mukainen välitilinpäätös Konsernin emoyhtiön oman pääoman laskettua alle 50 % osakepääomasta Cencorp Oyj julkaisi 30.9.2008 osakeyhtiölain 20 luvun 23 pykälän mukaisen välitilinpäätöksen 1.1.2008 - 30.6.2008 ja hallituksen toimintakertomuksen. Yhtiöllä oli välitilinpäätöshetkellä vaihdettavaa pääomalainaa 2,7 milj. euroa, jolloin oma pääoma täytti osakeyhtiölain asettamat vaatimukset. 27.10.2008 pidetyn ylimääräisen yhtiökokouksen päätökset Cencorp Oyj:n 27.10.2008 pidetyssä ylimääräisessä yhtiökokouksessa käsiteltiin seuraavat asiat: 1. Välitilinpäätös 1.1.2008 - 30.6.2008 annettiin osakeyhtiölain mukaisesti tiedoksi yhtiön osakkeenomistajille. 2. Hallituksen kokoonpanoksi päätettiin Turo Levänen, Ari Anttonen, Sauli Kiuru ja uutena jäsenenä OTL Heikki Kiesi. Yhtiökokouksen jälkeen pidetyssä hallituksen järjestäytymiskokouksessa hallituksen puheenjohtajaksi valittiin Turo Levänen. Cencorp Oyj antoi tulosvaroituksen Yhtiö ennakoi 5.12.2008 aikaisemmasta poiketen neljännen vuosineljänneksen liikevaihdon jäävän 3,7 miljoonaan euroon. Aikaisempi ennuste neljännen vuosineljänneksen liikevaihdosta oli 4,3 - 5,0 miljoonaa euroa. Liikevaihtoennusteen alentuminen johtui yhteismäärältään 750 tuhannen euron arvoisen tilausten jäämisestä ajoissa vahvistumatta siitä huolimatta, että yhtiöllä on toimitusvalmius kyseisille laitteille. Näin ollen oli epätodennäköistä, että laitteet olisi toimitettu neljännen vuosineljänneksen aikana. Koko vuoden liikevaihto ennakoitiin jäävän aikaisemmin ilmoitetun mukaisesti viimevuoden tasosta (2007: 20,3 milj.euroa) ja liikevoitto tilikaudella jäävän negatiiviseksi. Johtuen neljännen vuosineljänneksen liikevaihdon alentumisesta toisen vuosipuoliskon liikevoiton ennakoitiin kääntyvän hieman tappiolliseksi. Aiemmin toisen vuosipuoliskon liikevoiton ennakoitiin olevan positiivinen. Yhtiö varoitti tilikauden aikana useaan otteeseen tuloksen, liikevaihdon ja rahoitusaseman kehityksestä Cencorp käynnisti yhteistoimintaneuvottelut ja yhtiön rahoitustilanne kiristyi Cencorp Oyj:n hallitus päätti 16.12.2008 käynnistää konsernin Suomen yhtiöissä yhteistoimintaneuvottelut. Syynä on tarve sopeuttaa toimintoja poikkeuksellisen nopeasti heikentynyttä kysyntätilannetta vastaavaksi. Neuvottelujen kohteena ovat tuotannollisista ja taloudellisista syistä toimeenpantavat lomautukset. Neuvottelut alkoivat 23.12.2008 ja ne koskevat koko henkilökuntaa. Mikäli kysyntä pysyy heikkona yhtiö tarvitsee lisärahoitusta vuoden 2009 alkupuolella. Yhteistoimintaneuvotteluissa saavutettiin neuvottelutulos 8.1.2009. Cencorp Oyj:n Suomen yhtiöiden henkilökunta lomautetaan tuotannollisilla ja taloudellisilla perusteilla enintään 90 päiväksi alkaen 26.1.2009. Lomautukset toteutetaan porrastetusti siten, että yhtiön toimintakyky ja laitteiden toimitusvalmius säilyy kysyntää vastaavalla tasolla. 22.12.2008 pidetyn ylimääräisen yhtiökokouksen päätökset 1. Suunnattu anti Sampo Pankki Oyj:lle Päätettiin hallituksen ehdotuksen mukaisesti maksullisesta osakeannista, jossa osakkeita tarjotaan osakkeenomistajien merkintäetuoikeudesta poiketen merkittäväksi Sampo Pankki Oyj:lle (jäljempänä ”SP-anti”). Osakkeiden merkintäoikeus ei ole siirrettävissä. Alimerkintätilanteissa muilla osakkeenomistajilla tai kolmansilla tahoilla ei ole toissijaista merkintäoikeutta. SP-annissa tarjotaan merkittäväksi enintään 44.594.041 uutta osaketta siten, että merkintähinta on 0,08 euroa osakkeelta. SP-annissa osakkeiden merkintähinta on oikeus maksaa kuittaamalla se Sampo Pankki Oyj:llä yhtiöltä olevaa 3.567.523,28 euron suuruista seniorlainasaatavaa vastaan. Merkintähinta perustuu Sampo Pankki Oyj:n kanssa sovittuun ottaen mm. huomioon, että annin toteutuessa merkittävä osa yhtiön velkavastuita muuttuu omaksi pääomaksi, ja parantaa täten yhtiön pääomarakennetta, ja Sampo Pankki sitoutuu samalla muuttamaan jäljelle jäävien lainasaamistensa ehtoja yhtiön kannalta edullisemmiksi. Valtuutettiin hallitus päättämään osakkeiden tarkemmasta merkintäajasta SP-annissa. Osakkeiden merkintäaika SP-annissa alkaa hallituksen tarkemmin määräämänä päivämääränä ylimääräisen yhtiökokouksen jälkeen ja päättyy hallituksen tarkemmin määräämänä päivämääränä, viimeistään kuitenkin yhdeksän (9) kuukauden kuluttua ylimääräisen yhtiökokouksen päivämäärästä. Perusteena suunnatulle osakeannille on yhtiön pääomarakenteen vahvistaminen sekä yleisten toimintaedellytysten turvaaminen. Osakkaiden merkintäetuoikeudesta poikkeamiselle on täten yhtiön kannalta painava taloudellinen syy. Hallitus päättää muista SP-antiin liittyvistä seikoista. Sampo Pankki Oyj on antanut merkintäsitoumuksen, jonka mukaisesti se sitoutuu merkitsemään SP-annissa sille suunnattavat osakkeet sillä yhtiöltä olevaa 3.567.523,28 euron suuruista seniorlainasaatavaa vastaan. Merkintäsitoumuksen toteutuminen edellyttää tiettyjen ehtojen toteutumista, mukaan lukien eräitä yhtiön hallituksen päätöksiä. 2. Merkintäetuoikeusanti Päätettiin hallituksen ehdotuksen mukaisesti maksullisesta osakeannista, jossa yhtiön osakkeenomistajilla on etuoikeus merkitä uusia osakkeita samassa suhteessa kuin heillä ennestään on yhtiön osakkeita (jäljempänä ”Merkintäetuoikeusanti”). Lisäksi yhtiön osakkeenomistajilla, jotka ovat käyttäneet merkintäoikeuttaan Merkintäetuoikeusannissa, on oikeus merkitä osakkeita, joita ei ole merkitty osakkeenomistajien ensisijaisen merkintäoikeuden perusteella (ns. toissijainen merkintäoikeus). Merkintäetuoikeusannissa tarjotaan merkittäväksi enintään 87.500.000 uutta osaketta. Valtuutettiin hallitus päättämään tarkemmin annissa annettavien osakkeiden enimmäismäärästä, kuitenkin siten, että annissa annettavien osakkeiden enimmäismäärän on oltava vähintään 38.750.000 ja enintään 87.500.000 uutta osaketta. Merkintähinta on 0,08 euroa osakkeelta. Merkintäetuoikeusannilla kerättävän uuden pääoman enimmäismäärä on siten vähintään 3.100.000 ja enintään 7.000.000 euroa. Valtuutettiin hallitus päättämään osakkeiden tarkemmasta merkintäajasta Merkintäetuoikeusannissa. Osakkeiden merkintäaika Merkintäetuoikeusannissa alkaa hallituksen tarkemmin määräämänä päivämääränä ylimääräisen yhtiökokouksen jälkeen ja päättyy hallituksen tarkemmin määräämänä päivämääränä, viimeistään kuitenkin yhdeksän (9) kuukauden kuluttua ylimääräisen yhtiökokouksen päivämäärästä. Merkintäaika alkaa SP-annissa annettavien uusien osakkeiden rekisteröintien jälkeen siten, että myös SP-annissa merkityillä osakkeilla voi osallistua Merkintäetuoikeusantiin. Valtuutettiin hallitus määräämään myös annin tarkka koko edellä mainittujen vaihteluvälien rajoissa. Hallitus päättää muista Merkintäetuoikeusantiin liittyvistä seikoista. Savcor Group Ltd Oy on sitoutunut huolehtimaan siitä, että Merkintäetuoikeusannissa merkitään uusia osakkeita yhteensä vähintään 1,6 miljoonan euron arvosta. Merkintäsitoumuksen toteutuminen edellyttää tiettyjen ehtojen toteutumista, mukaan lukien eräitä Cencorpin hallituksen päätöksiä. 3.Suunnattu anti hallituksen jäsenille Päätettiin hallituksen ehdotuksen mukaisesti tarjota osakkeita merkittäväksi osakkeenomistajien merkintäetuoikeudesta poiketen yhtiökokouksessa valittaville yhtiön uuden hallituksen jäsenille (jäljempänä ”Kannustinanti”). Osakkeiden merkintäoikeus ei ole siirrettävissä. Alimerkintätilanteissa muilla osakkeenomistajilla tai kolmansilla tahoilla ei ole toissijaista merkintäoikeutta. Kannustinannissa tarjotaan merkittäväksi enintään 5.000.000 uutta osaketta siten, että merkintähinta olisi 0,09 euroa osakkeelta. Merkintähinta on asetettu siten, että sillä saavutettaisiin hallituksen jäseniä sitouttava ja kannustava vaikutus. Valtuutettiin hallitus päättämään osakkeiden tarkemmasta merkintäajasta Kannustinannissa. Osakkeiden merkintäaika Kannustinannissa alkaa hallituksen tarkemmin määräämänä päivämääränä ylimääräisen yhtiökokouksen jälkeen ja päättyy hallituksen tarkemmin määräämänä päivämääränä, viimeistään kuitenkin yhdeksän (9) kuukauden kuluttua ylimääräisen yhtiökokouksen päivämäärästä. Merkintäaika alkaa samanaikaisesti Merkintäetuoikeusannin kanssa siten, että Kannustinannissa merkityillä osakkeilla ei voisi osallistua Merkintäetuoikeusantiin. Perusteena suunnatulle osakeannille on osakepohjaisen kannustin- ja sitouttamisjärjestelmän luominen uuden hallituksen jäsenille. Osakkaiden merkintäetuoikeudesta poikkeamiselle on täten yhtiön kannalta painava taloudellinen syy. Hallitus päättää muista Kannustinantiin liittyvistä seikoista. Hallituksen jäsenet Hannu Timmerbacka ja Matti Paasila ovat sitoutuneet merkitsemään Kannustinannissa osakkeita yhteensä 450.000 euron arvosta. Merkintäsitoumusten toteutuminen edellyttää tiettyjen ehtojen toteutumista, mukaan lukien eräitä yhtiön hallituksen päätöksiä. Edellä esitetyillä antipäätöksillä ei muuteta yhtiön voimassa olevia aikaisemmin päätettyjä valtuutuksia. 4. Yhtiöjärjestyksen muuttaminen Päätettiin hallituksen ehdotuksen mukaisesti muuttaa yhtiön yhtiöjärjestystä siten, että yhtiöjärjestyksestä poistetaan osakkeiden lunastusvelvollisuutta koskeva 12 §. 5. Hallituksen valinta Yhtiön hallitukseen päätettiin valita kolme jäsentä. Hallitukseen valittiin Matti Paasila, Hannu Timmerbacka ja Markku Jokela. Ylimääräisen yhtiökokouksen jälkeen pidetyssä hallituksen järjestäytymiskokouksessa hallituksen puheenjohtajaksi valittiin Matti Paasila ja varapuheenjohtajaksi Hannu Timmerbacka. Markku Jokela toimii hallituksen jäsenenä. Hallitus päätti lakkauttaa nimitys- ja palkitsemisvaliokunnan, koska yhtiön liiketoiminnan laajuus ei edellytä nimitys- ja palkitsemisasioiden valmistelua koko hallitusta pienemmässä kokoonpanossa. Teollisuusneuvos Matti Paasilalla (s. 1947) on laajaa kokemusta kansainvälisestä yritysjohdosta ja hallitustyöskentelystä. Hänen erityisosaamistaan ovat yhtiöiden kasvujohtaminen ja rakennejärjestelyt. Paasila on viimeksi toiminut sveitsiläisen Sarna Polymer Holding Inc:n toimitusjohtajana. Hän on aiemmin työskennellyt mm. Rieter Automotive Systemsin toimitusjohtajana ja eri johtotehtävissä Nokia-konsernissa. Paasila on kaapelikonevalmistaja Maillefer S.A:n hallituksen puheenjohtaja ja hänet on valittu Alphaform AG:n hallintoneuvoston puheenjohtajaksi sekä Ecostream Oy:n hallituksen jäseneksi. Hannu Timmerbackalla on pitkäaikaista kokemusta myynnin ja markkinoinnin kehittämisestä sekä rakennejärjestelyistä kansainvälisissä suomalaisissa yrityksissä. Timmerbacka on viimeksi toiminut Sasken Finland Oy:n ja Botnia Hightech Oy:n toimitusjohtajana. Hän on aiemmin toiminut eri johtotehtävissä mm. Rocla Robotrucks Oy:ssä, Metso Automation Oy:ssä ja Valmet Automation Oy:ssä. Insinööri Markku Jokela (s. 1957) on Cencorp Oyj:n perustaja ja entinen toimitusjohtaja. Hän on toiminut yhtiön hallituksessa vuosina 1989 - lokakuu 2008. Jokela toimii tällä hetkellä lohjalaisen automaatio- ja kuitulaitevalmistaja Photonium Oy:n toimitusjohtajana. Hän on aiemmin toiminut mm. Metalex Oy:n tehtaanjohtajana. Hannu Timmerbackasta Cencorp Oyj:n toimitusjohtaja Cencorp Oyj:n hallitus ja toimitusjohtaja Jouni Suutarinen sopivat 13.5.2008 yhteistyön päättymisestä. Vt. toimitusjohtajaksi nimitettiiin 13.5.2008 alkaen yhtiön testauslaiteliiketoiminnasta vastaava johtaja Hannu Seppälä. Vt. toimitusjohtaja Hannu Seppälä vei lävitse hänelle toukokuussa 2008 tehtäväksi annetun vaativan yhtiön toimintojen tehostamisohjelman menestyksekkäästi. Yhtiön hallitus ja Hannu Seppälä sopivat 27.6.2008, että Seppälä keskittyy jatkossa vastaamaan yhtiön testauslaite- ja laserliiketoiminnasta. Vt. toimitusjohtajaksi nimitettiin oman toimensa ohessa 27.6.2008 alkaen yhtiön talousjohtaja Jarmo Kanervo. Cencorp Oyj:n ylimääräisen yhtiökokouksen 22.12.2008 valitsema uusi hallitus on nimittänyt Hannu Timmerbackan (s. 1950) yhtiön toimitusjohtajaksi 22.12.2008 alkaen. Hannu Timmerbacka toimii myös Cencorp Oyj:n hallituksen varapuheenjohtajana. Konsernirakenteen muutokset Cencorp Oyj:n konsernirakenteessa ei tapahtunut muutoksia katsauskauden aikana. Tutkimus- ja kehitystoiminta Uuden Cencorp 1001 tuotealustan nolla-sarjan valmistus alkoi suunnitelmien mukaisesti ja asiakastoimitukset käynnistyivät vuoden toisella neljänneksellä. Tuotealustalla korvataan vanhemman sukupolven jyrsinlaitteet, jotka oli suunniteltu USA:ssa. Konsernissa merkittävä laserliiketoiminnan kehittämiseen liittyneen tuotekehityshankkeen poistot aloitettiin suunnitellun mukaisesti 1.7.2008. Cencorpin tutkimus- ja kehitysmenot olivat päättyneenä vuonna 3,2 % liikevaihdosta (4,4 %) eli 0,5 milj. euroa (0,9 milj. euroa eli 4,4 %). Hallitus, johtoryhmä ja henkilöstö Tilikauden päättyessä Cencorp Oyj:n hallituksen muodostivat puheenjohtaja, teollisuusneuvos Matti Paasila, varapuheenjohtaja Hannu Timmerbacka ja jäsenenä insinööri Markku Jokela. Yhtiön johtoryhmään kuuluivat toimitusjohtaja Hannu Timmerbacka, Jarmo Kanervo (talous ja hallinto), Sami Lahokoski (tuotanto, Lohja), Arto Timonen (myynti ja markkinointi), Hannu Seppälä (testaus- ja laserliiketoiminta) ja Ville Parpola (laki- ja henkilöstö). Vuonna 2008 Cencorpilla oli palveluksessaan keskimäärin 119 (134) henkilöä. Kauden lopussa työntekijöitä oli 101 (133). Konsernin henkilöstöstä työskenteli tilikauden lopussa Suomessa 89 (115) eli 88 % (86 %) ja ulkomailla 12 (18) eli 12 % (14 %). Cencorp Oyj:n osakkeiden lisäerän listalleotto Sampo Pankki Oyj:n Cencorp Oyj:n 2.689.008 euron vaihdettavan pääomalainan 2006 perusteella merkitsemät 7.908.847 uutta osaketta tulivat kaupankäynnin kohteeksi yhdistettyinä Cencorp Oyj:n vanhoihin osakkeisiin NASDAQ OMX Helsingin päälistalla 19.12.2008. Osakkeet merkittiin kaupparekisteriin 9.12.2008, jolloin Cencorp Oyj:n osakemäärä nousi yhteensä 7.908.847 osakkeella eli 46.964.875 osakkeesta 54.873.722 osakkeeseen. Osakkeiden merkintähinta kirjattiin kokonaisuudessaan sijoitetun vapaan oman pääoman rahastoon. Osakekurssin kehitys ja omistuksen muutokset Cencorp Oyj:n osakepääoma 31.12.2008 oli 3.425.059,10 euroa käsittäen 54.873.722 osaketta. Tilikauden aikana osakkeiden vaihto Helsingin Pörssissä oli 1,8 milj. euroa eli 14.488.490 osaketta (vuonna 2007; 5,3 milj. euroa eli 15 224 169 osaketta). Tilikauden ylin kurssinoteraaus oli 0,25 euroa ja alin 0,09 euroa. Tilikauden keskikurssi oli 0,13 euroa ja kauden viimeisen pörssipäivän (31.12.2008) noteeraus oli 0,10 euroa. Yhtiön osakekannan markkina-arvo vuoden lopussa oli 5,5 milj. euroa. Yhtiöllä oli katsauskauden lopussa yhteensä 5.172 osakkeenomistajaa. Kymmenen suurimman osakkeenomistajan hallussa oli 31.12.2008 yhteensä 64,6 prosenttia yhtiön osakkeista ja äänistä. Suurin osakkeenomistaja joulukuussa 2008 tapahtuneen vaihtovelkakirjalainan konvertoinnin jälkeen oli Sampo Pankki Oyj, joka omisti 19,9 % yhtiön osakkeista ja äänistä. Yhtiön perustajalla, entisellä toimitusjohtajalla ja nykyisellä hallituksen jäsenellä Markku Jokelalla oli 15,3 % yhtiön osakkeista ja äänistä. Savcor Group Ltd Oy nousi tilikauden lopussa kolmanneksi suurimmaksi osakkeenomistajaksi, jolloin Savcor Group Ltd Oy:llä oli 9,7 % yhtiön osakkeista ja äänistä. Hallituksen jäsenet määräysvaltayhteisöineen omistivat 31.12.2008 yhteensä 10.114.897 osaketta, mikä oli 18,4 prosenttia yhtiön osake- ja äänimäärästä. Yhtiön toimitusjohtaja Hannu Timmerbacka ei omistanut yhtiön osakkeita vuoden lopussa. Ulkomaisessa omistuksessa olevien osakkeiden määrä 31.12.2008 oli 184.231 kappaletta eli 0,3 prosenttia osake- ja äänimäärästä. Cencorp Oyj:n hallussa ei ollut tilikauden päättyessä yhtiön omia osakkeita. ARVOPAPERIMARKKINALAIN (AML) 2:9 §:N MUKAISET ILMOITUKSET AML:n 2:9§:n mukaiset liputusilmoitukset ovat luettavissa Cencorp Oyj:n pörssitiedotteista, jotka ovat nähtävillä Cencorpin internet- sivuilla osoitteessa www.cencorp.com. Tilikauden aikana yhtiön tietoon on tullut seuraavat Arvopaperimarkkinalain 2:9 §:n mukaiset liputusilmoitukset omistusosuuden muutoksista Cencorp Oyj:ssä: Savcor Group Ltd Oy on 28.11.2008 hankkinut yhteensä 5.311.213 Cencorpin osaketta ja Savcorin omistusosuus Cencorpin osakepääomasta on siten ylittänyt 10%. Osakekauppojen toteuttamisen jälkeen Savcor omistaa 5.311.213 Cencorpin osaketta, joka oli 11,3 %.yhtiön osakekannasta ja äänimäärästä. Sampo Pankki Oyj ilmoitti 28.11.2008 konvertoivansa Cencorp Oyj:ltä olevan pääomaehtoisen 2.7 milj. euron saatavansa (vaihdettava pääomalaina 2006) osakkeiksi pääomalainasopimuksen ehtojen mukaisesti. Sampo Pankki Oyj sai konversiossa yhteensä 7.908.847 Cencorpin osaketta, jonka johdosta sen omistusosuus ylitti 15% Cencorp Oyj:n osakkeista ja äänistä. Sampo Pankki Oyj omistaa 10.908.847 Cencorp Oyj:n osaketta, joka on 19,9% yhtiön osakekannasta ja äänimäärästä. Savcor Group Ltd Oy ja Markku Jokela sekä Markku Jokelan määräysvallassa arvopaperimarkkinalain 1 luvun 5 §:ssä tarkoitetulla tavalla oleva FT Capital Oy sekä Pirjo Jokela ja Joni Jokela (jäljempänä Jokela) ovat 28.11.2008 sopineet suunnitelmasta ehdottaa Cencorpille yritysjärjestelyä, johon liittyen Savcor Group Ltd Oy tekisi vapaaehtoisen ostotarjouksen Cencorpin kaikista osakkeista ja optio-oikeuksista. Lisäksi Savcor ja Sampo Pankki Oyj ovat sopineet eräistä osajärjestelyistä Ehdolliseen Rahoitusjärjestelyyn ja Ostotarjoukseen liittyen. Rahoitustarkastuksen tulkinnan mukaan Savcor Group Ltd Oy, Jokela ja Sampo Pankki Oyj toimivat osana Järjestelyä arvopaperimarkkinalaissa tarkoitetulla tavalla yksissä tuumin määräävän vallan käyttämiseksi Cencorpissa. Keskinäinen työeläkevakuutusyhtiö Varman osuus Cencorp Oyj:n osake- ja äänimäärästä on 28.11.2008 laskenut alle 1/20 osaan eli 10,46 prosentista 0 prosenttiin. Keskinäinen työeläkevakuutusyhtiö Varma omisti aikaisemmin 4.914.263 Cencorp Oyj:n osaketta. KATSAUSKAUDEN JÄLKEISET TAPAHTUMAT Yksityiskohtaiset tiedot katsauskauden jälkeisistä tapahtumista ovat luettavissa Cencorp Oyj:n pörssitiedotteista, jotka ovat nähtävillä Cencorp Oyj:n internet- sivuilla osoitteessa www.cencorp.com Toimitusjohtaja Hannu Timmerbacka nimitti Cencorp Oyj:n johtoryhmän Cencorp Oyj:n johtoryhmään kuuluvat 8.1.2009 alkaen toimitusjohtaja Hannu Timmerbacka, talousjohtaja Jarmo Kanervo ja lakiasiainjohtaja Ville Parpola. Yhtiön yleisen tuloskehityksen seurannan lisäksi johtoryhmän ensisijaisiin tehtäviin kuuluvat 28.11.2008 tiedotetun Cencorp Oyj:n, Sampo Pankki Oyj:n ja Savcor Group Ltd Oy:n välisen rahoitusjärjestelyn sekä siihen liittyvien osakeantien ja yritysjärjestelyiden toteuttaminen. Cencorp Oyj:n myynti- ja markkinointijohtaja Arto Timonen, testauslaite- ja laserliiketoiminnasta vastaava johtaja Hannu Seppälä ja Lohjan tehtaan tuotannosta vastaava johtaja Sami Lahokoski jatkavat entisissä tehtävissään ja raportoivat suoraan toimitusjohtajalle. Yhteistoimintaneuvottelut päättyneet Cencorp Oyj:n 23.12.2008 aloitetuissa yhteistoimintaneuvotteluissa on saavutettu neuvottelutulos 8.1.2009. Cencorp Oyj:n Suomen yhtiöiden henkilökunta lomautetaan tuotannollisilla ja taloudellisilla perusteilla enintään 90 päiväksi alkaen 26.1.2009. Lomautukset toteutetaan porrastetusti siten, että yhtiön toimintakyky ja laitteiden toimitusvalmius säilyy kysyntää vastaavalla tasolla. Savcor Group Ltd Oy merkitsi suunnatussa annissa 10.000.000 Cencorp Oyj:n osaketta Cencorpin hallitus päätti 3.2.2009, varsinaisen yhtiökokouksen sille 17.4.2008 antaman valtuutuksen perusteella, yhteensä enintään 10.000.000 Cencorpin uuden osakkeen suuntaamisesta Savcorille. Osakkeiden merkintähinta oli 0,08 euroa osakkeelta. Suunnatun annin tarkoituksena oli Cencorpin akuutin rahoitustarpeen täyttäminen. Samalla Savcor antoi Cencorpille 200.000 euroa vieraan pääoman ehtoista rahoitusta markkinakäytännön mukaisilla ehdoilla. Savcor Group Ltd Oy merkitsi osakkeet 3.2.2009 ja maksoi 5.2.2009, minkä jälkeen Savcor Group Ltd Oy:n omistusosuus Cencorpin osakkeista ja äänimäärästä on 23,6 %. Finanssivalvonnan tulkinnan mukaan Savcor Group Ltd Oy, Markku, Pirjo ja Joni Jokela, FT Capital Oy sekä Sampo Pankki Oyj toimivat osana tulevaa yritysjärjestelyä arvopaperimarkkinalaissa tarkoitetulla tavalla yksissä tuumin määräävän vallan käyttämiseksi Cencorp Oyj:ssä. Suunnatun osakeannin jälkeen kyseisten osakkeenomistajien yhteenlaskettu omistusosuus Cencorp Oyj:n osakkeista ja äänimäärästä on yhteensä 56,9 %. Cencorpin ja Photoniumin välinen yhteistyösopimus Cencorp ja Photonium allekirjoittivat 3.2.2009 yhteistyösopimuksen, jonka mukaisesti osapuolten on tarkoitus alkaa tehdä aiempaa merkittävästi läheisempää yhteistyötä eri osa-alueilla. Yhteistyön osana Cencorp ostaisi Photoniumilta ainakin suunnittelupalveluita ja mahdollisesti myöhemmin myös sopimusalihankintapalveluita. Lisäksi Cencorp toimisi Photoniumin tarjoamien ns. räätälöityjen tuotantoautomaatioratkaisujen jakelijana. Photoniumin toimitusjohtaja Markku Jokela siirtyi samassa yhteydessä Cencorpin teknologiajohtajaksi. Yhteistyösopimusta on kuvattu tarkemmin jäljempänä ja sen voimaantulo riippuu jäljempänä kuvatun Yritysjärjestelyn voimaantulosta. CENCORP OYJ:N, SAMPO PANKKI OYJ:N JA SAVCOR GROUP LTD OY:N VÄLINEN EHDOLLINEN RAHOITUSJÄRJESTELY JA SIIHEN LIITTYVÄ YRITYSJÄRJESTELY, YHTEISTYÖSOPIMUS JA VAPAAEHTOINEN OSTOTARJOUS Yksityiskohtaiset tiedot ehdollisesta rahoitusjärjestelystä ja jäljempänä kuvatusta yritysjärjestelystä sekä ostotarjouksesta ovat luettavissa Cencorp Oyj:n pörssitiedotteista, jotka ovat nähtävillä Cencorp Oyj:n internet- sivuilla osoitteessa www.cencorp.com Savcor Group Ltd:n ehdottama yritysjärjestely ja suunnitelma vapaaehtoisen ostotarjouksen tekemisestä Savcor Group Ltd Oy (”Savcor”) on käynyt neuvotteluja Cencorp Oyj:n (”Cencorp”) ja sen päärahoittajan Sampo Pankki Oyj:n (”SP”) kanssa Cencorpin taloudellisen aseman vahvistamiseen liittyen, johon liittyen Cencorp Oyj:n ylimääräinen yhtiökokous 22.12.2008 teki Ehdollista rahoitusjärjestelyä (”Ehdollinen Rahoitusjärjestely”) koskevat päätökset. Savcor ja Markku Jokela sekä hänen määräysvallassaan oleva FT Capital Oy (”Jokela”) ovat lisäksi sopineet suunnitelmasta ehdottaa Cencorpille yritysjärjestelyä (”Yritysjärjestely”), johon liittyen Savcor tekisi myös vapaaehtoisen ostotarjouksen Cencorpin kaikista osakkeista ja optio-oikeuksista (”Ostotarjous”). Lisäksi Savcor ja SP ovat sopineet eräistä osajärjestelyistä Ostotarjoukseen liittyen. Mikäli Yritysjärjestely ja Ostotarjous eivät toteudu, myöskään Ehdollinen Rahoitusjärjestely ei toteudu. Yritysjärjestelyä ja Ostotarjousta on selvitetty tarkemmin jäljempänä kohdassa ”2. Yritysjärjestely”, ”3. Yhteistyösopimus” ja ”4. Ostotarjous”. 1. Ehdollinen rahoitusjärjestely Cencorp Oyj:n ylimääräinen yhtiökokous 22.12.2008 teki Ehdollisen Rahoitusjärjestelyn edellyttämät päätökset, jotka on tarkemmin kuvattu kappaleessa ”22.12.2008 pidetyn ylimääräisen yhtiökokouksen päätökset”. 2. Yritysjärjestely (Savcor Alfa Oy:n hankinta) Savcor on ehdottanut ylimääräisessä yhtiökokouksessa 22.12.2008 valitulle Cencorpin uudelle hallitukselle neuvottelujen aloittamista Yritysjärjestelyn toteuttamiseksi. Osana Yritysjärjestelyä Cencorp ja Savcorin kokonaan omistama tytäryhtiö Savcor Face Group Oy allekirjoittivat 3.2.2009 ehdollisen kauppakirjan, jonka mukaan Cencorp hankkii Savcor Alfa Oy:n koko osakekannan. Savcor Alfa Oy:n velattoman arvon (EV) on sovittu Yritysjärjestelyssä olevan 2,0 miljoonaa euroa. Savcor Alfa Oy:n korollisten nettovelkojen arvioidaan olevan Yritysjärjestelyn toteutuessa noin 1,1 miljoonaa euroa, jolloin Savcor Alfa Oy:n osakekannan kauppahinnaksi muodostuu noin 0,9 miljoonaa euroa. Cencorp ja Savcor Face Group Oy ovat sopineet, että Cencorp jää kaupan voimaantulon yhteydessä lopullisen kauppahinnan suuruisen määrän velkaa Savcor Face Group Oy:lle. Savcor Alfa Oy:n osakkeet jäävät kauppahintavelan pantiksi Savcor Face Group Oy:lle. Cencorpin hallitus on pyytänyt Yritysjärjestelyyn liittyen lausuntoa Yritysjärjestelyssä maksettavasta vastikkeesta (ns. Fairness Opinion) Pro Value Corporate Finance Oy:ltä. Lausunnon mukaan kauppasopimuksen mukainen vastike on taloudellisessa mielessä, ottaen huomioon Kokonaisjärjestelyssä syntyvät synergiahyödyt, kokonaisuutena arvioituna kohtuullinen Cencorpin osakkeenomistajien kannalta. Yritysjärjestelyn, ja siihen liittyvän jäljempänä kuvatun Cencorpin ja Photoniumin välisen yhteistyösopimuksen mahdollistaman yhteistyön, tavoitteena on luoda Cencorpista entistä merkittävämpi elektroniikkateollisuuden automaatioratkaisuihin erikoistunut yhtiö, joka pystyy tarjoamaan aikaisempaa monipuolisempia ja tehokkaampia automaatioratkaisuja yhdistämällä Savcor Alfa Oy:n laserosaamisen sekä Photoniumilta yhteistyösopimuksen perusteella hankittavan automaatio-osaamisen täydentämään Cencorpin tuote- ja palvelutarjontaa nykyisille ja uusille asiakkailleen. Savcor Alfa Oy:n hankintaa koskevan sopimuksen voimaantulo on ehdollinen muun muassa sille, että Savcor on päättänyt toteuttaa Yritysjärjestelyyn liittyvän Ostotarjouksen siten kuin Yritysjärjestelyä koskevissa 28.11.2008 julkistetuissa (ja 1.12.2008 täydennetyissä) pörssitiedotteissa on tarkemmin kuvattu ja että Savcor Alfa Oy:ssä ei ole tapahtunut tai ilmennyt sopimuksen allekirjoittamisen jälkeen seikkaa, joka olisi kohtuullisesti arvioiden estänyt Cencorpin sitoutumisen sopimukseen sen allekirjoitushetkellä. Savcor Alfa Oy:n hankintaa koskevan sopimuksen arvioidaan tulevan voimaan aikaisintaan maaliskuussa 2009. 3. Cencorpin ja Photoniumin välinen yhteistyösopimus Cencorp ja Photonium allekirjoittivat 3.2.2009 yhteistyösopimuksen, jonka mukaisesti osapuolten on tarkoitus alkaa tehdä aiempaa merkittävästi läheisempää yhteistyötä eri osa-alueilla. Sopimus korvaa osapuolten välillä vuonna 2004 solmitun hankintasopimuksen. Yhteistyön osana Savcor Alfan hankinnalla vahvistettu Cencorp ostaisi Photoniumilta ainakin suunnittelupalveluita ja mahdollisesti myöhemmin myös sopimusalihankintapalveluita. Lisäksi Cencorp toimisi Photoniumin tarjoamien ns. räätälöityjen tuotantoautomaatioratkaisujen jakelijana. Yhteistyösopimus sisältää myös Cencorpille annetun osto-option, jonka mukaan Cencorpilla on halutessaan oikeus, mutta ei velvollisuutta, ostaa Photoniumin ja Akseli Lahtinen Oy:n liiketoiminnat sopimuksessa tarkemmin sovituin ehdoin kolmen (3) vuoden kuluessa sopimuksen voimaantulosta. Yhteistyösopimuksen voimaantulo on ehdollinen sille, että Yritysjärjestely tulee voimaan. 4. Ostotarjous Mikäli Cencorpin yhtiökokous on tehnyt Ehdollisen Rahoitusjärjestelyn edellyttämät päätökset ja osapuolet ovat päässeet sopimukseen edellä kohdassa 2 kuvatun Yritysjärjestelyn toteuttamisesta, Savcor päättää arvopaperimarkkinalain 6 luvun mukaisen Ostotarjouksen tekemisestä kaikista Cencorpin osakkeista ja optio-oikeuksista. Ostotarjouksen toteuttaminen on ehdollinen muun muassa Ehdollisen Rahoitusjärjestelyn ja Yritysjärjestelyn toteuttamiselle. Ostotarjouksessa tarjousvastike Cencorpin osakkeista olisi 0,08 euroa osakkeelta. Jokela on sitoutunut olemaan myymättä osakkeitaan Ostotarjouksessa. SP on osaltaan antanut sitoumuksen, jonka mukaan se hyväksyy Ostotarjouksen kaikkien omistamiensa Cencorpin osakkeiden osalta. Savcorin arvion mukaan Ostotarjous voi alkaa aikaisintaan tammikuussa 2009. Savcor julkistaa pörssitiedotteella päätöksen Ostotarjouksesta sekä tarjouksen keskeiset ehdot viivytyksettä lopullisen päätöksen jälkeen. Ostotarjouksen toteuttamisen yhteydessä SP merkitsee Cencorpin sille osana Ehdollista Rahoitusjärjestelyä suuntaamat 44.594.041 uutta osaketta ja myy näin saamansa Cencorpin uudet osakkeet välittömästi Savcorille hintaan 0,08 euroa / osake. Savcor voi siten osallistua myös näillä osakkeilla Ostotarjouksen toteutumisen jälkeen osana ylimääräisessä yhtiökokouksessa 22.12.2008 päätettyyn merkintäetuoikeusantiin. Savcorin tarkoituksena on säilyttää Cencorp pörssilistalla Ostotarjouksen toteutumisen jälkeenkin. Savcorin omistusosuuden Cencorpista odotetaan nousevan Ehdollisen Rahoitusjärjestelyn, Yritysjärjestelyn ja Ostotarjouksen toteutumisen seurauksena yli 60 mutta enintään 90 prosenttiin Cencorpin osakkeista ja äänistä. Savcorille ei näin ollen odoteta syntyvän osakeyhtiölain 18 luvun mukaista oikeutta ja velvollisuutta lunastaa Cencorpin vähemmistöosakkeenomistajien osakkeet Yritysjärjestelyn ja Ostotarjouksen toteutumisen seurauksena. 5. Kokonaisjärjestelyn vaikutus Cencorpin omavaraisuuteen Cencorp-konsernin Kokonaisjärjestelyn jälkeiseen omavaraisuusasteeseen vaikuttavat erityisesti seuraavat seikat: (i) Cencorp Oyj:n ylimääräisessä yhtiökokouksessa 22.12.2008 päätetyn Ehdollisen Rahoitusjärjestelyn toteuttaminen, (ii) Savcor Alfan korollisten nettovelkojen määrä Yritysjärjestelyn tullessa voimaan,(iii) Kokonaisjärjestelyn yhteydessä mahdollisesti ilmenevät tase-erien alaskirjaustarpeet, sekä (iv) Kokonaisjärjestelyn IFRS:n mukainen kirjanpitokäsittely. Cencorpin alustavan arvion mukaan Cencorp-konsernin omavaraisuusaste on noin 40-60% Kokonaisjärjestelyn toteutumisen jälkeen olettaen Cencorpin taseaseman per 30.9.2008, siihen yhdistettävän Savcor Alfa Oy:n taseaseman per 30.9.2008, Savcorin sitoumuksen huolehtia siitä, että Ehdolliseen Rahoitusjärjestelyyn liittyvässä merkintäetuoikeusannissa merkitään uusia osakkeita vähintään 1,6 miljoonan euron arvosta, Cencorpin kahden hallituksen jäsenen sitoumuksen merkitä Ehdolliseen Rahoitusjärjestelyyn liittyvässä uusille hallituksen jäsenille suunnatussa annissa osakkeita yhteensä 0,45 miljoonan euron arvosta ja ottaen myös huomioon edellä kuvatun Savcorille suunnatun määrältään 0,8 miljoonan euron osakeannin. Toteutuva omavaraisuusaste voi kuitenkin poiketa tästä alustavasta arviosta. 6. Arvio kokonaisjärjestelyn synergioista Kokonaisjärjestelyn tarkoituksena on luoda Cencorpista entistä merkittävämpi elektroniikkateollisuuden automaatioratkaisuihin erikoistunut yhtiö, joka pystyy tarjoamaan aikaisempaa monipuolisempia ja tehokkaampia automaatio- ja laserratkaisuja. Kokonaisjärjestelyn arvioidaan olevan omiaan johtamaan yhteensä merkittävien tulopuolen, kulupuolen ja rahoituksellisten synergioiden ja muiden hyötyjen syntymiseen, mikä johtuu erityisesti Cencorpin ja Savcor Alfa Oy:n toisiaan täydentävistä vahvuusalueista sekä Cencorpin ja Photoniumin välille edellä kuvatun yhteistyösopimuksen perusteella suunnitellusta aiempaa läheisemmästä yhteistyöstä: (i) Savcor Alfan laserosaaminen vastaa Cencorpin tarpeeseen löytää yhteistyökumppani laserteknologian alalla, (ii) Photoniumilta yhteistyösopimuksen perusteella hankittava monipuolinen automaatio-osaaminen mahdollistaa Cencorpin ja Savcor Alfan tuotteiden sisällyttämisen joustavammin erilaisiin ratkaisuihin ja uusiin sovelluksiin sekä uusien ratkaisujen kehittämisen ja toteuttamisen, (iii) Savcor Alfan ja Cencorpin tuotteet, sekä Photoniumin kanssa tehdyn yhteistyösopimuksen perusteella Cencorpin jakelemat Photoniumin tuotteet, kattavat yhdessä merkittävän osan elektroniikkateollisuuden prosessiketjusta mahdollistaen suurempien kokonaisuuksien myynnin, (iv) Cencorpin tunnettuus, hyväksytyn toimittajan asema laajassa asiakaskunnassa ja globaali jakelu- ja huoltoverkko edesauttavat tuotteiden menekkiä, (v) Cencorpin ja Savcor Alfan toimintoja ja työprosesseja voidaan kehittää ja rationalisoida, (vi) Cencorpin taseen vahvistuminen ja maksuvalmiuden paraneminen auttaa yhtiötä merkittävien asiakassuhteiden ylläpidossa ja uusien kehittämisessä, (vii) vieraan pääoman kustannukset pienenevät Ehdollisen Rahoitusjärjestelyn seurauksena, ja (viii) osin jo toteutetut muutokset Cencorpin hallituksessa ja toimivassa johdossa lisäävät niiden teollisuudenalan ja asiakaskunnan tuntemusta sekä kansainvälisen liiketoiminnan kokemusta. Edellä esitetyt arviot Kokonaisjärjestelyn synergioista ovat Cencorpin alustavia arvioita. 7. Rahoitustarkastuksen poikkeuslupa Rahoitustarkastuksen tulkinnan mukaan Savcor, Jokela (ja hänen määräysvallassaan AML 1 luvun 5 §:ssä tarkoitetulla tavalla oleva FT Capital Oy sekä Pirjo Jokela ja Joni Jokela, yhdessä ”Jokela”) ja SP toimivat edellä kuvatussa järjestelyssä arvopaperimarkkinalaissa tarkoitetulla tavalla yksissä tuumin määräävän vallan käyttämiseksi Cencorpissa. Rahoitustarkastus on 3.2.2009 myöntänyt Savcorille, Jokelalle ja SP:lle poikkeusluvan arvopaperimarkkinalain 6 luvun 10 §:ssä tarkoitetusta tarjousvelvollisuudesta, joka edellä mainituille tahoille syntyisi heidän toimiessaan edellä mainitulla tavalla yksissä tuumin. Rahoitustarkastuksen Savcorille, Jokelalle ja SP:lle myöntämien poikkeuslupien edellytyksenä on, että mainitut tahot eivät toimi yksissä tuumin määräävän vallan käyttämiseksi Cencorpissa muutoin kuin edellä kuvatun järjestelyn osalta. TOIMINTAYMPÄRISTÖ, ASIAKKAAT, TULEVAISUUDEN NÄKYMÄT JA SUUNNITELTU KOKONAISJÄRJESTELY Cencorp toimii aktiivisesti telekommunikaatio-, teollisuuselektroniikka-, liikenneväline-elektroniikka ja puolijohdeteollisuuden toimialoilla, tarjoten tuotantoautomaatiosoluja, testausratkaisuja, lasersovelluksia ja näistä muodostuvia toimituskokonaisuuksia sekä näihin liittyen huolto- ja muuta teknistä palvelua. Yhtiö keskittyy markkina-alueisiin, jotka ovat Pohjoismaat ja muu Eurooppa, Venäjä, Pohjois-Amerikka, Latinalainen Amerikka ja Aasia. Meneillään olevan Kokonaisjärjestelyn tarkoituksena on luoda Cencorpista entistä merkittävämpi elektroniikkateollisuuden tuotantoautomaatioratkaisuihin erikoistunut yhtiö, joka pystyy tarjoamaan aikaisempaa monipuolisempia ja tehokkaampia automaatio- ja laser-ratkaisuja asiakkaitten oman tuotantotoiminnan parantamiseksi. Kokonaisjärjestelyn arvioidaan johtavan tilausten määrään, kustannuksiin ja rahoitukseen liittyvien synergioiden ja muiden hyötyjen syntymiseen. Tämä johtuu erityisesti Cencorpin ja Savcor Alfa Oy:n toisiaan täydentävistä vahvuusalueista ja tuotteistosta sekä Cencorpin ja Photoniumin välille yhteistyösopimuksen perusteella suunnitellusta tiivistyvästä yhteistyöstä. Yhtiön alhainen tilauskanta sekä erittäin haastava yleinen talous- ja markkinatilanne vaikeuttavat numeeristen ennusteiden antamista kuluvalle tilikaudelle, joten yhtiö keskittyy toimissaan tulossa olevan integraation täytäntöönpanoon ja niiden seurauksena aikaansaatujen tulosten seurantaan. Tulevaisuuteen liittyvät riskit ja epävarmuustekijät Cencorpin merkittävimmät lähiajan riskit liittyvät asiakkaitten varovaisuuteen investoinneissa, meneillään olevan kokonaisjärjestelyn toteutuksen onnistuneeseen läpivientiin sekä yleiseen rahoitukselliseen ja taloudelliseen epävarmuuteen. Näkyvyys Yhtiön sisään tulevien tilausten kehittymisestä on poikkeuksellisen lyhyt johtuen asiakkaitten investointiaktiivisuuden nopeasta muuttumisesta viimeisten viikkojen aikana. Investointien vilkastuessa Yhtiön asiakkaat tulevat todennäköisesti edellyttämään aiempaa lyhyempiä toimitusaikoja, mikä voi johtaa Yhtiön liikevaihdon voimakkaaseen vaihteluun lyhyellä ja keskipitkällä aikavälillä tuotteiden kulloisenkin kysynnän mukaan. Mikäli Yhtiön asiakkaat eivät halua sitoa varoja tuotantoautomaatiolaiteinvestointeihin tulee tämä näkymään suoraan myös Yhtiön tilauskannassa. Mikäli yllämainitun Yritys- ja Kokonaisjärjestelyn toteutuksen onnistuminen ei toteudu toivotulla ja suunnitellulla tavalla, saattavat Yritys- ja Kokonaisjärjestelyn oletetut synergiaedut jäädä toteutumatta osin tai kokonaan suunniteltujen kaltaisina ja näin Yhtiö ei saavuta suunniteltua liikevaihdon tasoa tai suunniteltuja kustannussäästöjä. Yhtiön rahoitustilanne on ollut poikkeuksellisen heikko. Cencorpin hallitus päätti 3.2.2009 10.000.000 Cencorpin uuden osakkeen suuntaamisesta Savcorille. Osakkeiden merkintähinta oli 0,08 euroa osakkeelta. Suunnatun annin tarkoituksena oli Cencorpin akuutin rahoitustarpeen täyttäminen. Mikäli meneillään oleva Kokonaisjärjestely toteutuu, niin sen yhteydessä yhtiöön on tulossa uutta rahaa merkintäannissa vähintään 2 milj.euroa. Tämän lisäksi Sampo pankki on konvertoimassa osana kokonaisjärjestelyä 3,5 milj.euron lainasaataviaan yhtiön osakepääomaksi, joka osaltaan helpottaa yhtiön lainojen hoitokustannuksia. Mikäli tilauskanta ei kehity positiivisesti, yleinen taloudellinen tilanne huononee edelleen ja mikäli meneillään oleva Kokonaisjärjestely ei toteudu, niin Yhtiön on arvioitava uudelleen rahoitustarpeensa. Hallituksen esitys tuloksen käsittelystä Cencorp Oyj:n hallitus esittää 29.4.2009 kokoontuvalle varsinaiselle yhtiökokoukselle, että 31.12.2008 päättyneen tilikauden tappio kirjataan kertyneet voittovarat -tilille eikä osinkoa jaeta. Yhtiöllä ei ole jakokelpoisia varoja. Varsinainen yhtiökokous Cencorp Oyj:n varsinainen yhtiökokous pidetään 29.4.2009. Kutsu kokoukseen julkistetaan myöhemmin. Taloudellinen raportointi vuonna 2009 Cencorp julkaisee 31.3.2009 sähköisen vuosikertomuksen yhtiön verkkosivuilla osoitteessa www.cencorp.com. Vuosikertomus julkaistaan yhtiöön kotisivuilla sekä suomeksi että englanniksi. Cencorp Oyj julkaisee vuonna 2009 taloudelliset tiedotteensa suomeksi ja englanniksi seuraavan aikataulun mukaisesti: - tammi-maaliskuu: 28.5.2009 - tammi-kesäkuu: 27.8.2009 - tammi-syyskuu: 26.11.2009 Virkkalassa 6.2.2009 Cencorp Oyj Hallitus -------------------------------------------------------------------------------- | KONSERNITULOSLASKELMA | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | (tilintarkastamaton) | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | EUR 1 000 | 10-12/2008 | 10-12/2007 | 1-12/2008 | 1-12/2007 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevaihto | 3 677 | 6 338 | 15 611 | 20 323 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Muut tuotot | 47 | 236 | 86 | 421 | -------------------------------------------------------------------------------- | Kulut yhteensä | -4 149 | -5 880 | -17 051 | -20 901 | -------------------------------------------------------------------------------- | Poistot ja | -412 | -152 | -831 | -893 | | arvonalentumiset | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Liiketulos | -837 | 542 | -2 185 | -1 050 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Rahoitustuotot ja | -1 627 | -1 766 | -2 386 | -2 839 | | -kulut | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos ennen veroja | -2 464 | -1 224 | -4 571 | -3 889 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Tuloverot | -17 | -104 | -24 | -74 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Tilikauden tulos | -2 481 | -1 328 | -4 595 | -3 963 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | KONSERNITASE | | | -------------------------------------------------------------------------------- | (tilintarkastamaton) | | | -------------------------------------------------------------------------------- | EUR 1 000 | 31.12.2008 | 31.12.2007 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | VARAT | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Pitkäaikaiset varat | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet | 1 431 | 1 613 | -------------------------------------------------------------------------------- | Sijoituskiinteistöt | | 343 | -------------------------------------------------------------------------------- | Liikearvo | 2 028 | 2 028 | -------------------------------------------------------------------------------- | Muut aineettomat hyödykkeet | 1 243 | 430 | -------------------------------------------------------------------------------- | Keskeneräiset tuotekehityshankkeet | 0 | 1 340 | -------------------------------------------------------------------------------- | Laskennallinen verosaaminen | 0 | 23 | -------------------------------------------------------------------------------- | Myytävissä olevat sijoitukset | 10 | 17 | -------------------------------------------------------------------------------- | | 4 712 | 5 794 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Lyhytaikaiset varat | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Vaihto-omaisuus | 3 554 | 4 298 | -------------------------------------------------------------------------------- | Myyntisaamiset | 2 974 | 6 388 | -------------------------------------------------------------------------------- | Muut lyhytaikaiset varat | 472 | 744 | -------------------------------------------------------------------------------- | Rahavarat | 175 | 253 | -------------------------------------------------------------------------------- | | 7 175 | 11 683 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Varat yhteensä | 11 887 | 17 477 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | OMA PÄÄOMA JA VELAT | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Emoyhteisön omistajille kuuluva oma pääoma | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Osakepääoma | 3 425 | 3 425 | -------------------------------------------------------------------------------- | Muut rahastot | 12 007 | 9 318 | -------------------------------------------------------------------------------- | Muuntoero | 69 | -2 | -------------------------------------------------------------------------------- | Kertyneet voittovarat | -13 602 | -10 357 | -------------------------------------------------------------------------------- | Oma pääoma yhteensä | 1 899 | 2 384 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Pitkäaikaiset velat | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Pitkäaikaiset lainat | 2 962 | 7 078 | -------------------------------------------------------------------------------- | Laskennalliset verovelat | 13 | 303 | -------------------------------------------------------------------------------- | Pitkäaikaiset velat yhteensä | 2 975 | 7 381 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Lyhytaikaiset velat | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Ostovelat ja muut velat | 2 919 | 3 345 | -------------------------------------------------------------------------------- | Lyhytaikaiset lainat | 2 596 | 2 611 | -------------------------------------------------------------------------------- | Pitkäaikaisten lainojen lyhennyserät | 1 383 | 1 564 | -------------------------------------------------------------------------------- | Lyhytaikaiset varaukset | 115 | 192 | -------------------------------------------------------------------------------- | Lyhytaikaiset velat yhteensä | 7 013 | 7 712 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Velat yhteensä | 9 988 | 15 093 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Oma pääoma ja velat yhteensä | 11 887 | 17 477 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | OMAN PÄÄOMAN MUUTOSLASKELMA 1.1. - | | | | | | 31.12.2008 | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | (tilintarkastamaton | | | | Sijoitet | | | | ) | | | | un | | | -------------------------------------------------------------------------------- | | | | | vapaan | | | -------------------------------------------------------------------------------- | | Osake | Muut | Muunto | oman | Kertynee | Yhteens | | | - | | - | pääoman | t | ä | -------------------------------------------------------------------------------- | EUR 1 000 | pääom | rahas | ero | rahasto | voittova | | | | a | tot | | | rat | | -------------------------------------------------------------------------------- | Oma pääoma | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | 31.12.2007 | 3 425 | 4908 | 41 | 4 410 | -10 400 | 2 384 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Vaihtovelkakirjalainan | | | 2 689 | | 2 689 | | konvertointi osakkeiksi | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Muuntoero | | | 45 | | | 45 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Vaihtovelkakirjalainan | | | | | | | konvertoinnista | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | aiheutunut laskennallinen | | | | 1 464 | 1 464 | | kulu (IAS32) | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Muu muutos | | | | | -88 | -88 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos | | | | | -4 595 | -4 595 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Oma pääoma | 3 425 | 4 908 | 86 | 7 099 | -13 619 | 1 899 | -------------------------------------------------------------------------------- | 31.12.2008 | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | OMAN PÄÄOMAN MUUTOSLASKELMA 1.1. - | | | | | | 31.12.2007 | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | (tilintarkastamaton | | | | Sijoitet | | | | ) | | | | un | | | -------------------------------------------------------------------------------- | | | | | vapaan | | | -------------------------------------------------------------------------------- | | Osake | Muut | Muunto | oman | Kertynee | Yhteens | | | - | | - | pääoman | t | ä | -------------------------------------------------------------------------------- | EUR 1 000 | pääom | rahas | ero | rahasto | voittova | | | | a | tot | | | rat | | -------------------------------------------------------------------------------- | Oma pääoma | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | 31.12.2006 | 3 425 | 4 908 | -3 254 | | -4 136 | 943 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Vuoteen 2003 | | | | | | | | lopppuun | | | | | | | | kertyneiden | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | muuntoerojen siirto | | | 3 259 | | -3 259 | 0 | | (IFRS 1) | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Vaihtovelkakirjalainan | | | 3 050 | | 3 050 | | konvertointi osakkeiksi | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Muuntoero | | | 36 | | | 36 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Suunnattu anti | | | | 1 360 | | 1 360 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Vaihtovelkakirjalainan | | | | | | | konvertoinnista | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | aiheutunut laskennallinen | | | | 1 525 | 1 525 | | kulu (IAS32) | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | IAS 39 | | | | | -508 | -508 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Muu muutos | | | | | -59 | -59 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos | | | | | -3 963 | -3 963 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Oma pääoma | 3 425 | 4 908 | 41 | 4 410 | -10 400 | 2 384 | -------------------------------------------------------------------------------- | 31.12.2007 | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- Yhtiö päätti käyttää IFRS 1:n sallimaa mahdollisuutta, jonka mukaan ulkomaisten yksiköiden kertyneet muuntoerot voidaan IFRS-standardin käyttöönottohetkellä olettaa nollan suuruiseksi. Siten yhtiö aloitti laskemaan ulkomaisten yksiköiden kertyneitä muuntoeroja takautuvasti vasta IFRS-siirtymäpäivästä 1.1.2004 lukien. Samassa yhteydessä siirrettin kertyneistä voittovaroista 0,5 milj. euron erä muihin rahastoihin. Tehdyt muutokset esitettiin 6.11.2008 julkaistussa kolmannnen vuosineljänneksen osavuosikatsauksessa. Muutoksilla ei ollut vaikutusta oman pääoman kokonaismäärään tai tilinpäätöksen muihin eriin. -------------------------------------------------------------------------------- | KONSERNIN RAHAVIRTALASKELMA | | | -------------------------------------------------------------------------------- | (tilintarkastamaton) | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | EUR 1 000 | 1-12/2008 | 1-12/2007 | -------------------------------------------------------------------------------- | Tuloslaskelman voitto/tappio ennen veroja | -4 571 | -3 889 | -------------------------------------------------------------------------------- | Oikaisut: | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Poistot | 831 | 893 | -------------------------------------------------------------------------------- | Arvonalentumiset | 7 | | -------------------------------------------------------------------------------- | Realisoitumattomat kurssivoitot/tappiot | 0 | 108 | -------------------------------------------------------------------------------- | Muut tuotot ja kulut, joihin ei liity maksua | 5 | | -------------------------------------------------------------------------------- | Rahoitustuotot ja kulut | 2 379 | 2 839 | -------------------------------------------------------------------------------- | Oikaistu tulos ennen käyttöpääoman muutosta | -1 349 | -49 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Käyttöpääoman muutos | 3 613 | 26 | -------------------------------------------------------------------------------- | Liiketoiminnan rahavirta ennen rahoituseriä ja | 2 264 | -23 | | maksettuja veroja | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Maksetut korot | -896 | -723 | -------------------------------------------------------------------------------- | Saadut korot | 2 | 0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Maksetut tuloverot | 0 | -45 | -------------------------------------------------------------------------------- | LIIKETOIMINNAN NETTORAHAVIRTA | 1 370 | -791 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Investoinnit | -170 | -261 | -------------------------------------------------------------------------------- | Luovutustuotot | 350 | | -------------------------------------------------------------------------------- | Investointien rahavirta | 180 | -261 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | RAHAVIRTA INVESTOINTIEN JÄLKEEN | 1 550 | -1 052 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Osakeannista saadut maksut | 0 | 1 360 | -------------------------------------------------------------------------------- | Pitkäaikaisten lainojen takaisinmaksut | -1 605 | -1 698 | -------------------------------------------------------------------------------- | Lyhytaaikaisten lainojen nostot | 9 737 | 786 | -------------------------------------------------------------------------------- | Lyhytaaikaisten lainojen takaisinmaksut | -9 755 | -96 | -------------------------------------------------------------------------------- | Rahoituksen rahavirta | -1 623 | 352 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | RAHAVAROJEN LISÄYS (+)/ VÄHENNYS (-) | -73 | -700 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | KONSERNIN TUNNUSLUVUT | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | (tilintarkastamaton) | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | EUR 1 000 | 10-12/2008 | 10-12/2007 | 1-12/2008 | 1-12/2007 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevaihto | 3 677 | 6 338 | 15 611 | 20 323 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Liiketulos | -837 | 542 | -2 185 | -1 050 | -------------------------------------------------------------------------------- | % liikevaihdosta | -22,8 % | 8,6 % | -14,0 % | -5,2 % | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos ennen veroja | -2 464 | -1 224 | -4 571 | -3 889 | -------------------------------------------------------------------------------- | % liikevaihdosta | -67,0 % | -19,3 % | -29,3 % | -19,1 % | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Taseen loppusumma | 11 887 | 17 477 | 11 887 | 17 477 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Oman pääoman tuotto, % | - | - | -212,3 % | -238,2 % | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Sijoitetun pääoman | - | - | -19,6 % | -7,2 % | | tuotto, % | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Omavaraisuusaste, % | 16,4 % | 13,7 % | 16,4 % | 13,7 % | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Nettovelkaisuusaste | 356,3 % | 452,1 % | 356,3 % | 452,1 % | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Bruttoinvestoinnit | 6 | 125 | 178 | 261 | -------------------------------------------------------------------------------- | % liikevaihdosta | 0,2 % | 2,0 % | 1,1 % | 1,3 % | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Tutkimus- ja | 84 | 299 | 504 | 896 | | kehitysmenot | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | % liikevaihdosta | 2,3 % | 4,7 % | 3,2 % | 4,4 % | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Tilauskanta | 532 | 2 588 | 532 | 2 588 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Henkilöstö, keskimäärin | 104 | 133 | 119 | 134 | -------------------------------------------------------------------------------- | Henkilöstö, kauden | 101 | 133 | 101 | 133 | | lopussa | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Koroton vieras pääoma | 3 047 | 3 737 | 3 047 | 3 737 | -------------------------------------------------------------------------------- | Korollinen vieras pääoma | 6 941 | 11 030 | 6 941 | 11 030 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Osakekohtaiset | | | | | | tunnusluvut: | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Osakkeiden lukumäärä | 54 873 722 | 46 964 875 | 54 873 722 | 46 964 875 | | kauden lopussa | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Osakkeiden | 48 856 121 | 43 509 907 | 47 440 270 | 36 584 446 | | osakeantioikaistu | | | | | | lukumäärä, pain.ka | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Optio-oikeuksilla | 55 332 154 | 30 943 321 | 51 720 802 | 42 237 619 | | laimennettu keskim. | | | | | | lukumäärä | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos/osake, euroa/kpl | -0,12 | -0,04 | -0,15 | -0,12 | | (laimennettu) | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos/osake, euroa/kpl | -0,05 | -0,04 | -0,10 | -0,11 | | (laimentamaton) | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Oma pääoma/osake, euroa | 0,03 | 0,07 | 0,03 | 0,07 | -------------------------------------------------------------------------------- | Hinta/voitto -suhde (P/E | -2,23 | -5,6 | -1,13 | -2,6 | | -luku) (laimennettu) | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Hinta/voitto -suhde (P/E | -1,96 | -6,6 | -1,03 | -2,2 | | -luku) (laimentamaton) | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Osakkeen kurssikehitys: | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Ylin kurssi, euroa | 0,14 | 0,38 | 0,25 | 0,46 | -------------------------------------------------------------------------------- | Alin kurssi, euroa | 0,09 | 0,22 | 0,09 | 0,22 | -------------------------------------------------------------------------------- | Keskikurssi, euroa | 0,09 | 0,28 | 0,13 | 0,35 | -------------------------------------------------------------------------------- | Kurssi kauden lopussa, | 0,10 | 0,24 | 0,10 | 0,24 | | euroa | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Osakekannan | 5,5 | 11 | 5,5 | 11 | | markkina-arvo, kauden | | | | | | lopussa, MEUR | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Osakkeiden vaihdon | | | | | | kehitys: | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Osakeantikorjattu | - | - | 14 488 490 | 15 224 169 | | osakkeiden vaihto kpl | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Osuus osakkeiden | - | - | 30,5 % | 41,6 % | | painotetusta | | | | | | keskiarvosta | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | TUNNUSLUKUJEN LASKENTAPERIAATTEET | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Omavaraisuusaste (%): | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | | Oma pääoma + vähemmistöosuus x 100 | -------------------------------------------------------------------------------- | | Taseen loppusumma - saadut ennakot | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Nettovelkaisuusaste (%): | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | | Korollinen vieras pääoma - rahat, pankkisaamiset | -------------------------------------------------------------------------------- | | ja rahoitusomaisuusarvopaperit x 100 | -------------------------------------------------------------------------------- | | Oma pääoma + vähemmistöosuus | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Osakekohtainen tulos | | | | | (EPS): | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | | Tulos ennen satunnaiseriä +/- vähemmistö- | -------------------------------------------------------------------------------- | | osuus tilikauden tuloksesta - | | | | verot | | -------------------------------------------------------------------------------- | | Osakkeiden osakeantioikaistu lukumäärä | -------------------------------------------------------------------------------- | | (keskimäärin) | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Osakekohtainen oma | | | | | pääoma: | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | | Oma pääoma | | | -------------------------------------------------------------------------------- | | Osakkeiden osakeantioikaistu lukumäärä | -------------------------------------------------------------------------------- | | tilikauden lopussa | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | VASTUUSITOUMUKSET | | | -------------------------------------------------------------------------------- | (tilintarkastamaton) | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | EUR 1 000 | 31.12.2008 | 31.12.2007 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Rahoituslaitoslainat | 5 594 | 9 810 | -------------------------------------------------------------------------------- | Annetut yrityskiinnitykset | 12 687 | 12 687 | -------------------------------------------------------------------------------- | Annetut kiinteistökiinnitykset | 0 | 0 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Muut lainat | 778 | 1 220 | -------------------------------------------------------------------------------- | Annetut kiinteistökiinnitykset | 0 | 0 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Käytetty factoringluotto ja | 1 670 | 1 630 | | vientilimiitti | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Myyntisaamiset vakuutena | 2 129 | 3 437 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Vakuudeksi annetut | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Yrityskiinnitykset yhteensä | 12 687 | 12 687 | -------------------------------------------------------------------------------- | Kiinteistökiinnitykset yhteensä | 0 | 0 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Leasingvastuut | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Seuraavana vuonna erääntyvät | 59 | 69 | -------------------------------------------------------------------------------- | Myöhemmin erääntyvät | 28 | 41 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Vuokravastuut | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Seuraavana vuonna erääntyvät | 162 | 176 | -------------------------------------------------------------------------------- | Myöhemmin erääntyvät | 545 | 692 | -------------------------------------------------------------------------------- Lisätietoja: Hannu Timmerbacka toimitusjohtaja Puh. 0400 620 845 Cencorp toimittaa tuottavuutta lisääviä automaatioratkaisuja elektroniikka- ja puolijohdeteollisuudelle. JAKELU: Helsingin Pörssi, tiedotusvälineet Neither this press release nor any copy of it may be taken, transmitted into or distributed in the United States of America or its territories or possessions.
© 2024 Nasdaq, Inc. All Rights Reserved |