Westend ICT Oyj - Pörssitiedote

WESTEND ICT OYJ ON SOPINUT MERKITTÄVÄSTÄ RAHOITUSJÄRJESTELYSTÄ

Westend ICT Oyj:n pörssitiedote 9.4.2010 klo 12.30                              

WESTEND ICT OYJ ON SOPINUT MERKITTÄVÄSTÄ RAHOITUSJÄRJESTELYSTÄ 
Westend ICT Oyj on tänään solminut yhtiön pääomistajien Tuomo Tilmanin ja Jyrki 
Salmisen kanssa rahoitusjärjestelysopimukset, jotka parantavat merkittävästi    
yhtiön rahoitusasemaa (jäljempänä ”Järjestely”). Järjestely koostuu neljästä eri
oikeustoimesta: (i) lainan lyhennys; (ii) osakkeiden myynti; (ii)               
vaihtovelkakirjalainan vaihto yhtiön osakkeiksi; ja (iv) suunnattu osakeanti.   
Järjestelyn voimaantulo edellyttää, että 4.5.2010 kokoontuva yhtiön ylimääräinen
yhtiökokous hyväksyy Järjestelyn.    
Järjestelyn pääsisältö:                                                         
(i)	Lainan lyhennys; yhtiö lyhentää lainojaan yhteensä 501.686,20 eurolla;      
(ii)	Osakkeiden myynti; yhtiö myy omistamansa 1.999.357 kappaletta Group        
Business Software AG:n osakkeita kokonaiskauppahintaan 1.199.614,20 euroa;      
(iii)	Vaihtovelkakirjalainojen vaihto; 2.356.000 euroa yhtiön                   
vaihtovelkakirjalainoja vaihdetaan 15.078.400 kappaleeseen yhtiön uusia         
osakkeita; ja                                                                   
(iv)	Suunnattu osakeanti; yhtiö suuntaa osakeannin, jossa tarjotaan             
merkittäväksi yhteensä 32.000.000 uutta osaketta kokonaismerkintähintaan        
1.600.000,00 euroa.    
Järjestely on tarkemmin kuvattu tänään julkaistavassa yhtiön ylimääräisen       
yhtiökokouksen kokouskutsussa. 
Järjestelyn vaikutukset yhtiölle:
Tasevaikutus    
Järjestely korjaa yhtiön oman pääoman positiiviseksi. Yhtiön oma pääoma         
vahvistuu suoraan 3.956.000,00 eurolla ja tuloksen kautta Group Business        
Software AG:n osakkeiden myyntivoiton määrällä 319.897,12 eurolla eli yhteensä  
4.275.897,12 eurolla vahvistettuun tilinpäätökseen 31.12.2009 verrattuna. Yhtiön
(emoyhtiö) oma pääoma nousee 3.122.635,12 euroon. Oma pääoma kattaa yhtiön      
osakepääoman 2.569.853,92 euroa. Yhtiöllä on edellytykset poistaa osakepääoman  
menettämistä koskeva merkintä kaupparekisteristä. 
Tulosvaikutus                    
Yhtiö kirjaa Group Business Software AG:n osakkeiden myynnistä kertaluontoisen, 
muihin liiketoiminnan tuottoihin kirjattavan 319.897,12 euron myyntivoiton      
Q2/2010 tulokseen.    
Osakkeiden kauppahinta ja osakeannin merkintähinta maksetaan yhtiöltä olevia    
lainasaatavia vastaan. Tämän jälkeen yhtiö on velaton; yhtiöllä ei ole          
korollisia tai muita lainavastuita. Yhtiön vuoden 2010 tulokseen rahoituskulujen
poistumisella on noin 140.000,00 euron positiivinen vaikutus vuoteen 2009       
verrattuna.                                                                     


Kassavaikutus    
Kokonaisuudessaan järjestely alentaa yhtiön kassavaroja vuonna 2010 noin        
360.000,00 eurolla. Kassavaikutus koostuu 500.000 euron lainan lyhennyksen ja   
140.000,00 euroa laskevien rahoituskulujen erotuksesta. 
Vaikutus yhtiön omistukseen    
Järjestelyssä yhtiö laskee vaihtovelkakirjalainojen vaihdon ja suunnatun        
osakeannin nojalla liikkeeseen yhteensä 47.078.400 uutta osaketta, jolloin      
yhtiön osakkeiden kokonaismääräksi muodostuu 175.571.096 osaketta. Järjestelyn  
jälkeen Tuomo Tilmanin ja hänen määräysvaltayhtiönsä omistusosuus yhtiöstä on   
noin 32,88 % ja Jyrki Salmisen omistusosuus on noin 31,30 %. 
Finanssivalvonta on 9.4.2010 antamallaan päätöksellä Dnro 3/214/2010 myöntänyt  
Tuomo Tilmanille ja Jyrki Salmiselle poikkeukset arvopaperimarkkinalain 6 luvun 
10 §:n mukaisesta tarjousvelvollisuudesta, jonka nojalla Tilmanin ja Salmisen   
omistusosuudet yhtiön kaikkien osakkeiden äänistä voivat Järjestelyn yhteydessä 
nousta yli 3/10:aan ilman tarjousvelvollisuutta Yhtiön kaikista muista          
osakkeista. Lupapäätöksen voimassaolon edellytyksenä on, (i) etteivät hakijat   
toimi arvopaperimarkkinalain 6 luvun 10 §:n tarkoittamalla tavalla yksissä      
tuumin määräävän vallan käyttämiseksi Westend ICT Oyj:ssä ja (ii) etteivät      
hakijat enää hanki tai merkitse lisää Westend ICT Oyj:n osakkeita tai muutoin   
kasvata ääniosuuttaan Westend ICT Oyj:ssä.  
Vaikutus yhtiön liiketoimintaan   
Järjestely luo perustan yhtiön liiketoimintojen kehittämiselle ja mahdollisuuden
yritysjärjestelyihin osallistumiseen.                                           
Espoossa 9.4.2010                                                               

WESTEND ICT OYJ                                                                 
HALLITUS                                                                        

Lisätietoja:                                                                    
Toimitusjohtaja Hannu Jokela         
puh. 0207 91 6700                                                               
hannu.jokela@westendict.com                                                     


Jakelu:                                                                         
NASDAQ OMX Helsinki                                                             
Keskeiset mediat                                                                
www.westendict.fi