|
|||
2010-02-19 07:00:00 CET 2010-02-19 07:00:06 CET REGULATED INFORMATION HKScan Oyj - TilinpäätöstiedoteHKSCAN-KONSERNIN TILINPÄÄTÖSTIEDOTE TILIVUODELTA 1.1. - 31.12.2009HKScan Oyj PÖRSSITIEDOTE 19.2.2010, klo 8.00 HKSCAN-KONSERNIN TILINPÄÄTÖSTIEDOTE TILIVUODELTA 1.1. - 31.12.2009 * HKScan-konsernin kilpailukyky vahvistui ja toimittajaosuudet kasvoivat kaikilla markkina-alueilla vuonna 2009. * Raportoitu liikevoitto kasvoi 45 prosenttia ja nousi 55,1 miljoonaan euroon (38,1 milj. euroa). Liikevoitto ilman 12,7 miljoonan euron kertaluonteisia eriä nousi 67,8 miljoonaan euroon (38,1 milj. euroa) * Kannattavuuden paranemisen ja alentuneiden rahoituskustannusten ansiosta voitto ennen veroja nelinkertaistui 37,3 miljoonaan euroon (9,0 milj. euroa). * Valuuttakurssimuutoksista johtuen koko vuoden liikevaihto aleni euroissa 7,4 prosenttia, mutta oli kiintein kurssein laskettuna edellisvuoden tasolla. * Joulukuussa toteutettu osakeanti vahvisti konsernin taserakennetta. HKSCAN-KONSERNIN TULOSLASKELMA, neljäs neljännes ja koko vuosi (miljoonaa euroa) -------------------------------------------------------------------------------- | | Q4/2009 | Q4/2008 | 2009 | 2008 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevaihto | 557,5 | 592,3 | 2 124,7 | 2 294,6 | -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevoitto | 18,4 | 15,3 | 55,1 | 38,1 | -------------------------------------------------------------------------------- | - % liikevaihdosta | 3,3 | 2,6 | 2,6 | 1,7 | -------------------------------------------------------------------------------- | Osuus osakkuusyhtiöiden | 0,6 | -0,1 | 2,0 | 0,9 | | tuloksesta | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Rahoitustuotot ja -kulut, | -3,6 | -9,4 | -19,7 | -30,1 | | netto | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Voitto ennen veroja | 15,4 | 5,9 | 37,3 | 9,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | - % liikevaihdosta | 2,8 | 1,0 | 1,8 | 0,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Tuloverot | -1,6 | 2,1 | -4,9 | -1,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Tilikauden voitto | 13,8 | 8,0 | 32,5 | 7,6 | -------------------------------------------------------------------------------- | - % liikevaihdosta | 2,5 | 1,4 | 1,5 | 0,3 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Tilikauden voiton | | | | | | jakautuminen: | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | - Emoyhtiön | 13,2 | 6,9 | 29,9 | 4,7 | | osakkeenomistajille | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | - Vähemmistöosakkaille | 0,6 | 1,1 | 2,6 | 2,9 | -------------------------------------------------------------------------------- | Yhteensä | 13,8 | 8,0 | 32,5 | 7,6 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos/osake, laimentamaton | 0,28 | 0,15 | 0,64 | 0,10 | | euroa | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos/osake, laimennettu | 0,28 | 0,15 | 0,64 | 0,10 | | euroa | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- Osakekohtaiset tunnusluvut on oikaistu vuoden 2009 osakeannin vaikutuksella. LOKA-JOULUKUU 2009 - Vuoden 2009 viimeinen neljännes oli kaupallisesti ja tuloksellisesti menestyksellinen. - Konsernin liikevoitto nousi edellisvuoden vastaavasta jaksosta 18,4 miljoonaan euroon (15,3 milj. euroa). Lisäystä tuli 20,3 prosenttia. Kvartaalin liikevoittoa rasittivat yhteensä 5,8 miljoonan euron (0 milj. euroa) kertaluonteiset kulut. - Liikevaihdoksi muodostui 557,5 miljoonaa euroa (592,3 milj. euroa). 5,9 prosentin lasku edellisvuoden vastaavasta jaksosta perustui valuuttakurssimuutoksiin ja alhaiseen vientihintatasoon. TOIMITUSJOHTAJA MATTI PERKONOJA: "Vuoden viimeisellä neljänneksellä onnistuimme sekä myynnillisesti että tuloksellisesti kaikilla markkina-alueilla. Baltiassa Rakvere Lihakombinaat ja Tallegg ylittivät konsernin asettaman viiden prosentin liikevoittotason. Ruotsin markkina-alueen kehitys neljännellä neljänneksellä oli hyvä. Ilman 5,8 miljoonan euron kertaluonteisia eriä liikevoittoprosentti olisi sielläkin noussut viiteen. Suorituksen merkittävyyttä lisää se, että tulosparannus tehtiin Scan-konsernin rakenne- ja organisaatiomuutosten keskellä. Puolassa Sokolów ylti historiansa parhaaseen kvartaalitulokseen. Suomen markkina-alueella HK Ruokatalon vahva tuloksen kehitys jatkui vuoden loppuun asti. Toteutimme joulukuussa 2009 noin 78 miljoonan euron suuruisen osakeannin. Osakeannin tuotolla vahvistettiin yhtiön pääomarakennetta sekä lisättiin operatiivista ja strategista joustavuutta. Vuoden aikana luotiin uusi johtamisjärjestelmä sekä määritettiin ja kehitettiin operatiivisia ja hallinnollisia konserniprosesseja taloudellisten hyötyjen saavuttamiseksi. Keskeisiä kehittämisalueita ovat myös olleet vastuullisuus- ja riskienhallinta-asiat. HKScan-konserni paransi suunnitellusti kannattavuuttaan vuonna 2009. Ilahduttavinta oli loppuvuoden odotuksiakin parempi kehitys. Tuloskehityksemme suunta on oikea.” MARKKINA-ALUE SUOMI (miljoonaa euroa) -------------------------------------------------------------------------------- | | Q4/2009 | Q4/2008 | 2009 | 2008 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevaihto | 185,4 | 197,3 | 732,5 | 740,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevoitto | 6,4 | 6,4 | 27,0 | 14,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | - Liikevoitto-% | 3,5 | 3,2 | 3,7 | 1,9 | -------------------------------------------------------------------------------- Suomen markkina-alueen kannattavuuden kasvu jatkui suunnitellusti koko tilikauden ajan ja kannattavuus parani merkittävästi edelliseen vuoteen nähden. HK Ruokatalon myynti kotimarkkinoilla kasvoi noin 10 prosenttia sekä volyymissa että euroissa mitattuna, ja toimittajaosuudet vahvistuivat. Toimitusvarmuus oli erinomaisella tasolla koko vuoden lisäten asiakastyytyväisyyttä. Vuoden 2008 lopulla alkanut lihavalmisteiden menekin kasvu jatkui läpi vuoden 2009. Yhtiön tuloksen muodostukselle tärkeä joulun ja uuden vuoden myynti onnistui hyvin, ja joulukinkkujen toimittajana HK Ruokatalo oli maan suurin. Liiketoiminnassa korostuivat vastuullisuusasiat. HKScanin Suomen markkina-alueen 1,1 prosentin liikevaihdon lasku perustui vientimyynnin suunniteltuun vähentämiseen. Vuoden 2009 tulokseen on kirjattu 1,1 miljoonan euron kuluvaraus liittyen HK Ruokatalon Forssan tuotantolaitoksen henkilöstövähennyksiin vuonna 2006. HKScan Oyj:n aiemman toimitusjohtajan 1,3 miljoonan euron suuruinen erokorvaus sisältyy konsernihallinnon kuluihin. MARKKINA-ALUE RUOTSI (miljoonaa euroa) -------------------------------------------------------------------------------- | | Q4/2009 | Q4/2008 | 2009 | 2008 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevaihto | 278,3 | 301,6 | 1 037,4 | 1 179,3 | -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevoitto | 9,1 | 8,6 | 16,7 | 18,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | - Liikevoitto-% | 3,3 | 2,9 | 1,6 | 1,5 | -------------------------------------------------------------------------------- Scan AB tytäryhtiöineen paransi tulostaan koko vuoden ja menestyi erityisesti viimeisellä neljänneksellä. Neljäs kvartaali oli vuoden paras, liikevoitto ilman kertaluonteisia eriä nousi 14,9 miljoonaan euroon (8,6 milj. euroa) eli 5,4 prosenttiin (2,9 %) liikevaihdosta. Operatiivista kannattavuutta pystyttiin parantamaan haastavasta markkina- ja rakennemuutostilanteesta huolimatta. Kannattavuudeltaan vuosi 2009 oli yhtiön historian paras. Kaikkiaan Ruotsissa tehtiin vuoden 2009 aikana kertaluonteisia kulukirjauksia noin 10,3 miljoonan euron arvosta (0 milj. euroa). Ne liittyivät käynnissä olevaan tehostamisohjelmaan ja johdon henkilöjärjestelyihin. Viimeisellä neljänneksellä tehtiin 5,8 miljoonan euron kertaluonteiset kulukirjaukset (0 milj. euroa). Kruunun kurssin heikentyminen suhteessa euroon pienensi euromääräistä liikevaihtoa ja liikevoittoa. Kruunuissa mitattuna liikevaihto aleni 2,9 prosenttia edellisestä vuodesta. Maaliskuussa 2009 käynnistettiin kolmivuotinen tehostamisohjelma, jolla on tarkoitus nostaa Scanin kannattavuus konsernin asettamalle 5 prosentin liikevoittotasolle. Kilpailukykyä parannetaan keventämällä Scanin kustannusrakennetta ja nostamalla tuotteiden jalostusastetta sekä tehostamalla kaupallista toimintaa. Liharaaka-aineen hankinnan pitkäjänteistä kehittämistä varten Scan perusti erillisen hankintayhtiön, Svenska Livdjur och Service (SLS), joka jatkossa huolehtii keskitetysti Scanin tuottajasopimuksista, lihan hankinnasta sekä tuotantoneuvonnasta. Scan AB:n johto vaihtui 4.3.2009, kun toimitusjohtaja Magnus Lagergren ja talousjohtaja Matts Rosendahl päättivät siirtyä pois yhtiön palveluksesta. Uudeksi toimitusjohtajaksi nimitettiin ekonomi Olli Antniemi ja hänen jälkeensä 23.6.2009 eMBA Denis Mattsson. MARKKINA-ALUE BALTIA (miljoonaa euroa) -------------------------------------------------------------------------------- | | Q4/2009 | Q4/2008 | 2009 | 2008 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevaihto | 38,1 | 43,0 | 156,9 | 168,2 | -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevoitto | 2,0 | 0,6 | 9,8 | 6,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | - Liikevoitto-% | 5,1 | 1,4 | 6,3 | 3,8 | -------------------------------------------------------------------------------- HKScanin Baltia-ryhmän taloudellinen tulos oli erinomainen. Suorituksen merkittävyyttä lisää se, että AS Rakvere Lihakombinaat ja AS Tallegg tekivät tuloksensa erittäin vaativassa liiketoimintaympäristössä. Onnistunut kustannusten hallinta, toiminnallinen joustavuus ja ajankohtaan sopivat tuotelanseeraukset pitivät tuloksen kunnossa, vaikka liikevaihto supistui 6,7 prosenttia vuoden aikana. Syvä taantuma ja kuluttajien ostovoiman heikkeneminen näkyivät kysynnässä kaikissa Baltian maissa. Rakvere Lihakombinaat ja Tallegg pystyivät siitä huolimatta kasvattamaan liikevoittoaan ja vahvistamaan markkina-asemiaan. MARKKINA-ALUE PUOLA (miljoonaa euroa) -------------------------------------------------------------------------------- | *) | Q4/2009 | Q4/2008 | 2009 | 2008 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevaihto | 65,1 | 66,3 | 251,7 | 270,9 | -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevoitto | 2,9 | 1,9 | 9,3 | 4,2 | -------------------------------------------------------------------------------- | - Liikevoitto-% | 4,4 | 2,9 | 3,7 | 1,6 | -------------------------------------------------------------------------------- *) Luvut tarkoittavat HKScanin osuutta (50%) Sokolów-konsernin luvuista. Puolassa Sokolówin liikevaihdon kasvu ja kannattavuuden paraneminen jatkuivat vuoden 2009 neljännellä vuosineljänneksellä, jolloin Sokolów saavutti 4,4 prosentin liikevoiton (2,9 %). Yhtiön myynti kasvoi sekä volyymiltaan että arvoltaan. Liikevaihto kasvoi 14 prosenttia vuodesta 2008 zlotyissä mitattuna, mutta valuuttakurssimuutosten takia jäätiin euroissa edellisvuodesta. Liikevoiton paraneminen vuonna 2009 perustui menestykselliseen kotimarkkinamyyntiin, viennin kasvuun ja kustannusten hallintaan. Meneillään oleva taantuma ei ole vuonna 2009 vaikuttanut merkittävästi puolalaisten kuluttajien ruokaostospäätöksiin. INVESTOINNIT Konsernin bruttoinvestoinnit tuotannollisiin kohteisiin vuonna 2009 olivat yhteensä 41,3 miljoonaa euroa (84,0 Meur). Ne jakaantuivat markkina-alueittain seuraavasti: Suomi 8,0 miljoonaa euroa, Ruotsi 18,5 miljoonaa euroa ja Baltia 7,3 miljoonaa euroa. Lisäksi Puolasta kertyi HKScanin osuudeksi 7,5 miljoonaa euroa Sokolówin investoinneista. Ruotsissa tärkein kohde oli Linköpingiin rakennettava jakelukeskus, missä jatkuivat koneiden ja laitteiden asennukset. Jakelukeskus otetaan käyttöön keväällä 2010. Suomessa ja Baltiassa ei ollut käynnissä merkittäviä investointikohteita. RAHOITUS Konsernin rahoituksen perustana on vuonna 2007 tehty 550 miljoonan euron suuruinen syndikoitu lainajärjestely, jonka maturiteetti on 275 miljoonan euron velkakirjalaina-osuuden osalta seitsemän vuotta ja 275 miljoonan euron luottolimiittiosuuden osalta viisi vuotta kahdella yhden vuoden jatko-optiolla, joista toinen on toteutettu. Käyttämättömien valmiusluottojen määrä 31.12.2009 oli 207 miljoonaa euroa (140 milj. euroa). Lisäksi konsernilla oli muita käyttämättömiä shekkitili- ym. limiittejä 39 miljoonaa euroa (37 milj. euroa). 100 miljoonan euron yritystodistusohjelmasta oli liikkeelle laskettu 5 miljoonaa euroa (0 milj. euroa). Vapaiden limiittien määrän kasvu johtuu toteutetusta osakeannista, jonka nettovarat käytettiin velkojen lyhentämiseen. Yhtiö maksoi annin yhteydessä pois myös 20 miljoonan euron suuruisen hybridilainan. Yhtiöllä ei ole ollut ongelmia jälleenrahoituksessa eikä yhtiö näe merkittävää uudelleenrahoitustarvetta ennen vuotta 2013. Yhtiön nykyisissä lainasopimuksissa on tavanomaiset tulokseen ja taseeseen liittyvät ehdot. Taloudelliset kovenantit ovat nettovelkaantumisaste (gearing) ja nettovelkojen suhde käyttökatteeseen. Joulukuussa 2009 toteutettu osakeanti vahvisti yhtiön pääomarakennetta, ja omavaraisuusaste nousi vuoden lopussa 37,1 prosenttiin (29,5 %). Konsernin liiketoiminnan kassavirta vahvistui parantuneen tuloksen myötä ja investointien nettokassavirta vahvistui investointien tarkan harkinnan ansiosta. VEROT Konsernin verot tammi-joulukuussa 2009 olivat -4,9 miljoonaa euroa (-1,4 Meur). Efektiivinen veroaste oli 13,0 prosenttia (15,3 %). Efektiivisen veroasteen alhaisuuteen vaikuttivat useat eri tekijät. Suurimmat vaikutukset tulevat Baltiasta ja Ruotsista. Baltian toiminnoissa on pystytty hyödyntämään Viron 0-verokantaa, kun yhtiö ei ole jakanut voittoa. Ruotsissa on hyödynnetty tappioita, joista ei aiemmin ole kirjattu laskennallista verosaamista. VALUUTTAKURSSIEN VAIKUTUS Konsernin keskeisistä valuutoista Ruotsin kruunu ja Puolan zloty alkoivat heiketä suhteessa euroon voimakkaasti syksyllä 2008. Heikoimmillaan niiden kurssit olivat helmi-maaliskuussa 2009. Sen jälkeen kumpikin valuutta on vahvistunut, mutta ovat edelleen pitkäaikaisten tasojen alapuolella. Valuuttojen kurssivaihtelut näkyvät konsolidoitaessa ulkomaisten liiketoimintasegmenttien lukuja. Ulkomaisten tytäryhtiöiden omista pääomista on suojattu tilinpäätöshetkellä keskimäärin kaksi kolmasosaa. OSAKEANTI JA JOUKKOVELKAKIRJALAINA Ylimääräisen yhtiökokouksen 24.11.2009 antaman valtuutuksen nojalla HKScanin hallitus toteutti 2.-17.12.2009 välisenä aikana suunnatun osakeannin siten, että osakkeenomistajilla oli etuoikeus merkitä uusia A-sarjan osakkeita samassa suhteessa kuin he ennestään omistivat yhtiön A- ja/tai K-osakkeita. Osakeanti oli perusteltua järjestää yhtiön pääomarakenteen vahvistamiseksi sekä operatiivisen ja strategisen joustavuuden lisäämiseksi. Merkintähinta oli 5,30 euroa osakkeelta. Annissa merkittiin 14 720 329 uutta A-osaketta. Niistä noin 99,0 prosenttia merkittiin ensisijaisessa merkinnässä ja loput toissijaisessa merkinnässä. Yhtiö keräsi annilla noin 78,0 miljoonaa euroa ennen annista johtuvien kulujen ja palkkioiden vähentämistä. Annin seurauksena HKScanin koko osakelukumäärä nousi 54 026 522 osakkeeseen ja A-osakkeiden määrä 48 626 522 osakkeeseen. Uudet osakkeet oikeuttavat osinkoon ja muihin osakkeenomistajan oikeuksiin 29.12.2009 lähtien, jolloin ne merkittiin kaupparekisteriin. Yhtiön rekisteröity osakepääoma ei annin seurauksena korottunut, koska summa kokonaisuudessaan kirjattiin sijoitetun vapaan oman pääoman rahastoon (SVOP). Osakeannin tuotosta yhtiö käytti 20 miljoonaa euroa oman pääoman ehtoisen joukkovelkakirjalainan (nk. hybridilaina) takaisinmaksuun, minkä yhtiö oli ottanut pääomistajiltaan syyskuussa 2008. Laina oli otettu vahvistamaan yhtiön pääomarakennetta. Sen korko oli 8,5 prosenttia vuodessa eikä sillä ollut eräpäivää. IFRS-tilinpäätöksessä lainaa käsiteltiin omana pääomana. HKScan maksoi lainan koron vuodelta 2009 rahana, mutta lainan antajilla olisi myös ollut mahdollisuus ottaa korko yhtiön osakkeina. Lopuilla antivaroilla maksettiin muita korollisia velkoja. TUTKIMUS- JA KEHITYSTOIMINTA HKScan-konsernin tutkimus- ja kehitystoiminta liittyy käytännössä lähes yksinomaan normaaliin tuotekehitystyöhön. Se tarkoittaa tuoteuutuuksien kehittämistä vuoden tai kahden aikajänteellä sekä markkinoilla jo olevien tuotteiden ajanmukaistamista. Tutkimukseen ja kehitykseen käytettiin vuonna 2009 yhteensä 8,9 miljoonaa euroa (13,1 Meur), eli 0,4 prosenttia liikevaihdosta. MUUTOKSET JOHDOSSA HKScan Oyj:n johto vaihtui 5.1.2009, kun hallitus vapautti yhtiötä huhtikuusta 2006 johtaneen toimitusjohtaja Kai Seikun tehtävistään. Uudeksi toimitusjohtajaksi nimitettiin 12.1.2009 alkaen talousjohtaja Matti Perkonoja. Hän on ollut yhtiön talousjohtajana vuodesta 2000 ja sitä ennen kaupallisissa ja teollisissa johtotehtävissä. Konsernin palvelukseen Perkonoja tuli 1993. Toimitusjohtajuuden sovittiin jatkuvan vuoden 2010 loppuun. Tammikuussa 2010 hallitus sopi Perkonojan kanssa siitä, että hän jatkaa toimitusjohtajana helmikuun 2012 loppuun, minkä jälkeen hän siirtyy eläkkeelle. Konsernin johtoryhmää täydennettiin tammikuussa, kun talous- ja rahoitusjohtaja Irma Kiilunen sekä strategia- ja kehitysjohtaja Tero Hemmilä nimitettiin johtoryhmän jäseniksi. Johtaja Tero Hemmilä siirtyi toisen yrityksen palvelukseen vuoden 2010 alussa. Ruotsissa Scan AB:n johto vaihtui 4.3.2009, jolloin Magnus Lagergren luopui tehtävästä. Uudeksi toimitusjohtajaksi nimitettiin ekonomi Olli Antniemi ja hänen jälkeensä 23.6.2009 eMBA Denis Mattsson. HKScan Oyj:n hallituksen jäsen Lars Hultström ilmoitti omasta aloitteestaan 1.12.2009 eroavansa hallituksesta. Ero astui voimaan heti. Hultström valittiin yhtiön hallitukseen uutena jäsenenä varsinaisessa yhtiökokouksessa 23.4.2009. YHTIÖJÄRJESTYKSEN MUUTOKSET Yhtiöjärjestystä muutettiin vuoden aikana kahdesti. Varsinaisessa yhtiökokouksessa 23.4.2009 muutettiin yhtiökokouskutsun esittämisen määräaikoja yhtiöjärjestyksen 7 §:ssä näin kuuluvaksi: ”Kutsu yhtiökokoukseen annetaan tiedoksi ilmoituksella, joka julkaistaan vähintään kahdessa (2) hallituksen määräämässä sanomalehdessä aikaisintaan kolme (3) kuukautta ja viimeistään kolme (3) viikkoa ennen yhtiökokousta.” Ylimääräisessä yhtiökokouksessa 24.11.2009 nostettiin yhtiöjärjestyksessä mainittujen A-osakkeiden lukumäärää. Muutettuna kyseinen 3 § kuuluu: ”Yhtiön osakkeiden koko lukumäärästä on K-osakkeita vähintään 3.600.000 kappaletta ja enintään 8.000.000 kappaletta sekä A-osakkeita vähintään 400.000 kappaletta ja enintään 60.000.000 kappaletta. K- ja A-osakkeiden omistajilla on oikeus käyttää yhtiökokouksessa äänioikeuttaan tämän yhtiöjärjestyksen 5 §:ssä mainitulla tavalla.” OSAKKEENOMISTAJAT JA OSAKEPÄÄOMA Osakasluetteloon oli tilikauden lopussa merkitty 11 387 osakkeenomistajaa. Vuotta aikaisemmin omistajia oli 8 356. Hallintarekisteröityjen ja muiden kuin suomalaisten omistuksessa oli vuoden 2009 lopussa 25,1 prosenttia (29,6 %) yhtiön kaikista osakkeista. Yhtiön maksettu ja kaupparekisteriin merkitty osakepääoma oli tilivuoden alussa ja lopussa 66 820 528,10 euroa. Osakekanta jakaantui seuraavasti: A-osakkeita 48 626 522 kpl 90,0 % K-osakkeita 5 400 000 kpl 10,0 % Yhteensä 54 026 522 kpl 100,0 % Kullakin A-osakkeella on yksi ääni ja kullakin K-osakkeella 20 ääntä. K-osakkeet ovat LSO Osuuskunnan (4 735 000 kpl) ja Swedish Meatsin (665 000 kpl) omistuksessa. Kaikilla osakkeilla on yhtäläinen osinko-oikeus. Osakkeilla ei ole nimellisarvoa. OSAKEPÄÄOMAN KOROTUKSET VUOSINA 2007-2009 Yhtiön kaupparekisteriin merkittyä osakepääomaa ei tilikauden 2009 aikana korotettu. Marras-joulukuussa 2009 toteutettu noin 78 miljoonan euron osakeanti kirjattiin kokonaisuudessaan sijoitetun vapaan oman pääoman rahastoon (SVOP). Tilikaudella 2008 ei toimeenpantu osakepääoman korotuksia tai osakeanteja. Osakepääomaa korotettiin viimeksi tammikuussa 2007, jolloin toteutettiin 4 843 000 A-osakkeen suunnattu osakeanti Swedish Meatsille. Anti oli osa Swedish Meatsin liiketoiminnan (Scan AB) ostoa. Merkintäaika oli 29.1.2007 ja merkintähinta 15,55 euroa osakkeelta. Yhtiön osakepääoma korottui 8 233 100,00 eurolla nykyiseen 66 820 528,10 euroon. Korotus merkittiin kaupparekisteriin 5.2.2007. Uudet osakkeet oikeuttivat osinkoon ensimmäisen kerran tilivuodelta 2007. OSAKKEIDEN NOTEERAUS HKScanin A-osake on noteerattu Nasdaq OMX:ssä 6.2.1997 lähtien. Toimialaluokka on Päivittäistavarat. Kertomusvuonna yhtiön osakkeita vaihdettiin 22 285 126 kappaletta yhteiseltä arvoltaan 149 498 534 euroa. Vuoden ylin kurssinoteeraus oli 10,38 euroa ja alin 3,70 euroa. Keskikurssi oli 7,18 euroa ja vuoden lopun päätöskurssi 7,85 euroa. Vuoden aikana kurssi nousi 77,6 prosenttia. Koko ruokateollisuutta kuvaava pörssin toimialaindeksi (HX302020) nousi puolestaan 47,8 prosenttia. Yhtiön koko ulkona olevan osakekannan (A- ja K-sarja) markkina-arvo vuoden päättyessä oli 423,7 miljoonaa euroa oltuaan vuotta aikaisemmin 173,7 miljoonaa euroa. HKScanilla on FIM Pankkiiriliike Oy:n kanssa Nasdaq OMX:n Liquidity Providing (LP) -toiminnan edellytykset täyttävä markkinatakaussopimus. YHTIÖN OMAT OSAKKEET HKScanin hallussa oli tilivuoden 2009 alussa yhteensä 4 474 yhtiön omaa A-osaketta. Vuoden aikana yhtiölle palautui 47 508 osaketta, jotka oli luovutettu vuosina 2006-2008 osana yhtiön avainhenkilöiden osakepalkkiojärjestelmää. 31.12.2009 yhtiön hallussa oli yhteensä 51 982 omaa A-osaketta, joiden markkina-arvo oli 0,41 miljoonaa euroa (á 7,85 euroa). Osuus kaikista osakkeista oli 0,10 prosenttia ja äänimäärästä 0,03 prosenttia. Omille osakkeille ei makseta osinkoa. ILMOITUKSET OMISTUKSEN MUUTTUMISESTA Yhtiö vastaanotti vuoden 2009 aikana kolme Arvopaperimarkkinalain 2. luvun 9. pykälän mukaista ilmoitusta muutoksesta yhtiön omistuksessa. (1) Rahastoyhtiö Artio Global Management LLC ilmoitti, että 20.4.2009 toteutetun osakekaupan seurauksena sen omistus HKScanin osakepääomasta aleni nollaan. (2) HKScan Oyj ja Danske Bank A/S allekirjoittivat 24.11.2009 HKScanin tulevaan osakeantiin liittyvän merkintätakaussopimuksen. Danske Bank A/S Helsinki Branch antoi sen johdosta liputusilmoituksen ilmoittaen omistusosuutensa HKScanissa nousevan 14,2 prosenttiin osakkeista ja 4,9 prosenttiin äänistä, mikäli sen antama merkintätakaus toteutuu täysimääräisesti. Danske Bank A/S Helsinki Branch sitoutui merkintätakauksessaan tietyin ehdoin merkitsemään mahdollisesti merkitsemättä jääneitä osakkeita HKScanin osakeannissa. (3) HKScan Oyj julkisti osakeannin lopullisen tuloksen 23.12.2009. Annissa Danske Bank A/S:lle ei tullut merkittäväksi osakkeita 24.11.2009 julkistetuissa liputusilmoituksessa kerrotun merkintätakaussopimuksen perusteella. Myöskään liputusilmoituksessa ilmoitettu mahdollinen omistus ei näin ollen toteutunut. Danske Bank antoi tätä koskevan liputusilmoituksen yhtiölle 23.12.2009. HALLITUKSEN VOIMASSA OLEVAT VALTUUDET (1) Hallituksella on yhtiökokouksen 23.4.2009 myöntämä valtuutus päättää yhtiön omien A-osakkeiden hankkimisesta niin, että hankittavia osakkeita on enintään 3 500 000 kappaletta, mikä on noin 8,9 % yhtiön kaikista osakkeista ja noin 10,3 % A-sarjan osakkeista. Omia osakkeita voidaan hankkia vain vapaalla omalla pääomalla. Omia osakkeita voidaan hankkia hankintapäivänä julkisessa kaupankäynnissä muodostuvaan hintaan tai muuten markkinoilla muodostuvaan hintaan. Hallitus päättää, miten osakkeita hankitaan. Hankinnassa voidaan käyttää mm. johdannaisia. Osakkeita voidaan hankkia muuten kuin osakkeenomistajien omistamien osakkeiden suhteessa (suunnattu hankinta). Valtuutus on voimassa 30.6.2010 asti. Hallitus ei ole käyttänyt valtuutusta. (2) Hallituksella on lisäksi valtuudet päättää osakeannista sekä optio-oikeuksien ja muiden osakeyhtiölain 10 luvun 1 §:ssä tarkoitettujen osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antamisesta. Hallitus valtuutettiin päättämään enintään 5 500 000 A-osakkeen annista, mikä vastaa noin 14,0 % yhtiön kaikista osakkeista ja noin 16,2 % A-sarjan osakkeista. Hallitus voi päättää kaikista osakeannin ja osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antamisen ehdoista. Valtuutus koskee sekä uusien osakkeiden antamista että omien osakkeiden luovuttamista. Osakeanti ja osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antaminen voi tapahtua suunnatusti. Valtuutus on voimassa 30.6.2010 asti. Omien osakkeiden hankintaa ja osakeantia koskevat valtuutukset myönnettiin, jotta yhtiön hallitus voisi joustavasti päättää yhtiön kannalta tarpeellisista pääomamarkkinatransaktioista esimerkiksi yrityksen rahoitustarpeen turvaamiseksi tai yrityskauppojen toteuttamiseksi. Suunnattu omien osakkeiden hankinta ja suunnattu osakeanti edellyttävät aina yhtiön kannalta painavaa taloudellista syytä eikä valtuutuksia voida käyttää osakkeenomistajien yhdenvertaisuusperiaatteen vastaisesti. HENKILÖSTÖ HKScan-konsernin palveluksessa työskenteli vuoden 2009 aikana keskimäärin 7 429 henkilöä (7 750). Vähennys johtui käynnissä olevista tehostamis- ja kustannusohjelmista erityisesti Ruotsin ja Baltian markkina-alueilla, joilla konsernin yhtiöt pyrkivät parantamaan kilpailukykyään ja kannattavuuttaan. Markkina-alueittain henkilöstöä oli keskimäärin: Ruotsi 3 270, Suomi 2 361 ja Baltia 1 798. Lisäksi Sokolówin palveluksessa oli keskimäärin 5 569 henkilöä. HKScan-konsernilla on henkilöstöä yhdeksässä maassa Euroopassa. Operatiivinen johto kussakin maassa huolehtii siitä, että konsernin yritykset ottavat toiminnassaan huomioon säädökset ja sopimukset, jotka kyseisissä maissa ohjaavat työntekoa, palkkausta ja muita työehtoja sekä työturvallisuutta. AVAINHENKILÖIDEN KANNUSTINJÄRJESTELMÄ Yhtiöllä oli käytössä avainhenkilöiden osakepohjainen kannustinjärjestelmä vuosille 2006-2008. Ohjelman umpeuduttua vuoden 2008 lopussa yhtiön hallitus ei ole käynnistänyt uutta osakepohjaista kannustinjärjestelmää. Osakepalkkioita ei ole maksettu vuosina 2008 eikä 2009. Ohjelman ehtojen mukaisesti yhtiölle palautui vuoden 2009 aikana 47 508 A-osaketta, jotka oli luovutettu kannustinjärjestelmän osana vuosina 2006-2008. LÄHIAJAN RISKEJÄ JA EPÄVARMUUSTEKIJÖITÄ HKScan-konsernin liiketoiminnassa merkittävimmät epävarmuustekijät liittyvät raaka-aineiden, erityisesti sianlihan, hintakehitykseen ja jatkossa mahdollisesti myös saatavuuteen. Maakohtaisia epävarmuustekijöitä liittyy Ruotsissa liiketoiminnan kehittämisohjelmien onnistumiseen sekä Baltiassa kansantalouksien kehitykseen. Kansainvälinen taloustilanne on hiljalleen vakiintumassa. Luottotappioiden mahdollisuus on edelleen olemassa. Asiakkaiden ongelmat aiheutuvat toimintamaiden talouden tilasta sekä rahoituksen saatavuudesta. Jatkuvat suuret heilahtelut konsernin keskeisissä valuutoissa voivat vaikuttaa konsernin liikevaihtoon ja tulokseen sekä taseeseen. Erityisesti paikallisten valuuttojen devalvoituminen saattaa vaikuttaa negatiivisesti konsernin Baltian toimintoihin. Kysynnässä konsernin markkina-alueilla tai vientimarkkinoilla voi tapahtua taloudellisesta tilanteesta kuten esimerkiksi kasvavasta työttömyydestä aiheutuvia muutoksia. Nämä saattavat heikentää konsernin liikevaihtoa ja tulosta. Elintarviketeollisuudessa eläintautien mahdollisuutta ei voida kokonaan sulkea pois. Konsernilla on meneillään joitakin oikeusprosesseja ja riita-asioita. Asioiden käsittely on kesken, mutta niillä ei kuitenkaan arvioida olevan merkittäviä vaikutuksia konsernin taloudelliseen asemaan. YMPÄRISTÖNHALLINTA HKScanin periaatteena on toimia niin, että tuotannosta aiheutuu ympäristölle mahdollisimman vähän haittaa. Periaatetta sovelletaan käytäntöön kaikilla markkina-alueilla ottaen huomioon voimassa olevat säännökset ja sertifiointimenettelyt. Operatiivinen johto kullakin markkina-alueella vastaa siitä, että ympäristönhallinta on järjestetty tarkoituksenmukaisella tavalla. Yhtiöllä on ISO 14001 -standardin mukainen ympäristönhallintajärjestelmä käytössä kaikissa HK Ruokatalon tuotantolaitoksissa Suomessa, AS Rakvere Lihakombinaatin ja AS Talleggin tehtailla Virossa sekä kuudessa tuotantolaitoksessa Ruotsissa. Muut Scanin laitokset soveltavat BAS-järjestelmää, jossa ympäristötyötä johtaa paikallinen ohjausryhmä. Se vastaa siitä, että tehtaille on asetettu ympäristötavoitteet ja että niitä noudatetaan. Puolassa Sokolówin tehtaat toimivat hyvien tuotantokäytäntöjen mukaisesti Puolan Eläinlääkintäviraston jatkuvassa valvonnassa. Elintarvikealalla suurin ympäristökuormitus aiheutuu energiasta, vedestä, bioperäisten materiaalien käsittelystä syntyvistä jätteistä, jätevesistä ja lämpökeskusten savukaasuista. HKScanin tavoite on vähentää energian ja veden kulutusta suhteessa tuotantoon (eli ominaiskulutusta), vähentää kaikkien jätteiden ja varsinkin kaatopaikalle menevien jätteiden suhteellista määrää ja tehostaa lajittelua. Painopistealueet vaihtelevat tuotantolaitoksittain, koska toiminnassa ja tekniikassa on eroja. Jatkuvaa parantumista on saatu aikaan yhdistämällä ja järkeistämällä toimintoja, ottamalla käyttöön uusia menettelytapoja sekä säätämällä ja parantamalla tekniikkaa. Kaikilla konsernin tehtailla Suomessa, Ruotsissa ja Baltiassa on lisäksi ISO 9001 -standardin mukainen laadunhallintajärjestelmä, ja useimmilla sen lisäksi sertifioitu ISO 22000 tuoteturvallisuuden hallintajärjestelmä tai brittiläisen vähittäiskaupan BRC-sertifikaatti. TILIKAUDEN PÄÄTTYMISEN JÄLKEISIÄ TAPAHTUMIA (1) HKScan Oyj siirtyi holding-muotoiseen omistukseen Suomen yhtiöiden liiketoiminnassa. Järjestely selkeyttää taloudellista raportointia ja sisäistä valvontaa, koska markkina-aluekohtainen liiketoiminta on erillään emoyhtiöstä. Uudistus toteutettiin liiketoimintasiirtona 1.1.2010 siirtämällä HKScan Oyj:n Suomen tuotannollinen käyttöomaisuus sekä tytär- ja osakkuusyhtiöiden omistus HKScan Finland Oy -nimiselle holding-yhtiölle. HKScan Oyj omistaa holding-yhtiön kokonaan. Toimenpide on luonteeltaan juridinen ja tekninen eikä vaikuta operatiiviseen toimintaan. Suomen liiketoiminnasta vastaavat yhtiöt HK Ruokatalo Oy ja LSO Foods Oy jatkavat entiseen tapaan. Järjestelyllä ei ole henkilöstövaikutuksia eikä se vaikuta emoyhtiön tai sen osakkeenomistajien asemaan. HK Ruokatalo Oy:n toimitusjohtaja Jari Leija toimii oman toimensa ohessa HKScan Finland Oy:n toimitusjohtajana. (2) Hallitus sopi tammikuussa HKScan Oyj:n toimitusjohtaja Matti Perkonojan kanssa siitä, että hän jatkaa aikaisemmin ilmoitettua pidempään yhtiön toimitusjohtajana. Toimitusjohtajuus kestää helmikuun 2012 loppuun, minkä jälkeen Perkonoja siirtyy eläkkeelle. Aiemmin hänen oli tarkoitus jäädä eläkkeelle vuoden 2010 jälkeen. (3) Ekonomi Olli Antniemi aloitti 1.1.2010 HKScan Oyj:n strategia- ja kehitysjohtajana sekä johtoryhmän jäsenenä. Hän vastaa liiketoiminnan strategisesta suunnittelusta painopisteenä konsernisynergiat ja konsernin strategiaprosessin johtaminen. Antniemi on aiemmin ollut HKScan-konsernin Baltia-ryhmän johtajana, Scan AB:n toimitusjohtajana sekä viimeksi HK Ruokatalo Oy:n kehitysjohtajana. HKScanin johtoryhmään kuuluvat 1.1.2010 alkaen puheenjohtaja, toimitusjohtaja Matti Perkonoja, talous- ja rahoitusjohtaja Irma Kiilunen, strategia- ja kehitysjohtaja Olli Antniemi, HK Ruokatalo Oy:n toimitusjohtaja Jari Leija ja Scan AB:n toimitusjohtaja Denis Mattsson. Lisäksi johtoryhmän kokouksiin osallistuvat AS Rakvere Lihakombinaatin toimitusjohtaja Anne Mere ja AS Talleggin toimitusjohtaja Teet Soorm. Johtoryhmän jäsen, strategiasta vastannut johtaja Tero Hemmilä siirtyi toisen yrityksen palvelukseen vuoden 2010 alussa. HKScan Oyj:n toimitusjohtajan varamiehenä toimii talous- ja rahoitusjohtaja Irma Kiilunen. (4) Tammikuun lopulla HKScan Oyj antoi ilmoituksen ennakoitua paremmasta loppuvuodesta. Vuoden 2009 viimeisen neljänneksen ja erityisesti joulusesongin hyvä kaupallinen menestys olivat alustavien tietojen mukaan nostaneet HKScanin liikevoiton ilman kertaluonteisia eriä ennakoitua paremmaksi. HKScan oli aiemmin arvioinut vuoden 2009 liikevoiton ylittävän selvästi vuoden 2008 tason. Alustavien tulostietojen perusteella HKScan-konsernin raportoitava liikevoitto vuodelta 2009 oli noin 55 miljoonaa euroa ja liikevoitto ilman kertaluonteisia eriä on noin 67 miljoonaa euroa. Yhtiö arvioi lisäksi, että Ruotsin rakennemuutosohjelman toimenpiteistä aiheutuu noin 8,6 miljoonan euron kertaluonteiset kustannukset aiemmin ilmoitetun noin 5 miljoonan euron sijaan. TULEVAISUUDENNÄKYMIÄ Ruoan kulutuskysynnän odotetaan pysyvän vakaana konsernin kotimarkkina-alueilla ja vientimarkkinoiden ennakoidaan elpyvän jonkin verran loppuvuoden aikana. Lisäksi meneillään olevat tehostamisohjelmat ja erityisesti Ruotsin rakennemuutosohjelman eteneminen antavat pohjan vakaalle liiketoiminnan kehitykselle. Konsernin koko vuoden liikevoiton ilman kertaluonteisia eriä arvioidaan ylittävän vuoden 2009 tason huolimatta markkinatilanteessa olevista suurista haasteista vuoden alkupuoliskolla. HALLITUKSEN ESITYS VOITONJAOSTA Emoyhtiön jakokelpoiset varat ovat 156,7 miljoonaa euroa sisältäen sijoitetun vapaan oman pääoman rahaston (SVOP) määrältään 143,1 miljoonaa euroa. Hallitus esittää, että yhtiö jakaa vuodelta 2009 osinkoa 0,22 euroa osakkeelle eli yhteensä 11,9 miljoonaa euroa. Yhtiön taloudellisessa asemassa ei ole tilikauden päättymisen jälkeen tapahtunut olennaisia muutoksia. Yhtiön maksuvalmius on hyvä, eikä ehdotettu voitonjako vaaranna hallituksen näkemyksen mukaan yhtiön maksukykyä. YHTIÖKOKOUS HKScan Oyj:n varsinainen yhtiökokous pidetään perjantaina 23.4.2010 klo 11.00 alkaen Helsingissä Finlandia-talossa, Kongressisiiven A-salissa, osoite Mannerheimintie 13 e, 00100 Helsinki. Yhtiökokoukseen voivat osallistua ne osakkeenomistajat, jotka 13.4.2010 ovat merkittynä Euroclear Finland Oy:n (Suomen Arvopaperikeskus) ylläpitämään HKScan Oyj:n omistajaluetteloon. Kokouskutsu ja hallituksen ehdotukset yhtiökokoukselle julkistetaan myöhemmin. HKSCAN-KONSERNIN KONSERNITILINPÄÄTÖS 1.1.-31.12.2009 KONSERNIN TULOSLASKELMA 1.1.-31.12. (miljoonaa euroa) -------------------------------------------------------------------------------- | | 2009 | 2008 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | LIIKEVAIHTO | 2 124,7 | 2 294,6 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Valmiiden ja keskeneräisten tuotteiden | 5,1 | 0,4 | | varastojen muutos | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Valmistus omaan käyttöön | 0,9 | 1,3 | -------------------------------------------------------------------------------- | Liiketoiminnan muut tuotot | 6,7 | 14,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Osuus osakkuusyritysten tuloksesta | 0,9 | 0,6 | -------------------------------------------------------------------------------- | Materiaalit ja palvelut | -1 474,5 | -1 642,6 | -------------------------------------------------------------------------------- | Työsuhde-etuuksista aiheutuneet kulut | -306,7 | -319,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Poistot | -57,2 | -54,8 | -------------------------------------------------------------------------------- | Arvonalentumiset | 0,0 | 0,8 | -------------------------------------------------------------------------------- | Liiketoiminnan muut kulut | -244,8 | -257,1 | -------------------------------------------------------------------------------- | LIIKEVOITTO | 55,1 | 38,1 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Rahoitustuotot | 5,2 | 5,5 | -------------------------------------------------------------------------------- | Rahoituskulut | -24,9 | -35,5 | -------------------------------------------------------------------------------- | Osuus osakkuusyritysten tuloksesta | 2,0 | 0,9 | -------------------------------------------------------------------------------- | VOITTO/TAPPIO ENNEN VEROJA | 37,3 | 9,0 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Tuloverot | -4,9 | -1,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | TILIKAUDEN VOITTO/TAPPIO | 32,5 | 7,6 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | TILIKAUDEN VOITON/TAPPION JAKAUTUMINEN: | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Emoyhtiön osakkeenomistajille | 29,9 | 4,7 |-------------------------------------------------------------------------------- | Vähemmistöosakkaille | 2,6 | 2,9 | -------------------------------------------------------------------------------- | Yhteensä | 32,5 | 7,6 | -------------------------------------------------------------------------------- Emoyhtiön osakkeenomistajille kuuluvasta voitosta laskettu osakekohtainen tulos: -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos/osake, laimentamaton, jatkuvat toiminnot | 0,64 | 0,10 | | euroa/osake | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos/osake, laimennettu, jatkuvat toiminnot | 0,64 | 0,10 | | euroa/osake | | | -------------------------------------------------------------------------------- Osakekohtaiset tunnusluvut on oikaistu vuoden 2009 osakeannin vaikutuksella. KONSERNIN LAAJA TULOSLASKELMA 1.1. - 31.12. (miljoonaa euroa) -------------------------------------------------------------------------------- | | 2009 | 2008 | -------------------------------------------------------------------------------- | Tilikauden voitto / tappio | 32,5 | 7,6 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | MUUT LAAJAN TULOKSEN ERÄT (verojen jälkeen): | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Ulkomaiseen yksikköön liittyvät muuntoerot | 1,8 | -23,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Myytävissä olevat sijoitukset | 0,4 | -0,2 | -------------------------------------------------------------------------------- | Rahavirran suojaus | -7,1 | -2,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | MUUT LAAJAN TULOKSEN ERÄT YHTEENSÄ | -4,8 | -25,6 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | KAUDEN LAAJA TULOS YHTEENSÄ | 27,6 | -18,0 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | TILIKAUDEN LAAJAN TULOKSEN JAKAUTUMINEN: | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Emoyhtiön osakkeenomistajille | 24,8 | -20,5 | -------------------------------------------------------------------------------- | Vähemmistöosakkaille | 2,8 | 2,5 | -------------------------------------------------------------------------------- | Yhteensä | 27,6 | -18,0 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- KONSERNIN TASE 31.12. (miljoonaa euroa) -------------------------------------------------------------------------------- | | Viite | 2009 | 2008 | -------------------------------------------------------------------------------- | VARAT | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | PITKÄAIKAISET VARAT | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Aineettomat hyödykkeet | 1. | 65,7 | 57,8 | -------------------------------------------------------------------------------- | Liikearvo | 2. | 88,2 | 81,7 | -------------------------------------------------------------------------------- | Aineelliset hyödykkeet | 3. | 469,1 | 479,3 | -------------------------------------------------------------------------------- | Osuudet osakkuusyrityksissä | | 20,9 | 17,8 | -------------------------------------------------------------------------------- | Myynti- ja muut saamiset | | 18,2 | 17,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Muut pitkäaikaiset sijoitukset | | 10,5 | 9,9 | -------------------------------------------------------------------------------- | Laskennallinen verosaaminen | | 12,3 | 10,1 | -------------------------------------------------------------------------------- | PITKÄAIKAISET VARAT | | 685,0 | 673,9 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | LYHYTAIKAISET VARAT | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Vaihto-omaisuus | 4. | 118,7 | 128,3 | -------------------------------------------------------------------------------- | Myyntisaamiset ja muut saamiset | | 194,3 | 198,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Tuloverosaaminen | | 0,2 | 1,5 | -------------------------------------------------------------------------------- | Muut rahoitusvarat | | 2,0 | 2,2 | -------------------------------------------------------------------------------- | Rahat ja pankkisaamiset | | 73,9 | 92,2 | -------------------------------------------------------------------------------- | LYHYTAIKAISET VARAT | | 389,0 | 422,6 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | VARAT | | 1 074,0 | 1 096,5 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | OMA PÄÄOMA JA VELAT | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | OMA PÄÄOMA | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Osakepääoma | 5. | 66,8 | 66,8 | -------------------------------------------------------------------------------- | Ylikurssirahasto | | 74,2 | 73,5 | -------------------------------------------------------------------------------- | Omat osakkeet | | -0,0 | -0,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Käyvän arvon rahasto ja muut rahastot | | 149,7 | 96,8 | -------------------------------------------------------------------------------- | Muuntoerot | | -13,1 | -15,8 | -------------------------------------------------------------------------------- | Kertyneet voittovarat | | 111,6 | 97,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Emoyhtiön osakkeenomistajien oman pääoman | | 389,3 | 318,3 | | osuus | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Vähemmistöosuus | | 9,4 | 5,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | OMA PÄÄOMA | | 398,7 | 323,7 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | PITKÄAIKAINEN VIERAS PÄÄOMA | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Laskennallinen verovelka | | 32,2 | 33,6 | -------------------------------------------------------------------------------- | Pitkäaikainen korollinen vieras pääoma | | 329,9 | 442,1 | -------------------------------------------------------------------------------- | Pitkäaikainen koroton vieras pääoma | | 5,9 | 7,9 | -------------------------------------------------------------------------------- | Eläkevelvoitteet | | 3,6 | 3,7 | -------------------------------------------------------------------------------- | Pitkäaikaiset varaukset | | 8,5 | 1,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | PITKÄAIKAINEN VIERAS PÄÄOMA | | 380,1 | 488,7 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | LYHYTAIKAINEN VIERAS PÄÄOMA | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Lyhytaikainen korollinen vieras pääoma | | 87,5 | 82,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Ostovelat ja muut velat | | 202,0 | 199,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Tuloverovelka | | 2,7 | 0,5 | -------------------------------------------------------------------------------- | Lyhytaikaiset varaukset | | 2,8 | 1,9 | -------------------------------------------------------------------------------- | LYHYTAIKAINEN VIERAS PÄÄOMA | | 295,1 | 284,2 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | OMA PÄÄOMA JA VELAT | | 1 074,0 | 1 096,5 | -------------------------------------------------------------------------------- LASKELMA KONSERNIN OMAN PÄÄOMAN MUUTOKSISTA (miljoonaa euroa) -------------------------------------------------------------------------------- | | 1. | 2. | 3. | 4. | 5.* | 6. | 7. | 8. | 9. | 10. | 11. | 12. | | | | | | | ) | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | OMA | 66, | 73, | -2, | 66, | 20, | 12, | -15 | 0,0 | 97, | 318 | 5,4 | 323, | | PÄÄ | 8 | 5 | 2 | 7 | 0 | 2 | ,8 | | 0 | ,2 | | 7 | | OMA | | | | | | | | | | | | | | 1.1 | | | | | | | | | | | | | | .20 | | | | | | | | | | | | | | 09 | | | | | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Kau | | 0,0 | -6, | | | -0, | 2,7 | 0,0 | 29, | 24, | 2,8 | 27,6 | | del | | | 7 | | | 1 | | | 0 | 8 | | | | la | | | | | | | | | | | | | | kir | | | | | | | | | | | | | | jat | | | | | | | | | | | | | | ut | | | | | | | | | | | | | | tuo | | | | | | | | | | | | | | tot | | | | | | | | | | | | | | ja | | | | | | | | | | | | | | kul | | | | | | | | | | | | | | ut | | | | | | | | | | | | | | yht | | | | | | | | | | | | | | een | | | | | | | | | | | | | | sä | | | | | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Osa | | 0,8 | | | | | | | | | 0,8 | 0,8 | | kep | | | | | | | | | | | | | | eru | | | | | | | | | | | | | | ste | | | | | | | | | | | | | | ist | | | | | | | | | | | | | | en | | | | | | | | | | | | | | ohj | | | | | | | | | | | | | | elm | | | | | | | | | | | | | | ien | | | | | | | | | | | | | | kul | | | | | | | | | | | | | | uki | | | | | | | | | | | | | | rja | | | | | | | | | | | | | | us | | | | | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Muu | | | | | -20 | 0,2 | | | | | -19 | -19, | | muu | | | | | ,0 | | | | | | ,8 | 8 | | tos | | | | | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Suo | | | | | | | | | -2, | -2, | | -2,0 | | rat | | | | | | | | | 0 | 0 | | | | kir | | | | | | | | | | | | | | jau | | | | | | | | | | | | | | kse | | | | | | | | | | | | | | t | | | | | | | | | | | | | | voi | | | | | | | | | | | | | | tto | | | | | | | | | | | | | | var | | | | | | | | | | | | | | oih | | | | | | | | | | | | | | in | | | | | | | | | | | | | | **) | | | | | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Sii | | | 0,6 | | | 2,3 | | | -2, | 0,0 | | 0,0 | | rro | | | | | | | | | 9 | | | | | t | | | | | | | | | | | | | | eri | | | | | | | | | | | | | | en | | | | | | | | | | | | | | väl | | | | | | | | | | | | | | ill | | | | | | | | | | | | | | ä | | | | | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Osa | | | | 76, | | | | | | 76, | | 76,8 | | kea | | | | 8 | | | | | | 8 | | | | nti | | | | | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Omi | | | | | | | | | | 0,0 | | 0,0 | | en | | | | | | | | | | | | | | osa | | | | | | | | | | | | | | kke | | | | | | | | | | | | | | ide | | | | | | | | | | | | | | n | | | | | | | | | | | | | | han | | | | | | | | | | | | | | kin | | | | | | | | | | | | | | ta | | | | | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Tyt | | | | | | | | | | | 2,1 | 2,1 | | äry | | | | | | | | | | | | | | hti | | | | | | | | | | | | | | öom | | | | | | | | | | | | | | ist | | | | | | | | | | | | | | uks | | | | | | | | | | | | | | en | | | | | | | | | | | | | | lis | | | | | | | | | | | | | | äys | | | | | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Osi | | | | | | | | | -9, | -9, | -0, | -10, | | ngo | | | | | | | | | 4 | 4 | 9 | 3 | | nja | | | | | | | | | | | | | | ko | | | | | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | OMA | 66, | 74, | -8, | 143 | 0,0 | 14, | -13 | 0,0 | 111 | 389 | 9,4 | 398, | | PÄÄ | 8 | 2 | 4 | ,5 | | 6 | ,1 | | ,6 | ,3 | | 7 | | OMA | | | | | | | | | | | | | | 31. | | | | | | | | | | | | | | 12. | | | | | | | | | | | | | | 200 | | | | | | | | | | | | | | 9 | | | | | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | | 1. | 2. | 3. | 4. | 5.* | 6. | 7. | 8. | 9. | 10. | 11. | 12. | | | | | | | ) | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | OMA | 66 | 73, | 0,8 | 66, | 0,0 | 10, | 3,0 | -0, | 105 | 328 | 2,9 | 331, | | PÄÄ | ,8 | 4 | | 7 | | 8 | | 7 | ,5 | ,5 | | 5 | | OMA | | | | | | | | | | | | | | 1.1 | | | | | | | | | | | | | | .20 | | | | | | | | | | | | | | 08 | | | | | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Kau | | -0, | -3, | | | 0,3 | -21 | | 3,4 | -20 | 2,5 | -18, | | del | | 1 | 1 | | | | ,1 | | | ,5 | | 0 | | la | | | | | | | | | | | | | | kir | | | | | | | | | | | | | | jat | | | | | | | | | | | | | | ut | | | | | | | | | | | | | | tuo | | | | | | | | | | | | | | tot | | | | | | | | | | | | | | ja | | | | | | | | | | | | | | kul | | | | | | | | | | | | | | ut | | | | | | | | | | | | | | yht | | | | | | | | | | | | | | een | | | | | | | | | | | | | | sä | | | | | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Osa | | 0,2 | | | | | | | | 0,2 | | 0,2 | | kep | | | | | | | | | | | | || eru | | | | | | | | | | | | | | ste | | | | | | | | | | | | | | ist | | | | | | | | | | | | | | en | | | | | | | | | | | | | | ohj | | | | | | | | | | | | | | elm | | | | | | | | | | | | | | ien | | | | | | | | | | | | | | kul | | | | | | | | | | | | | | uki | | | | | | | | | | | | | | rja | | | | | | | | | | | | | | us | | | | | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Muu | | | | | 20, | | | | | 20, | | 20,0 | | muu | | | | | 0 | | | | | 0 | | | | tos | | | | | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Suo | | | | | | | | | | 0,0 | 1,4 | 1,4 | | rat | | | | | | | | | | | | | | kir | | | | | | | | | | | | | | jau | | | | | | | | | | | | | | kse | | | | | | | | | | | | | | t | | | | | | | | | | | | | | voi | | | | | | | | | | | | | | tto | | | | | | | | | | | | | | var | | | | | | | | | | | | | | oih | | | | | | | | | | | | | | in | | | | | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Sii | | | | | | 1,2 | | | -1, | 0,0 | | 0,0 | | rro | | | | | | | | | 2 | | | | | t | | | | | | | | | | | | | | eri | | | | | | | | | | | | | | en | | | | | | | | | | | | | | väl | | | | | | | | | | | | | | ill | | | | | | | | | | | | | | ä | | | | | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Omi | | | | | | | | -0, | | -0, | | -0,1 | | en | | | | | | | | 1 | | 1 | | | | osa | | | | | | | | | | | | | | kke | | | | | | | | | | | | | | ide | | | | | | | | | | | | | | n | | | | | | | | | | | | | | han | | | | | | | | | | | | | | kin | | | | | | | | | | | | | | ta | | | | | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Omi | | | | | | | | 0,8 | | 0,8 | | 0,8 | | na | | | | | | | | | | | | | | osa | | | | | | | | | | | | | | kke | | | | | | | | | | | | | | ina | | | | | | | | | | | | | | suo | | | | | | | | | | | | | | rit | | | | | | | | | | | | | | etu | | | | | | | | | | | | | | t | | | | | | | | | | | | | | mak | | | | | | | | | | | | | | sut | | | | | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Osi | | | | | | | | | -10 | -10 | -1,4 | -12, | | ngo | | | | | | | | | ,6 | ,6 | | 0 | | nja | | | | | | | | | | | | | | ko | | | | | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | OMA | 66 | 73, | -2, | 66, | 20, | 12, | -15 | 0,0 | 97, | 318 | 5,4 | 323, | | PÄÄ | ,8 | 5 | 2 | 7 | 0 | 2 | ,8 | | 0 | ,2 | | 7 | | OMA | | | | | | | | | | | | | | 31. | | | | | | | | | | | | | | 12. | | | | | | | | | | | | | | 200 | | | | | | | | | | | | | | 8 | | | | | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- SARAKKEET: 1. Osakepääoma, 2. Ylikurssirahasto, 3. Arvonmuutosrahasto, 4. Sijoitettu vapaa oma pääoma (SVOP), 5. Muu oman pääoman erä, 6. Muut rahastot, 7. Muuntoerot, 8. Omat osakkeet, 9. Voittovarat, 10. Emoyhtiön osakkeenomistajien osuus yhteensä, 11. Vähemmistön osuus, 12. Yhteensä *) Muodostuu omaan pääomaan luokiteltavasta hybridilainasta. **) Muodostuu hybridilainalle maksetusta korosta. Vuoden 2008 tilinpäätöksessä yhtiö on esittänyt nettosijoituksen suojaukseen liittyvän arvostuksen Arvonmuutosrahastossa. Vuoden 2009 tilinpäätöksessä esittämistapaa on muutettu niin, että suojaukset on kirjattu oikaisemaan muuntoeroja. Vertailuvuoden luvut on muutettu vastaamaan nykykäytäntöä. RAHAVIRTALASKELMA (miljoonaa euroa) -------------------------------------------------------------------------------- | | 2009 | 2008 | -------------------------------------------------------------------------------- | Liiketoiminta | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevoitto | 55,1 | 38,1 | -------------------------------------------------------------------------------- | Oikaisut liikevoittoon | -0,4 | -1,3 | -------------------------------------------------------------------------------- | Poistot | 57,2 | 54,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Varausten muutos | 7,6 | 1,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Käyttöpääoman muutos | 2,5 | 1,3 | -------------------------------------------------------------------------------- | Rahoitustuotot | 5,2 | 5,5 | -------------------------------------------------------------------------------- | Rahoituskulut | -24,9 | -35,5 | -------------------------------------------------------------------------------- | Verot | -4,9 | -1,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Liiketoiminnan nettorahavirta | 97,4 | 62,2 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Investoinnit | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Käyttöomaisuuden bruttoinvestoinnit | -43,7 | -84,1 | -------------------------------------------------------------------------------- | Käyttöomaisuuden myynnit | 2,9 | 12,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Investoinnit tytäryritykseen | -4,7 | 0,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Ostetut osakkuusyhtiöosakkeet | -0,3 | 0,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Myönnetyt lainat | -0,0 | -0,2 | -------------------------------------------------------------------------------- | Lainasaamisten takaisinmaksut | 5,1 | 2,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Investointien nettorahavirta | -40,8 | -70,3 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Rahavirta ennen rahoitusta | 56,6 | -8,1 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Rahoitus | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Osakeannista saadut maksut | 76,8 | 0,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Oman pääoman ehtoisesta lainasta saadut maksut | 0,0 | 20,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Oman pääoman ehtoisen lainan takaisinmaksu | -20,0 | 0,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Lyhytaikaisten lainojen nostot | 46,6 | 187,9 | -------------------------------------------------------------------------------- | Lyhytaikaisten lainojen takaisinmaksut | -82,3 | -164,2 | -------------------------------------------------------------------------------- | Pitkäaikaisten lainojen nostot | 74,7 | 27,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Pitkäaikaisten lainojen takaisinmaksut | -160,8 | -7,3 | -------------------------------------------------------------------------------- | Hybridilainan korot | -2,1 | 0,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Maksetut osingot | -9,4 | -10,6 | -------------------------------------------------------------------------------- | Omien osakkeiden hankkiminen | 0,0 | -0,1 | -------------------------------------------------------------------------------- | Rahoituksen nettorahavirta | -76,5 | 53,0 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Rahavarojen muutos | -19,9 | 44,9 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Rahavarat 1.1. | 94,4 | 56,8 | -------------------------------------------------------------------------------- | Rahavarojen kurssimuutosten vaikutus | 1,4 | -7,3 | -------------------------------------------------------------------------------- | Rahavarat 31.12. | 75,9 | 94,4 | -------------------------------------------------------------------------------- TALOUDELLISTA KEHITYSTÄ KUVAAVAT TUNNUSLUVUT -------------------------------------------------------------------------------- | | 2009 | 2008 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevaihto, milj. euroa | 2 124,7 | 2 294,6 | -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevoitto, milj. euroa | 55,1 | 38,1 | -------------------------------------------------------------------------------- | - % liikevaihdosta | 2,6 | 1,7 | -------------------------------------------------------------------------------- | Voitto ennen veroja, milj. euroa | 37,3 | 9,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | - % liikevaihdosta | 1,8 | 0,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Oman pääoman tuotto (ROE), % | 9,0 | 2,3 | -------------------------------------------------------------------------------- | Sijoitetun pääoman tuotto (ROI), % | 7,4 | 5,2 | -------------------------------------------------------------------------------- | Omavaraisuusaste, % | 37,1 | 29,5 | -------------------------------------------------------------------------------- | Nettovelkaantumisaste (gearing), % | 84,9 | 131,8 | -------------------------------------------------------------------------------- | Bruttoinvestoinnit, milj. euroa | 41,3 | 84,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | - % liikevaihdosta | 1,9 | 3,7 | -------------------------------------------------------------------------------- | Tutkimus- ja kehitysmenot, milj. euroa | 8,9 | 13,1 | -------------------------------------------------------------------------------- | - % liikevaihdosta | 0,4 | 0,6 | -------------------------------------------------------------------------------- | Henkilöstön määrä keskimäärin | 7 429 | 7 750 | -------------------------------------------------------------------------------- OSAKEKOHTAISET TUNNUSLUVUT Osakekohtaiset tunnusluvut on oikaistu vuoden 2009 osakeannin vaikutuksella. -------------------------------------------------------------------------------- | | 2009 | 2008 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos/osake (EPS), laimentamaton, euroa | 0,64 | 0,10 | -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos/osake (EPS), laimennettu, euroa | 0,64 | 0,10 | -------------------------------------------------------------------------------- | Oma pääoma/osake, euroa | 7,21 | 7,13 | -------------------------------------------------------------------------------- | Osakekohtainen osinko, euroa | 0,22 *) | 0,21 | -------------------------------------------------------------------------------- | Osinko laimentamattomasta tuloksesta, % | 34,5 *) | 199,3 | -------------------------------------------------------------------------------- | Osinko laimennetusta tuloksesta, % | 34,5 *) | 199,3 | -------------------------------------------------------------------------------- | Efektiivinen osinkotuotto, % | 2,8 *) | 5,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Hinta/voitto-suhde (P/E-luku) | | | -------------------------------------------------------------------------------- | - laimentamaton | 12,3 | 36,7 | -------------------------------------------------------------------------------- | - laimennettu | 12,3 | 37,8 | -------------------------------------------------------------------------------- | Alin osakekurssi, euroa | 3,70 | 3,43 | -------------------------------------------------------------------------------- | Ylin osakekurssi, euroa | 10,38 | 12,75 | -------------------------------------------------------------------------------- | Keskikurssi, euroa | 7,18 | 6,94 | -------------------------------------------------------------------------------- | Vuoden päätöskurssi, euroa | 7,85 | 3,89 | -------------------------------------------------------------------------------- | Osakekannan markkina-arvo, milj. euroa | 423,7 | 173,7 | -------------------------------------------------------------------------------- | Vaihdettujen osakkeiden määrä, 1.000 kpl | 22 285 | 9 028 | -------------------------------------------------------------------------------- | - % keskimääräisestä lukumäärästä | 56,4 | 23,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Osakkeiden oikaistu lukumäärä, 1.000 kpl | | | -------------------------------------------------------------------------------- | - keskimäärin tilikaudella | 44 937 | 44 606 | -------------------------------------------------------------------------------- | - tilikauden lopussa | 53 975 | 44 624 | -------------------------------------------------------------------------------- | - täysin laimennettu | 53 975 | 44 624 | -------------------------------------------------------------------------------- *) Hallituksen osinkoehdotuksen perusteella. TUNNUSLUKUJEN LASKENTAKAAVAT Voitto ennen veroja - verot Oman pääoman tuotto (%) ---------------------------------- x 100 Oma pääoma yhteensä (keskiarvo) Voitto ennen veroja + korko- ja muut rahoituskulut Sijoitetun pääoman tuotto (%) ---------------------------------- x 100 Taseen loppusumma - korottomat velat (keskiarvo) Oma pääoma yhteensä Omavaraisuusaste (%) ---------------------------------- x 100 Taseen loppusumma - saadut ennakot Korolliset nettovelat - korolliset laina- saamiset - rahavarat Nettovelkaantumisaste (%) ---------------------------------- x 100 (gearing) Oma pääoma yhteensä Emoyhtiön osakkeenomistajille kuuluva tilikauden voitto Osakekohtainen tulos ------------------------------------- Osakkeiden keskimääräinen osakeantioikaistu lukumäärä tilikauden aikana Emoyhtiön osakkeenomistajille kuuluva oma pääoma Osakekohtainen oma pääoma -------------------------------------------- Osakkeiden osakeantioikaistu lukumäärä tilikauden lopussa Osinko / osake Osakekohtainen osinko -------------------------------------------- Tilikauden jälkeisten osakeantien oikaisukerroin Osakeantioikaistu osakekohtainen osinko Osinko tuloksesta (%) --------------------------------------- x 100 Osakekohtainen tulos Osakekohtainen osinko Efektiivinen osinkotuotto (%) --------------------------------------- x 100 Tilikauden viimeinen osakeantioikaistu kaupantekokurssi Tilikauden viimeinen osakeantioikaistu kaupantekokurssi Hinta/voitto-suhde (P/E) --------------------------------------- Osakekohtainen tulos Osakekannan markkina-arvo Ulkona olevien osakkeiden määrä tilikauden lo- pussa x tilikauden viimeinen kaupantekokurssi Henkilöstön määrä Kalenterikuukausien lopussa laskettujen henkilöstömäärien keskiarvo KONSERNIN TILINPÄÄTÖKSEN LIITETIEDOT LAADINTAPERIAATTEET HKScan Oyj:n tilinpäätöstiedote ajalta 1.1.-31.12.2009 on laadittu IAS 34 Osavuosikatsaukset -standardia noudattaen. Konsernitilinpäätös on laadittu kansainvälisten tilinpäätösstandardien (International Financial Reporting Standards, IFRS) mukaisesti ja sitä laadittaessa on noudatettu 31.12.2009 voimassaolevia IAS- ja IFRS-standardeja sekä SIC- ja IFRIC-tulkintoja. Konsernitilinpäätös on laadittu noudattaen samoja laadintaperiaatteita kuin vuonna 2008 lukuun ottamatta seuraavia uusia standardeja, tulkintoja ja muutoksia olemassa oleviin standardeihin, jotka ovat voimassa 1.1.2009 alkaen. Konserni on soveltanut 1.1.2009 alkaen seuraavia uusia ja uudistettuja standardeja ja tulkintoja: - IAS 1 (uudistettu), Tilinpäätöksen esittäminen. Standardin muutoksen tarkoituksena on parantaa tilinpäätöksen käyttäjien mahdollisuuksia analysoida ja vertailla tilinpäätöslaskelmissa annettavia tietoja muun muassa erottamalla yrityksen omassa pääomassa tapahtuvat muutokset, jotka liittyvät liiketoimiin yrityksen omistajien kanssa muista oman pääoman muutoksista. Omistajiin liittymättömät muutokset esitetään laajassa tuloslaskelmassa. Konserni esittää erikseen sekä tuloslaskelman että laajan tuloslaskelman. - IAS 23 (uudistettu), Vieraan pääoman menot. Standardi edellyttää, että ehdot täyttävän hyödykkeen esim. tuotantorakennusinvestoinnin hankintamenoon sisällytetään välittömästi kyseisen hyödykkeen hankkimisesta, rakentamisesta tai valmistamisesta johtuvat vieraan pääoman menot. Konserni on kirjannut aiemmin sallitulla tavalla vieraan pääoman menot kuluksi sillä tilikaudella, jonka aikana ne ovat syntyneet. Standardimuutos vaikuttaa niin, että 1.1.2009 tai sen jälkeen tehtäviin rakennushankkeisiin kohdistuvat vieraan pääoman menot kohdistetaan hankkeelle ja aktivoidaan taseeseen. Konsernilla ei ole ollut tilikaudella tällaisia hankkeita. - IFRS 8, Toimintasegmentit. Standardi korvaa IAS 14 -standardin. Sen mukaan segmenttitietojen esittämisessä on käytettävä ”johdon lähestymistapaa”, jolloin tiedot esitetään samalla tavalla kuin sisäisessä raportoinnissa. Tämä standardi ei ole muuttanut konsernin segmenttiraportointijakoa. - Muutokset IFRS 7:ään Rahoitusinstrumentit, tilinpäätöksessä esitettävät tiedot - Rahoitusinstrumentteja koskevien liitetietojen parantaminen. Muutosten myötä otetaan käyttöön kolmitasoinen hierarkia rahoitusinstrumenttien käypien arvojen esittämisessä. Muutettu standardi edellyttää myös lisäliitetietoja käypien arvojen suhteellisen luotettavuuden arvioinnin helpottamiseksi. Lisäksi standardimuutokset selkeyttävät ja laajentavat aiempia vaatimuksia maksuvalmiusriskiä koskevien tietojen esittämisestä. - IFRS-standardeihin tehdyt parannukset. Annual Improvements -menettelyn kautta standardeihin tehtävät pienet ja vähemmän kiireelliset muutokset kerätään yhdeksi kokonaisuudeksi ja toteutetaan kerran vuodessa. Hankkeeseen kuuluvat muutokset koskevat yhteensä 34 standardia. Muutosten vaikutukset vaihtelevat standardeittain, mutta muutokset eivät ole olleet merkittäviä konsernitilinpäätöksen kannalta. - IFRIC 16, Ulkomaiseen yksikköön tehdyn nettosijoituksen suojaukset. Tulkinta selkeyttää ulkomaiseen yksikköön tehdyn nettosijoituksen suojauksen kirjanpitokäsittelyä konsernitilinpäätöksessä. Tulkinnalla ei ole ollut merkittävää vaikutusta konsernin tilinpäätökseen. - Muutokset IFRS 2:een, Osakeperusteiset maksut -Oikeuden syntymisehdot ja peruutukset. Standardimuutokset edellyttävät, että kaikki lopullista oikeutta synnyttämättömät ehdot otetaan huomioon myönnettyjen oman pääoman ehtoisten instrumenttien käypää arvoa määritettäessä. Lisäksi standardimuutoksilla tarkennetaan peruutusten kirjanpitokäsittelyä koskevaa ohjeistusta. Muutoksilla ei ole ollut vaikutusta konsernin tilinpäätökseen. Konserni sovelsi jo 31.12.2009 päättyneeltä tilikaudelta laaditussa tilinpäätöksessään seuraavaa standardia ennen kuin sen soveltaminen oli pakollista: - Uudistettu IFRS 3, Liiketoimintojen yhdistäminen (voimassa 1.7.2009 tai sen jälkeen alkavilla tilikausilla). Uudistetun standardin soveltamisala on aikaisempaa laajempi. Uudistettu standardi sisältää useita konsernin kannalta merkittäviä muutoksia. Standardimuutokset vaikuttavat hankinnoista kirjattavan liikearvon määrään sekä liiketoimintojen myyntituloksiin. Standardimuutoksilla on vaikutusta myös tulosvaikutteisesti kirjattaviin eriin sekä hankintatilikaudella että niillä tilikausilla, joilla maksetaan lisäkauppahintaa tai toteutetaan lisähankintoja. IASB on julkistanut seuraavat uudet tai uudistetut standardit ja tulkinnat, joita konserni ei ole vielä soveltanut. Konserni ottaa ne käyttöön kunkin standardin ja tulkinnan voimaantulopäivästä lähtien, tai mikäli voimaantulopäivä on muu kuin tilikauden ensimmäinen päivä, voimaantulopäivää seuraavan tilikauden alusta lukien. - Muutettu IAS 27 Konsernitilinpäätös ja erillistilinpäätös (voimassa 1.7.2009 tai sen jälkeen alkavilla tilikausilla). Muutettu standardi edellyttää tytäryrityksen omistusmuutoksista syntyvien vaikutusten kirjaamista suoraan konsernin omaan pääomaan silloin, kun emoyrityksen määräysvalta säilyy. Mikäli määräysvalta tytäryrityksessä menetetään, mahdollinen jäljellä oleva sijoitus arvostetaan käypään arvoon tulosvaikutteisesti. Vastaavaa kirjanpidollista käsittelytapaa sovelletaan jatkossa myös osakkuusyrityssijoituksiin (IAS 28) ja yhteisyritysosuuksiin (IAS 31). Standardimuutoksen seurauksena tytäryrityksen tappioita voidaan kohdistaa vähemmistölle silloinkin, kun ne ylittävät vähemmistön sijoituksen määrän. - IFRS-standardeihin tehdyt parannukset (voimaan pääsääntöisesti 1.1.2010 tai sen jälkeen alkavilla tilikausilla). Annual Improvements -menettelyn kautta standardeihin tehtävät pienet ja vähemmän kiireelliset muutokset kerätään yhdeksi kokonaisuudeksi ja toteutetaan kerran vuodessa. Hankkeeseen kuuluvat muutokset koskevat yhteensä 12 standardia. Muutosten vaikutukset vaihtelevat standardeittain, mutta muutokset eivät ole olleet merkittäviä konsernitilinpäätöksen kannalta. Standardimuutoksia ei ole vielä hyväksytty sovellettavaksi EU:ssa. - ED 9, Yhteisyritykset. Nykyinen IAS 31 Yhteisyritykset -standardi antaa mahdollisuuden yhdistellä yhteisyrityksen lukuja suhteellisella yhdistelyllä (eli rivi-riviltä yhdistely). Standardiin (uusi ED 9) on todennäköisesti tulossa muutos, että jatkossa vain pääomaosuusmenetelmä tulee olemaan sallittu. Uusi standardi tulee muuttamaan merkittävästi konsernin lukuja ja Puolan segmentin käsittelyä. Voimaantuloa ei ole vielä päätetty. SEGMENTTIKOHTAINEN VERTAILU Liikevaihto ja liikevoitto päämarkkina-alueittain (miljoonaa euroa) -------------------------------------------------------------------------------- | | Q4/2009 | Q4/2008 | 2009 | 2008 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevaihto | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | - Suomi | 185,4 | 197,3 | 732,5 | 740,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | - Ruotsi | 278,3 | 301,6 | 1 037,4 | 1 179,3 | -------------------------------------------------------------------------------- | - Baltia | 38,1 | 43,0 | 156,9 | 168,2 | -------------------------------------------------------------------------------- | - Puola | 65,1 | 66,3 | 251,7 | 270,9 | -------------------------------------------------------------------------------- | - Segmenttien välinen | -9,5 | -16,0 | -53,9 | -64,3 | -------------------------------------------------------------------------------- | Yhteensä | 557,5 | 592,3 | 2 124,7 | 2 294,6 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevoitto | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | - Suomi | 6,4 | 6,4 | 27,0 | 14,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | - Ruotsi | 9,1 | 8,6 | 16,7 | 18,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | - Baltia | 2,0 | 0,6 | 9,8 | 6,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | - Puola | 2,9 | 1,9 | 9,3 | 4,2 | -------------------------------------------------------------------------------- | - Segmenttien välinen | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | - Konsernihallinnon | -1,9 | -2,2 | *) -7,7 | -4,9 | | kulut | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Yhteensä | 18,4 | 15,3 | 55,1 | 38,1 | -------------------------------------------------------------------------------- *) Sisältää ensimmäiselle neljännekselle kirjatun, entisen toimitusjohtajan työsuhteen päättymisestä johtuvan kertaluonteisen erokorvauksen 1,3 miljoonaa euroa. TASEEN LIITETIEDOT 1. AINEETTOMIEN HYÖDYKKEIDEN MUUTOKSET (miljoonaa euroa) -------------------------------------------------------------------------------- | | 1-12/2009 | 1-12/2008 | -------------------------------------------------------------------------------- | Kirjanpitoarvo kauden alussa | 57,8 | 65,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Muuntoerot | 3,0 | -7,7 | -------------------------------------------------------------------------------- | Lisäykset | 2,8 | 0,3 | -------------------------------------------------------------------------------- | Lisäykset (yritysostot) | 2,0 | 0,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Vähennykset | 0,0 | -0,1 | -------------------------------------------------------------------------------- | Poistot ja arvonalentumiset | -2,7 | -2,1 | -------------------------------------------------------------------------------- | Siirto toiseen tase-erään | 2,8 | 2,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Kirjanpitoarvo kauden lopussa | 65,7 | 57,8 | -------------------------------------------------------------------------------- 2. LIIKEARVON MUUTOKSET (miljoonaa euroa) -------------------------------------------------------------------------------- | | 1-12/2009 | 1-12/2008 | -------------------------------------------------------------------------------- | Kirjanpitoarvo kauden alussa | 81,7 | 85,1 | -------------------------------------------------------------------------------- | Muuntoerot | 1,6 | -4,1 | -------------------------------------------------------------------------------- | Lisäykset | 1,9 | 0,7 | -------------------------------------------------------------------------------- | Lisäykset (yritysostot) | 3,0 | 0,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Vähennykset | 0,0 | 0,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Poistot ja arvonalentumiset | 0,0 | 0,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Siirto toiseen tase-erään | 0,0 | 0,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Kirjanpitoarvo kauden lopussa | 88,2 | 81,7 | -------------------------------------------------------------------------------- 3. AINEELLISTEN HYÖDYKKEIDEN MUUTOKSET (miljoonaa euroa) -------------------------------------------------------------------------------- | | 1-12/2009 | 1-12/2008 | -------------------------------------------------------------------------------- | Kirjanpitoarvo kauden alussa | 479,3 | 476,7 | -------------------------------------------------------------------------------- | Muuntoerot | 6,6 | -24,1 | -------------------------------------------------------------------------------- | Lisäykset | 41,2 | 79,9 | -------------------------------------------------------------------------------- | Lisäykset (yritysostot) | 3,8 | 0,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Vähennykset | -3,3 | -11,8 | -------------------------------------------------------------------------------- | Poistot ja arvonalentumiset | -55,8 | -48,3 | -------------------------------------------------------------------------------- | Siirto toiseen tase-erään | -2,6 | 6,9 | -------------------------------------------------------------------------------- | Kirjanpitoarvo kauden lopussa | 469,1 | 479,3 | -------------------------------------------------------------------------------- 4. VAIHTO-OMAISUUS (miljoonaa euroa) -------------------------------------------------------------------------------- | | 1-12/2009 | 1-12/2008 | -------------------------------------------------------------------------------- | Aineet ja tarvikkeet | 73,9 | 80,9 | -------------------------------------------------------------------------------- | Keskeneräiset tuotteet | 7,1 | 7,1 | -------------------------------------------------------------------------------- | Valmiit tuotteet | 23,7 | 25,6 | -------------------------------------------------------------------------------- | Tavarat | 0,0 | 0,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Muu vaihto-omaisuus | 4,1 | 4,2 | -------------------------------------------------------------------------------- | Ennakkomaksut | 2,1 | 2,2 | -------------------------------------------------------------------------------- | Elävät eläimet IFRS 41 | 7,6 | 8,2 | -------------------------------------------------------------------------------- | Vaihto-omaisuus yhteensä | 118,7 | 128,3 | -------------------------------------------------------------------------------- 5. OMAN PÄÄOMAN LIITETIEDOT -------------------------------------------------------------------------------- | Osakepääoma | Ulkona | Osake | Ylikurss | SVOP | Omat | Yht. | | ja | olevien | pääoma | i | | osakkeet | | | ylikurssiraha | osakkeid | | rahasto | | | | | sto | en | | | | | | | | lukumäär | | | | | | | | ä | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | 1.1.2009 | 39 301 | 66,8 | 72,9 | 66,7 | 0,0 | 206,4 | | | 719 | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Omien | -47 508 | | | | 0,0 | 0,0 | | osakkeiden | | | | | | | | palautuminen | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Osakeanti | 14 720 | | | 76,8 | | 76,8 | | | 329 | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | 31.12.2009 | 53 974 | 66,8 | 72,9 | 143,5 | 0,0 | 283,2 | | | 540 | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- SVOP = Sijoitettu vapaa oma pääoma Yhtiö maksoi 6.5.2009 osingot tilikaudelta 2008 0,24 euroa osakkeelta, yhteensä 9 422 692,56 euroa. KOROLLISET VELAT Konsernin korolliset velat olivat vuoden lopussa 417,4 miljoonaa euroa (524,4 Meur). Lainamäärän lasku johtui pääosin siitä, että joulukuussa toteutetun osakeannin nettovaroilla lyhennettiin korollisia velkoja. Antivaroilla maksettiin pois myös oman pääoman ehtoinen 20 miljoonan euron hybridilaina. Positiivinen liiketoiminnan kassavirta mahdollisti myös lainojen takaisinmaksuja. RAHOITUSRISKIT Rahoitusriskejä ovat jälleenrahoitus ja maksuvalmius-, rahoitussopimusten vastapuoli-, valuutta-, korko-, hyödyke- ja luottoriskit. Rahoitusriskit ja niiden hallinta ovat osa konsernin rahoituspolitiikkaa. Hallitus on hyväksynyt noudatettavan politiikan ja sen toteuttaminen on keskitetty konsernin talousjohtajan alaisuudessa toimivaan rahoitusyksikköön. Tilikauden 2009 aikana rahoituspolitiikkaa muutettiin siten, että kaupallisen toiminnan valuuttakurssiriskiä voidaan suojata enintään 12 kuukautta eteenpäin ja ennustetusta nettovaluuttavirrasta suojataan lähtökohtaisesti 30-70 prosenttia. Kaudella aloitettiin ulkomaiseen tytäryhtiöön tehdyn nettosijoituksen suojaus Puolan zlotyn osalta. Konsernin pääoman hallinnan pyrkimyksenä on optimaalisen pääomarakenteen avulla tukea liiketoimintaa varmistamalla normaalit toimintaedellytykset ja mahdollistamalla orgaaninen ja rakenteellinen kasvu. Pääomarakenteeseen vaikutetaan ohjaamalla liiketoimintaan sitoutuvan käyttöpääoman määrää sekä tuloksen, osingonjaon ja osakeantien kautta. Konserni voi myös päättää omaisuuserien myynnistä velkojen vähentämiseksi. Yksityiskohtaisempi selvitys rahoitusriskien ja pääoman hallinnasta julkistetaan vuoden 2009 tilinpäätöksen liitetiedoissa. JOHDANNAISSOPIMUKSISTA JOHTUVAT VASTUUT (miljoonaa euroa) -------------------------------------------------------------------------------- | | 31.12.2009 | 31.12.2008 | -------------------------------------------------------------------------------- | Johdannaissopimusten nimellisarvot | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Valuuttajohdannaiset | 104,6 | 84,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Korkojohdannaiset | 203,5 | 276,8 | -------------------------------------------------------------------------------- | Sähköjohdannaiset | 10,8 | 8,6 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Johdannaissopimusten käyvät arvot | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Valuuttajohdannaiset | -1,1 | -2,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Korkojohdannaiset | -11,3 | -11,5 | -------------------------------------------------------------------------------- | Sähköjohdannaiset | -0,6 | -1,9 | -------------------------------------------------------------------------------- KONSERNIN MUUT VASTUUSITOUMUKSET (milj. euroa) -------------------------------------------------------------------------------- | | 31.12.2009 | 31.12.2008 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Velat, joiden vakuudeksi on annettu | | | -------------------------------------------------------------------------------- | pantteja tai kiinnityksiä | | | -------------------------------------------------------------------------------- | - rahalaitoslainat | 33,9 | 41,3 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Vakuudeksi annetut | | | -------------------------------------------------------------------------------- | - kiinteistökiinnitykset | 55,5 | 36,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | - pantit | 30,4 | 15,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | - yrityskiinnitykset | 20,7 | 19,7 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Omistusyhteysyritysten puolesta annetut | | | -------------------------------------------------------------------------------- | - takaukset | 5,0 | 5,5 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Muiden puolesta annetut | | | -------------------------------------------------------------------------------- | - takaukset ja pantit | 12,4 | 9,6 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Muut omat vastuut | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Leasingvastuut | 19,0 | 23,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Muut vuokravastuut | 40,6 | 42,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Muut vastuut | 5,8 | 4,7 | -------------------------------------------------------------------------------- LIIKETOIMET LÄHIPIIRIN KANSSA -------------------------------------------------------------------------------- | | 2009 | 2008 | -------------------------------------------------------------------------------- | Myynnit osakkuusyhtiöille | 34,9 | 37,6 | -------------------------------------------------------------------------------- | Ostot osakkuusyhtiöiltä | 35,2 | 37,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Myyntisaamiset ja muut saamiset | 2,5 | 2,2 | -------------------------------------------------------------------------------- | Ostovelat ja muut velat | 8,5 | 9,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Toimitusjohtajan irtisanomiskorvaus | 1,3 | 0,0 | -------------------------------------------------------------------------------- KERTALUONTEISET ERÄT (miljoonaa euroa) -------------------------------------------------------------------------------- | | Q4/2009 | Q4/2008 | 2009 | 2008 | -------------------------------------------------------------------------------- | Työsuhde-etuuksista | -5,8 | 0,0 | -10,8 | 0,0 | | aiheutuneet kulut | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Poistot ja | 0,0 | 0,0 | -1,9 | 0,0 | | arvonalentumiset | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Kertaluonteiset erät | -5,8 | 0,0 | -12,7 | 0,0 | | yhteensä | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- Tilinpäätöstiedotteessa esitettävät tiedot ovat tilintarkastamattomia. Vantaalla 19. helmikuuta 2010 HKScan Oyj Hallitus Lisätietoja antaa HKScan Oyj:n toimitusjohtaja Matti Perkonoja. Hänelle voi jättää soittopyynnön Marjukka Hujasen kautta, puh. 010 570 6218 HKScan on Pohjois-Euroopan johtavia ruokayhtiöitä. Sen kotimarkkinoihin kuuluvat Suomi, Ruotsi, Baltia ja Puola. HKScan valmistaa, myy ja markkinoi sian- ja naudanlihaa, siipikarjatuotteita, lihavalmisteita ja valmiita ruokia lukuisilla tunnetuilla paikallisilla tuotemerkeillä. Asiakkaina ovat vähittäiskaupat ja suurkeittiöt sekä teollisuus- ja vientiasiakkaat. HKScan toimii yhdeksässä maassa ja sillä on noin 10 000 työntekijää. Liikevaihto vuonna 2009 oli 2,1 miljardia euroa. JAKELU: Nasdaq OMX, Helsinki Finanssivalvonta Keskeiset tiedotusvälineet www.hkscan.com |
|||
|