2012-04-26 08:30:00 CEST
2012-04-26 08:30:44 CEST
REGULATED INFORMATION
Norvestia - Interimsrapport
NORVESTIAS DELÅRSRAPPORT 1.1–31.3.2012
Helsingfors, Finland, 2012-04-26 08:30 CEST (GLOBE NEWSWIRE) -- Norvestia Abp
Delårsrapport 26.4.2012 kl. 9.30
NORVESTIAS DELÅRSRAPPORT 1.1-31.3.2012
Norvestias resultat för perioden januari-mars 2012 uppgick till 6,0 miljoner
euro (1,1 milj. euro för motsvarande period 2011).
Resultat per aktie var 0,39 euro (0,07).
Vinster och förluster från värdepappersverksamheten uppgick till 8,1 miljoner
euro (1,8).
Den utdelningsjusterade substansen steg under översiktsperioden med 4,4 % (0,7
%).
Utdelning lämnades i mars 2012 med 0,30 euro per aktie (0,50).
AKTIEMARKNADEN
2012 började med en klar uppgång på aktiemarknaderna och aktiekurserna steg
speciellt i januari-februari. OMX Helsinki CAP-avkastningsindexet, som
beskriver utvecklingen på Helsingfors börs, steg under årets första kvartal med
15,1 %, vilket är en exceptionellt hög kursuppgång. Avkastningsindexets
kvartalsavkastning har under de tio senaste åren endast tre gånger varit högre.
Bakom den goda kursuppgången anses vara framför allt den Europeiska
Centralbankens ECB:s exceptionella stödåtgärder. ECB har förbundit sig att
upprätthålla det europeiska banksystemet under alla omständigheter genom att
garantera bankernas finansiering. Under slutet av det senaste året och det här
årets första kvartal har ECB gett ett stödpaket på sammanlagt ca 1 000
miljarder euro till det europeiska banksystemet. Detta har skett genom att
bevilja bankerna treåriga lån med låg ränta, samtidigt som man har löst på
lånens garantikrav. I praktiken har alla europeiska banker kunnat utnyttja
ECB:s lån med låg ränta.
Dessa tillgångar har kanaliserats till kapitalmarknaderna via olika mekanismer
och stött bland annat de europeiska krisstaternas obligationer samt
aktiekurser. Specialåtgärderna från ECB lugnade kapitalmarknaderna under årets
första kvartal, men krisen på euroområdet är ingalunda ännu löst.
I februari upplevde eurosystemet ett beklagligt bakslag, då medlemsstaten
Grekland i praktiken gick i konkurs. Händelsen kan anses vara mycket
exceptionell. Ännu för en tid sedan skulle det ha varit omöjligt att tänka sig
att en europeisk stat kunde lämna sina skulder obetalda. Händelsen var en
tråkig lärdom för placerarna och den gjorde finansieringen av krisstaterna ännu
svårare än tidigare. Placerarnas villighet att investera i övriga krisstater,
såsom Portugal och Irland, kommer att sjunka ännu lägre än tidigare. Dessa
länder måste redan nu till en stor del leva på ECB:s finansiering och Grekland
har inga möjligheter att få finansiering från marknaderna på flera år eller
rentav decennier.
I följande tabell beskrivs indexutvecklingen för olika börser under de tre
första månaderna 2012:
Finland / OMX Helsinki-index 15,1 %
Finland / OMX Helsinki CAP-avkastningsindex 12,7 %
Sverige / OMX Stockholm-index 10,2 %
Norge / OBX-index 10,3 %
Danmark / OMX Copenhagen-index 13,7 %
USA / Nasdaq Composite-index 18,7 %
USA / S&P 500-index 12,0 %
Bloomberg European 500-index 7,8 %
MSCI World-index 10,9 %
Japan / Nikkei 225-index 19,3 %
Norvestias utdelningsjusterade börskurs 6,4 %
Norvestias utdelningsjusterade substans 4,4 %
SUBSTANSVÄRDE OCH BÖRSKURS
Norvestias substansvärde uppgick den 31 mars 2012 till 8,99 euro per aktie
(9,70 euro per aktie samma tid föregående år) mot 8,90 euro per aktie vid
slutet av år 2011. Med beaktande av utdelningen om 0,30 euro, vilken lämnades i
mars 2012, steg substansvärdet med 0,39 euro per aktie (0,07) under
översiktsperioden, vilket motsvarade en ökning på 4,4 % (0,7 %).
Det sista avslutet i Norvestias noterade B-aktie den 31 mars 2012 gjordes till
en kurs av 6,70 euro per aktie (7,62), vilket motsvarade en substansrabatt på
25 % (21 %). Börsvärdet för Norvestias B-aktier 31.3.2012 var 96,6 milj. euro
(109,9). Vid årsskiftet 31.12.2011 var kursen för B-aktien 6,58 euro per aktie.
Under perioden januari-mars 2012 var B-aktiernas omsättning sammanlagt 0,9
milj. euro (3,5). I medeltal var dagsomsättningen 14 895 euro (57 235). Antalet
omsatta aktier var 132 069 (426 911), vilket motsvarar 0,9 % (3,0 %) av antalet
B-aktier och 0,9 % (2,8 %) av det totala antalet aktier.
Norvestias aktiekapital är fördelat på 900 000 A-aktier och 14 416 560
B-aktier, sammanlagt 15 316 560 aktier. A-aktierna är onoterade.
KONCERNENS RESULTAT
Denna delårsrapport är uppgjord enligt IFRS. I delårsrapporten tillämpas samma
bokslutsprinciper som i bokslutet 2011. Vid uträkningen av nyckeltal har samma
beräkningsgrunder använts som i bokslutet och årsberättelsen 2011. Resultat per
aktie efter utspädning har inte skilt visats, eftersom bolaget inte har
emitterat instrument med utspädande effekt.
Under perioden januari-mars 2012 uppgick koncernens resultat till 6,0 milj.
euro (1,1) och rörelsekostnaderna var 0,5 milj. euro (0,5). Avkastningen på
eget kapital var 4,4 % (0,7 %) och avkastningen på investerat kapital 5,2 %
(0,7 %).
NORVESTIAS PLACERINGAR
Norvestias investeringar, borträknat räntepapper och kassa och bank, var 72 %
(74 %) av totala tillgångar i slutet av mars. Enligt marknadsvärdet fördelades
placeringarna enligt följande:
31.3.2012 31.3.2011
MEUR % MEUR %
Börsnoterade bolag 56,8 42,0 % 70,5 46,4 %
Onoterade bolag 9,0 6,7 % 5,4 3,6 %
Hedgefonder 24,5 18,1 % 28,8 19,0 %
Aktiefonder 7,2 5,3 % 7,8 5,1 %
Räntefonder 7,5 5,6 % 11,7 7,7 %
Obligationer 9,9 7,3 % 10,5 6,9 %
Likvida medel 20,3 15,0 % 17,2 11,3 %
Sammanlagt 135,2 100,0 % 151,9 100,0 %
Av koncernens tillgångar var 69 % i euro, 17 % i svenska kronor, 8 % i USA:s
dollar och 7 % i annan valuta.
Norvestias placeringsportfölj avkastade bra under årets tre första månader.
Aktieportföljen, som består av huvudsakligen finska aktier, steg med
aktiemarknaden. Under översiktsperioden ökades mängden aktier med en god
dividendavkastning. Även fondplaceringarna gav en positiv avkastning. Av dessa
avkastade aktie- och företagslånefonderna bäst. Norvestias substansavkastning
har under olika månader fluktuerat mindre än utvecklingen på aktiemarknaderna.
Norvestias skyddsgrad mot den allmänna aktiemarknadsrisken var låg under det
första kvartalet.
INDUSTRIPLACERINGAR
Under årets första kvartal har inga betydande förändringar skett i Norvestias
industriplaceringsverksamhet.
Placeringar i onoterade bolag hör till Norvestias industriplaceringsportfölj,
som förvaltas av Norvestias dotterbolag Norvestia Industries Oy. Målsättningen
med placeringsverksamheten är att finna intressanta bolag med god
tillväxtpotential och genom att långsiktigt och aktivt utveckla dessa nå en
märkbar värdeökning och därmed avkastning för Norvestias aktieägare. Enligt sin
placeringsstrategi strävar Norvestia efter att finna bolag som fungerar på en
tillräckligt stor marknad och som har möjlighet att utnyttja sina innovationer
inom service och lösningar i Finland och även internationellt.
Norvestia placerar i minoritetsandelar och kan vara i majoritet tillsammans med
en annan placerare. I slutet av mars 2012 bestod industriplaceringsportföljen
av fyra onoterade bolag: Coronaria Hoitoketju Oy, som erbjuder
hälsovårdstjänster, Miltton Ab, som erbjuder innovativa kommunikationstjänster,
GSP Group Oy, som erbjuder byggnadskonsultation samt Polystar Instruments AB,
som utvecklar IT-lösningar för affärsanalys. Värdet av andelarna i bolagen var
sammanlagt 6,6 miljoner euro. Dessutom ägde Norvestia 8,9 % av Honkarakenne Oyj
motsvarande 1,5 miljoner euro i slutet av mars 2012.
Enligt nuvarande placeringsstrategi kan 20-30 % av placeringstillgångar
användas till industriplaceringar. Placeringarna har ingen förutbestämd
tidsgräns utan de görs då lämpliga tillfällen uppenbarar sig.
NORVESTIAKONCERNEN
Norvestia Abp är moderbolag till Norvestia Industries Oy och Norventures Ab.
Hela koncernens moderbolag är Kaupthing hf. som har sin hemort i Reykjavik,
Island.
Norvestia placerar huvudsakligen i nordiska aktier, aktiefonder, hedgefonder
samt på penningmarknaden och i andra värdepapper. Norvestia Abp:s B-aktie
noteras på Nasdaq OMX Helsinki Oy.
ORDINARIE BOLAGSSTÄMMA
Vid den ordinarie bolagsstämman den 16 mars 2012 beslutades att utdelning för
år 2011 lämnas med 0,30 euro per aktie. Utdelningen betalades den 28 mars 2012.
Till styrelsen omvaldes:
J.T. Bergqvist, ordförande
Hilmar Thór Kristinsson, vice ordförande
Robin Lindahl, medlem
Georg Ehrnrooth, medlem
Freyr Thordarson, medlem
Till revisor omvaldes CGR Rabbe Nevalainen och till revisorssuppleant Ernst &
Young Ab.
Bolagsstämman beslutade enhälligt att bevilja ansvarsfrihet för styrelsen och
verkställande direktören för år 2011.
Stämman befullmäktigade styrelsen att besluta om förvärv av bolagets egna
aktier genom offentlig handel på Helsingfors börs. Bemyndigandet berättigar
till förvärv av totalt 4 500 000 B-aktier senast den 31 maj 2013. Styrelsen
befullmäktigades även att fatta beslut om aktieemission och emission av
optionsrätter och andra särskilda rättigheter. Maximiantalet som kan emitteras
uppgår till totalt 4 500 000 aktier. Bemyndigandet är i kraft högst till och
med den 31 maj 2013.
PERSONAL
Under årets första tre månader sysselsatte Norvestiakoncernen i genomsnitt 6
personer (6).
AKTIEÄGARE
Vid utgången av mars 2012 hade Norvestia 5 926 aktieägare (6 060). Av aktierna
var 34,3 % i utländsk ägo (34,3 %).
Bolagets största aktieägare är Kaupthing hf. med 32,7 % (32,7 %) av aktierna i
Norvestia Abp motsvarande 56,0 % (56,0 %) av rösterna. Norvestias näst största
aktieägare, Mandatum Livförsäkringsaktiebolag, ägde 11,9 % (11,9 %) av aktierna
och 7,8 % (7,8 %) av rösterna. De tio största aktieägarna innehade 54,5 % (54,5
%) av aktierna och 70,3 % (70,2 %) av det totala antalet röster.
RISKER I PLACERINGSVERKSAMHETEN
En av huvudprinciperna i Norvestias placeringsverksamhet är att diversifiera
placeringarna och därigenom begränsa den totala risknivån och samtidigt nå en
jämn förmögenhetstillväxt. Tidvis kan dock en betydande del av placeringarna
fokuseras på en viss typ av placeringar och värdepapper, vars möjliga
ogynnsamma utveckling betydligt kan försämra Norvestias resultat. Norvestia
strävar tidvis efter att skydda sina placeringar med optioner och terminer, men
det kan ändå uppstå situationer då skyddet inte är effektivt.
Norvestias fem största placeringar 31.3.2012 var fonderna Futuris, Nektar och
Zenit, Pohjolas obligation och Nokias aktie.
Den ekonomiska utvecklingen och förändringar i börskurserna, såväl nationellt
som internationellt, inverkar väsentligt på bolagets avkastning. Utöver detta
inverkar även förändringar i valutakurserna på bolagets resultat. Den allmänna
osäkerheten på kapitalmarknaderna samt i synnerhet eurosystemets svårigheter
ökar volatiliteten på Norvestias placeringar och därmed även på risken.
FRAMTIDSUTSIKTER
Trots den goda kursutvecklingen under årets första kvartal kan hela året väntas
bli svårt på kapitalmarknaderna. ECB:s exceptionella stödåtgärder har inte
avlägsnat eurosystemets problem och de dyker upp med jämna mellanrum. Problemet
försvåras av att man inte har lyckats finna en enskild fungerande lösning på
det.
På lång sikt är det enda fungerade läkemedlet att balansera euroländernas
budgeter, men å andra sidan uppstår det även problem med euroländernas
simultana budgetnedskärningar. Dylika nedskärningar förlångsammar den redan
avtagande ekonomiska tillväxten och enligt många uppskattningar kommer man inte
ut ur krisen enbart genom att sänka på utgifterna. Det bästa läkemedlet skulle
vara en kraftig ekonomisk tillväxt på euroområdet, men en sådan är inte i alla
fall nu inom synhåll. Eurokrisen kommer sannolikt att fortsätta och kommer
därmed att vara ett centralt tema på kapitalmarknaderna även i år.
Under början av året sjönk räntan på Italiens och Spaniens långsiktiga
statsobligationer klart, stödda av ECB:s specialåtgärder. För dessa länder är
en låg räntenivå en grundförutsättning för att trygga en marknadsbaserad
omfinansiering. Under de senaste veckorna har båda ländernas räntenivåer ändå
vänt mot en uppgång igen. Det är mycket oroväckande om Spaniens och Italiens
räntenivå fortsätter att vara hög. Om dessa länder råkar i
omfinaniseringssvårigheter, kan hela euroområdets framtid stå på spel. För
placerarnas del är situationen mycket utmanande, eftersom det är väldigt svårt
att förbereda sig på ett dylikt helhetsbetonat krisscenario för euroområdet.
De resultat som har publicerats av finska bolag i år har i regel varit enligt
förväntningarna eller bättre. De bolagsspecifika resultaten eller
resultatförväntningarna är ändå inte för tillfället särledes relevanta för
aktiepriserna, vilka i första hand styrs av den europeiska ekonomiska
utvecklingen och framtidsutsikterna för eurosystemet.
I denna utmanande placeringsomgivning strävar Norvestia efter att i sin
verksamhet på bästa möjliga sätt, och på basis av den senaste tillgängliga
ekonomiska informationen, ta i beaktande ekonomins och aktiemarknadernas olika
utvecklingsalternativ. Investeringsgraden mellan aktier, fonder och
räntebärande placeringar kommer att anpassas till de bedömningar som görs vid
varje enskild situation.
NYCKELTAL 1.1-31.3 1.1-31.3 1.1-31.12
2012 2011 2011
Resultat per aktie, euro 0,39 0,07 -0,73
31.3.2012 31.3.2011 31.12.2011
Soliditet 93,5 % 92,7 % 95,8 %
Eget kapital per aktie, euro 8,99 9,70 8,90
Substans per aktie, euro 8,99 9,70 8,90
Substans, milj. euro 137,6 148,6 136,3
B-aktiens börskurs, euro 6,70 7,62 6,58
Antal aktier 15 316 560 15 316 560 15 316 560
KONCERNENS TOTALRESULTATRÄKNING
1 000 euro 1.1-31.3 1.1-31.3 1.1-31.12
2012 2011 2011
Vinster och förluster från 8 102 1 810 -14 856
värdepappersverksamhet
Personalkostnader -349 -239 -939
Av- och nedskrivningar -5 -3 -20
Övriga rörelsekostnader -183 -213 -909
RÖRELSEVINST/-FÖRLUST 7 565 1 355 -16 724
Resultat från intressebolag -92 -33 -154
Finansiella intäkter och kostnader -103 -214 466
RESULTAT FÖRE SKATT 7 370 1 108 -16 412
Inkomstskatt* -1 409 6 5 170
RÄKENSKAPSPERIODENS RESULTAT 5 961 1 114 -11 242
Övrigt totalresultat efter skatt:
Omvärdering av finansiella tillgångar som - - -14
kan säljas
RÄKENSKAPSPERIODENS TOTALRESULTAT 5 961 1 114 -11 256
*Baserat på räkenskapsperiodens resultat
Resultat/aktie, euro 0,39 0,07 -0,73
Antal aktier, emissionsjusterat 15 316 560 15 316 560 15 316 560
KONCERNENS BALANSRÄKNING
1 000 euro 31.3.2012 31.3.2011 31.12.2011
TILLGÅNGAR
LÅNGFRISTIGA TILLGÅNGAR
Immateriella tillgångar 48 66 53
Materiella tillgångar 11 7 11
Uppskjutna skattefordringar 6 659 6 158 7 404
Andelar i intressebolag 4 610 3 344 4 702
Lånefordran från intressebolag 2 421 - 2 421
Finansiella tillgångar som kan säljas 1 989 2 007 1 989
SUMMA LÅNGFRISTIGA TILLGÅNGAR 15 738 11 582 16 580
KORTFRISTIGA TILLGÅNGAR
Värdepappersportfölj 56 842 70 528 48 452
Övriga finansiella tillgångar värderade
till verkligt värde via resultaträkningen 49 040 58 768 50 783
Fordringar 5 224 2 284 567
Likvida medel 20 309 17 162 25 920
SUMMA KORTFRISTIGA TILLGÅNGAR 131 415 148 742 125 722
SUMMA TILLGÅNGAR 147 153 160 324 142 302
EGET KAPITAL OCH SKULDER
EGET KAPITAL
Aktiekapital 53 608 53 608 53 608
Överkursfond 6 896 6 896 6 896
Fond för verkligt värde 258 272 258
Ackumulerade vinstmedel 70 916 86 753 86 753
Räkenskapsperiodens resultat 5 961 1 114 -11 242
SUMMA EGET KAPITAL 137 639 148 643 136 273
Uppskjutna skatteskulder 5 267 8 533 4 603
Kortfristiga skulder 4 247 3 148 1 426
SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER 147 153 160 324 142 302
KONCERNENS KASSAFLÖDESANALYS
1 000 euro 1.1-31.3 1.1-31.3 1.1-31.12
2012 2011 2011
RÖRELSEVERKSAMHETENS KASSAFLÖDE
Resultat före skatt 7 370 1 108 -16 412
Justering:
Poster som inte ingår i kassaflöde -2 615 -1 130 13 022
Ränteintäkter -148 -131 -741
Utdelningsintäkter -2 011 -2 020 -5 216
2 596 -2 173 -9 347
Förändringar av rörelsekapital
Förändring av värdepappersportfölj och övriga -3 936 -11 069 4 977
placeringar
Förändring av fordringar -4 611 -1 848 -122
Förändring av kortfristiga skulder 2 821 2 177 455
-5 726 -10 740 5 310
Erhållna utdelningar 2 011 2 020 5 216
Erhållna räntor 148 131 741
Erhållna och betalda skatter -45 -134 -150
RÖRELSEVERKSAMHETENS KASSAFLÖDE -1 016 -10 896 1 770
INVESTERINGARNAS KASSAFLÖDE
Anskaffning av intressebolag - - -1 479
Lånefordran från intressebolag - - -2 421
Investeringar i immateriella och materiella - -5 -13
tillgångar
INVESTERINGARNAS KASSAFLÖDE - -5 -3 913
FINANSIERINGENS KASSAFLÖDE
Utbetalda utdelningar -4 595 -7 658 -7 658
FINANSIERINGENS KASSAFLÖDE -4 595 -7 658 -7 658
PERIODENS KASSAFLÖDE -5 611 -18 559 -9 801
Likvida medel vid periodens början 25 920 35 721 35 721
Likvida medel vid periodens slut 20 309 17 162 25 920
FÖRÄNDRINGAR I KONCERNENS EGET KAPITAL
1 000 euro Aktie- Över- Fond Ackumu- Periodens Totalt
kapital kurs- för lerade resultat
fond verkligt vinst-
värde medel
Eget kapital 1.1.2011 53 608 6 896 272 80 850 13 562 155 188
Disposition 13 562 -13 562 0
Utdelning -7 659 -7 659
Periodens resultat 1 114 1 114
Eget kapital 31.3.2011 53 608 6 896 272 86 753 1 114 148 643
Eget kapital 1.1.2012 53 608 6 896 258 86 753 -11 242 136 273
Disposition -11 242 11 242 0
Utdelning -4 595 -4 595
Periodens resultat 5 961 5 961
Eget kapital 31.3.2012 53 608 6 896 258 70 916 5 961 137 639
SKATTER RELATERADE TILL ÖVRIGT TOTALRESULTAT
1 000 euro 31.3.2012 31.3.2011 31.12.2011
Värdeförändring av finansiella tillgångar som kan säljas
Summa innan skatt - - -18
Skattenytta - - 4
Summa efter skatt - - -14
ANSVARSFÖRBINDELSER
1 000 euro 31.3.2012 31.3.2011 31.12.2011
Värdepapper givna som pant för derivativaffärer
Pantade aktier till bokföringsvärde 9 577 12 745 9 232
AKTIELÅN
Koncernen har lånat 70 000 stycken Rautaruukki Oyj:s aktier utanför koncernen.
En garanti på 105 % i kontanter har erhållits för lånet, garantin har bokats i
kortfristiga skulder.
DERIVATKONTRAKT
Norvestia har använt sig av standardiserade derivatkontrakt för att effektivera
portföljförvaltningen. Tabellen nedan redovisar verkliga värden för
derivatkontrakten samt för de underliggande tillgångarna. De verkliga värdena
har justerats för motsvarande aktiers utdelningsintäkter. Derivatkontrakten
bokas till verkligt värde och värderas vidare till verkligt värde.
Säkringsredovisning har ej använts.
31.3.2012 31.3.2011 31.12.2011
Aktiederivat, 1 000 euro
Köpta köpoptioner, öppna positioner
Underliggande värde - 0 -
Anskaffningsvärde - 141 -
Verkligt värde - 0 -
Sålda köpoptioner, öppna positioner
Underliggande värde -241 -857 -
Anskaffningsvärde -22 -54 -
Verkligt värde -24 -57 -
Sålda säljoptioner, öppna positioner
Underliggande värde 167 - 402
Anskaffningsvärde -17 - -86
Verkligt värde -16 - -41
Indexderivat, 1 000 euro
Köpta säljoptioner, öppna positioner
Underliggande värde -9 680 - -
Anskaffningsvärde -229 - -
Verkligt värde -438 - -
Sålda futurer, öppna positioner
Underliggande värde - - -3 462
Verkligt värde - - -186
TRANSAKTIONER MED BOLAGETS NÄRKRETS
Norvestia har transaktioner med bolagen i Kaisaniemenkatu Public Relations
koncernen, vilka tillhör Norvestias närkrets. I tabellen nedan visas siffrorna
för hela koncernen.
1.1-31.3 1.1-31.3 1.1-31.12
Närkrets, 1 000 euro 2012 2011 2011
Kaisaniemenkatu Public Relations Oy (Miltton Ab)
Ränteintäkter 48 - 93
Inköp -9 - -77
Inköp från närkrets gjordes till normalt marknadspris. Koncernen har beviljat
ett lån till Kaisaniemenkatu Public Relations Oy, vilket motsvarar 2 421 (-).
PLACERINGAR DEN 31 MARS 2012
Antal Anskaffning Verklig Andel
s- t
aktier/ värde värde av
place-
andelar 1 000 1 000 ringar
euro euro
NORVESTIA ABP
BÖRSNOTERADE BOLAG
Ahlstrom Oyj 53 455 706 805 0,7 %
Amer Sports Oyj 62 770 425 615 0,5 %
Atria Oyj 130 734 1 733 745 0,7 %
Cargotec Oyj 14 500 289 415 0,4 %
Elisa Abp 19 894 334 357 0,3 %
Finnair Abp 399 751 2 090 919 0,8 %
Fortum Abp 151 184 2 843 2 752 2,4 %
HKScan Abp serie A 83 875 541 448 0,4 %
Honkarakenne Oyj 461 889 1 777 1 501 1,3 %
Huhtamäki Oyj 96 647 636 1 053 0,9 %
Kemira Oyj 167 261 1 759 1 664 1,5 %
Kesko Abp serie B 58 445 1 593 1 422 1,3 %
Konecranes Abp 58 531 1 248 1 153 1,0 %
Lännen Tehtaat Abp 74 294 914 1 077 1,0 %
Metso Abp 60 753 1 949 1 947 1,7 %
M-Real Oyj serie B 260 000 294 546 0,5 %
Neste Oil Abp 109 160 1 185 1 008 0,9 %
Nokia Abp 1 282 527 6 319 5 235 4,7 %
Nokian Renkaat Oyj 21 254 204 777 0,7 %
Oriola-KD Abp serie A 11 807 12 23 0,0 %
Oriola-KD Abp serie B 91 100 142 170 0,2 %
Orion Abp serie A 18 600 148 276 0,2 %
Orion Abp serie B 113 225 1 859 1 678 1,5 %
Outokumpu Oyj teckningsrätter 150 820 798 652 0,6 %
Pohjola Bank Abp serie A 147 717 1 254 1 227 1,1 %
Raisio Abp serie V 273 400 493 673 0,6 %
Ramirent Oyj 80 897 297 530 0,5 %
Rapala VMC Oyj 95 700 617 579 0,5 %
Rautaruukki Abp serie K 259 837 2 402 2 045 1,8 %
Sampo Abp serie A 32 158 725 697 0,6 %
Sanoma Oyj 97 070 1 022 932 0,8 %
Sponda Oyj 652 657 2 184 2 017 1,8 %
Stockmann Abp serie B 89 239 1 733 1 442 1,3 %
Stora Enso Abp serie R 315 533 1 697 1 758 1,6 %
Talvivaaran Kaivososakeyhtiö Oyj 28 000 95 81 0,1 %
Tikkurila Oyj 81 311 1 284 1 155 1,0 %
UPM-Kymmene Oyj 456 752 4 580 4 663 4,1 %
Uponor Oyj 50 826 685 439 0,4 %
Wärtsilä Oyj Abp 5 000 125 141 0,1 %
YIT Abp 117 640 1 952 1 896 1,7 %
AstraZeneca plc 6 600 254 220 0,2 %
BP plc 28 100 234 156 0,1 %
Deutsche Telekom AG 19 750 227 179 0,2 %
ETFS Crude Oil 66 000 1 264 1 356 1,2 %
ETFS Natural Gas 1 650 000 619 133 0,1 %
France Telekom S.A. 12 500 206 139 0,1 %
Nordea Bank AB FDR 477 345 2 751 3 239 2,9 %
Powershares QQQ 29 100 1 123 1 472 1,3 %
SPDR S&P 500 ETF Trust 4 000 366 422 0,4 %
StatoilHydro ASA 8 000 200 163 0,1 %
TeliaSonera AB 200 000 721 1 043 0,9 %
Valeo S.A. 9 420 260 370 0,3 %
59 168 56 405 50,0 %
DERIVATKONTRAKT
Euro Stoxx säljoptioner (köpta) 700 229 438 0,4 %
Nokia säljoptioner (utställda) -1 000 0 1 0,0 %
Nokia köpoptioner (utställda) -1 000 0 -2 0,0 %
229 437 0,4 %
FONDER
Brummer & Partners Nektar 29 674 5 495 7 260 6,5 %
Brummer & Partners Zenit 1 016 421 6 045 5,4 %
Didner & Gerge Aktiefond 26 338 1 849 3 784 3,4 %
eQ Active Hedge 2 K 84 700 1 000 959 0,8 %
eQ Eurobond 2 K 22 007 3 026 3 754 3,3 %
eQ High Yield Bond 2 K 14 324 2 133 2 731 2,4 %
Fourton Hannibal A 14 482 1 000 1 066 0,9 %
Futuris 17 813 2 589 6 859 6,1 %
OP-Suomi Arvo A 10 257 706 1 493 1,3 %
RAM One 25 662 2 142 3 336 3,0 %
Seligson & Co. 411 372 1 014 1 019 0,9 %
Rahamarkkinarahasto AAA
Taaleritehdas Arvo Markka 8 948 1 005 854 0,8 %
22 380 39 160 34,8 %
OBLIGATIONER nominellt
värde
European Financial, förfaller 171 171 171 0,2 %
2012-2014
Hellenic Republic, förfaller 315 315 61 0,1 %
2023-2042
Nordea Bank AB, förfaller 2 000 1 997 2 014 1,8 %
17.6.2013
Pohjola, förfaller 25.2.2013 5 000 4 996 5 024 4,5 %
Sponda, förfaller 27.6.2013 2 500 2 660 2 610 2,3 %
10 139 9 880 8,9 %
SUMMA NORVESTIA ABP 91 916 105 882 94,1 %
NORVESTIA INDUSTRIES OY
ONOTERADE INTRESSEBOLAG*
Coronaria Hoitoketju Oy 31 011 2 533 2 687 2,4 %
GSP Group Oy 5 039 1 296 425 0,4 %
Miltton Ab 5 000 1 500 1 498 1,3 %
5 329 4 610 4,1 %
SUMMA NORVESTIA INDUSTRIES OY 5 329 4 610 4,1 %
NORVENTURES AB
ONOTERADE BOLAG
Polystar Instruments AB 266 000 1 717 1 989 1,8 %
SUMMA NORVENTURES AB 1 717 1 989 1,8 %
SUMMA NORVESTIAKONCERNEN 98 962 112 481 100,0 %
Tabellen inkluderar inte koncernens likvida medel.
* Det verkliga värdet för intressebolag redovisas som koncernens balansvärde.
Delårsrapporten har varit föremål för en översiktlig granskning.
Helsingfors 26.4.2012
NORVESTIA ABP
På styrelsens vägnar
Juha Kasanen
verkställande direktör
tfn +358-9-6226 380
DISTRIBUTION
Nasdaq OMX Helsinki Oy
Centrala kommunikationsmedier
www.norvestia.fi
© 2024 Nasdaq, Inc. All Rights Reserved |